Анализ состояния и использования основных средств ЗАО «Нефтяная электронная компания», пгт. Полазна

Рентабельность основных средств (фондорентабельность: Ф_рент) определяется отношением чистой прибыли предприятия к среднегодовой стоимости основных производственных фондов . Это наиболее обобщающий показатель эффективности использования основных средств.

В процессе анализа изучаются  динамика перечисленных показателей, выполнение плана по их уровню, проводятся сравнения.

Отдельно учитываются показатели движения основных средств. Среднегодовая стоимость основных фондов (Ф_ср) определяется так:

где             – стоимость фондов на начало года;

               – стоимость вводимых фондов в течение года;

               – стоимость выбывших фондов в течение года;

, – число месяцев работы введенных (бездействия выбывших)

              основных средств с момента ввода (выбытия) до конца года.

Для анализа  движения основных средств на предприятии  используются следующие показатели: коэффициенты обновления, выбытия, прироста (расширения), поступления (ввода), ликвидации и замены.

Коэффициент обновления (К_обн) определяется отношением стоимости вновь вводимых фондов к стоимости всех производственных фондов на конец рассматриваемого периода.

Коэффициент выбытия (К_выб) определяется отношением стоимости выбывших основных средств к стоимости всех производственных фондов на начало рассматриваемого периода.

Коэффициент прироста основных средств (К_прир) определяется отношением стоимости прироста основных фондов к стоимости производственных фондов на конец рассматриваемого периода.

Коэффициент ввода рассчитывается как отношение стоимости всех поступивших основных средств к стоимости основных средств предприятия на конец периода.

Коэффициент ликвидации определяется:

Коэффициент замены показывает долю поступивших  основных средств, которая пошла на замену выбывших, и рассчитывается отношением стоимости основных средств, выбывших в результате износа (ветхости), к стоимости поступивших основных средств.

Для характеристики технического состояния основных средств  используют коэффициенты годности, износа и замены.

Для того чтобы определить степень износа основных средств предприятия необходимо рассчитать коэффициент износа (К_изн) основных производственных фондов путем деления суммы амортизации на начало исследуемого периода на первоначальную стоимость фондов.

От степени  износа зависит степень годности основных средств для дальнейшей эксплуатации. [9, с. 164] Ее характеризует коэффициент годности (К_годн) основных производственных фондов, определяемый по формуле:

К_годн = 1 – К_изн

Наличие и движение основных средств с учетом их использования позволяет выработать научно обоснованную политику их развития, установить причины негативного влияния на выпуск продукции и определить меры по их устранению. Это достигается, с одной стороны, на основе установления научно обоснованной политики в области обновления основных средств, а с другой – на основе более полного использования внутренних резервов, проявляющихся в ходе их эксплуатации.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ финансово-хозяйственной  деятельности  и состояния основных средств ЗАО «Нефтяная электронная компания».

2.1 Краткая экономическая  характеристика организации.

 

Закрытое  акционерное общество «Нефтяная  электронная компания» было основано в 1995 г. и уже более 13 лет занимается разработкой и производством высокотехнологического электронного оборудования для нефтяной, газовой, металлургической промышленностей России и стран СНГ, жилищно-коммунального хозяйства и других отраслей. Еще одним направлением его деятельности  является сервисное обслуживание наземного и подземного нефтепромыслового оборудования.

На сегодняшний день ЗАО «Нефтяная электронная компания» серийно выпускаются следующие виды промышленной продукции: станции управления серии «НЭК», частотные преобразователи серии «ЧАСТЕР», высоковольтные мягкие пуски серии «ФАЗЕР».

Продукция компании ориентирована  на решение проблем, возникающих  при ремонте, испытании, эксплуатации нефтяного оборудования, и выпускается  как в стандартной комплектации, так и по желанию заказчиков. Номенклатура устройств, приборов и систем, производимых и разрабатываемых ЗАО «Нефтяная электронная компания», насчитывает в настоящее время более 20 наименований.

Для того чтобы дать краткую  экономическую характеристику предприятию, необходимо исследовать такие его категории, как финансовая устойчивость, ликвидность, платежеспособность и результативность финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Первым этапом экономической  характеристики исследуемого предприятия произведем расчет коэффициентов финансовой устойчивости. Рассчитаем их на основе приложений 1, 2, 4, 5 и отразим полученные результаты в таблице 1.

 

 

 

Таблица 1 – Финансовые коэффициенты источников собственных и привлеченных средств ЗАО «Нефтяная электронная компания».

Показатель	Алгоритм расчета	Уровень норма-тивных значений	2007 г.			2008 г.
			на начало года	на конец года	изме-не-ния	на начало года	на конец года	изме-не-ния
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Коэффициент автономии		>0,5	0,11	0,09	-0,02	0,09	0,20	0,11
Коэффициент финансовой зависимости		≤1,5	9,09	11,11	2,02	11,11	5,00	-6,11
Коэффициент соотношения  заемных и собственных средств		≤1,0	8,15	9,68	1,53	9,69	4,28	-5,41
Коэффициент маневренности  собственных средств		≥0,3	0,01	0,30	0,29	0,30	0,11	-0,19
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками  формирования		>0,8	0,01	0,04	0,03	0,04	0,03	-0,01
Коэффициент заемных  средств в стоимости имущества		≤0,5	0,89	0,91	0,02	0,91	0,81	-0,10

 

Данные, отраженные в  таблице 1, отражают кризисное положение исследуемого предприятия. Ни один из показателей финансовой устойчивости не соответствует норме.

Коэффициент автономии  ниже рекомендуемого уровня почти в 5 раз (0,1 вместо 0,5). Лишь к концу 2008 г. его значение увеличилось до 0,2 (за счет существенного роста стоимости капитала предприятия).

Величина заемных средств  в 2007 году превышала стоимость собственных  почти в 9,7 раза, что свидетельствует  о критической зависимости предприятия от кредиторов. Однако к концу 2008 г. величина этого коэффициента существенно снизилась и составила 4,3. Характерно, что произошло это изменение не за счет снижения величины займов и кредитов, и лишь за счет увеличения собственных капитала и резервов.

 Наиболее благоприятное значение коэффициента маневренности наблюдалось к концу 2007 г., однако к концу 2008 г. оно снизилось почти в 3 раза и составило 0,11. Такие изменения говорят о том, что предприятие испытывает острую нехватку собственного капитала для финансирования своей текущей деятельности. Подтверждается это и недопустимо малыми значениями коэффициента обеспеченности запасов и затрат собственными источниками формирования (в среднем за период – 0,03). Как следствие – критически большие значения коэффициента заемных средств в стоимости имущества. Однако стоит отметить, что к концу 2008 г. зависимость исследуемого предприятия от заемных средств снизилась на 11%.

В целом, на основе рассчитанных коэффициентов можно сделать  вывод о финансовой неустойчивости анализируемой организации.

Следующим этапом оценим ликвидность баланса с помощью  специальных показателей, выражающих соотношение определенных статей актива и пассива баланса – показателей  ликвидности. Для их расчета воспользуемся приложениями 7 и 8, а результаты отразим в таблице 2.

Таблица 2 – Коэффициенты ликвидности.

Показатели	Алгоритм расчета	Норма-тивное значе-ние	2007 г.			2008 г.
			на начало года	на конец года	изме-нения	на начало года	на конец года	изме-нения
Коэффициент абсолютной ликвидности		≥ 0,2	0,009	0,014	0,005	0,014	0,001	-0,013
Коэффициент быстрой ликвидности		0,8-1,0	0,258	0,321	0,063	0,321	0,207	-0,114
Коэффициент текущей  ликвидности		≥ 2,0	0,993	1,027	0,034	1,027	1,019	-0,008
Коэффициент покрытия		≥ 2,0	1,001	1,031	0,030	1,031	1,026	-0,005

 

Данные таблицы 2 показывают, что на протяжении 2007-2008 гг. предприятие не могло покрывать краткосрочные обязательства путем привлечения в этих целях своих денежных средств, так как коэффициент абсолютной ликвидности практически равен нулю (денежные средства не покрывают и 0,1% обязательств). Дополнительное взыскание всей краткосрочной дебиторской задолженности предприятия позволит к концу анализируемого периода рассчитаться лишь по 20,7% краткосрочных обязательств. И только если предприятие мобилизует в этих целях всю имеющуюся наличность и дебиторскую задолженность, а также реализует имеющиеся текущие активы, оно сможет обеспечить 101,9% краткосрочных обязательств.

Величина коэффициента покрытия указывает на то, что если предприятие для покрытия своих краткосрочных обязательств распродаст все свои оборотные активы, оно сможет оплатить по 102,6% обязательств. Таким образом, можно сделать вывод о том, что текущие активы предприятия в целом к концу анализируемого периода могут способствовать покрытию его краткосрочных обязательств, однако их величины недостаточно для того, чтобы предприятие могло быть уверено, что при отзыве части краткосрочных обязательств оно сможет продолжить свою производственную деятельность.

Следует также отметить, что поскольку величина коэффициента текущей ликвидности меньше норматива  почти в 2 раза, и к концу 2008 г. наметилась тенденция к ее дальнейшему снижению, исследуемому предприятию вряд ли удастся в ближайшие за этим периодом 6 месяцев восстановить свою платежеспособность.

Таким образом, анализируя ликвидность предприятия, которая  зависит главным образом от ликвидности  баланса и имиджа предприятия, мы можем сказать, что ЗАО «Нефтяная электронная компания» - низко ликвидная организация.

Анализ платежеспособности предприятия следует начать с изучения ее динамики по изменению обобщающих показателей платежеспособности. Для этого воспользуемся приложениями 1, 2, 4, 5 и отразим полученные результаты в таблице 3.

 

Таблица 3 – Показатели платежеспособности предприятия.

Показатель	2007 г.			2008 г.			Норма-тивное значе-ние
	на начало года	на конец года	изме-нения	на начало года	на конец года	изме-нения
1. Величина собственных оборотных средств, тыс. руб.	18	1835	1817	1835	2566	731	>0
2. Маневренность собственных  оборотных средств	16,61	0,46	-16,15	0,46	0,00	-0,46	0-1
3. Доля оборотных средств  в активах	0,89	0,93	0,04	0,93	0,83	-0,10	-
4. Коэффициент обеспеченности  собственными оборотными средствами	0,00	0,03	0,03	0,03	0,02	-0,01	>0,1
5. Доля запасов в  оборотных активах	0,77	0,76	-0,01	0,76	0,80	0,04	-
6. Доля собственных  оборотных средств в покрытии  запасов	0,00	0,04	0,04	0,04	0,03	-0,01	>0,5
7. Коэффициент покрытия  запасов	1,29	1,30	0,01	1,30	1,25	-0,05	>1