Функции и операции Центрального Банка России

Для Банка России данная функция имеет особое значение. Без ее выполнения практически невозможно регулирование денежного оборота, основанного на материальных и финансовых потоках. Анализ и прогнозирование экономического развития страны является той интеллектуальной базой, которая дает возможность определить динамику и структуру денежно-кредитных отношений. Сведения Банка России о тенденциях экономического развития страны, развитии отдельных секторов экономики, динамике платежного баланса, валютном курсе, основных показателях банковской деятельности, предоставляемые экономическим субъектам, в том числе банковскому сообществу, составляют важную информацию, позволяющую им при необходимости скорректировать направления своего развития.

Надзорная и контрольная  функции возлагают на Банк России:

• надзор за деятельностью банков и банковских групп;
• государственную регистрацию банков, выдачу им лицензий на осуществление банковских операций, приостановку их действий и отзыв их;
• регистрацию банками эмиссий ценных бумаг;
• валютное регулирование и валютный контроль.

Данные полномочия позволяют Банку России выполнять  целевые ориентиры, направленные, в  том числе, на развитие и укрепление банковского сектора страны. Осуществляя надзор за деятельностью коммерческих банков путем постоянного наблюдения и проверок на предмет ее соответствия законодательно установленным правилам и нормативным актам, Банк России защищает интересы вкладчиков и кредиторов, обеспечивает стабильность деятельности кредитных организаций. Контроль со стороны Банка России как самостоятельная форма наблюдения за обеспечением законности не основан на отношениях подчиненности между ним и коммерческими банками, поэтому его вмешательство в их оперативную деятельность строго ограничено законом; оно осуществляется только в случаях нарушения правил, установленных Банком России, а также при наличии угрозы интересам вкладчиков (кредиторов). В соответствии с законом Банк России не должен принуждать коммерческие банки выполнять операции, не предусмотренные учредительскими документами, законодательством и нормативными актами.

В экономической литературе можно  встретить и другие критерии классификации функций Банка России. Среди них функции в зависимости от направлений его деятельности. Здесь выделяются функция хозяйственной деятельности и функция административной деятельности, которые в свою очередь состоят из организаторской функции (организация и управление денежным обращением) и функции защиты гражданского оборота, интересов вкладчиков (кредиторов).

По степени  важности предпринята попытка разделить  функции на основные и дополнительны. К основным относят те, без которых невозможно выполнение основной задачи центрального банка (сохранение стабильности денежной единицы). В свою очередь эта функция подразделяется на регулирующую, контрольную и обслуживающую. Дополнительные функции в этом случае содействуют решению основной задачи³.

В литературе можно встретить также упоминание о функциях: осуществления денежной эмиссии и организации денежного обращения, организации взаимодействия с органами государственной власти и управления Российской Федерации, а также с кредитными организациями. К сожалению, две последние позиции с экономической точки зрения вряд ли можно отнести к функциям, поскольку они не выражают специфики деятельности центрального банка; подобного рода направления деятельности свойственны и другим институтам⁴.

Кроме рассмотренных выше функций Банк России выполняет также и другие функции, указанные в статье 4 Закона о Центральном банке РФ:

- установление правил осуществления расчетов в РФ. Основными документами в этой области, принятыми Центральным банком РФ является Положение Центрального банка РФ от 3 октября 2002 г. № 2-П «О безналичных расчетах в Российской Федерации» и Положение Центрального банка РФ от 1 апреля 2003 г. № 222-П «О порядке безналичных расчетов физическими лицами в Российской Федерации». Данные положения определяют основные формы, в которых производятся безналичные расчеты в РФ (платежные поручения, аккредитив, инкассо, чеки), а также порядок осуществления расчетов через различные корреспондентские счета.

- обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ. В соответствии со ст. 151 Бюджетного кодекса РФ Банк России как орган денежно-кредитного регулирования входит в систему органов, обладающих бюджетными полномочиями. Кроме того, он в соответствии со ст. 152 Бюджетного кодекса РФ является участником бюджетного процесса. Обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагается организация и исполнение бюджетов, Банк России осуществляет без взимания комиссионного вознаграждения.

- проведение анализа и прогнозирования состояния экономики РФ в целом и по регионам. Прогноз Банка России лежит в основе всего финансового развития. В силу своего правового статуса Центральный банк РФ - это орган, обладающий исчерпывающей информацией о финансовой, денежной и банковской системе страны. Практическая польза такого прог8ноза заключается в том, что он используется при разработке основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики, при разработке федерального бюджета. Большую роль этот прогноз играет при разработке экономической политики страны, так как Центральный банк РФ совместно с Правительством РФ участвует в ее разработке. Он проводит консультации с Правительством, а также консультирует Министерство финансов по вопросам графика выпуска государственных ценных бумаг и погашения государственного долга с учетом их воздействия на состояние банковской системы и приоритетов единой государственной денежно-кредитной политики.

- иные функции Банка России, не указанные в ст. 4 Закона о Центральном банке РФ. Ст. 4 Закона о Центральном банке РФ содержит открытый перечень функций Банка России. Он может осуществлять и другие функции, закрепленные в законодательстве РФ. Г. А. Тосунян и А. Ю. Викулин называют среди них такие функции как антимонопольное регулирование на рынке банковских услуг; осуществление функций генерального агента государственных ценных бумаг; прогнозирование и организация производства, перевозка и хранение банкнот и монеты Банка России; установка правил хранения, перевозки инкассации наличных денег для кредитных организаций; установление признаков платежеспособности банкнот и монеты банка России; определение порядка ведения кассовых операций. По моему мнению, кроме первых двух функций все они относятся к функции организации наличного денежного обращения. На первых двух следует остановиться подробнее.

Банк России осуществляет совместно с Федеральной  антимонопольной службой антимонопольное  регулирование и антимонопольный  контроль на рынке банковских услуг. В соответствии со ст. 2 Федерального закона от 30 декабря 2001 г. № 196-ФЗ «О защите конкуренции на рынке финансовых услуг» государственная политика по развитию конкуренции и антимонопольному регулированию на рынке банковских услуг осуществляется федеральным антимонопольным органом совместно с Центральным банком РФ.

Банк России осуществляет функции генерального агента по государственным ценным бумагам  РФ. В соответствии со ст. 119 Бюджетного кодекса РФ обслуживание государственного внутреннего долга РФ производится Банком России и его учреждениями, если иное не предусмотрено Правительством РФ, путем осуществления операций по размещению долговых обязательств РФ, их погашению и выплате доходов в виде процентов по ним или в иной форме. Выполнение Банком России этих функций осуществляется на основе специальных соглашений, заключаемых с федеральным органом исполнительной власти, уполномоченным Правительством РФ выполнять функции эмитента государственных ценных бумаг. Банк России осуществляет функции генерального агента безвозмездно.

Денежно-кредитная политика – это совокупность мероприятий в области денежного обращения и кредита, направленных на регулирование экономического роста, сдерживание инфляции, обеспечение занятости населения страны и выравнивание платежного баланса.

Разработанная и осуществляемая совместно  с Правительством России единая денежно-кредитная  политика направлена на защиту и обеспечение  устойчивости рубля. Деньги выступают  как эквивалент товарно-материальных ценностей и сами должны иметь материальные формы. Такими формами могут быть металлические монеты, бумажные купюры, записи на банковских счетах или записи на магнитных носителях. Чтобы деньги выполнили свою роль как средства платежа и обращения, необходимо их реальное присутствие в одной из перечисленных форм. Следовательно, денежное обращение представляет собой обращение наличных денег и денег в их безналичной форме. Для управления денежным обращением Центральный банк РФ публикует и использует в процессе денежного регулирования различные показатели – денежные агрегаты, принятые в международной практике.

Анализ различных показателей, характеризующих денежную массу, позволяет  Центральному банку принимать оптимальные  решения в процессе регулирования  денежного обращения.

Денежное обращение регулируется Центральным банком в процессе осуществления  кредитной политики, выражаемой в  кредитной экспансии или кредитной  рестрикции. Кредитная экспансия  ЦБ РФ увеличивает ресурсы коммерческих банков, которые в результате выдаваемых кредитов повышают общую массу денег в обращении. Кредитная рестрикция влечет за собой ограничение возможностей коммерческих банков по выдаче кредитов и тем самым по насыщению экономики деньгами.

Инструментами кредитной экспансии (интенсивное расширение кредитных операций с целью извлечения дополнительной прибыли) или рестрикции (ограничение кредитов, которые предоставляются коммерческим банкам) являются учетная ставка Центрального банка и некоторые неэкономические меры. Официальная учетная ставка – это проценты по ссудам, используемым Центральным банком при кредитовании коммерческих банков.

Определение размера учетной ставки – один из наиболее важных аспектов кредитно-денежной политики, а изменение  учетной ставки выступает показателем  изменений в области кредитно-денежного регулирования. Размер учетной ставки обычно зависит от уровня ожидаемой инфляции и в то же время оказывает на инфляцию большое влияние. Когда ЦБ РФ намерен смягчить кредитно-денежную политику или ее ужесточить, он снижает или повышает учетную (процентную) ставку.

Банк может устанавливать одну или несколько процентных ставок по различным видам операций или  проводить процентную политику без  фиксации процентной ставки. Процентные ставки ЦБ РФ представляют собой минимальные  ставки, по которым Банк России осуществляет свои операции. ЦБ РФ использует процентную политику для воздействия на рыночные процентные ставки в целях укрепления рубля.

Коммерческие банки получают в  ЦБ РФ ссуды в порядке рефинансирования и переучета векселей. Банк России регулирует общий объем выдаваемых им кредитов в соответствии с принятыми ориентирами единой государственной денежно-кредитной политики, используя при этом в качестве инструмента учетную ставку. Повышение официальных ставок сокращает возможности коммерческих банков получить ресурсы для кредитования. Это воздействует на сокращение денежной массы. Снижение официальной учетной ставки действует в обратном направлении.

Процентные ставки Центрального банка  РФ необязательны для коммерческих банков в сфере их кредитных отношений со своими клиентами и с другими банками. Однако уровень официальной учетной ставки является для коммерческих банков ориентиром при проведении кредитных операций.

Главными целями денежно-кредитной  политики являются: экономический рост; полная занятость; стабильность цен; устойчивый платежный баланс; регулирование темпа роста денежной массы.

В соответствии с выбранной стратегией, Банк России осуществляет в качестве приоритетной либо учетную, либо валютную политику, либо депозитную политику.

Учетная политика Центрального банка основана на переучете или покупке векселей, учтенных ранее коммерческими банками. Центральный банк из валюты векселя удерживает дискант, или учетный процент, изменение которого влияет на объем кредитования в стране. При его повышении проводится жесткая политика «дорогих денег», при понижении – политика «дешевых денег».

Дополнением учетной политики служит ломбардная или залоговая политика, основанная на предоставлении Центральным  банком кредитным учреждениям ссуд под обеспечение векселей, ценных бумаг и государственных долговых обязательств.

Смысл дисконтной и залоговой политики заключается в том, чтобы изменением условий рефинансирования кредитных  институтов влиять на ситуацию на денежном рынке и рынке капиталов.

Учетная и ломбардная политика Центрального банка – это механизм непосредственного его воздействия на ликвидность кредитных учреждений, косвенного воздействия на экономику в целом.

Депозитная политика регулирует движение потоков денежных средств между  коммерческими банками и Центральным банком, тем самым оказывая влияние на состояние резервов кредитных институтов.

Валютная политика – совокупность мероприятий, осуществляемых в сфере  международных экономических отношений. Направление и формы валютной политики, проводимой Центральным банком, зависят от внутриэкономического положения данной страны.

В различные периоды применяются  разные формы и методы валютной политики: валютные ограничения, изменение паритетов (девальвация и ревальвация), регулирование  степени конвертируемости валюты, режима валютного курса, дисконтная и девизная политика.

Одним из средств реализации валютной политики является валютное регулирование, направленное на регламентацию международных  расчетов и порядка совершения сделок с валютными ценностями.

Центральный банк проводит также девизную политику. Этот метод воздействия на курс национальной валюты путем купли-продажи иностранной валюты: в целях повышения курса национальной валюты Центральный банк продает, а для снижения – скупает иностранную валюту в обмен на национальную. Девизная политика проводится главным образом в форме валютной интервенции, т. е. вмешательства Центрального банка в операции на валютном рынке с целью воздействия на курс национальной валюты. Особенностями валютной интервенции являются относительно крупные масштабы и короткий период времени.