Анализ финансовой отчетности предприятия

Международная практика выработала определенные методы анализа финансовой отчетности, которые основываются на различных абсолютных и относительных  типовых показателях, позволяющих  проводить не только анализ балансовых статей отдельной фирмы, но и сопоставительный анализ по ряду фирм одной отрасли  хозяйства или занимающихся аналогичными видами деятельности. Такие сопоставления  обычно проводятся не только за отчетный год, но и за ряд лет, отражающих довольно длительный период деятельности фирмы. Это позволяет определить тенденции  развития фирмы на перспективу, что  имеет большое значение в практической деятельности фирм, поскольку они  осуществляют как долгосрочное, так  среднесрочное и текущее внутрифирменное  планирование.

В зависимости от целей  анализа финансовой отчетности и  заинтересованных в его результатах  пользователей применяются различные  виды анализа и разный набор показателей - финансовых коэффициентов, а именно:

- абсолютные показатели  для ознакомления с отчетностью,  позволяющие сделать выводы об  основных источниках привлечения  средств, направлениях их вложений, источниках поступления денежных  средств, размеров полученной  прибыли, системы распределения  дивидендов:

- сравнимые процентные  показатели (Percentage Changes) для чтения отчетности и выявления отклонений по важнейшим статьям финансовой отчетности;

- анализ горизонтальных  процентных изменений (Horizontal Percentage Changes), характеризующих изменения отдельных статей финансовой отчетности за год или ряд лет. Например, рост в процентах: чистых продаж, себестоимости реализованной продукции, валовой прибыли, чистой прибыли, производственных расходов и др.;

- анализ вертикальных  процентных изменений (Vertical Percentage Analyses), предполагающий соотношение показателей различных статей по отношению к одной выбранной статье. Например, доля в процентах от объема продаж: себестоимости реализованной продукции, валовой прибыли, производственных расходов, дохода от основной деятельности, чистого дохода;

- анализ тенденций (трендовый  анализ), характеризующих изменение  показателей деятельности фирмы  на протяжении ряда лет по  сравнению с базовым показателем,  равным 100. Его цель - оценка работы  финансовых менеджеров в прошлый  период и определение прогноза  их поведения на будущее;

- сравнительный анализ, проводимый  с целью сопоставления отдельных  показателей деятельности своей  фирмы с показателями фирм-конкурентов  одной отраслевой принадлежности  и примерно одинаковых размеров (с учетом различных методов  отчетности). Этот анализ позволяет  выявить стратегию конкурентов  и перспективы их развития;

- сравнение со среднеотраслевыми  показателями, показывающее устойчивость  положения фирмы на рынке. Проводится  с учетом общих изменений состояния  хозяйственной конъюнктуры в  отрасли и в экономике страны  в целом, в частности, уровня  цен, динамики процентной ставки, степени обеспеченности сырьем  и материалами;

- анализ показателей путем  использования финансовых коэффициентов  (Ratios), расчет которых основывается на существовании определенных соотношений между отдельными статьями отчетности. Значение таких коэффициентов определяется возможностью сопоставления полученных результатов с существующими общепринятыми стандартными нормами - усредненными отраслевыми коэффициентами, а также с применяемыми в стране или в конкретной фирме показателями анализа финансовой отчетности.

Финансовые коэффициенты используются для оценки деятельности финансовых менеджеров и учитываются  ими при принятии управленческих решений. Такие коэффициенты доступны и акционерам, которые на их основе могут самостоятельно проанализировать эффективность деятельности фирмы  и ее текущее финансовое положение.

 

2. Организационно-экономическая  характеристика предприятия КФХ «Богдашка»

2.1 Организационная  характеристика предприятия

КФХ «Богдашка» организован на основании разделительного баланса методом выделения. Зарегистрировано муниципальным учреждением «Регистрационная палата Ханты-Мансийского района» 27.09.1996г., № 829. Центральная усадьба КФК «Богдашка» находится на территории поселка Богдашка Ханты-Мансийского района ХМАО-Югры и расположена в 28 км от г. Ханты-Мансийск.

Организационно - правовая форма - частная. Вид деятельности - сельское хозяйство (растениеводства и животноводство). Площадь хозяйства 7181 га.

Реализация продукции  по направлениям идет не равномерно, что  говорит о нестабильном положении  в КФХ «Богдашка», это четко прослеживается в таблице 1.

Специализация сельскохозяйственной зоны или отдельного предприятия  заключается в выделении главной  отрасли и создании условий для  её преимущественного развития. Оно  характеризует производственное направление  и определяет отраслевую структуру  зоны или хозяйства. В животноводстве возможна более узкая специализация, чем в растениеводстве, так как  производство ряда видов продукции  животноводства может быть прямо  не связано с землей.

Экономическое значение рациональной специализации сельскохозяйственного  производства состоит в том, что  она создает условия для более  эффективного использования главного средства производства – земли. Увеличение на этой основе количества и улучшения качества продукции растениеводства и животноводства, является главной задачей сельского хозяйства. Специализация открывает широкие возможности для дальнейшего улучшения использования трудовых ресурсов села, существенно меняет профессиональную структуру работников растениеводства и животноводства, повышает квалификацию и специализацию кадров, что, в конечном счете, способствует повышению производительности сельскохозяйственного труда. Специализация является решающим условием повышения эффективности использования капитальных вложений и основных средств, внедрение в производство достижений научно - технического прогресса и передового опыта, а также интенсивных технологий. При специализации достигается снижение издержек и повышение рентабельности производства продукции.

Основным показателем, характеризующим специализацию сельскохозяйственных предприятий, является структура товарной продукции.

Из анализа данных таблицы 1 следует, что в целом по предприятию  выручка от реализации продукции  увеличилась по сравнению с 2010г на 12510 тыс. руб. (на 20,1 %) в 2012г.

Выручка увеличилась за счет увеличения сумм выручки таких видов  продукции как молоко – на 10173тыс.руб (на 24,5%), прироста живой массы скота – на 851 тыс.руб (на 15,5%), продукции животноводства в переработанном виде – на 2310тыс.руб (на 311%).

Наибольший удельный вес  в общей выручке занимает выручка  от реализации молока (в среднем  за три года на 84,48%), на долю прироста живой массы КРС приходится 10,13%, 2,98% от общей выручки приходится на продукцию животноводства, реализованную  в переработанном виде. Остальные  виды продукции имеют незначительный удельный вес.

 

Таблица 1 - Специализация (по структуре выручки за реализованную  продукцию)

Вид продукции и отрасли	Выручка от реализации, тыс. руб.			Структура выручки, %			Средн. уд. вес, в %	Ранг
	2010	2011	2012	2010	2011	2012
1	3	4	5	7	8	9	10	11
Зерновые и зернобобовые	1307	187	478	2,63	0,28	0,77	1,23	4
Прочая продукция раст-ства	137	108	48	0,28	0,16	0,08	0,17	6
Итого продукции растениеводства	1444	295	526	2,9	0,44	0,84	-	-
Молоко цельное	41476	57454	51649	83,37	87,12	82,96	84,48	1
Скот и птица в живой  массе:	5553	6066	6414	11,16	9,2	10,3	-	-
-КРС	5487	6054	6338	11,03	9,18	10,18	10,13	2
-Лошади	66	12	76	0,13	0,02	0,12	0,09	7
Прочая продукция животноводства	535	456	619	1,08	0,69	0,99	0,92	5
Продукция животноводства собственного производства, реализованная в переработанном виде	743	1675	3053	1,49	2,54	4,9	2,98	3
Итого продукция животноводства	48307	65651	61735	97,1	99,55	99,16	-	-
Всего по организации	49751	65946	62261	100,0	100,0	100,0	-	-

На основании данных таблицы 1 рассчитаем коэффициент специализации  и определим уровень специализации  предприятия.

Кс =  , (1)

где Im – удельный вес товарной продукции в структуре реализованной продукции по хозяйству;

i – Порядковый номер товарной продукции по удельному весу.

Ксп=100/(1,23*7)+(0,17*11)+(84,48*1)+(10,13*3)+(0,09*13)+(0,92*9)+ (2,98*5)=100/149,7=0,67 – углубленный уровень  специализации.

Средний коэффициент специализации  за три года составил 0,67.

КФХ «Богдашка» имеет животноводческую направленность и специализируется на производстве и реализации молока. Уровень специализации за исследуемые три года углубленный, о чем свидетельствует средний коэффициент специализации равен 0,67, т. е. предприятие имеет низкий ассортимент продукции.

2.2 Анализ основных  параметров деятельности предприятия

Основные производственные ресурсы являются наиболее значимой составной частью имущества предприятия  и его вне оборотных активов. К производственным основным ресурсам относятся те средства труда, которые непосредственно участвуют в производственном процессе, создают условия для его нормально существования и служат для хранения и перемещения предметов труда.

Основные экономические  показатели рассмотрены в таблице 2.

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2 - Основные экономические  параметры деятельности предприятия

Показатели	2010	2011	2012	Абсол. отклонения	Темп прироста,%
1	2	3	4	5	6
1. Общая земельная площадь,  га	7114	7103	7103	-11	-0,15
- в т.ч. площадь сельскохозяйственных угодий, га	4083	4004	4004	-79	-1,93
2. Среднесписочная численность  работников предприятия, всего,  чел.	190	188	185	-5	-2,63
- в т.ч. среднесписочная численность работников, занятых в сельскохозяйственном производстве, чел.	188	186	183	-5	-2,66
3. Среднегодовая стоимость  основных средств, всего, тыс.  руб.	53289	72117	91124	37835	71
4. Наличие на конец года, всего, шт.
тракторов	29	30	31	2	6,9
комбайнов	14	15	10	-4	-28,6
- зерноуборочных	7	7	8	1	14,29
- силосоуборочных	7	8	2	-5	-71,43
5. Наличие энергетических  мощностей, л.с.	20066	20245	20170	104	0,52
6. Отпущено электроэнергии  на производственные цели, тыс.  кВт. ч	1786	1980	2108	322	18,03
7. Среднегодовой остаток  оборотных средств, тыс. руб.	42895	50725	60351	17456	40,69
8. Вся посевная площадь,  га	3710	3510	3510	-200	-5,39
9. Посевная площадь, га	3710	3510	3510	-200	-5,39
зерновых и зернобобовых культур	2100	2100	2200	100	4,76
многолетние травы	934	900	900	-34	-3,64
однолетние травы	676	510	410	-266	-39,35
10. Среднегодовое поголовье  КРС, голов	1998	1944	1889	-109	-5,46
11. Всего скота в переводе  на условные головы	2045	2224	2107	62	3,03
12. Объем производства  основных видов продукции, ц
зерна (в массе после  доработки)	32740	42940	58406	25666	78,39
молока	63477	68724	73544	10067	15,86
КРС	905	990	1129	224	24,75
прирост живой массы	2280	2290	2107	-173	-7,6

 

По данным анализируемой  таблицы видно, что численность  рабочих снизилась на 5 чел. (на 2,63%) в 2012г по сравнению с 2010г. Среднегодовая стоимость ОС увеличилась на 37835 (на 71%) Среднегодовой остаток оборотных средств увеличился на 17456 (на 40,7%). Количество комбайнов сократилось на 4 шт. (на 28,6%).

Общая земельная площадь  в 2013г. уменьшилась на 11га (на 0,15%), в т.ч. площадь с/х угодий на 79га (на 1,93%) по сравнению с 2012г. Среднегодовое поголовье КРС уменьшилось на 109гол. (на 5,5%). За исследуемый период возросло валовое производство молока на 10067 ц (на 15,9%), зерна на 25666 ц (на 78,4%), а прирост живой массы снизился на 173ц. (на 7,6%)

2.3 Анализ финансовых  результатов деятельности предприятия

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем  рентабельности. Прибыль предприятия  получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов  деятельности. Чем больше предприятие  реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыль, тем  лучше его финансовое состояние.

Рентабельность производства продукции растениеводства и  животноводства складывается под воздействием двух показателей: среднего уровня закупочных цен на произведенную продукцию  и себестоимости продукции. Объем  реализации и величина прибыли, уровень  рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Финансовые результаты деятельности предприятия рассмотрены в таблице 3.

Таблица 3 - Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

Показатель	2010	2011	2012	Абс. откл., (+;-)	Темп прироста, (+,-),%
1	3	4	5	6	7
1. Выручка от реализации, тыс. руб.:	50846	68516	64370	13524	26,6
2. Полная себестоимость  реализованной продукции, тыс.  руб.:	40859	64781	73607	32748	80,2
3. Прибыль (убыток) от реализации, тыс. руб.:	9988	3735	-9237	-19225	-192,5
4. Прочие доходы, тыс.руб.	14334	25232	24231	9897	69
в том числе дотации	14009	24648	22654	8645	61,7
5. Прочие расходы, тыс.руб.	4785	3249	3218	-1567	-32,7
6. Прибыль (убыток) до налогообложения  без дотаций,тыс.руб.	5585	1070	-10878	-16463	-294,8
7.Прибыль (убыток) до налогообложения  с дотациями,тыс.руб	19594	25718	11776	-7818	-39,9
8. Уровень рентабельности (убыточность), %
- по прибыли от реализации	19,6	5,45	-14,35	-33,95	-173,2
- по прибыли до налогообложения  без дотаций	10,98	1,56	-16,9	-27,88	-253,9
- по прибыли до налогообложения  с дотациями	38,54	37,54	18,29	-20,25	-52,5