Методика определения кредитоспособности заемщика на основе методологических разработок Сбербанка РФ

Методика определения  кредитоспособности заемщика на основе методологических разработок Сбербанка  РФ

Введение.

В настоящее  время банковский кредит в развитых странах имеет чрезвычайно важное значение в развитии реального сектора  экономики, потому как привлечение предприятиями кредитов на развитие производства (при рациональном использовании привлечённых средств) приводит к повышению рентабельности собственных средств. Поэтому отношения, складывающиеся между банками и предприятиями по поводу кредитования строго регламентированы системой законодательных норм и положений ведомственных актов. На их основании в практике западных банков разработаны надёжные схемы предоставления и возврата кредита.

В нашей стране негосударственные кредитные отношения  существуют чуть больше девяти лет — 2 декабря 1990 года были приняты Федеральные законы “О Центральном Банке РФ” и “О банках и банковской деятельности”, однако, положительный опыт кредитования отечественными банками предприятий наработан весьма скудный и проблем в этой сфере в настоящий момент, пожалуй, ненамного меньше, чем девять лет назад. Одной из них является проблема определения кредитоспособности потенциального заемщика.

Кредитоспособность  предприятия — это способность  экономических субъектов своевременно и в полном объёме рассчитываться по своим обязательствам в связи с возвратом кредита.

Оценивается данная категория с помощью критериев, соответствие или несоответствие которым  повышает или понижает вероятность  возврата предприятием кредита. Эта  проблема имеет два аспекта: первый — определение кредитоспособности заемщика с позиций банка-кредитора. С этой точки зрения всё достаточно благополучно — начиная с 1992 года, когда вступил в силу первый Закон “О несостоятельности (банкротстве)”, вышел ряд различных нормативно-правовых актов, определяющих указанные критерии кредитоспособности предприятий. Второй аспект проблемы заключается в определении соответствия требованиям кредитоспособности самим предприятием и проведении мероприятий по её повышению. Эта сторона проблемы представляется крайне важной в современных условиях.

 

1. Оценка кредитоспособности Заемщика по методике Сбербанка РФ

Методика разработана  на основе Приложения к Регламенту предоставления кредитов юридическим  лицам Сбербанком России для определения  финансового состояния и степени кредитоспособности Заемщика. Целью проведения анализа рисков является определение возможности, размера и условий предоставления кредита.

Количественный  анализ производится с учетом тенденций, характеризующих изменение финансового состояния предприятия и факторов, влияющих на эти изменения.

С этой целью анализируется  динамика оценочных показателей, структура  статей баланса, качество активов, основные направления хозяйственно-финансовой политики предприятия.

Качественный  анализ основан на использовании информации, которая не может быть выражена в количественных показателях. Для проведения такого анализа используются сведения, представленные Заемщиком, подразделением безопасности банка и информация базы данных.

В связи с тем, что  в основе качественного анализа рисков лежат субъективные факторы, которые в силу их многообразия и без наличия конкретной информации по каждому анализируемому предприятию не представляется возможным на данном этапе систематизировать, качественный анализ в рамках данной методики не рассматривается.  

2. Оценка финансового состояния Заемщика 

Для оценки финансового состояния  Заемщика используются три группы оценочных  показателей:

• коэффициенты ликвидности;
• коэффициент наличия собственных средств;
• показатели оборачиваемости и рентабельности.

Таблица:  Основные оценочные показатели методики Сбербанка
№	Наименование показателя	Способ расчета	Пояснение
1	2	3	4
1.	К 1 Коэффициент абсолютной ликвидности	К1=  (ф.1)	-показывает какая часть краткосрочных долговых обязательств может быть при необходимости погашена за счет имеющихся денежных средств, средств на депозитных счетах и высоколиквидных краткосрочных ценных бумаг . - при расчете коэффициента по строке 253 учитываются только государственные ценные бумаги, ценные бумаги Сбербанка России и средства на депозитных счетах. При отсутствии соответствующей информации строка 253 при расчете К1  не учитывается.
2.	К2 Промежуточный коэффициент покрытия (коэффициент быстрой  ликвидности)	К2=  (ф.1)	-характеризует способность  предприятия оперативно высвободить  из хозяйственного оборота денежные  средства и погасить долговые обязательства.
3.	К3 Коэффициент текущей  ликвидности (общий коэффициент  покрытия)	К3=  (ф.1)	-дает общую оценку  ликвидности предприятия, в расчет которого в числителе включаются все оборотные активы
4.	К4 Коэффициент наличия собственных  средств	К4=  (ф.1)	-показывает долю собственных средств предприятия в общем объеме средств предприятия.
5.	К5 Рентабельность продукции (или рентабельность продаж)	К5=  (ф.2)	- показывает долю прибыли  от реализации в выручке от реализации.
6.	К6 Рентабельность деятельности предприятия	К6=  (ф.2)	- показывает долю чистой  прибыли  в выручке от реализации.

Вышеназванные коэффициенты К1, К2, К3, К4, К5 и К6 являются основными  оценочными показателями.

Другие показатели оборачиваемости  и рентабельности используются для  общей характеристики и рассматриваются  как дополнительные к первым шести  показателям.

Оборачиваемость разных элементов оборотных активов  и кредиторской задолженности рассчитывается в днях исходя из объема дневных  продаж (однодневной выручки от реализации).

Объем дневных продаж рассчитывается делением выручки от реализации на число дней в периоде (90, 180, 270 или 360).

Средние (за период) величины оборотных активов и кредиторской задолженности рассчитываются как  суммы половин величин на начальную  и конечную даты периода и полных величин на промежуточные даты, деленные на число слагаемых, уменьшенное на 1. 

Оборачиваемость оборотных  активов:

 

Оборачиваемость дебиторской  задолженности:

 

Оборачиваемость запасов:

 

Аналогично, при необходимости, могут быть рассчитаны показатели оборачиваемости других элементов оборотных активов (готовой продукции незавершенного производства, сырья и материалов) и кредиторской задолженности.

Оценка результатов  расчетов шести коэффициентов заключается  в присвоении Заемщику категории  по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными (таблица «Дифференциация показателей по категориям»).

Далее определяется сумма  баллов по этим показателям в соответствии с их весами (таблица «Расчет суммы  баллов»).

Достаточные значения показателей:     

• К1    -      0,1    
• К2    -      0,8    
• К3    -      1,5    
• К4    -      0,4 - для всех Заемщиков, кроме предприятий торговли                    
• 0,25 - для предприятий торговли    
• К5    -      0,10    
• K6    -      0,06      

 

 

Таблица: Дифференциация показателей по категориям
Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория
К1	0,1 и выше	0,05-0,1	менее 0,05
К2	0,8 и выше	0,5-0,8	менее 0,5
К3	1,5 и выше	1,0-1,5	менее  1,0
К4
кроме торговли	0,4 и выше	0,25-0,4	менее 0,25
для торговли	0,25 и выше	0,15-0,25	менее 0,15
К5	0,10 и выше	менее 0,10	нерентаб.
К6	0,06 и  выше	менее 0,06	нерентаб.

Формула расчета суммы  баллов S имеет вид: 

S = 0,05 х Категория К1 + 0,10 х Категория К2 + 0,40 х Категория К3 + 0,20 х Категория К4+ +0,15  х  Категория К5 + 0,10 х Категория К6.

Значение S наряду с другими  факторами используется для определения  рейтинга Заемщика.

Для остальных показателей  третьей группы (оборачиваемость  и рентабельность) не устанавливаются оптимальные или критические значения ввиду большой зависимости этих значений от специфики предприятия, отраслевой принадлежности и других конкретных условий.

Оценка результатов  расчетов этих показателей основана, главным образом, на сравнении их значений в динамике.

3. Заключительный  этап оценки кредитоспособности  

Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение  рейтинга Заемщика, или его класса.

В соответствии с методикой  Сбербанка РФ устанавливается 3 класса заемщиков:

• первоклассные - кредитование которых не вызывает сомнений;
• второго класса - кредитование требует взвешенного подхода;
• третьего класса - кредитование связано с повышенным риском.

Рейтинг определяется на основе суммы баллов по шести основным показателям, оценки остальных показателей третьей группы и качественного анализа рисков.

Сумма баллов S влияет на рейтинг Заемщика следующим образом:

1 класс кредитоспособности: S = 1,25 и менее. Обязательным условием отнесения Заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном для  1-го класса кредитоспособности;

2 класс кредитоспособности: значение S находится в диапазоне от 1,25(невключительно) до 2,35 (включительно). Обязательным условием отнесения Заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном не ниже, чем для  2-го класса кредитоспособности;

3 класс кредитоспособности: значение S больше 2,35.

Далее определенный таким образом  предварительный рейтинг корректируется с учетом других показателей и  качественной оценки Заемщика. При отрицательном влиянии этих факторов рейтинг может быть снижен на один класс.

Сводная расчетно-аналитическая таблица  представляет собой поэтапную оценку  рейтинга кредитоспособности предприятия-заемщика.