Банковское право. Эмиссионные операции

Информационно-исследовательская  деятельность Центрального банка предполагает также консультационную деятельность, в рамках которой проводятся различного рода встречи, семинары, конференции, в  том числе и на международном  уровне. Кроме того, Центральный  банк сотрудничает с центральными банками  других стран, международными валютно-кредитными и финансовыми организациями.

 

 

2. ПРАВОВОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ  ЭМИССИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

2.1. Законодательная  структура 

Статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации  и деятельности Банка России законодательно определяются Конституцией Российской Федерации, Федеральным законом  «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другими  федеральными законами. Согласно Конституции  Российской Федерации главной задачей  Банка России является защита и обеспечение  устойчивости рубля. В соответствии со ст. 3 Федерального закона «О Центральном  банке Российской Федерации (Банке  России)» основными целями деятельности Банка России являются: укрепление покупательной способности и  курса рубля по отношению к  иностранным валютам; развитие и  укрепление банковской системы России: обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов. Реализация этих целей осуществляется Банком России независимо от органов государственной власти (ст. 75 Конституции Российской Федерации и ст. 5 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»). Получение прибыли не входит в цели деятельности Банка России2.

Принцип независимости - ключевой элемент статуса Центрального банка Российской Федерации - проявляется прежде всего в том, что Банк России не входит в структуру федеральных органов государственной власти и выступает как особый институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения. Независимость статуса Банка России отражена в ст. 1, 2 и 5 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Банк России является юридическим лицом и выступает как субъект публичного права. Уставный капитал и иное имущество Банка России являются федеральной собственностью. Полномочия по владению, пользованию и распоряжению имуществом Банка России осуществляются самим Банком России; изъятие и обременение обязательствами имущества Банка России без его согласия не допускаются. Финансовая независимость Центрального банка Российской Федерации выражается также в том, что он осуществляет свои расходы за

 

2.2. Налогообложение  эмиссионной деятельности

 

Закон РСФСР «О налоге на операции с ценными бумагами» (с изменениями, внесенными Законом  РФ от 18 октября 1995 г.) предусматривает  в качестве объекта налогообложения  номинальную сумму выпуска ценных бумаг, заявленную эмитентом. Плательщиками  налога на операции с ценными бумагами являются юридические лица — эмитенты ценных бумаг. Налог взимается в  размере 0,8% от номинальной суммы  эмиссии и уплачивается плательщиком одновременно с предоставлением документов на регистрацию эмиссии.

Согласно письму № 2023-1 от 12 апреля 1996 г. «О порядке применения Закона РФ «О налоге на операции с ценными  бумагами» от 12 декабря 1991 г.», где  были приведены разъяснения Федеральной  комиссии по ценным бумагам и фондовому  рынку (№ дв-2040), Госналогслужбы РФ (№ 05-02-03) и Министерства финансов РФ (№ 04-07-06),

— при увеличении уставного капитала акционерного общества путем увеличения номинальной стоимости  акций налогообложению подлежит разница между заявленной эмитентом  суммой выпуска акций нового номинала и величиной уставного капитала до его увеличения;

— не является объектом обложения данным налогом, номинальная  сумма выпуска ценных бумаг акционерных  обществ, осуществляющих первичную  эмиссию ценных бумаг. Под первичной  эмиссией ценных бумаг акционерного общества понимается выпуск акций при  учреждении акционерного общества.

При осуществлении  операций купли-продажи ценных на вторичном  фондовом рынке налог на операции с ценными бумагами не взимается.

 

3. ВНУТРЕННИЙ КОНТРОЛЬ ЗА ОСУЩЕСТВЛЕНИЕМ БАНКОМ ЭМИССИОННЫХ ОПЕРАЦИЙ

 

3.1. Контроль за эмиссионными операциями наличности

 

Цель эмиссии наличных денег - обеспечение экономики платежными средствами. Монополия на эмиссию наличных денег (банкноты и монеты) принадлежит центральному банку. Эмиссия наличных денег представляет собой результат превышения суммами эмиссионных операций центрального банка по выпуску наличных денег в обращение сумм их изъятия из обращения за какой-либо промежуток времени. Наличноденежная эмиссия обладает высокой степенью эластичности, что определяется наличием у кредитных организаций возможности увеличивать по мере необходимости запасы наличных денег путем списания средств со своих счетов в центральном банке или депонирования на них излишков наличности. Расчетно-кассовое обслуживание кредитных организаций в регионах России выполняют расчетно-кассовые центры (РКЦ) Банка России. Эмиссия наличных денег расчетно-кассовыми центрами осуществляется через открытые в них резервные фонды и оборотные кассы. В резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных для выпуска их в обращение в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в наличных деньгах. Через оборотную кассу РКЦ постоянно осуществляются операции по приему наличных денег от кредитных организаций и выдаче их кредитным организациям. Если сумма поступлений наличных денег в оборотную кассу РКЦ превышает сумму выдач денег из нее, то деньги изымаются из обращения. При этом они переводятся из оборотной кассы РКЦ в резервный фонд. Резервными фондами РКЦ распоряжаются территорией учрежденияния Банка России. Если у кредитных организаций, обслуживаемых РКЦ, потребность в наличных деньгах превышает поступления денег в их операционные кассы, то РКЦ увеличивает выпуск наличных денег в обращение. Для этого РКЦ с разрешения территории учреждения Банка России переводит наличные деньги из резервного фонда в оборотную кассу. Наличные деньги, эмитируемые РКЦ в обращение, поступают в операционные кассы кредитных организаций, откуда выдаются их клиентам (в кассы предприятий или непосредственно населению)

В целях обеспечения  контроля налично-денежных эмиссий  и оборота ЦБ РФ организует выполнение работ по прогнозированию требуемых  объемов бумажных денежных знаков и  монет -и их производству, созданию для них соответствующих резервных фондов.

Данные сведения используются также при прогнозировании  досрочных выплат и при оценке кассовых оборотов по приходу, расходу, эмиссионному результату за месяц в  целом по территориальному учреждению Банка России.

Для обеспечения  своевременной выдачи кредитными организациями  наличных денег со счетов предприятий, а также со счетов по вкладам граждан  территориальные учреждения Банка  России устанавливают для каждой кредитной организации сумму  минимально допустимого остатка  наличных денег в операционной кассе  на конец дня. 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

В этой работе была показана природа организации Банком России эмиссионных операций. Ясно, что основная функция центрального банка состоит в эмиссии кредитных  денег — банкнот и регулировании  денежного обращения. Эмиссия денег  является монопольным правом Центрального банка и находится только в  его компетенции.

Выпуск денег - главный  источник денежных средств Центрального банка, используемый для авансирования  расширенного воспроизводства. Эмиссия  денег производится в размерах, утверждаемых Правительством РФ, и распределяется в соответствии с предусмотренными целями, она осуществляется в двух формах:

деньги банковского  оборота при кредитовании коммерческих банков;

наличные деньги, обеспечивающие кассовые операции по обслуживанию народного хозяйства  и бюджета.

Центральные банки  превратились в «банки банков», т. е. их клиентурой стали коммерческие банки. Центральные банки сосредоточивают  на своих текущих (корреспондентских) счетах денежные резервы коммерческих банков, осуществляют операции по пополнению денежной наличностью коммерческие банки, предоставляют кредиты этим банкам.

Эмиссионный банк является банкиром государства. Он, как правило, выполняют важную роль по эмиссионно-кассовому  исполнению государственного бюджета, а также обслуживают государственный  кредит — размещая облигации государственных  займов, государственные краткосрочные  облигации, казначейские обязательства  на денежном рынке.

Деятельность Центрального Банка России (ЦБР) регулируется Федеральным  законом «О Центральном банке  Российской Федерации (Банке России)»  и Федеральным законом «О внесении изменений и дополнений в Закон  РСФСР «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», который  был принят Государственной Думой 12 апреля 1995 г.

В соответствии с  этими законодательными актами основными  целями деятельности Банка России являются:

защита и обеспечение  устойчивости рубля, в том числе  его покупательной способности  по отношению к иностранным валютам;

развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;

обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов.

Банковские операции достаточно жестко контролируются. Коммерческие банки постоянно публикуют результаты своей финансовой деятельности, отчетные балансы, отчитываются перед Центральным  банком РФ по широкому кругу показателей. Это позволяет проводить объективную  рейтинговую оценку их работы, что  повышает надежность банковских лицензий.

В настоящее время  продолжаются создание новых акционерных  банков, расширение капитала функционирующих  и преобразование паевых банков в  акционерные.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

 

Банковское дело: Учебник для вузов/Под ред. д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. – М.: Финансы и статистика, 2000.

Банки и небанковские кредитные организации и их операции: Учебник/Под ред. Е.Ф. Жукова. – М.: Вузовский учебник, 2004.

Вестник Банка России. №7 (805). 9 февраля 2005г.

Деньги и кредит. 2003, №12; 2004, №11; 2005, №2.

Егиазарян Ш. «Влияние электронных денег на денежно-кредитную политику страны»: Аналитический банковский журнал №10, 2004.

Конституция Российской Федерации. Комментарии.

О понятии, видах, правовом режиме ценных бумаг: Учебник / Под ред. В.Ф. Попондопуло, В.Ф. Яковлевой. «Коммерческое право». СПб , 2003.

Косой А.М. Денежная эмиссия: сущность, свойства и оптимальность. // Деньги и кредит, 2001/5.

Основные направления  единой государственной денежно-кредитной  политики на 2003-2004гг.//Деньги и кредит, 2003, №12; 2004, №11.

Федеральный закон  РФ «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» от 10.07.2002 №86-ФЗ.

Элстера Я. «Конституционные суды и центральные банки: предупреждение самоубийства или соглашение о самоубийстве»: Конституционное право: обозрение, № 3-4, 2003