Инвестиции в драгоценные металлы

              Если говорить о России, то вложить деньги в драгметалл можно тремя способами: купить мерные слитки, золотые монеты или открыть «металлический» счет в банке⁴. Первые два способа крайне неэффективны из-за торговых надбавок, разницы между ценами покупки и продажи и налогов. Открыть «металлический» счет гораздо выгоднее – эту услугу предоставляет целый ряд российских банков. Банки учитывают оплаченное клиентом количество золота исходя из его текущей стоимости на мировом рынке или курса продажи Центробанка. При закрытии счета банк выплачивает вкладчику стоимость драгметалла по текущей цене. На счета, открытые на 1-12 месяцев, банки начисляют проценты в граммах золота, обычно 1-5% годовых, в зависимости от срока. Каким бы способом инвестор ни воспользовался, нужно помнить – к золоту прибегают в кризисные времена, когда вложения в традиционные активы приносят лишь разочарование и убытки. Бурные, но краткосрочные подъемы на рынке золота могут сменяться длительными периодами стагнации. Следовательно, включение золота в инвестиционный портфель должно происходить в защитных целях, для его стабилизации в периоды высокой инфляции и политической и экономической неопределенности, а не в целях прироста капитала.

                         Глава 2. Операции с металлическими счетами

                            2.1 Счет ответственного хранения (СОХ)

     Пунктом 2 Положения ЦБ РФ от 01.11.1996 г. № 50 «О совершении кредитными организациями операций с драгоценными металлами на территории РФ и порядке проведения банковских операций с драгоценными металлами» утвержденного Приказом ЦБ РФ от 1 ноября 1996 г. № 02-400 введены следующие понятия, необходимые для работы с драгметаллами⁵:

1. Металлические счета – это счета, открываемые кредитной организацией для осуществления операций с драгоценными металлами;
2. Металлические счета ответственного хранения – это счета клиентов для учета драгоценных металлов, переданных на ответственное хранение в кредитную организацию с сохранением при этом их индивидуальных признаков (вид металла, количество, проба, производитель, серийный номер и др.).

     В качестве «валюты», в которой физическому  лицу можно открыть металлический  счет ответственного хранения, выступают золото, серебро, платина и палладий. Для открытия металлического счета ответственного хранения в банке физическому лицу необходимо:

1. предъявить паспорт, либо иной документ, удостоверяющий личность;
2. предъявить свидетельство о постановке на учет в налоговом органе (ИНН) – при наличии;
3. заполнить заявление на открытие счета по установленной банком типовой форме;
4. подписать с банком договор «хранения драгоценных металлов и ведения счетов ответственного хранения драгоценных металлов», в котором оговаривается порядок открытия, ведения и закрытия счета, условия хранения драгметаллов, порядок их приема-передачи и др. Получить один экземпляр договора;
5. оформить письменное поручение на прием драгоценных металлов в Хранилище банка и т.д.

     Зачисление драгоценного металла на металлический счет ответственного хранения осуществляется в следующих слитках:

1. в слитках, которые принадлежат клиенту и были на хранении у клиента дома или в другом банке;
2. в слитках, приобретаемых по сделке купли-продажи непосредственно у банка, в котором открыт этот счет.

     Зачисление  на металлический счет или снятие с него слитков драгоценных металлов осуществляется только теми банками  или их филиалами, которые имеют  весоизмерительное оборудование и  системы приборов и методов неразрушающего контроля подлинности слитков. Чтобы избегать лишних проблем и затрат по экспертизе, перевозке и уплате НДС, слитки драгоценных металлов лучше всего покупать, хранить и продавать в одном банке, т.е. не забирая без необходимости их из сертифицированного хранилища банка. К хранению драгоценные металлы (золота, серебра, платины, палладия) принимаются банками в мерных или стандартных слитках, при наличии на них сертификатов и паспортов предприятия-изготовителя. Прием драгоценных металлов в Хранилище производится путем сплошного визуального контроля слитков, их пересчета, взвешивания каждого слитка и сличения полученных данных с данными сопроводительных документов и требованиями действующих в Российской Федерации государственных и отраслевых стандартов или международных стандартов качества. При каждом зачислении драгметалла на счет фиксируются все индивидуальные особенности (масса, проба, серийный номер) каждого слитка. Передача драгоценных металлов оформляется Актом приема-передачи в 2-х экземплярах и Документом о качестве драгоценных металлов. Один экземпляр Акта передается клиенту. Это гарантирует, что по истечении срока договора банк вернет клиенту именно тот слиток, что был сдан на хранение. Драгоценные металлы, принятые от клиента на хранение, не являются привлеченными средствами банка и не могут быть использованы как кредитные ресурсы или размещены банком от своего имени и за свой счет в другие банковские инструменты. Выдача слитков осуществляется по первому требованию клиента. За обслуживание металлического счета ответственного хранения банки взимают различные виды комиссий, таких как:

1. открытие металлического счета ответственного хранения (взимается не всеми);
2. закрытие металлического счета ответственного хранения (взимается не всеми);
3. зачисление драгоценного металла на металлический счет ответственного хранения;
4. выдача драгоценного металла с металлического счета ответственного хранения;
5. ведение металлического счета ответственного хранения (взимается ежемесячно);
6. перевод слитков в хранилища других банков;
7. учет обременения счета и др. услуги.

                         2.2 Обезличенный «металлический» счет (ОМС)

     Положением ЦБ РФ от 01.11.1996 г. № 50 «О совершении кредитными организациями операций с драгоценными металлами на территории РФ и порядке проведения банковских операций с драгоценными металлами» утвержденным Приказом ЦБ РФ от 1 ноября 1996 г. № 02-400 введены следующие понятия, необходимые для работы⁶:

     Банки – кредитные организации, в установленном порядке получившие лицензию (разрешение) Банка России на совершение операций с драгоценными металлами. 
Металлические счета – счета, открываемые кредитной организацией для осуществления операций с драгоценными металлами. 
Металлические счета ответственного хранения – счета клиентов для учета драгоценных металлов, переданных на ответственное хранение в кредитную организацию с сохранением при этом их индивидуальных признаков (наименование, количество ценностей, проба, производитель, серийный номер и др.). 
Обезличенные металлические счета – счета, открываемые кредитной организацией для учета драгоценных металлов без указания индивидуальных признаков и осуществления операций по их привлечению и размещению.

     Итак, обезличенный металлический счет, это аналог обычного рублевого счета клиента, только на нем учитываются не рубли, а обезличенные драгоценные металлы (в граммах), но без указания конкретных индивидуальных признаков мерных слитков (количества слитков, пробы, производителя, серийного номера и др.). Металлический счет можно открывать в таких драгоценных металлах как: золото или серебро, платина или палладий. Для открытия обезличенного металлического счета физическому лицу при себе необходимо иметь:

1. паспорт, либо иной документ, удостоверяющий личность;
2. свидетельство о постановке на учет в налоговом органе (ИНН) – при наличии;
3. средства для приобретения драгоценного металла или принадлежащие клиенту мерные слитки драгоценного металла с сертификатами и паспортами заводов изготовителей.

     Для открытия обезличенного металлического счета частные предприниматели  без образования юридического лица предоставляют в Банк:

1. заявление на открытие обезличенного металлического счета с указанием наименования драгоценного металла и видов совершаемых операций;
2. документ о государственной регистрации (копия, заверенная органом государственной регистрации или нотариально);
3. карточка постановки на учет в ГИПН (для работы с металлом в физической форме);
4. нотариально заверенную копию свидетельства ГНИ о постановке на налоговый учет;
5. копию документа, удостоверяющего личность клиента;
6. банковскую карточку с образцами подписей;
7. другие документы по условиям конкретного банка.

     Сумма средств, необходимых для покупки  драгметалла в момент открытия металлического счета не может быть меньше, чем  стоимость минимального количества драгметалла (в граммах), установленного конкретным банком для совершения операции покупки/продажи⁷. Количество слитков для открытия счета не ограничивается, но они должны быть отличного качества и с указанием индивидуальных признаков (проба, номер слитка, год выпуска, вес, марка). На каждый мерный слиток обязательно должны предъявляться сертификат и паспорт завода изготовителя. Открытие металлического счета физическому лицу осуществляется на основании подписания договора с банком на открытие и ведение такого счета, затем средства или мерные слитки обмениваются на «безналичный» драгоценный металл и зачисляются на счет в граммах. После этого клиенту выдается его экземпляр договора. В отдельных банках, таких как Сбербанк России, выдается еще и сберегательная книжка, в которой отражено количество драгметалла в граммах. А в некоторых банках процедура открытия счета начинается с написания заявления на открытие счета по установленной банком типовой форме.  
         Металлические счета по срокам функционирования делятся – до востребования – когда срок хранения драгметалла по договору не ограничен и срочный – когда по договору установлен конкретный срок возврата сбережений⁸. Такой срок оговаривается при открытии вкладов в драгметаллах, в соответствии с условиями конкретного вида депозитного вклада. По доходности обезличенные металлические счета условно можно разделить на два вида:

1. металлические счета без начисления процентных доходов. Доход владельцев ОМС формируются только за счет роста стоимости драгоценных металлов на мировых рынках, если таковые будут;
2. металлические счета с начислением процентных доходов. Процентные доходы начисляются только в том случае, если металлический счет оформляется как депозитный вклад в драгоценных металлах с конкретным сроком хранения. Общий доход владельцев депозитных вкладов формируются за счет процентов, начисляемых в драгметаллах (граммах) и прироста стоимости драгоценных металлов на мировых рынках за этот период.

     Хранение  сбережений в виде драгоценных металлов на обезличенных металлических счетах имеет ряд особенностей:

1. отсутствие НДС при приобретении «безналичного» драгоценного металла;
2. возможность пополнения или частичного снижения остатка на счете «до востребования»;
3. отсутствие проблем с хранением, сертификацией и транспортировкой физического металла;
4. упрощенная процедура купли-продажи «обезличенного» драгметалла;
5. возможность открытия счета в пользу третьих лиц;
6. сохранение средств от инфляции.

              Кроме приведенных выше особенностей, о которых банки всегда предупреждают своих клиентов, есть и более серьезные особенности: хранение денежных средств на обезличенных металлических счетах не попадает под действие Федерального закона № 177 – ФЗ от 23 декабря 2003 года «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации». Следовательно, при наступлении страхового случая (банкротства банка или отзыва лицензии в связи с нарушениями законодательства), «Агентство по страхованию вкладов» не произведет страховые возмещения по вкладам вкладчиков, хранящих свои средства на обезличенных металлических счетах. При осуществлении клиентом снятия со счета драгметалла в физической форме, т.е. в слитках, в стоимость слитка войдет НДС, даже если клиент производил зачисление драгметалла на обезличенный металлический счет путем передачи (продажи) банку слитков драгметалла в физической форме. Клиент теряет сумму НДС дважды. При закрытии обезличенного металлического счета, возврат сбережений осуществляется:

1. путем реализации «безналичного» драгметалла по курсу банка и получения средств – в рублях;
2. путем снятия драгметалла в виде мерных слитков в физической форме (из хранилища Банка), с уплатой НДС (18 % от стоимости металла).

              Если зачисление или снятие драгметалла по обезличенному металлическому счету осуществляются в виде мерных слитков, то доходность счета (драгметалла) снижается, за счет снятия банками комиссионных вознаграждений. Банки взыскивают с клиентов следующие виды комиссионных вознаграждений за отдельные операции по счету, а именно:

1. за зачисление драгоценного металла на счет при физической поставке слитков драгоценных металлов;
2. за выдачу драгоценного металла с обезличенного металлического счета в физической форме;
3. за проверку мерности слитков (сохранности слитков, наличия и соответствия сертификатов и паспортов завода изготовителя и др.);
4. операции по учету ограничений права распоряжения обезличенным металлическим счетом при оформлении залога.

     Как уже говорилось, открыть обезличенный металлический счет (ОМС) или металлический  вклад можно в любом банке, имеющем лицензию ЦБ РФ на работу с  драгметаллами. При этом каждый банк устанавливает свой перечень видов услуг, свои условия и правила работы с драгоценными металлами, а также свои цены покупки/продажи драгметаллов. А вот основные условия по открытию и ведению обезличенного металлического счета практически одинаковые. Сегодня услуги по открытию и обслуживанию обезличенных металлических счетов предлагают многие банки, и в том числе такие банки как: Сбербанк России, Газпромбанк, Банк Москвы, МДМ - Банк, Росбанк, Номос-банк, Банк Уралсиб, Промсвязьбанк, ФиаБанк, Татфондбанк, Русь-Банк, и др. И в основном, это счета «до востребования», ведь привлечение почти бесплатных кредитных ресурсов – всегда желательно и выгодно для банков.