Банковские проценты, их сущность и виды

Таблица - Основные виды процента за кредит

Погашение ссуд с фиксированной  ставкой сопровождается заранее  установленными выплатами по процентам, измененными в течение всего  срока. Фиксированные процентные ставки обычно устанавливаются по кредитам с небольшим сроком пользования. Плавающие ставки по процентам колеблются в зависимости от развития рыночных отношений, изменения размеров процентов  по депозитам (вкладам), складывающегося  спроса и предложения на кредитные  ресурсы, а также состояния экономики, финансового состояния заемщика и могут пересматриваться банком в течение срока кредитования с обязательным уведомлением кредитополучателя [6, с.436].

Современные монетарные теории различают реальные и номинальные  ставки процента. Реальными процентными  ставками считаются номинальные  ставки, скорректированные на темпы  инфляции.

В настоящее время существует множество видов процентных ставок в зависимости от характера и  длительности кредита, объекта кредитования, платежеспособности заемщика и т.д. Можно, например, выделить официальную  учетную (дисконтную) ставку, ставку денежного  и финансового рынков, процент  на банковский кредит и на ценные бумаги, дебиторские и кредиторские ставки.

Между различными видами процентных ставок существует определенная связь  и взаимосвязь. Так, ставки денежного  рынка на краткосрочные кредиты  непосредственно отражаются на базовой  банковской ставке, на основе которой  банки определяют цену предоставляемых  ссуд, дифференцированных по видам  заемщиков. При этом зависимость  между ставками на краткосрочные  и долгосрочные кредиты имеет  наибольшее значение для крупных  и средних предприятий, так как  обуславливает их инвестиционную политику. Поскольку изменение ставок на денежном рынке зависит от политики правительства, то центральный банк выступает на этом рынке как в качестве кредитора, так и заемщика кредитных ресурсов. Тем самым он может оказать  давление на соотношение спроса и  предложения на кредитные ресурсы  и, соответственно, на уровень процентных ставок денежного рынка.

Современные подходы к  формированию процентной ставки основываются фактически на четырех классических теориях процента, сформулированных К. Векселем, И. Фишером, Дж.М. Кейнсом, Д. Хиксом.

По мнению К. Веселя существуют два вида процентных ставок, определяемых так называемой естественной нормой процента и денежной нормой процента [6, с.435].

Естественная норма процента равна предельной прогнозируемой производительности капитала, определяемой повышением доходности от применения дополнительных единиц капитала, привлеченных в виде кредита. Денежная норма процента (рыночная процентная ставка) определяется как  результат взаимодействия спроса и  предложения ссудного капитала. Механизм взаимодействия данных норм процента состоит в том, что как только денежная ставка начинает отклоняться  от естественной, процент начинает играть свою активную роль, вызывая  изменение объема и направления  движения капитала. Однако недостатком  данной теории процента является сложность  определения естественной нормы  процента и его соотнесения с  денежной ставкой.

И. Фишер теорию процентной ставки основывал на использовании, во-первых, "предпочтения во времени" экономических субъектов, что проявляется  в операциях с кредитами, поскольку  одни делают накопления, а другие берут  ссуды, во-вторых, выгодности размещения ссуд в разные виды инвестиций, зависящей  от "доходности по сравнению со стоимостью". Он впервые вывел зависимость  между ценами и процентами, проведя  различие реальных и номинальных  ставок процента.

Реальный процент отличается от номинального, поскольку претерпевает изменения во времени, то есть изменяется покупательная способность денег. Это предполагает установление зависимости  между повышением цен и уменьшением  покупательной способности денег, а также корректировку номинального процента с учетом ожидаемого обеспечения  денег (прогнозируемой инфляции).

Что касается Дж.М. Кейнса, то он исходил из того, что процентная ставка определяется только на денежном рынке, то есть зависит только от монетарных факторов [6, с.436]. Поэтому количество свободных денег соответствует  предложению ссудного капитала и  контролируется центральным банком и монетарной политикой. При этом денежный спрос, отражающий "предпочтение" ликвидности экономических субъектов, включает две такие фундаментальные  переменные, как экономическая деятельность и прогноз уровня процента.

В модели Дж.М. Кейнса деньги не являются нейтральными по отношению  к экономической активности, поскольку  процентная ставка является основной переменной инвестиций. При этом денежный спрос и определяет уровень процента.

В теории процента Д. Хикса  процентную ставку формируют такие  функции (свойства) денег, как мера стоимости, средство обращения и средство накопления. Поскольку деньги являются действительно  ликвидными, то Д. Хикс выделяет три  этапа сделок: сделки за наличные деньги, сделки на срок, сделки по ссудам [19, с.349]. Отсюда он делает вывод о наличии  нескольких видов процента, которые  меняются в зависимости от продолжительности  ссуд, видов оплаты и рисков несостоятельности  заемщика. При этом допускалась возможность  непосредственного влияния процента на уровень накопления, хотя реальные и денежные факторы по степени  воздействия на уровень процента Д. Хиксом не были разъединены [6, с.437].

Процентные ставки, устанавливаемые  центральными банками по своим операциям, представляют собой один из важнейших  инструментов, с помощью которого осуществляется внутренняя экономическая  политика, денежно-кредитная политика.

Основой процентных ставок денежного рынка является официальная  ставка центрального банка - ставка рефинансирования.

Ставка рефинансирования - уровень платы за кредитные ресурсы, предоставляемые центральным банком другим банкам (кредитным учреждениям) [6, с.438]. Ставка рефинансирования представляет для коммерческого банка издержки по приобретению ресурсов, а для  центрального банка - источник дохода. Ставка рефинансирования - это, в сущности, не рыночная ставка, но регулируемая величина, которая изменяется в соответствии с рыночной, то есть с учетом спроса на кредит и  предложения ресурсов, а также с учетом темпов инфляции. Процентная политика, которая связана  с изменением ставки рефинансирования, действует на предложение денег  через объемы кредитов, предоставляемых  по ставке рефинансирования, и денежную базу. Прирост объемов рефинансирования увеличивает денежную базу и предложение  денег, сокращение - уменьшает.

Подводя промежуточный итог, можно сказать, что современные монетарные теории различают реальные и номинальные ставки процента; также банковские проценты классифицируются по содержанию, по методу установления процентных ставок и по способам взыскания. Современные подходы к формированию процентной ставки основываются фактически на четырех классических теориях процента, сформулированных К. Векселем, И. Фишером, Дж.М. Кейнсом, Д. Хиксом. Основой процентных ставок денежного рынка является официальная ставка центрального банка - ставка рефинансирования - уровень платы за кредитные ресурсы, предоставляемые центральным банком другим банкам (кредитным учреждениям).

2 Анализ процентных ставков  в Республике Беларусь

2.1 Анализ факторов, влияющих на уровень процентных ставок

Банковские учреждения самостоятельно устанавливают процентные ставки и  комиссионное вознаграждение по кредитным  операциям. Процесс формирования стоимости  кредитных ресурсов банка является многоэтапный и зависит от различных  внутренних и внешних факторов, которые  прямо и косвенно влияют на уровень  процентных ставок по кредитам. 

Учетная ставка центрального банка - это выраженная в процентах  плата, которая берется центральным  банком за рефинансирование банковских учреждений. Учетная ставка является ориентиром цены на деньги. Как правило, процентные ставки по кредитам банков устанавливаются выше уровня учетной  ставки. Однако, если банк дешевые ресурсы, то он может устанавливать процентные ставки на низком уровне. Национальный банк Беларуси устанавливает порядок  определения учетной ставки и  других процентных ставок по своим  операциям. Ставки рефинансирования устанавливаются  Национальным банком Республики Беларусь с целью влияния на денежный оборот и кредитование. Время, учетная ставка зависит от различных факторов, таких  как: характер денежно-кредитной политики центрального банка, процентные ставки на международном рынке ссудных  капиталов, состояние платежного баланса  страны и курс национальной валюты. Размер процентной ставки рефинансирования в марте 2013 был установлен на уровне 28,5 % годовых, в апреле ставка рефинансирования была понижена до 27%, в мае было очередное снижение до 25, с июня 2013 года ставка составляет 23,5% годовых. 

В соответствии с решением Комитета по монетарной политике Национального  банка Республики Беларусь (протокол от 07.05.2013 № 18) начиная с 15 мая 2013 г. снижаются  до уровня 40,0 процентов годовых ставки по постоянно доступным операциям  поддержки текущей ликвидности  банков, а также до уровня 29,0 процентов  годовых ставки по двусторонним операциям  поддержки текущей ликвидности  банков. Ставки по постоянно доступным  операциям изъятия ликвидности  банков остаются без изменений на уровне 17,0 процентов годовых. Также  начиная с 15 мая 2013 г. изменяются процентные ставки за пользование денежными  средствами в иностранной валюте по сделкам СВОП.

Уровень инфляции имеет немалое влияние на уровень  процентных ставок по кредитам банков. При ожидания роста темпов инфляции в стране, банковские учреждения, как  правило, повышают уровень процентных ставок по кредитам. Инфляция в Беларуси в I квартале 2013 года достигла 5,4%

Уровень процентной ставки прямо пропорционально зависит  от срока кредита. При предоставлении кредита заемщику на длительный срок банки устанавливают, как правило, более высокую процентную ставку, чем по краткосрочным кредитам. Это  связано с тем, что при долгосрочном кредитовании у банка повышается риск невозвращения предоставленных  кредитных средств. Кроме того, потери могут быть связаны также с  обесцениванием денег, переданных в  кредит (в связи с инфляцией).

Цена сформированных банком ресурсов также прямо пропорционально  влияние на процентные ставки по кредитам. Чем дороже банка обходятся привлеченные ресурсы, тем выше будут ставки процентов  по кредитным операциям. Банк не может  предоставлять кредиты под процент, ставка которого ниже процентной ставки по кредитам, которые берет сам  банк, и процентной ставки, которая  выплачивается им по депозитам. При  этом за счет соответствующего уровня разницы между процентными ставками по выданным кредитам и ставками привлечения  депозитных средств (маржи) должна обеспечиваться надлежащая рентабельность банковского  учреждения и возможность создавать  финансовые ресурсы для его развития. Исключение можно сделать только в случае, если при установке низких ставок по кредитам по сравнению с  депозитными ставками, банк не будет  иметь убытков.

Прямая зависимость прослеживается также между риском и процентными  ставками по кредитам. Время, уровень  риска зависит от таких факторов, как: вид кредита, срок кредитования, кредитоспособность заемщика, наличие  обеспечения и тому подобное. Обычно самыми рискованными являются необеспеченные (бланковые) кредиты, однако степень  риска обеспеченных кредитов зависит  от качества и полноты залога. Чем  выше степень кредитного риска, тем  больше вероятность для банка  понести потери от невозврата заемщиком  основного долга и неуплаты процентов  по ним. Поэтому, как правило, чем  выше риск невозврата кредитных ресурсов банка, тем выше будет процентная ставка по кредиту.

Размер кредита влияет на уровень процентных ставок по кредитам банков. При этом, как правило, при  предоставлении масштабных кредитов, процентная ставка будет ниже. Это  связано прежде всего с тем, что  крупные кредиты предоставляются  преимущественно крупным платежеспособным клиентам, которые меньше подвержены риску банкротства, и относительные  расходы по таким кредитам могут  быть ниже. Однако при этом банки  должны учитывать характер кредитной  операции и кредитную политику банковского  учреждения. 

Спрос на банковские кредиты  имеет значительное влияние на формирование процентной ставки по кредитам. Рост спроса на кредитные ресурсы может привести к росту процентных ставок. Но в  условиях конкуренции банковские учреждения могут и не менять ставки процентов, что приведет к привлечению большего количества клиентов и завоевания конкурентах  преимуществ. 

Качество залога влияет на уровень ставки процентов по кредитам. Это объясняется тем, что качественное обеспечение по кредиту существенно  влияет на уровень кредитного риска  банка и возможность понести  потери от кредитной операции. Если качество принимаемого обеспечения  по кредиту высока, залог е ликвидным, легко реализуется, стоимость обеспечения  соответствует размеру кредита, то по такой кредитной операции может  быть установлена низкая процентная ставка. Однако, при этом следует обращать внимание и на другие критерии, касающиеся кредитной операции, в частности, финансовое состояние заемщика, оценка кредитуемого проекта и т.д..

Содержание мероприятий, которые кредитуются, связан с уровнем  риска банка и также влияет на формирование процентной ставки, по кредиту. При этом банку следует  правильно оценить эффективность  кредитного проекта и определить его окупаемость. От мероприятия, на которое направляются кредитные  ресурсы, зависит возможность заемщика вернуть заемные средства. Кредиты, которые оказывают на производство продукции, на которую есть высокий  спрос, могут стоить дешевле, чем  кредиты на спекулятивные цели. 

Расходы на оформление кредита  и контроль непосредственно влияют на уровень процентной ставки по кредиту. При этом чем выше затраты на оформление кредитной сделки, чем дороже банку  обходится контроль как за целевым  использованием кредитных средств, так и за предметом обеспечения, тем выше будет установлена плата по кредиту. Однако, банковские учреждения такие расходы могут не учитывать в процентных ставок, а включать в комиссионного вознаграждения банка. 

Ставки банков-конкурентов  могут влиять на изменение уровня процентных ставок по кредитам. Но это  зависит, прежде всего от, кредитной  политики и стратегии деятельности самого банка. Так, если банк намерен  привлечь большее количество клиентов, то ставки процентов устанавливаются  на низком уровне. В случае же проведения банком политики по получению высоких  прибылей, то он может устанавливать  более высокие процентные ставки по кредитам по сравнению с другими  кредиторами. Однако, банку запрещается  устанавливать процентные ставки и  комиссионные вознаграждения на уровне ниже себестоимости банковских услуг  в этом банке. Предоставление беспроцентных  кредитов также запрещается, за исключением  случаев, предусмотренных законодательством.