Финансовая среда и предпринемательские риски

МОСКОВСКИЙ ИНСТИТУТ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА И ПРАВА

 

Кафедра «Финансы и кредит»

 

 

 

Утверждено на заседании

Учебно-методического совета

«___» _______________ 2006г.

 

Проректор по учебной работе

доц. Куренков А.М.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Учебная программа

По дисциплине

«Финансовая среда предпринимательства

и предпринимательские  риски»

 

для студентов специальностей:

080507 «Менеджмент организации»

080105 «Финансы и кредит»

(специализация «Финансовый  менеджмент»)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Москва 2006 год

 

Программа составлена доктором экономических наук, профессором И.В. Захаровым в соответствии с требованиями Государственного образовательного стандарта высшего профессионального образования, утвержденного Госкомвузом «__» _______________  200__ г.

 

Программа

 

Обсуждена на заседании  кафедры «Финансов и кредита»

 

«___»   _____________ 200__года).

 

Зав. кафедрой                                                                 

проф.                                                       __________________ И.В.Захаров 

 

«___»   _______________ 2006 г.

 

 

 

 

Согласована с кафедрой «Менеджмент»

 

                                                                  «___»   ________________ 2006 г

 

 

Зав. кафедрой         

          проф.                                                         _______________ Ю.К.Баженов

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Организационно-методический  раздел

1.1. Цель курса

В условиях рыночных отношений  проблема анализа и оценки финансового риска приобретает самостоятельное теоретическое и прикладное значение как важная составная часть теории и практики финансового менеджмента, поскольку большинство управленческих решений принимаются в условиях риска по обусловленному ряду факторов - отсутствием полной информации, наличием противоборствующих тенденций, элементами случайностей и многим другим. Основная цель дисциплины «Финансовая среда и предпринимательские риски» состоит в изучении студентами основных положений современной концепции предупреждения и управления риском под углом достижения стратегической цели возрастания стоимости бизнеса, изучении методов анализа, обнаружении области и оценки финансового риска, изучении основных принципов управления финансовым риском и путей его снижения. Дисциплина призвана сформировать у студентов практические навыки проведения количественной и качественной оценки финансовых рисков с тем, чтобы на основе этой оценки принимать грамотные решения, касающиеся финансовой деятельности конкретных хозяйственных субъектов.

1.2. Задачи курса.

При изучении курса ставятся задачи:

- обучить приемам оценки  внешней и внутренней предпринимательской среды;

- обеспечить усвоение  студентами оценки финансовой  среды предпринимательства;

- усвоение студентами система неопределенностей, сущности и функций предпринимательских рисков.

- изучение видов потерь и факторов риска, видов предпринимательских рисков;

- усвоение студентами технологии управления стратегическими и оперативными рисками.

1.3. Место курса в  профессиональной подготовке выпускника.

В основе предпринимательской  деятельности лежит ожидание получения  дохода, превышающего обычный, средний сложившийся. Эти ожидания достаточно неопределенны - могут сбываться или нет. Для изучения способов предвидения и уменьшения негативных последствий неопределенности ожиданий в учебный план специальности 060400 «Финансы и кредит» введена отдельная специальная дисциплина «Финансовая среда и предпринимательские риски».

В процессе изучения дисциплины студенты получают необходимые теоретические  и практические знания основных факторов, влияющих на риски, общих принципов  механизма управления рисками. Умение выбора правильного метода снижения экономического риска в условиях рынка представляет собой неотъемлемую часть полноценного образования специалистов в области международных экономических отношений

1.4. Требования к уровню  освоения содержания курса.

В результате изучения дисциплины «Финансовая среда и предпринимательские  риски» студент должен знать:

- основные принципы  управления риском;

- методы выявления  и оценки риска;

- пути снижения экономического  риска.

В результате изучения дисциплины «Финансовая среда и предпринимательские риски» студент должен уметь:

- подготавливать и  принимать решения в условиях  риска;

• подготавливать и принимать решения в условиях неопределенности.

 

 

 

 

2. Содержание  курса

2.1. Введение

Предмет дисциплины «Финансовая среда и предпринимательские риски». Задачи дисциплины. Управление рисками как паука об управлении деятельности организации в условиях неопределенности в целях повышения финансовых результатов хозяйственной деятельности.

Связь дисциплины с дисциплинами «Финансы», «Финансы предприятий», «Финансовый менеджмент», «Организация и финансирование инвестиций», «Налоги и налогообложение», «Цены и ценообразование», «Комплексный экономический анализ финансовой деятельности предприятия».

Место дисциплины в учебном плане специальности «Финансы и кредит». Методы изучения дисциплины.

2.2 Темы и  их краткое содержание

Тема 1. Предпринимательская среда.

Общая характеристика предпринимательства. Предпринимательство как тип хозяйствования, базирующийся на инновационном поведении собственников предприятия, на умении находить и использовать идеи, воплощать их в конкретные предпринимательские проекты. Классификация предпринимательской деятельности по различным характерным признакам. Виды предпринимательства.

Фундаментальные положения развития предпринимательства, определенные Конституцией Российской Федерации.

Сущность предпринимательской  среды. Внешняя предпринимательская  среда. Подсистемы внешней предпринимательской среды. Экономические инструменты, регулирующие развитие предпринимательства.

Внутренняя предпринимательская  среда. Факторы, регулирующие формирование внутренней предпринимательской среды

Факторы успеха деятельности организации (фирмы).

Общая характеристика основных факторов и их влияние на изменение  уровня финансового риска.

Влияние факторов рыночного равновесия: влияние изменения спроса, изменения  предложения, эластичности спроса и  предложения, влияние налогообложения.

Факторы ограничения риска. Виды и  роль факторов, ограничивающих уровень  риска.

Тема 2. Финансовая среда предпринимательства.

Финансовая микросреда предпринимательства. Субъекты микросреды,  имеющие непосредственное отношение к организации и к возможностям его руководства по извлечению доходов.  Характеристика субъектов микросреды: поставщиков, посредников, покупателей (клиентов), конкурентов, контактных аудиторий.

Финансовая макросреда предпринимательства. Характеристика факторов макросреды предпринимательства: природного, технического, политического, экономического, демографического и культурного.

Теории предпринимательских  рисков. Классическая и неоклассическая  теории предпринимательских рисков. Современная теория предпринимательского риска.

Проблема оптимального варианта инвестирования средств.

Тема 3. Понятие неопределенности и рисков

Система неопределенностей. Виды неопределенностей  с точки зрения вероятности выпадения  событий: полная неопределенность, полная определенность, частичная неопределенность.

Сущность и функции предпринимательских  рисков. Два основных определения  сущности экономического риска. Характерные моменты рисковой ситуации. Количественная мера риска, определяемая абсолютным или относительным уровнем потерь. Функции экономического риска.

Виды потерь и факторы риска. Потери, которые могут иметь место в предпринимательской деятельности. Их характеристика. Объективные и субъективные факторы, влияющие на рост степени риска предприятия.

Виды предпринимательских рисков. Три основных вида предпринимательских рисков в экономической сфере, выделяемые Дж. Кейнсом. Виды рисков, выделяемые на национальном уровне.

Субъекты предпринимательских  рисков. Основные виды рисков.

Основные проявления рисков по видам для важнейших  хозяйствующих субъектов.

Показатели риска и  методы его оценки. Методика оценки величины возможных потерь на основе вероятности возникновения величины риска.  Упрощенные подходы оценки риска по одному или нескольким главным показателям, критериям, величинам, представляющим обобщенные характеристики, наиболее важные для суждения о приемлемости риска. Зоны риска в зависимости от величины потерь.

Методы построение кривых вероятностей возникновения потерь: статистический, экспертный, расчетно-аналитический.

Тема 4. Управление предпринимательскими рисками

Схема процесса управления риском. Этапы  общей схемы процесса управления риском. Качественный и количественный анализ рисков.

Система управления экономическим  риском. Концепция управления риском. Основные элементы содержательная сторона  управления риском. Виды риска и  способы его уменьшения

Принципы и подходы  к оценке рисков. Три  уровня системы принципов оценки рисков. Методологические принципы, методические принципы, операциональные принципы оценки рисков.

Качественное управление рисками. Качественные методы анализа риска. Характеристика качественных методов анализа риска: экспертные методы, историческо-ассоциативные, литературно-фантастические аналогии, концептуальные переносы, рейтинговые оценки.

Количественные методы анализа и оценки рисков. Статистические и аналитические анализа и  оценки рисков. Аналитические методы изучения риска зависят в области управлении инвестициями (управлении проектами): анализ чувствительности; проверка устойчивости и определение предельных значений параметров проекта; определение точки безубыточности; корректировка параметров проекта; построение дерева решений; формализованное описание неопределенности.

Тема 5. Технология управления рисками

Проблемы технологии управления стратегическими рисками. Понятие стратегических рисков. Стратегического рископланированией организации. Этапы реализации рискостратегии. Концептуальная модель стратегического рископлана.

Общие вопросы минимизации  интегральных рисков. Способы снижения рисков: избежание риска, принятие риска на себя, сокращение потерь, трансферт (передача) рисков другому хозяйствующему субъекту, страхование.

3. Перечень  примерных контрольных вопросов  для самостоятельной работы по  курсу «Финансовая среда предпринимательства  и предпринимательские риски»

 

1. Риск в предпринимательстве и угроза банкротства

2. Сущность и виды предпринимательских рисков

3. Риск и капитал

4. Кредитный риск и способы его снижения

5. Кредитные операции коммерческих банков. Кредитный риск и методы управления им

6. Риск ликвидности банка

7. Кредитный риск коммерческого банка

8. Валютный риск в деятельности банковской системы

9. Виды финансовых рисков и управление ими

10. Управление процентным риском в коммерческом банке

11. Страхование предпринимательских рисков

12. Этапы процесса управления риском

13. Сценарный подход как метод анализа проектных рисков

14. Определение риска и эффективности каждой из стратегий развития фирмы

15. Предпринимательский риск виды риска, оценка фактов и способы его минимизации

16. Валютные риски и способы управления ими

17. Основные операции коммерческих банков и риски банковской деятельности

18. Управление кредитными рисками в России и зарубежный опыт

19. Управление рисками

20. Риски предприятия, методы их оценки

21. Управление рисками и маркетинг на рынках интеллектуального продукта

22. Управление финансовыми рисками в планировании деятельности предприятий реального сектора экономики

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4. Распределение  часов курса по темам и видам  работ.

 

№ п/п	Наименование разделов (тем) дисциплины	Бюджет учебного времени, часов
		Всего	В том числе аудиторные занятия по формам обучения:
			очная		очно-заочная		заочная
			Лекции	Семинарские, практические лаборат.	лекции	Семинарские, практические, лаборат.	лекции (установочные)	Контрольные работы (кол-во)
1	Введение	-	2	-	2	-	2	-
2	Предпринимательская среда	-	4	6	2	-	2	-
3	Финансовая среда предпринимательства	-	8	2	4	-	2	-
4	Понятие неопределенности и рисков	-	8	2	4	2	2	-
5	Управление предпринимательскими рисками	-	6	2	4	-	2	-
6	Технология управления рисками	-	8	4	4	2	2	-
	Итого:	130	36	16	20	4	12	1 реф