Анализ наличия собственных оборотных средств ООО «Фазис»

 

 

 

Таблица 1 - Наличие собственных оборотных средств ООО «ФАЗИС».

Показатели	2009г.	2010 г.	2011г.	Изменение 2011 г. к 2009 г., (+;-)
1	2	3	4	5
Уставной капитал	835	835	835	-
Добавочный капитал	7729	13714	13714	5985
Нераспределенная прибыль	-	1735	2924	2924
Итого источников собственных средств	8564	16284	17473	8909
Исключаются: Нематериальные активы	16	33	46	30
Основные средства	5770	11541	12131	6361
Незавершенное строительство	424	848	1035	611
Итого исключается	6210	12422	13212	7002
Собственные оборотные средства	2354	3862	4261	1907

По данным таблицы 1 видно, что за 3 анализируемые года собственные оборотные средства ООО «ФАЗИС» возросли на 1907 тыс. руб. (с 2354 тыс. руб. в 2009 году до 4261 тыс. руб. в 2011 году). Этот прирост был обусловлен увеличением нераспределенной прибыли хозяйства на 2924 тыс. руб. Увеличение суммы собственных оборотных средств свидетельствует о том, что предприятие не только сохранило имеющиеся средства, но и накопило дополнительную их сумму.

 

3.2.Расчет и оценка показателей оборачиваемости оборотных средств.

Показатели, применяемые  для характеристики эффективности  использования оборотных средств, связаны с их оборачиваемостью.

Оборачиваемость оборотных  средств — это движение оборотных  средств в процессе расширенного воспроизводства, в результате которого происходит смена их форм (денежной, производственной, товарной), и при этом совершается полный их кругооборот.

Функционирующие в промышленности оборотные средства, совершая кругооборот, проходят при этом три фазы.

В первой фазе кругооборота деньги превращаются в товар. Они затрачиваются на приобретение производственных запасов, которые создаются в сфере производства.

Вторая фаза кругооборота оборотных средств протекает непосредственно в сфере производства. В этой фазе переход производственных запасов в форму затрат на их изготовление означает вступление оборотных средств непосредственно в процесс переработки и при этом они приобретают форму незавершенного производства.

В фазе производства оборотные  средства приобретают товарную форму  и переходят вновь в сферу обращения, а затем, причем при этой фазе готовый продукт принимает денежную форму.

Таким образом, оборотные  средства, меняя свои формы, в процессе расширенного воспроизводства совершают полный кругооборот. При этом оборотные средства предприятия находятся одновременно в каждой из названных фаз.

Пребывание оборотных  средств одновременно во всех этих фазах обеспечивает бесперебойную  работу предприятий.

Чем быстрее оборотные  средства переходят из одной фазы кругооборота в другую, тем меньшая  сумма оборотных средств окажется необходимой предприятиям для производства определенного объема продукции. Ускорение оборачиваемости оборотных средств позволяет без увеличения оборотных средств предприятий производить и реализовывать больше продукции, высвобождает из оборота денежные средства и материальные ценности.

Для характеристики оборачиваемости  оборотных средств применяется ряд показателей. Простейшим из них является коэффициент оборачиваемости оборотных средств. Он определяется по формуле:

где Р - стоимость реализованной продукции (выручка от реализации) за определенный период;

Ō - средний остаток оборотных средств за тот же период.

Если выручка от реализации, например, берется за год, то и средний  остаток оборотных средств также  берется за год. При этом среднегодовой  остаток оборотных средств за год рассчитывается как средняя  хронологическая величина из остатков по месяцам.

Так, если выручка от реализации составила за год 200 млн. руб., а среднегодовой остаток оборотных средств - 40 млн. руб., то коэффициент оборачиваемости оборотных средств составит:

Это означает, что за год  каждый рубль, вложенный в оборотные  средства, совершил 5 оборотов.

Отсюда легко определяется и показатель средней продолжительности одного оборота в днях. Особенность этого показателя по сравнению с коэффициентом оборачиваемости в том, что он не зависит от продолжительности того периода, за который был вычислен.

Например, 2 оборотам средств в каждом квартале года будут соответствовать 8 оборотов в год при неизменной продолжительности одного оборота в днях.

В практике финансовых расчетов при исчислении показателей оборачиваемости  для некоторого их упрощения принято  считать продолжительность любого месяца, равную 30 дням, любого квартала - 90 дням и года - 360 дням. Продолжительность  же оборота в днях всегда может  быть исчислена по формуле

где К_об - коэффициент оборачиваемости;

Т - продолжительность периода, за который определяются показатели дней (Т = 30; 90; 360).

После подстановки в  формулу соответствующих величин  получим для определения продолжительности  оборота в днях (Д) развернутое  выражение, связывающее все исходные величины:

Смысл этой формулы в  том, что, поскольку величина Т заранее дана в условии задачи, с ее помощью по известным двум величинам всегда можно определить третью. Именно поэтому она широко применяется в практике всевозможных финансовых и плановых расчетов.

В рассмотренном выше примере  имеем: Д = 360 : 5 = 72 дням (иначе 360 • 40 : 200 = 72). Из приведенной формулы вытекает, что в нее включен еще один показатель, характеризующий скорость оборота оборотного капитала, - среднесуточный оборот капитала.

Это позволяет определить продолжительность оборота в  днях:

а также определить величину коэффициента закрепления оборотных средств.

Этот коэффициент - величина, обратная коэффициенту оборачиваемости

а его экономический смысл в  том, что он характеризует сумму  среднего остатка оборотных средств, приходящегося на 1 руб. выручки от реализации.

В рассмотренном примере  К_з = 40 /200= 0,20. Эту величину можно  интерпретировать следующим образом: на 1 руб. выручки от реализации продукции в среднем за рассматриваемый период приходилось 20 коп. стоимости запасов оборотных средств.

Эффект ускорения оборачиваемости  оборотных средств выражается в  высвобождении, уменьшении потребности  в связи с улучшением их использования.

Эффективность использования  предметов труда можно оценить  показателем материалоемкости (ME) продукции, который определяется как отношение

 

где М - затраты сырья, топлива, материалов, энергии и др.;

П - объем производства.

Обратный показатель называется материалоотдачей (МО) и рассчитывается по формуле:

Чем лучше используются сырье, материалы и другие материальные ресурсы, тем ниже материалоемкость и выше материалоотдача. Для снижения материалоемкости продукции необходимо улучшать использование предметов  труда, сокращать отходы, не выпускать  бракованных и низкокачественных  изделий, не допускать потерь материальных ресурсов, использовать более дешевые  заменители ресурсов, не снижающие  качества продукции.

Оборотные средства после  основных фондов занимают по своей  величине второе место в общем  объеме ресурсов, определяющих экономику  предприятия. С позиции требований эффективного ведения экономики  предприятия объем оборотных средств должен быть достаточным для производства продукции в ассортименте и  количестве, запрашиваемом рынком, и в то же время минимальным, не ведущим к увеличению издержек производства за счет образования сверхнормативных запасов.

Достаточность оборотных  средств устанавливается на основе нормирования расхода оборотных  средств по каждому виду продукции, а также определения оптимального объема текущего складского и гарантийного (страхового) запаса, необходимого для  обеспечения непрерывности производства.

На основе определения как общего количества товарно-материальных ценностей, так и каждого вида продукции рассчитывается необходимый объем оборотных средств. Особенность их определения состоит в том, что их величина зависит не только от объема оборотных фондов, но и от времени отвлечения денежных средств, необходимых для обеспечения непрерывности производства. Это достигается путем их нормирования.

Таблица 2 - Динамика показателей эффективности использования оборотных средств ООО «ФАЗИС».

Показатель	2009 год	2010 год	2011 год	Отклонение в 2010	Отклонение в 2011
Коэффициент оборачиваемости	1,5	1,6	1,0	0,1	-0,6
Длительность оборота (дней)	243,3	228,1	351,0	-15,2	122,9
Коэффициент загрузки	0,67	0,63	0,96	0,04	0,33
Материалоемкость	0,25	0,47	0,47	0,22	0,00
Сумма высвобожденных средств	-	-2257,9	13844,9	-2257,9	16102,8
Рентабельность	0,18	0,22	0,06	0,04	-0,16

Динамика показателей, указанных в таблице 4.5 говорит о повышении эффективности использования оборотных средств на предприятии в 2010 году по сравнению с 2009 годом: увеличился коэффициент оборачиваемости (на 0,1), длительность оборота сократилась на 15,2 дня, что привело к высвобождению оборотных средств на сумму 2257,9 тыс. руб.; увеличилась рентабельность оборотных средств; однако при этом повысилась материалоёмкость продукции.

Кроме этого произошло  снижение эффективности  использования  оборотных средств в 2011 году по сравнению с 2010 годом. Об этом свидетельствуют уменьшение коэффициента оборачиваемости, увеличение длительности оборота на 122,9 дней, сумма привлеченных (замороженных) средств 16102,8 тыс. руб. Кроме этого рентабельность оборотных средств снизилась на 0,16 и составила 0,06 руб., данный показатель практически в три раза ниже аналогичного показателя в 2010 году.

3.3.Информационное обеспечение анализа.

Основными источниками  информации для анализа финансового  состояния предприятия служат:

-баланс предприятия  (приложение о бухгалтерском балансе);

-отчет о прибылях и убытках (форма №2);

-отчет о движениях  денежных средств (форма №4);

-приложения и разъяснения  (форма №5)

и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

Бухгалтерский баланс предприятия  можно представить как матрицу, где по горизонтали расположены статьи актива (имущество), а по вертикали — статьи пассива (источники средств).

Отчет о прибылях и убытках характеризует финансовые результаты деятельности организации за отчетный период и то, каким образом она получила прибыли или убытки. Это достигается путем сопоставления в отчете суммарного дохода и расхода.

В отчете о прибылях и  убытках данные о доходах, расходах и финансовых результатах представляются в сумме нарастающим итогом с  начала года до отчетной даты.

Отчет о прибылях и убытках  вместе с бухгалтерским балансом является важным источником информации для всестороннего анализа получения прибыли.

Отчет о движении денежных средств должен содержать сведения о потоках денежных средств (поступление, направление денежных средств) с  учетом остатков денежных средств на начало и конец отчетного периода, в разрезе текущей деятельности, инвестиционной деятельности и финансовой деятельности.

Сведения о движении денежных средств организации, учитываемых  на соответствующих счетах учета  денежных средств, находящихся в  кассе организации, на расчетных, валютных специальных счетах, отражаются нарастающим  итогом с начала года и представляются в валюте Российской Федерации.