Цели и задачи финансового оздоровления организации

1. Цели и задачи финансового оздоровления организации.

В настоящее время система управления финансовым оздоровлением предприятия является частью финансового менеджмента. Практически все бизнес – процессы связаны с финансами и проходят финансовую проверку. Поэтому рассмотрение вопросов организации управления финансами корпораций связано с общей системой финансового менеджмента, который в свою очередь, является составной частью комплексной системы управления организацией.

В современных рыночных условиях нормальное функционирование организации независимо от формы собственности требует от руководства тщательного, системно-комплексного подхода к анализу финансового состояния предприятия. А для грамотного управления финансами необходима разработка и реализация финансовой стратегии, что основывается на финансовом состояние предприятия.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии. Финансовое состояние предприятия зависит от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И, наоборот, в результате недовыполнения по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие - ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособность.

Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами.

Финансовое оздоровление предприятия - категория микроэкономическая. Данное понятие можно определить как систему мер воздействия на социально-экономические отношения, складывающиеся на уровне организации при предупреждении кризиса, реагировании на него и изучении его последствий.

Поэтому главная цель финансового оздоровления предприятия - оптимизация планомерного поступления и расходования денежных средств, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование. Т.е. — обеспечить условия, при которых финансовые затруднения не могут приобретать постоянного, стабильного характера.

Очевидно, что любую стратегию управления предприятием, а тем более направленную на финансовое оздоровление, необходимо формировать через решение следующих задач:

- диагностика финансового состояния  и оценка перспектив развития  производственного потенциала:

- разработка  бизнес-плана финансового оздоровления  предприятия:

- оценка глубины, финансового и экономического  кризиса предприятия и эффективности  мероприятий по финансовому оздоровлению;

- выбор и  реализация процедур финансового оздоровления предприятия.

 

2. Причины возникновения финансового кризиса организации.

Институт банкротства прошел длительный путь развития и окончательно сформирован к середине 20-го века. Появление и развитие правил о несостоятельности связаны с объективными потребностями общества. При этом каждую ступень развития общества отражают правила, определяющие общественные отношения на данном этапе [2].

Жизнь фирмы составляют постоянно меняющиеся ситуации и сложные проблемы. Теория жизненного цикла рассматривается всеми авторами, работающими в научной сфере экономики предприятия. Так, жизненный цикл продукции – одна из наиболее распространенных моделей, применяемых для анализа последовательных стадий в развитии деловой активности производства какого – либо вида продукта или изделия. Большинство отечественных и зарубежных авторов выделят пять этапов жизненного цикла производства:

1. Внедрение;
2. Начальный рост;
3. Последующий рост;
4. Зрелость;
5. Спад.

Практика показывает, что предприятие развивается по аналогичному циклу. Любой продукт (услуга) имеет определенный жизненный цикл. Своевременное зарождение очередного цикла конкурентного преимущества позволяет поддерживать финансово – хозяйственную деятельность предприятия. Если же предприятие неэффективно в целом, экономический кризис неизбежен и может носить затяжной характер.

Если менеджмент предприятия не приспосабливается к изменениям экономических, социальных и технологических факторов, то это приводит к росту финансовых рисков, и как следствие к дополнительным косвенным и прямым издержкам.

Рассмотрим основные факторы, оказывающие сильное влияние на финансово - хозяйственную деятельность предприятия (рис. )

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. – Факторы, влияющие на финансовое развитие предприятия.

 

(ПОТОМ РАСПИСАТЬ, ДЛЯ ПОСОБИЯ)

 

Финансовое оздоровление организации можно определить как систему, имеющую четыре выраженных элемента:

- прогнозирование финансового  кризиса (банкротства);

- профилактика финансового кризиса (банкротства);

- наступление финансового кризиса;

- вывод предприятия из финансового  кризиса.

 

В дальнейшем рассмотрим более подробно все элементы антикризисного оздоровления предприятия.

 

2. Информационное обеспечение процедуры финансового оздоровления организации.

 

Работа финансового менеджера – это всегда риск принятия решения. Риск, в первую очередь, принятия неправильного решения. Руководитель никогда не обладает 100% необходимой для принятия решения информации. Искусство принятия правильного решения в условиях недостатка информации – это то, что отличает хорошего менеджера от рядового исполнителя. Если руководители не располагают достаточной информацией, они вынуждены принимать неэффективные решения.

Неэффективные решения – это:

- решения, основанные на недостаточной или неконкретной информации;

- решения, основанные на недостоверной информации;

- решения, принятые слишком поздно для устранения проблемы.

Для организации надежного финансового управления необходимо разбираться в реальном движении дел на предприятии, знать, чем оно занимается, владеть информацией о его рынках, клиентах, поставщиках, конкурентах, качестве продуктов его деятельности, дальнейших целях и т.д. Одним из средств координации работы предприятия и контроля над его фондами является финансовый анализ. Он позволяет ответить на многие вопросы относительно движения средств в фирме, качества управления ими и положения на рынке, которое приобретает фирма в результате своей деятельности.

Анализ в настоящее время является важной функцией управления, так как с его помощью происходит понимание сущности экономических процессов, происходящих на предприятии. При планировании, постановке целей на будущее необходимо учитывать прошлые полученные результаты, то есть провести анализ и установить ошибки, неиспользованные и упущенные возможности, резервы, для того, чтобы предотвратить их повторное появление [2]. На многих предприятиях сведения, получаемые руководством предприятия для контроля и принятия решений, базируются на двух видах отчетности и формируют два вида анализа хозяйственной деятельности предприятия (рис.).

 

 

 

 

 

 

 

 Первый из них основан на финансовой (бухгалтерской) отчетности, наличие которой требуется от всех предприятий по закону. Несмотря на то, что бухгалтерская отчетность представляет собой единую систему взаимосвязанных финансовых показателей, ее анализ может быть проведен в соответствии с различными целями (табл.).

 

Таблица – Цели бухгалтерской (финансовой) отчетности

Формы бухгалтерской (финансовой) отчетности	Цель анализа
Бухгалтерский баланс	Оценка активов организации, ее обязательств и собственного капитала
Отчет о финансовых результатах	Оценка объемов реализации, величины затрат, балансовой и чистой прибыли организации
Отчет об изменениях капитала	Оценка динамики собственного капитала и прочих фондов и резервов
Отчет о движении денежных средств	Оценка притока и оттока денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия
Приложение к бухгалтерскому балансу	Оценка динамики заемных средств, дебиторской и кредиторской задолженности, амортизируемого имущества и других активов и обязательств

ДОБАВИТЬ ДЛЯ ПОСОБИЯ

 

Бухгалтерская (финансовая отчетность) рассматривает финансово- -хозяйственную деятельность организации в целом. И в условиях рыночных отношений она становится практически единственным достоверным источником финансовой информации. Финансовая отчетность, в целях анализа и контроля за финансовых состоянием предприятия, обладает следующими важными свойствами:

- регулярно составляется любой  самостоятельной организацией;

- составляется по общеизвестным  и определенным правилам и  алгоритмам;

- данные отчетности подтверждаются  первичными документами по каждой  хозяйственной деятельности;

- доступна внешним пользователям  и является публичной информацией;

-   достоверность данных может  быть подтверждена независимыми  экспертами – аудиторами;

- дает полное представление  об имущественном и финансовом  положении организации;

- с ее помощью можно получить  представление о финансовой истории  организации, поскольку относится  к документам, подлежащим хранению  в течении достаточно длительного  срока.

Субъектами анализа выступают заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации. Пользователи финансовой информации используют данные финансового анализа для реализации своих целей. Пользователи могут сами организовывать или проводить анализ, а могут просто использовать данные анализа, проведенного кем-то. По субъектам проведения финансовый анализ подразделяется на внешний и внутренний.

К внутренней группе пользователей относятся собственники средств предприятия, персонал предприятия, руководство и другие. Так, собственникам необходимо определить увеличение или уменьшение доли собственного капитала и оценить эффективность использования ресурсов администрацией предприятия; потенциальным собственникам – выгодность вложения в предприятие своих капиталов.

К особенностям внутреннего анализа можно отнести:

- ориентацию результатов анализа на цели и интересы руководства фирмы;

- использование всех источников информации для анализа;

- отсутствие регламентации методики анализа со стороны государственных органов;

- комплексность анализа, изучение всех сторон деятельности предприятия;

- интеграцию учета, анализа, планирования и принятия решений;

- максимальную закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Финансовый анализ, базирующийся на данных только публичной бухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, т.е. анализа, проводимого за пределами предприятия заинтересованными контрагентами. Это аудиторские фирмы, кредитные организации, налоговые органы, консультанты, биржи, юристы.

Особенностями внешнего финансового анализа являются:

- множественность субъектов анализа – пользователей информации о деятельности предприятия.

- разнообразие целей и интересов субъектов анализа.

- наличие типовых методик, стандартов учета и отчетности.

- ориентация анализа только на публичную отчетность и, как следствие, ограничение задач анализа.

- максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности предприятия.

Основное содержание внешнего (внутреннего может быть шире) финансового анализа: анализ абсолютных показателей прибыли; анализ относительных показателей рентабельности; анализ финансовой устойчивости, ликвидности баланса, кредитоспособности и платежеспособности; эффективности использования собственного и заемного капитала.