Финансовая отчетность предприятия ООО «АвиаКарго-экспресс»

Анализ финансовой устойчивости проводится для выявления платежеспособности предприятия – способности предприятия  рассчитываться по платежам для обеспечения  процесса непрерывного производства, т. е. способности предприятия расплачиваться за свои основные и оборотные производственные фонды.

Финансовая устойчивость определяется показателем обеспеченности запасов предприятия собственными и заемными источниками формирования основных и оборотных производственных фондов. В соответствии с обеспеченностью  запасов и затрат собственными и  заемными источниками формирования различают следующие типы финансовой устойчивости.

Абсолютно устойчивое финансовое состояние (встречается крайне редко) характеризуется полным обеспечением запасов и затрат собственными оборотными средствами, что определяется неравенством.

где А1 – внеоборотные активы

Зндс – запасы и НДС;

П3 – капиталы и резервы

Нормально устойчивое финансовое состояние характеризуется обеспечением запасов и затрат собственными оборотными средствами и долгосрочными заемными источниками, которое соответствует  неравенству.

где П4 – долгосрочные обязательства

Неустойчивое финансовое состояние характеризуется обеспечением запасов и затрат за счет собственных  оборотных средств, долгосрочных заемных  источников и краткосрочных кредитов и займов, т. е. за счет всех основных источников формирования запасов, соответствующее  неравенству.

где ЗиК – краткосрочные займы и кредиты.

При неустойчивом финансовом состоянии различают допустимо  неустойчивое финансовое состояние  и недопустимо неустойчивое финансовое состояние.

Допустимо неустойчивым считается  состояние, при котором оборотные  средства предприятия, находящиеся  в процессе производства (Зн.п), и  товары отгруженные (То) погашаются за счет перманентного оборотного капитала, а остальные запасы – за счет краткосрочных заемных средств, т. е. выполняется неравенство:

где Зн.п – запасы в  незавершенном производстве;

То – товары отгруженные;

Р6. п – расходы будущих  периодов.

Кризисное финансовое состояние  – запасы не обеспечиваются источниками  их формирования; предприятие находится  на грани банкротства. Такое состояние  соответствует неравенству.

Результатом анализа финансовой устойчивости являются установление типа финансовой устойчивости предприятия  и оценка платежеспособности в динамике на определенный или интересующий аналитика  период, которая должна быть учтена при финансовом планировании на предприятии.

Анализ ликвидности баланса  производится для оценки кредитоспособности предприятия (способности рассчитываться по всем обязательствам). Ликвидность  определяется покрытием обязательств предприятия его активами, срок превращения  которых в деньги соответствует  сроку погашения обязательств.

 

Исходя из сформулированного  определения, все обязательства  предприятия группируются по срокам их наступления и изыскиваются активы (с аналогичными сроками превращения  в деньги) для их погашения.

Активы делятся по степени  срочности, а пассивы – по времени  наступления обязательств на четыре группы.

Группировка активов и  пассивов:

Группа активов;  Группа пассивов 

Наиболее ликвидные активы (НЛА)  

 НЛА = ДС + КФВ 

Наиболее срочные обязательства (НСО) 

НСО = КЗ + ПКП

Быстро реализуемые активы (БРА)

БРА = ДЗ<1 + ПОА 

 Краткосрочные пассивы  (КСП)

КСП = ЗиК

Медленно реализуемые  активы (МРА) 

 МРА = ДЗ>1+ 3 − Р6.п + НДС + ДФВ + ДВ  

Долгосрочные пассивы (ДСП) ДСП = П4

Трудно реализуемые активы (ТРА) 

ТРА = ВОА − ДФВ − ДВ 

Постоянные пассивы (ПСП) 

ПСП = КиР − Р6.п

Условные обозначения:

ДС – денежные средства;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

Д3<1 и ДЗ>1 – дебиторская задолженность со сроком погашения менее и более одного года соответственно;

ПОА – прочие оборотные активы;

З – запасы;

Р6 п – расходы будущих периодов;

НДС – налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям;

ДФВ – долгосрочные финансовые вложения;

ДВ – доходные вложения;

ВОА – внеоборотные активы;

КЗ – кредиторская задолженность;

ПКП – прочие краткосрочные пассивы;

ЗиК – краткосрочные займы и кредиты;

П4 – итог 4-го раздела пассива баланса «Долгосрочные пассивы»;

КиР – капитал и резервы.

Для абсолютной ликвидности  баланса должна выполняться система  неравенств:

НЛА ≥ НСО;

БРА ≥ КСП;

МРА ≥ ДСП;

ТРА ≤ ПСП.

Глава 2. Анализ финансовой отчетности на примере ООО «АвиаКарго-Экспресс»

2.1. Организационно-экономическая  характеристика ООО

Общество с ограниченной ответственностью «АвиаКарго-Экспресс»  учреждено в соответствии с требованиями Гражданского кодекса РФ, Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью №14-ФЗ» и решением учредителя №1 от 21.04.2004 г. с целью  осуществления коммерческой деятельности, направленной на получение прибыли.

Общество является юридическим  лицом, обладает обособленным имуществом, имеет самостоятельный баланс.

Местонахождение общества: Российская Федерация, г. Москва.

Основным видом деятельности ООО «АвиаКарго-Экспресс» является организация перевозки грузов.

Уставный капитал Общества равен 10000 (десять тысяч) рублей, состоящий  из одной доли.

Уставный капитал Общества сформирован единственным учредителем  – 100% уставного капитала.

К моменту регистрации  Общества уставный капитал сформирован  в размере 100%.

Исполнительным органом  Общества является – Генеральный  директор. Бухгалтерский учет всех хозяйственных операций ведется  главным бухгалтером. Численность  работников составляет 4 человека.

Общество руководствуется  в своей деятельности учетной  политикой, утвержденной руководителем  организации.

Общество осуществляет статистическую и финансовую отчетность в соответствии с действующим законодательством  РФ.

Основными нормативными документами, которыми Общество руководствуется, при составлении финансовой отчетности являются:

Федеральный закон от 21 ноября 1996г. №129-ФЗ «О бухгалтерском учете» (с изменениями от 23.07.1998г., 28.03.2002г.);

Положение по ведению бухгалтерского учета и отчетности в РФ. Приказ МФ РФ от 29.07.1998г. №34н;

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99;

Приказ МФ РФ от 22.07.2003г. №67н  «О формах бухгалтерской отчетности организации.

По данным бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках  и по другим данным предоставленных  главным бухгалтером Общества за период 2004г – 2006г была составлена таблица экономических показателей (см. приложение табл. №1).

Из приведенной таблицы  видно, что в 2006 году выручка увеличилась  в 1,5 раза и составила 5029 тыс. руб. Численность  персонала не изменилась.

Максимальная производительность труда наблюдалась в 2006 году и  составила 1676 тыс. руб. на одного человека в год, а минимальная в 2005 году – 1155 тыс. руб. на одного человека в  год. Так же, средняя заработная платав 2006 году увеличился в 1,5 раза.

2.2. Общий анализ финансового  состояния предприятия

По данным бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и  убытках за период 2005 -2006 г. была составлена аналитическая таблица (см. приложение таблица №2).

Капитал за период 2005 – 2006гг. увеличился в 2,7 раза. В анализируемом  периоде дебиторская задолженность  увеличились в 6,2 раза, так же увеличились  краткосрочные обязательства в 2,7 раза. Одновременно уменьшились оборотные  активы в 1,6 раз.

2.3. Оценка показателей,  используемых при проведении  анализа финансовой отчетности

Анализ финансовой устойчивости

Абсолютно устойчивое финансовое состояние, тыс. руб.

Годы Внеоборотные активы Знак Капиталы и резервы

Запасы и НДС 

2005 17 ≤ -8

2006 17 ≤ -3

Условие абсолютной финансовой устойчивости не соблюдено, т. к. капиталы и резервы гораздо меньше, чем  сумма внеоборотных активов, запасов  и НДС.

Нормально устойчивое финансовое состояние, тыс. руб.

Годы Внеоборотные активы Знак Капиталы и резервы

Запасы и НДС 

Долгосрочные кредиты

2005 17 ≤ -8

2006 17 ≤ - 3

Условие нормальной финансовой устойчивости так же не соблюдено, т. к. сумма собственного капитала и  долгосрочных кредитов меньше, чем  сумма внеоборотных активов, запасов  и НДС.

Неустойчивое финансовое состояние, тыс. руб.

Годы Внеоборотные активы Знак Капиталы и резервы

Запасы и НДС 

Долгосрочные кредиты

Краткосрочные займы и  кредиты

2005 17 ≤ 58

2006 17 ≤ 177

Из выше приведенного можно  сделать вывод, что ООО «АвиаКарго-Экспресс»  имеет неустойчивое финансовое состояние. Предприятие обеспечивает свои запасы и затраты за счет собственных  оборотных средств, долгосрочных заемных  источников и краткосрочных кредитов и займов. Т. е. для финансирования части своих запасов вынуждено  привлекать дополнительные источники  покрытия, на являющиеся в известном  смысле «нормальными», обоснованными (например, задерживает выплату заработной платы, расчеты с бюджетом и др.).

Анализ ликвидности баланса

Ликвидность хозяйствующего субъекта – это способность его  быстро погашать свою задолженность. Она  определяется соотношением величины задолженности  и ликвидных средств, то есть средств, которые могут быть использованы для погашения долгов.

По существу ликвидность  хозяйствующего субъекта означает ликвидность  его баланса, а так же безусловную  платежеспособность хозяйствующего субъекта.

Группировка активов и  пассивов, тыс. руб.

Группа активов                                                          Группа пассивов

Наименование Значение                      Наименование                                  Значение

 

2005                                                                                                                                    2006 

2005                                                                                                                                     2006

Наиболее ликвидные активы (НЛА) 24 54Наиболее срочные обязательства (НСО) 66                                                                                                                            180

Быстро реализуемые активы (БРА) 17 106Краткосрочные пассивы (КСП) 0 0

Медленно реализуемые  активы (МРА) 17 17 Долгосрочные пассивы (ДСП) 0 0

Трудно реализуемые активы (ТРА) 0 0 Постоянные пассивы (ПСП)       8 - 3

 

Для абсолютной ликвидности  баланса должна выполняться система  неравенств:

 

2005 2006

НЛА ≥ НСО; 24 ≥ 66; 54 ≥ 180

БРА ≥ КСП; 17 ≥ 0; 106 ≥ 0;

МРА ≥ ДСП; 17 ≥ 0; 17 ≥ 0;

ТРА ≤ ПСП; 0 ≤ -8 0 ≤ - 3;

 

В данном случае ни в одном  году не выполняется система неравенств абсолютной ликвидности баланса. Следовательно, ликвидность баланса в большей  или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов  компенсируется их избытком в другой группе по стоимостной величине. В  реальной платежной ситуации менее  ликвидные активы не могут заместить  более ликвидные, потому что сегодня  нельзя расплатиться деньгами, которые  поступят завтра.

По результатам проведенного анализа можно сделать вывод, что перед предприятием стоит  проблема выживания. Его финансовая политика решает кратковременные задачи, делающие положительный результат  на коротком промежутке времени с  возможным отрицательным результатом  в будущем, что во многом обусловлено  отсутствием финансовой стратегии  предприятия – комплексной программы  действий, главной целью которой  является обеспечения предприятия  необходимыми денежными ресурсами. Форма финансовой стратеги может  быть произвольной. Она может быть зафиксирована, например, в бизнес-плане  предприятия.