Кредитная политика банка
Автор работы: Пользователь скрыл имя, 14 Июня 2012 в 19:25, аттестационная работа
Краткое описание
Одним из важнейших направлений деятельности коммерческих банков является кредитование.
В условиях экономического кризиса, банкротства предприятий кредитные операции являются весьма рискованными. В современных условиях задержка возврата ссуд клиентами банка становится довольно частым явлением.
Вложенные файлы: 1 файл
ФИНАНСОВАЯ АКАДЕМИЯ ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
На правах рукописи
ББК: 65.9(2Р)262.2
П 16
ПАНОВА ГАЛИНА СЕРГЕЕВНА
Кредитная политика коммерческого банка
во взаимоотношениях с населением
08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит
Диссертация
на соискание ученой степени
доктора экономических наук
Научный консультант
доктор экономических наук,
заслуженный деятель науки,
профессор Лаврушин О.И.
Москва - 1997
2
Структура работы
Стр.
Введение.
4
Раздел I. Теоретическая концепция кредитной политики банка в
условиях перехода к рынку.
20
Глава 1. Методологические основы формирования кредитной
политики.
20
1.1.1. Кредитная политика банка: сущность, функции и роль.
20
1.1.2. Цели кредитной политики как стратегии и тактики
коммерческого банка и факторы ее определяющие.
53
Глава 2. Особенности и формы проявления кредитной политики
банка в условиях рыночной экономики.
82
1.2.1. Взаимосвязь кредитной политики с другими
элементами банковской политики. Принципы и критерии
оптимизации кредитной политики банка.
82
1.2.2. Виды и теоретическая модель формирования
кредитной политики банка.
116
Раздел II. Практические аспекты реализации кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением с позиций
формирования его ресурсной базы.
145
Глава 1. Концептуальные основы формирования депозитного
портфеля
банка.
145
2.1.1. Особенности формирования депозитной политики
российских банков.
145
2.1.2. Депозиты населения как важный источник
формирования ресурсного потенциала коммерческого банка.
198
Глава 2. Риск и управление депозитным портфелем банка.
244
3
2.2.1. Современные приемы минимизации рисков по
депозитным операциям банка с населением. Диверсификация
и оптимизация депозитного портфеля.
244
2.2.2. Фидуциарная ответственность перед вкладчиками.
Страхование депозитов.
277
Раздел III. Проблемы реализации кредитной политики коммерческого
банка во взаимоотношениях с населением.
308
Глава 1. Кредитная политика коммерческого банка как
стратегия и тактика банка в процессе кредитования
населения.
308
3.1.1. Современные кредитные технологии по
обслуживанию индивидуальных заемщиков. Особенности
кредитования населения за рубежом.
308
3.1.2. Анализ современного состояния и перспективы
развития кредитования населения в России.
341
Глава 2. Комплексный подход в процессе управления рисками
банка при кредитовании населения.
375
3.2.1. Кредитные риски и проблема управления
портфелем потребительских ссуд. Зарубежный опыт.
375
3.2.2. Особенности и пути совершенствования действующей
практики управления кредитным риском российскими
коммерческими банками.
418
Заключение
448
Библиография
487
Приложения
496
Справки о внедрении результатов исследования
566-
570
4
Введение
Актуальность темы исследования. В России был осуществлен переход к
принципиально новым экономическим отношениям, который обусловил
необходимость кардинальных преобразований в банковской сфере. Смысл их
заключается в применении комплекса мер по обеспечению адекватности
деятельности банков рыночным отношениям, т.е. проведении новой банковской
(в т.ч. кредитной) политики.
В
административно-командной
экономике
банковская
политика
реализовывалась, главным образом, через директивы и распоряжения, не
учитывавшие, порой, потребности клиентов, да и самих банков. В условиях
цивилизованного рынка определяющим фактором развития является свободное
(в
рамках
закона) взаимодействие
субъектов
экономики. Между
вышеперечисленными моделями экономики лежит достаточно продолжительный
переходный период. В основе функционирования хозяйства в такой период -
закономерности, во многом отличные от присущих как централизованной, так и
рыночной экономике. Это порождает необходимость исследования вопросов
формирования кредитной политики в переходный период, становления новых
подходов и механизмов формирования кредитной политики коммерческих
банков во взаимоотношениях с населением, а также активной практической
деятельности в этом направлении.
Вопросы совершенствования банковской деятельности и определения
приоритетных направлений развития банков находятся сегодня в центре
экономической, политической и социальной жизни страны. С одной стороны, за
время реформ в российской экономике произошли важнейшие изменения
системного характера, свидетельствующие о ее трансформации в экономику
рыночного типа. Достаточно быстро удалось ликвидировать товарный дефицит
(в т.ч. и за счет импорта), являвшийся в течение десятилетий характерной
особенностью советской экономики. Заметны изменения в менталитете
5
населения, его переориентации на качественно новый тип хозяйственного
поведения. С другой стороны, временное падение уровня жизни населения часто
неизбежно на начальной стадии реформ, предусматривающих либерализацию
цен и перестройку экономики. В 1992-1995гг. падение производства
сопровождалось высоким уровнем инфляции (стагфляция) и, как результат,
обесценением сбережений населения. Резко снизилась покупательная
способность денежных вкладов в банках, средств в тезаврации. Однако
длительной рецессии (продолжительный период снижения реальных доходов) не
наблюдалось. С 1993г. начался процесс возобновления сбережений. К концу
1995г. население располагало рублевыми и валютными наличными
сбережениями в размере 325 трлн.руб. (Для сравнения: все доходы федерального
бюджета страны на 1995г. составляли 175 трлн.руб., а его расходы - 248
трлн.руб.).
1
В 1996г. наблюдался новый виток социальной напряженности,
связанной с широкомасштабным платежным кризисом, задержками в выплате
заработной платы и пенсий
2
, отсутствием реальной государственной поддержки
малоимущих слоев населения.
Осознание негативных последствий экономического кризиса, проявлениями
которого являются спад производства, бюджетный дефицит, рост внутреннего и
внешнего долга страны заставило государство выдвинуть в качестве
первоочередной задачи привлечение дополнительных (прежде всего внутренних)
резервов для подъема экономики. Поэтому принципиально важное народно-
хозяйственное значение имеет привлечение денежных сбережений населения.
Невостребованность научных исследований в этой области в советский
период привела к тому, что наука не внесла своего посильного вклада в
преодоление кризисных явлений в обществе, что порождает настоятельную
необходимость в своевременном теоретическом осмыслении новых явлений в
сфере организации денежных сбережений населения, подтверждает их
1
Финансовые известия, № 43, 1995, с. 8.
2
В начале 1997 г. задолженность по выплате заработной платы составляла 50 трлн., а по выплате пенсий - 15 трлн.
рублей.
6
исключительно важное народнохозяйственное значение, в частности, для
расширения инвестиционного процесса и подъема экономики страны. Особое
место в организации сберегательного процесса принадлежит банкам.
Учитывая многоплановый характер рассматриваемой проблемы, в
диссертации наряду с теоретическими вопросами кредитной политики банка
исследуются практические аспекты ее реализации. Выбор в качестве предмета
исследования кредитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением обусловлен недостаточным развитием данной сферы банковской
деятельности в нашей стране, а также необходимостью нового подхода к
организации банковского обслуживания населения в условиях рыночной
экономики. С переходом к рынку проблема развития банковской практики,
совершенствования банковского обслуживания населения приобрели особую
актуальность и значимость. Этому способствовали ряд факторов.
Во-первых, изменилась структура банковской системы. Активный процесс
банкотворчества, уход от монополии государства в банковском деле изменили
содержание взаимоотношений банков с клиентами. Развитие банковской системы
России последних лет привело к формированию децентрализованной
двухуровневой системы банков (во главе с ЦБ РФ), насчитывающей более 2000
коммерческих банков. Реформирование банковской системы определяет
насущную потребность в оценке функционирования каждого ее элемента (банка)
на микро- и макроэкономическом уровне.
Во-вторых, в условиях коренной ломки старой административно-командной
системы экономики меняется содержание банковской политики, ее приоритеты.
Особое внимание в этой связи в данной работе уделено кредитной политике
банка, которая рассматривается в широком смысле (с позиций банка как
кредитора и заемщика).
В-третьих, развитие кредитных рынков (национальных и международных)
предполагает изменение сути банковской деятельности с учетом требований
рынка. Возникает необходимость в проведении банковского менеджмента,
7
маркетинга, внедрении новейших технологий, изучении и покрытии
экономических рисков с целью наиболее полного удовлетворения потребностей
клиентов банков с минимальными для последних затратами.
В-четвертых, социально-экономическая роль банков в рыночном хозяйстве
предполагает расширение сферы и повышение качества банковских услуг
населению. Сложность задачи по привлечению банками средств населения в
депозиты заключается в том, что неуклонное падение покупательной
способности рубля заставляет людей инвестировать средства в иностранную
валюту, ликвидные товары или хранить их в тезаврационной форме, не доверяя
банкам. Крахи банков последних лет также негативно сказались на отношении
населения к банкам. Проблема денежных накоплений населения, уверенности в
завтрашнем дне - это вопрос поддержки (или ее отсутствия) государственной
экономической политики, что подчеркивает актуальность темы.
Вступление отечественной экономики на путь рыночных преобразований
предопределяет ее развитие в русле общемировых тенденций. Поэтому,
формируя современную кредитную политику, коммерческие банки должны
опираться на знания и опыт, существующие в мире. Однако в нынешних
условиях достижения западной экономической теории не могут полностью
удовлетворить потребности российского коммерческого банка как субъекта
переходной экономики, они применимы лишь в той части, которая отвечает
специфике, рожденной состоянием экономической трансформации.
Осознание обществом того факта, что банковская инфраструктура нашей
экономики находится в стадии становления, как с точки зрения количественных,
так и качественных характеристик предопределило необходимость разработки
целостной теоретической концепции кредитной политики коммерческого банка
во взаимоотношениях с населением, определения перспектив развития банков, в
частности, в направлении повышения качества банковского обслуживания
населения. Постановка данной задачи обусловлена тем, что эта проблема не
стояла перед практикой в период функционирования так называемой
8
монобанковской системы, ей не уделялось должного внимания в теории и,
соответственно, в экономической литературе.
В советской экономической литературе освещались лишь отдельные
вопросы кредитной политики государства. Поэтому в процессе исследования
автор опирался на теоретические разработки ряда видных отечественных ученых
в области денежного обращения, кредита и банков: З.В. Атласа, М.С. Атлас, Н.И.
Валенцевой, В.С. Геращенко, В.А. Зайденварга, В.С. Захарова, Ю.И. Кашина,
Л.И. Колычева, Р.В. Корнеевой, Г.Г. Коробовой, М.А. Косого, Л.Н. Красавиной,
О.И. Лаврушина, И.В. Левчука, Н.С. Лисициан, И.Д. Мамоновой, Д.С. Молякова,
В.С. Пашковского, М.А. Песселя, О.Л. Роговой, В.М. Родионовой, В.И. Рыбина,
В.М. Усоскина, А.А. Хандруева, Г.А. Шварца, Ю.Е. Шенгера, З.Г. Ширинской,
М.М. Ямпольского и других авторов.
В 1980-1996гг. было проведено единственное исследование кредитной
политики банка как элемента экономической политики государства. М.А.Косой
провел анализ с позиций совершенствования краткосрочного кредитования
промышленных предприятий. В последнее время некоторые ученые приступили
к изучению кредитной политики в условиях перехода к рыночной экономике.
Однако самостоятельные исследования по кредитной политике коммерческого
банка (и в частности, во взаимоотношениях с населением) в теоретическом и
практическом аспектах не проводились. Работы монографического характера по
исследованию кредитной политики коммерческого банка и его взаимоотношений
с населением в стране не публиковались. Таким образом, что вопросы
формирования кредитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением являются новыми как для теории банковского дела в нашей стране,
так и для практики.
Исследование новых экономических явлений и процессов современности
побуждает к поиску новых направлений экономической мысли, выявлению всего
ценного, что выработано мировой цивилизацией для решения уникальных задач
переходного периода к рынку, требует комплексного, системного использования
9
теоретического наследия отечественных и зарубежных ученых для познания
закономерностей развития общества с целью создания наиболее совершенной
экономической системы, обеспечивающей улучшение жизни народа. В связи с
этим в работе использованы научные труды ведущих российских и зарубежных
ученых по вопросам организации деятельности коммерческих банков,
банковского риск-менеджмента и маркетинга. В числе зарубежных
исследователей особо значимы труды А.Брю, Э.Гилла, Дж.К.Гэлбрейта,
Э.Дж.Доллана, Дж.М.Кейнса, Р.Котлера, К. Р.Макконелла, Э.Рида, Э.Роде,
П.Самуэльсона, Р.Смита, М.Фридмена, Л.Харриса.
Большую ценность представляют исследования отечественных ученых по
проблемам денег, кредита и банков в условиях западной рыночной экономики.
Это
научные
труды
Л.А.Дробозиной,
С.К.Дубинина,
Е.Ф.Жукова,
Л.Н.Красавиной,
В.А.Пономарева,
В.М.Соколинского,
В.И.Суровцевой,
В.М.Усоскина, Вл.Н.Шенаева, Вяч.Н.Шенаева и др. Изучение этих трудов
выявило необходимость систематизации существующих представлений и
формирования концепции оптимальной кредитной политики коммерческого
банка во взаимоотношениях с населением.
В последние годы специалисты отмечают все возрастающее влияние
кредитной политики коммерческих банков на развитие их деятельности и
экономики страны в целом. Однако недостаточная разработка теоретических
основ кредитной политики, проблем ее практической реализации ослабляет
воздействие кредита на улучшение качественных и количественных показателей
функционирования коммерческих банков и банковской системы. Практически
отсутствует анализ конкретного опыта формирования кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением, а также возможностей
его использования в России.
Таким образом, комплексная разработка теоретических и практических
вопросов формирования и реализации кредитной политики коммерческого банка
во взаимоотношениях с населением является важной народнохозяйственной
10
проблемой, решение которой позволит обеспечить внедрение системы
комплексного банковского обслуживания населения, адекватной современной
экономической ситуации в России, создать механизм для гармонизации этой
системы с международно признанной практикой обслуживания населения, а
также существенно повысить его качество.
Изложенное определило выбор темы и основные направления исследования.
Цель и задачи исследования. Основной целью исследования является
разработка теоретического и методологического аппарата формирования и
осуществления оптимальной кредитной политики коммерческого банка во
взаимоотношениях с населением в условиях перехода России к рыночной
экономике. Исходя из этой цели исследование велось в трех направлениях:
создание теоретической базы выработки кредитной политики на национальном и
локальном уровнях, расширение методического инструментария реализации
кредитной политики коммерческого банка, обоснование современных подходов к
формированию и реализации оптимальной кредитной политики коммерческого
банка во взаимоотношениях с населением.
I. В процессе работы над теоретической базой кредитной политики банка
были поставлены следующие задачи:
- определить методологические основы формирования кредитной политики
(дать анализ понятия "кредитная политика", раскрыть ее сущность, функции и
роль; проанализировать цели кредитной политики как стратегии и тактики
коммерческого банка с учетом факторов их определяющих);
- исследовать особенности и формы проявления кредитной политики банка в
условиях рыночной экономики (выявить взаимосвязь кредитной политики с
другими
элементами
банковской
политики; разработать
концепцию
формирования оптимальной кредитной политики коммерческого банка во
взаимоотношениях с населением).
II. С целью расширения методического инструментария реализации
кредитной политики банка были поставлены задачи:
11
- предложить пакет документов, необходимых для формирования и
практического использования кредитной политики банка во взаимоотношениях с
населением;
- разработать методику создания информационой базы банка для анализа,
диверсификации и оптимизации депозитного и кредитного портфелей.
III. Для обоснования современых подходов к формированию и реализации
оптимальной кредитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением были поставлены следующие задачи:
- разработать концептуальные подходы к формированию депозитного
портфеля банка;
- предложить систему управления рисками по депозитным операциям банка
с населением;
- сформулировать положения, определяющие кредитную политику
коммерческого банка как стратегию и тактику банка в процессе кредитования
населения;
- разработать основы комплексного подхода в процессе управления рисками
банка при кредитовании населения;
- определить перспективы развития кредитования населения в России.
Предмет и объект исследования. Предметом исследования выступает
кредитная политика коммерческого банка во взаимоотношениях с населением и
методы ее практической реализации при переходе к рыночной экономике.
Объектом исследования является процесс формирования и реализации
кредитной политики коммерческого банка, т.е. стратегия и тактика банка по
привлечению ресурсов на возвратной основе с целью их последующего
использования для кредитования клиентов.
Методика исследования. Теоретическую и методологическую основу
работы составили труды ведущих отечественных и зарубежных экономистов,
раскрывающие закономерности развития рыночной экономики, денежно-
кредитные
аспекты
экономической
политики
государства,
основы
12
функционирования коммерческих банков, их места и роли в рыночной
экономике. В ходе исследования изучены и обобщены общая и специальная
литература, разработки ведущих организаций по банковскому делу, материалы
научных конференций и семинаров, законодательные и другие нормативные
акты, соответствующие методические и проектные материалы, а также
международная
практика, рекомендации
зарубежных
исследователей
деятельности коммерческих банков.
Методика исследования основана на использовании диалектической логики
и системного подхода. В процессе работы применялись общенаучные методы и
приемы: научная абстракция, моделирование, анализ и синтез, группировки,
сравнения и др.
Информационную базу исследования составляют материалы коммерческих
банков и других кредитных институтов России и зарубежных стран, российская и
зарубежная монографическая литература, публикации в периодической печати, а
также банковское законодательство России и промышленно развитых стран. В
работе использовались материалы Банка России, Министерства финансов РФ,
Ассоциации российских банков, Госкомстата РФ, Министерства социальной
защиты населения РФ, Аналитического управления Президента РФ и Центра
региональных исследований, данные совместных исследований Экспертного
института (Россия) и Центра по изучению России и Восточной Европы
(Великобритания); материалы научно-практических конференций, симпозиумов,
семинаров. Большую информационную ценность имеют материалы, собранные и
обработанные автором во время научной стажировки в Великобритании (1987-
1988) и научной командировки в США (1992-1993). Многие источники вводятся
в отечественный научный оборот впервые.
Научная новизна работы. Научная новизна работы заключается в
комплексном решении проблемы формирования и реализации кредитной
политики коммерческого банка во взаимоотношениях с населением на
13
национальном и локальном уровнях. Благодаря такому подходу, получены
следующие наиболее существенные научные результаты, выносимые на защиту:
- разработана концептуальная модель формирования кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением;
- систематизированы существующие теоретические подходы к определению
сущности кредитной политики и на этой основе предложен новый подход к
исследованию кредитной политики как стратегии и тактики банка по
привлечению ресурсов на возвратной основе и их инвестированию в части
кредитования клиентов;
- в отечественный научный оборот, теорию и практику российских банков
введено не использовавшееся ранее понятие "оптимальная кредитная политика
коммерческого банка", которое имманентно присуще рыночной экономике,
основанной на свободном предпринимательстве в рамках закона; раскрыто его
содержание, показаны особенности кредитной политики российских банков в
современных условиях перехода к рынку;
- разработана вербальная модель оптимальной кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением; доказано, что в
условиях перехода к рыночной экономике оптимальная кредитная политика
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением должна строиться
исходя из интересов участников кредитных отношений; на основе анализа
экономического состояния страны и региональных особенностей ее развития,
предопределяющих необходимость маркетингового подхода в процессе
разработки и реализации кредитной политики во взаимоотношениях с
населением;
- исходя из отечественного и мирового опыта, требований оптимизации
кредитной политики в методологическом плане предложена общая схема
формирования кредитной политики банка, составляющими которой являются: а)
общие положения и цели кредитной политики; б) аппарат управления
кредитными операциями и полномочия сотрудников банка; в) организация
14
кредитного процесса на различных этапах реализации кредитного договора; г)
банковский контроль и управление кредитным процессом;
- расширены теоретические представления о кредитной политике
коммерческого банка как элементе банковской политики, состоящем в свою
очередь также из ряда элементов (в частности, депозитной и кредитной), что
позволило классифицировать виды кредитной политики банка в зависимости от
ряда признаков (по субъектам кредитных отношений, формам кредита, срокам,
степени риска, целям, типу рынка, отраслевой направленности, обеспеченности,
цене кредита, методам кредитования);
- показаны цели и роль кредитной политики в деятельности коммерческого
банка и ее влияние на его финансовое состояние; на основе обобщения
имеющегося отечественного и зарубежного опыта формирования кредитной
политики сформулированы важнейшие требования к разработке кредитной
политики (принципы, факторы, критерии эффективности); определены общие
подходы и рекомендована оптимальная схема разработки и реализации
кредитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с населением;
- в отличие от традиционного (нередко формального) подхода к разработке
кредитной политики каждым коммерческим банком исходя из имеющихся в их
распоряжении эмпирических данных, предложен единый, унифицированный
подход - построена гипотетическая модель формирования кредитной политики
банка, теоретически обоснована идея формализации концепции оптимальной
кредитной политики на уровне конкретного коммерческого банка в виде пакета
документов ("Кредитная политика банка", "Нормы кредитования", "Инструкция
по кредитованию");
- в соответствии с принципами оптимальной кредитной политики банка,
выведенными соискателем, в диссертации обоснованы концептуальные
положения оптимизации и диверсификации депозитного и кредитного портфеля
банка;
15
- в результате обобщения российской и зарубежной банковской практики
предложена система классификации видов вкладов, в основу которой положены
различные критерии: субъекты депозитного договора, срочность/ликвидность,
срок вклада, вид открываемого банковского счета, режим использования средств,
вид установленной процентной ставки, условия привлечения средств во вклад,
возможности ограничения суммы или процентной ставки;
- развит механизм обеспечения материальных интересов частных клиентов-
вкладчиков коммерческих банков; на основе исследования вопросов
фидуциарной ответственности банков перед вкладчиками в России и за рубежом
предложен аппарат обязательного страхования депозитов на основе создания
Корпорации страхования депозитов;
- разработана и научно обоснована система оценки качества кредитного
портфеля банка по потребительским ссудам и предложены пути его
оптимизации;
- в отличие от традиционных подходов, основанных на использовании
экспертных
оценок
кредитоспособности
индивидуальных
заемщиков,
разработана
и
представлена
автором
балльная
система
анализа
кредитоспособности частного клиента банка, раскрыты основные направления ее
практического применения;
- разработан методический аппарат комплексного анализа проблем риск-
менеджмента в банках в качестве одного из приоритетных направлений
реализации банковской, в том числе кредитной политики во взаимоотношениях с
населением.
Практическая значимость проведенного исследования обусловлена тем,
что теоретические, методологические, практические рекомендации автора могут
быть широко и эффективно использованы российскими банками, в частности,
при обслуживании населения.
Практическая значимость работы заключается в разработке теоретического и
методологического аппарата, предназначенного для использования российскими
16
коммерческими банками при создании адекватной системы банковского
обслуживания клиентов в условиях перехода к рыночной экономике;
направленного на совершенствование действующей практики, повышение
обоснованности принимаемых банками управленческих решений при разработке
стратегии и тактики на основе поддержания оптимального соотношения
ликвидности, доходности и надежности банка. Автор сформулировал следующие
рекомендации по:
- формированию в банках пакета документов, излагающих кредитную
политику банка; в диссертации предложена конкретная методика составления
"Кредитной политики коммерческого банка";
-
использованию маркетингового подхода в процессе выявления и
удовлетворения потребностей населения в банковском обслуживании (в
частности, предложена оригинальная концепция развития банковского
обслуживания населения, разработанная автором по заказу конкретного
коммерческого банка);
- формированию информационной базы, необходимой для разработки
оптимальной политики коммерческого банка;
- использованию системы показателей для комплексной оценки качества
депозитного портфеля банка по операциям с населением;
- оценке стабильной части депозитов как важного критерия оптимальности
депозитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с населением;
- повышению фидуциарной ответственности коммерческих банков перед
вкладчиками (автор принимала участие в разработке проектов Федеральных
Законов о страховании депозитов и о банкротстве банков);
- использованию системы показателей для комплексной оценки качества
кредитного портфеля банка по потребительским ссудам;
- применению примерной методики балльной системы оценки
кредитоспособности индивидуальных заемщиков, разработанной автором на
основе анализа современной российской и зарубежной банковской практики.
17
Главные теоретические выводы диссертации, составляющие ее научную
новизну, доведены до конкретных методологических и практических
рекомендаций по формированию и реализации кредитной политики
коммерческих банков во взаимоотношениях с населением.
Апробация основных результатов работы. В течение продолжительного
времени автор непосредственно участвует в создании и практической реализации
новой системы банковского обслуживания населения в России. Результаты
исследования и его материалы были использованы Государственной Думой при
разработке: проекта Федерального Закона "О несостоятельности (банкротстве)
предприятий" в части банкротства банков (1995-1996); проекта Федерального
Закона
"О
создании
Федерального
фонда
страхования
депозитов",
подготовленном экспертами Ассоциации российских банков (АРБ) при участии
автора (1995); а также получили одобрение и приняты к использованию в
практической деятельности Сбербанком России и рядом других коммерческих
банков.
Основные положения диссертации опубликованы в монографиях:
"Банковское обслуживание частных лиц". - М.: ДИС, 1994. - 25,0 п.л.; "Анализ
финансового состояния коммерческого банка". - М.: Финансы и статистика, 1996.
- 22,0 п.л., коллективных монографиях: "Банковская система России"
(Настольная книга банкира). - М.: ДеКА, 1995. - 210 п.л., "Российская банковская
энциклопедия". - М.: ЭТА, 1995. - 60 п.л., учебниках для вузов "Организация
сберегательного дела", "Учет и операционная техника в Сберегательном банке",
"Банковское дело", "Кредитование и расчеты в строительстве", многочисленных
публикациях в периодических изданиях, в том числе зарубежных. По теме
соискателем опубликовано 56 работ объемом 103,9 п.л.
Методические разработки по вопросам совершенствования банковского
обслуживания населения активно используются коммерческими банками, а также
в учебном процессе при подготовке специалистов по банковскому делу.
Материалы диссертации используются в преподавании и научно-методическом
18
обеспечении дисциплин: "Деньги, кредит и банки", "Организация деятельности
коммерческого банка", "Денежно-кредитное регулирование", "Сберегательное
дело", "Банковское дело" более чем в 200 вузов России и стран СНГ, входящих в
состав Учебно-методического объединения (УМО). Разработки автора
используются: при преподавании вышеназваных дисциплин студентам,
магистрантам, слушателям института переподготовки кадров по финансово-
банковским
специальностям
и
института
повышения
квалификации
преподавателей Финансовой академии при Правительстве РФ (с 1980г.), а также
практическими работниками банков (с 1988г. автор читает лекции банкирам в
Международной Московской финансово-банковской школе (ММФБШ) по
курсам: "Банковское обслуживание частных лиц", "Основы банковского дела и
техника банковских операций", "Анализ финансового состояния коммерческого
банка
и
предупреждение
банкротства", "Международные
операции
коммерческого банка" и др.).
С результатами исследования соискатель выступала на конференциях,
симпозиумах, семинарах, организованных, в частности, Финансовой академией
при Правительстве РФ (1977-1996), Европейским банком реконструкции и
развития и Международной Московской финансово-банковской школой (1992-
1996), Всемирным банком (1993-1995), Ассоциацией российских банков (1994-
1995), Лондонской школой экономики Лондонского университета (1987-1988),
Стэнфордским университетом (США) (1992-1995) и другими научными и
государственными учреждениями.
Исследование выполнено в рамках комплексной темы "Товарно-денежные
отношения и рынок в современных условиях", разработанной Финансовой
академией при Правительстве Российской Федерации. Тема утверждена на 1991-
1995 гг., номер регистрации 01910030963.
19
Раздел
I. Теоретическая концепция кредитной политики банка в
условиях перехода к рынку.
Глава 1.Методологические основы формирования кредитной политики.
1.1.1. Кредитная политика банка: сущность, функции и роль.
В современной российской банковской практике нет однозначного
понимания дефиниции "кредитная политика". Например, в Российской
банковской энциклопедии вообще не определен этот термин. В учебниках вузов
по курсам "Деньги, кредит, банки", "Организация деятельности коммерческого
банка" нет понятия кредитная политика.
Что же такое политика? Политика (от греч. politike - искусство управления
государством) трактуется обычно как общественная деятельность.
3
В "Русском
толковом словаре" (также как впрочем и в словаре С.И. Ожегова
4
) дается
неоднозначная трактовка этого понятия. Политика рассматривается как:
1.
Деятельность государства в области внутренней жизни страны и международных
отношений, а также деятельность общественных группировок, партий,
определяемая их интересами и целями. 2. Вопросы и события общественной,
государственной жизни. 3. Образ действий кого-н., направленнных на
достижение каких-н. целей"
.
5
"Философский энциклопедический словарь" определяет политику как "сферу
деятельности, связанную с отношениями между классами, нациями"
...
6
При этом
подчеркивается, что политика - это "особая, специфическая форма общественной
деятельности". И далее: "Политика - и как практические отношения, и как
идеология - детерминирована движением экономических процессов и выступает
как надстройка над экономическим базисом общества. Экономические интересы
в конечном счете выступают как социальная причина политических действий"
7
.
3
Краткий словарь иностранных слов.- М.: Государственное издательство иностранных и национальных словарей,
1950, с. 282.
4
С.И.Ожегов Словарь русского языка.- М.: Советская энциклопедия, 1970, с. 544.
5
"Русский толковый словарь", В.В. Лопатин, Л.Е. Лопатина.- М.: Русский язык, 1994, с. 475.
6
Философский энциклопедический словарь. -М.: Советская энциклопедия, 1983, с. 507.
7
Там же.
20
Из чего следует вывод, что политика понимается одновременно и как
деятельность (практические отношения), и как идеология, программа действий,
концепция.
Словарь Вебстера трактует ее именно как "установленный курс", которого
придерживается правительство, организация, учреждение или частное лицо" и
характеризует как "взвешенность суждений в управлении делами" и как
"управление процедурами". Политика - это способ выполнения последовательно
связанных действий, где принципы представляют собой основу определения
соответствующей политики и способов ее осуществления
8
.
В зависимости от той сферы общественных отношений, которая является
объектом политического воздействия, можно говорить об экономической
политике, социальной, культурной, технической и другой политике. Кредитная
политика - это лишь одна грань широкого спектра политики, проводимой банком
в его деятельности.
В книге "Банковская система России (Настольная книга банкира)" дается
определение: "Кредитная политика - это стратегия и тактика банка в области
кредитных операций".
9
Аналогичный подход в трактовке кредитной политики можно встретить и в
современной западной литературе. Например, в издании Всемирного банка под
редакцией Н. Брука читаем: "Выработка и реализация политики означает
интеграцию организационных потребностей, правил, законов и управленческой
философии. Это способствует развитию корпоративной культуры. При
выработке политики укрепляется имидж банка и закладывается основа для
будущих результатов, а также для внутреннего и внешнего аудита. Потребность в
четко определенной политике возрастает по мере расширения, децентрализации
и повышения самостоятельности банка. Банковская политика обычно затрагивает
основные функции: кредитование, инвестиции в ценные бумаги и дочерние
8
Диана Мак Нотон "Укрепление руководства и повышение чувствительности к переменам", т. I, Всемирный банк,
М.: Финансы и статистика, 1994.
9
Банковская система России (Настольная книга банкира), М.: ДеКа, 1995, книга II, с. 63.
21
компании, расходы на финансирование капитальных вложений, персонал,
внутренний контроль и финансовое управление. Предложения по этим вопросам
вырабатываются управляющими и сотрудниками тех отделов, которые они
затрагивают. Выработка политики часто основывается на отраслевой политике,
традициях и рекомендациях управляющих и Совета директоров. Банк также
может воспользоваться помощью из внешних источников. При этом, любые
внешние заимствования должны быть адаптированы к потребностям банка.
Обычно, новые процедуры и политика одобряются Советом директоров."
10
Анализ приведенных выше определений кредитной политики позволяет нам
сделать вывод о неоднозначной трактовке этого понятия в современной
российской и зарубежной экономической литературе, в связи с чем возникает
необходимость определить сущность кредитной политики.
Прежде всего, с нашей точки зрения, необходимо определить кредитную
политику как политику экономическую. Однако в отличие от финансовой,
ценовой, налоговой, процентной и других видов экономической политики
кредитная политика обладает определенными специфическими чертами,
выделяющими ее из общей системы элементов, формирующих экономическую
политику. Важнейшей отличительной особенностью кредитной политики
является то, что кредитная политика - это политика, связанная с движением
кредита.
Исходя из общепринятого понимания кредита как движения ссужаемой
стоимости, нам представляется важным подчеркнуть, что движение это на
практике принимает вид (или совершается в виде): а)ссуды, б) займа. В данной
работе мы рассматриваем эти два разных проявления кредита на практике как
единство противоположностей, две разновидности одного целого, каким
является кредит. Таким образом, кредитная и депозитная политика банка
имеют единую родовую основу и являются как бы двумя сторонами одной
10
"Банковское дело и финансирование инвестиций" под ред. Н. Брука, Всемирный банк реконструкции и развития,
1995, т. II, часть 1, с. 6.
22
медали. Проведение кредитной и депозитной политики имеет одну цель -
максимизацию доходов банка при поддержании его надежности и
стабильности. Точкой равновесия при этом служит ликвидность банка. Именно
поэтому, с нашей точки зрения, необходимо рассматривать кредитную политику
коммерческого банка в широком смысле с учетом его депозитной политики, так
как в противном случае исследователь неминуемо столкнется с проблемой
обоснования приоритетов. Ведь не случайно кредитный процесс можно
исследовать как с точки зрения банка-кредитора, так и банка-заемщика. В основе
предоставления ссуды или получения займа лежит единая родовая основа -
возвратное движение стоимости.
В экономической науке устоялось мнение, что когда мы говорим
"кредитная" политика, то имеем в виду, что эта политика соотносится с
управлением движения кредита во всех его формах и разновидностях. Именно
поэтому кредитная политика - это политика как в области предоставления
кредита (кредитование, виды ссуд), так и в области его получения (займы). При
этом в данной работе основное внимание уделяется анализу кредитной политики
коммерческих банков во взаимоотношениях с населением.
Кредитная политика как целое, однако, проявляет себя через совершенно
разные операции - собственно кредитную и депозитную. Имея единую родовую
основу, эти операции отличаются по существу каждой из них как операции (по
организации и роли в экономическом процессе). Итак, на категориальном уровне
(уровне управления кредитом как экономической категорией) политика по
привлечению депозитов на возвратной основе и предоставлению ссуд
представляет собой две стороны одного процесса - движения ссуженной
стоимости.
Такой подход не нов и имеет своих сторонников. Например, В.Лексис в
начале века писал:
"С экономической точки зрения следует различать внесенные
ссуды, куда относятся, прежде всего, банковые вклады (депозиты) - денежные суммы,
которые передаются банками не просто для хранения, но и для использования их
23
банками, обязующимися вернуть равновеликую сумму вкладчику, причем последний
может получать или не получать процентов. ... С точки зрения банка, вклады по
существу являются испрашиваемыми ссудами, так как банк публично объявляет о своей
готовности к приему депозитов, и в его интересах желать возможно большего их
поступления. Беспроцентные ссуды в деловой жизни едва ли имеют место иначе, чем в
форме вкладов до востребования. ...Выдаваемые многими государствами "вечные"
рентные обязательства основываются на займе, следовательно, на ссуде со стороны лиц,
дающих государству деньги."
11
С другой стороны, соглашаясь в целом с приведенной выше трактовкой
кредитной политики как стратегии и тактики банка в области кредитных
операций, в отличие от нее, нам представляется важным, тем не менее,
подчеркнуть единую кредитную основу кредитной и депозитной политики банка,
анализируя деятельность банка в роли кредитора и заемщика по отношению к
клиентам, в т.ч. населению.
Формирование кредитной политики на макроэкономическом уровне,
проводником которой выступает центральный банк, предполагает выяснение
взаимосвязи таких понятий как банковская и кредитная политика. Не определив
общей дефиниции (банковская политика), сложно и не всегда возможно
правильно оценить роль и значение более частного понятия - кредитная
политика.
Реально на практике банки (центральный и коммерческие) проводят
денежную, кредитную, процентную, валютную политику. Вместе с тем следует
заметить, что кредитная политика - это политика самых разнообразных
кредиторов (не только банков, но и кредитных кооперативов, строительных
обществ, ломбардов, касс взаимопомощи и т.п.). Поэтому кредитную политику
далеко не всегда можно рассматривать в качестве составного элемента
банковской политики. Если же говорить только о банках, то банковская
политика, как обобщающее понятие, представляет совокупность элементов:
11
Лексис В., Цит. изд., с. 8 - 9.
24
депозитная политика; кредитная политика; политика в области организации
расчетно-кассового обслуживания клиентов; процентная политика; валютная
политика; политика по проведению отдельных банковских операций
(консалтинговых, трастовых, фондовых, электронных и прочих). Кроме того,
следует отметить, что банковская политика включает также в качестве составных
элементов политику в области управления рисками банка, его рентабельностью,
персоналом и т.д.
Схема 1.
Банковская политика, ее составные элементы
Депозитная политика
Кредитная политика
Политика в области организации расчетно-кассового обслуживания клиентов
Процентная политика
Валютная политика
Политика по проведению отдельных банковских операций и услуг
Политика в области управления рисками банка
Политика в отношении прибыльности, рентабельности банка
Политика по управлению персоналом
Политика по отношению к конкурентам и т.д.
Таким образом, являясь неотъемлемым элементом банковской политики в
целом, кредитная политика коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением должна рассматриваться не изолированно, а с учетом влияния,
взаимообусловленности всех элементов банковской политики.
В современной экономической литературе параллельно существуют две
позиции относительно содержания кредитной политики коммерческого банка.
Во-первых, кредитная политика на макроэкономическом уровне обычно
понимается как банковская политика. Во-вторых, кредитная политика на
микроэкономическом уровне рассматривается, как правило, как политика
конкретного банка в области управления кредитным процессом (в узком смысле).
Однако не все экономисты придерживаются этой точки зрения. Например, М.А.
Косой пишет: "Кредитная политика является более широким понятием, чем
25
банковская политика"
12
. Подобная позиция объясняется тем, что ее автор
рассматривает кредитную политику исключительно на макроэкономическом
уровне как государственную политику, а банковскую политику - на уровне
конкретного банка. Такой взгляд на содержание кредитной политики был
обусловлен самой системой хозяйственных связей в условиях планово-
распределительной экономики. Существование монобанковской системы,
представленной исключительно государственными банками (Госбанк СССР,
Стройбанк СССР, Внешторгбанк СССР) практически полностью исключало
различия в подходах к обслуживанию клиентов (как правило государственных же
предприятий и организаций). В этих условиях не было прямой необходимости в
разработке кредитной политики на микроэкономическом уровне - уровне
каждого банка, поскольку вышеназванные банки являлись проводниками единой
централизованной государственной политики, в том числе и в отношении
кредитования. В социалистической экономике банковская политика была
равносильна правительственной политике. Поэтому в нашей стране такие
понятия как экономическая политика государства, банковская политика,
кредитная политика всего несколько лет тому назад нередко использовались как
синонимы. Например, в Финансово-кредитном словаре кредитная политика
трактуется как
"
составная часть экономической политики, представляющей
собой систему мер в области кредитования народного хозяйства и населения,
проводимых социалистическим государством для решения социально-
экономических задач, укрепления денежного обращения. Кредитная политика
включает разработку научно-обоснованной концепции организации кредитных
отношений, постановку задач в области кредитования народного хозяйства и
населения и проведение практических мер по их осуществлению.
В процессе выработки концепции определяются: сфера кредитных
отношений; сочетание финансовых и кредитных методов распределения и
перераспределения средств; взаимосвязь кредитования с организацией
12
Косой М.А., Диссертация на соискание уч. степени канд. экон. наук, М.: МФИ, 1983, с. 13.
26
денежного оборота; принципы кредитования; соотношение экономических и
организационных методов.
Изменение одного из элементов кредитной политики требует частичного или
полного пересмотра других элементов
."
13
Соглашаясь в целом с данным определением кредитной политики, следует
отметить, что такой макроэкономический подход не позволяет в современных
условиях перехода к рынку достаточно полно оценить работу конкретного
коммерческого банка с точки зрения организации его кредитных
взаимоотношений с клиентами. Поэтому сегодня особое значение приобретает
оценка кредитной политики каждого коммерческого банка. С другой стороны,
остается неясным что имеется в виду под "разработкой научно-обоснованной
концепции организации кредитных отношений". Дело в том, что дефиниция
"концепция" также имеет различия в толковании. Например, в Большой
советской энциклопедии читаем: "Концепция (от лат. conceptio - понимание,
система) означает "определенный способ понимания, трактовки какого-либо
предмета, явления, процесса".
14
"Толковый словарь русского языка" объясняет
понятие "концепция" как "замысел, теоретическое построение."
15
Однако,
современные западные ученые чаще трактуют концепцию в ее субъективном
понимании как детальный план, руководство к действию. Но это не означает, что
при этом не встречается иных подходов. Например, В. Петерсон
пишет:"Очевидно, что теория - это идея или концепция."
16
Однако, с нашей точки зрения, этим ни в коей мере нельзя ограничиться, так
как познание, исследование теории важно не само по себе в отрыве от
практических решений и действий, а для преобразования существующей
практики с целью ее совершенствования.
Поэтому используя диалектический
13
Финансово-кредитный словарь, т.2, с. 113.
14
Большая советская энциклопедия, М.: Советская энциклопедия, 1975, т. 20, с. 94.
15
"Толковый словарь русского языка" под ред. Ушакова Д.Н., М.: Госиздат иностранных и национальных
словарей, 1939, т.I, с. 1455.
16
Willis L. Peterson "Principles of Economics: Micro", R.D. Irwin, Inc., 1971, c.4.
27
подход, концепцию кредитной политики следует рассматривать в сущностном
аспекте как стратегию и тактику банка по привлечению ресурсов на возвратной
основе и их инвестированию в части кредитования клиентов банка, а в прикладном
- как детальный план, программу действий.
Мы не усматриваем противоречия в вышеприведенных определениях
кредитной политики. Этот подход соответствует распространенному пониманию
дефиниции "кредитная политика", которую, по нашему мнению, следует
трактовать двояко. При этом важна точка зрения, ракурс! Кредитная политика,
являясь субъективной, надстроечной категорией имеет объективный источник -
объективные законы развития общества. Кредитная политика субъективна, так
как выводится из оценки людьми ее полезности в сравнении с ее отсутствием или
политикой низкого качества. В этой связи вполне оправданной считаем позицию
западных учкных, рассматривающих кредитную политику исключительно в
конкретной плоскости как систему управленческих решений, программу
действий, документ.
Объективность экономических законов развития общества вне всяких
сомнений определяет суть кредитной политики, разрабатываемой и реализуемой
прежде всего на макроэкономическом уровне. Но это отнюдь не означает, что
содержание
кредитной
политики
коммерческого
банка
формируется
исключительно под их влиянием. Напротив, усиливается влияние надстроечных
структур. Например, влияние государства возрастает по мере усиления
государственного регулирования экономики. Но степень субъективного фактора
в кредитной политике конкретного коммерческого банка, несомненно,
значительно выше, чем в политике государства или центрального банка.
Известная формула "политика есть концентрированное выражение экономики"
17
означает, что политика определяется экономическими производственными
отношениями. Но между экономикой и политикой не существует жесткой
зависимости. Взаимосвязь между ними допускает известную свободу в принятии
17
Ленин В.И., Полн. собр. соч., т.42, с. 278.
28
практических решений. "Политическая деятельность, будучи производной по
отношению к деятельности экономической, обладает большой степенью
самостоятельности".
18
Относительная самостоятельность политики открывает
широкие возможности для прогрессивных воздействий на экономический
процесс. "Будучи концентрированным выражением не только экономических, но
и иных потребностей классов, политика оказывает существенное влияние на все
структурные элементы надстройки".
19
М.А. Косой, рассматривая кредитную политику на макроэкономи-ческом
уровне, писал, что "политика в наиболее общем виде - это деятельность,
направленная на защиту интересов того или иного класса, на завоевание и
сохранение государственной власти, на ее использование в интересах
соответствующего класса. Вопрос в том, соответствует ли данная политика
объективным потребностям экономического развития общества..."
20
Соглашаясь
с последним тезисом М.А. Косого в принципе, важно подчеркнуть, что такой
классовый подход к определению политики вообще и кредитной политики, в
частности, очевидно не может удовлетворить современных исследователей,
поскольку изменение экономической и политической ориентации страны,
переход к рынку требуют оценки прежде всего сущностных экономических
характеристик кредитной политики банка в целом, ее проявления на макро- и
микроэкономическом уровне. Независимо от политического устройства общества
любое государство стремится создать эффективную экономику, повысить
качество принимаемых экономических решений. Важная роль в этом
принадлежит банкам, проводимой ими кредитной политике. Другое дело, что
кредитная политика обязательно должна учитывать интересы различных групп
общества, в том числе населения. Действительно, если коммерческий банк
развивает операции по обслуживанию частных клиентов, то он при разработке и
18
Философский энциклопедический словарь. -М.: Советская энциклопедия, 1983, с. 507.
19
Там же, с. 508.
20
Косой М.А., Цит изд., с. 13.
29
реализации своей кредитной политики
в обязательном порядке должен
учитывать интересы не только (и не столько) собственные, но и прежде всего
своих клиентов.
Кредитная политика коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением разрабатывается с учетом потребностей населения в банковском
обслуживании
и
других
объективных
факторов,
определяющих
функционирование коммерческого банка.
В современной экономической литературе, в частности, в учебнике "Деньги
и кредит в социалистическом обществе" читаем:
"Выдача кредита населению и
сбережения населения в организованной форме выражают кредитные отношения.
Различие в том, что при организованных сбережениях (помещение свободных средств
во вклады) возникает задолженность государства по отношению к населению, при
выдаче потребительского кредита - долг населения по отношению к государству. В
обеих ситуациях кредитные отношения отражают движение доходов населения и их
перераспределение. Существенное отличие, однако, проявляется в том, что при выдаче
кредита населению удовлетворяются чаще всего потребительские цели, а ресурсы,
полученные государством благодаря вкладам населения, используются прежде всего для
кредитования народного хозяйства.
Государственные займы являются одной из форм денежного кредита... Они
выражают кредитные отношения, при которых заемщиком выступает государство, а
кредитором - население. Для населения государственные займы представляют собой
одну из форм сбережения средств, для государства - мобилизацию дополнительных
денежных ресурсов для целей расширенного ... воспроизводства."
21
Вышеприведенные определения кредитной политики не раскрывают связи
объективных и субъективных факторов, под влиянием которых формируется
кредитная политика, подчеркивают ее субъективный характер как результат
банковской оценки происходящих явлений и событий с целью их интерпретации,
21
Деньги и кредит в социалистическом обществе, учебник под ред Лаврушина О.И., М.:Финансы и статистика,
1984, с. 141 - 143.
30
обобщения и принятия управленческих решений по результатам анализа. По
нашему мнению, насколько эта позиция верна, настолько и недостаточна. Не
ставя под сомнение значимость учета субъективного подхода банкиров, с нашей
точки зрения, необходимо также учитывать объективные основы формирования
и практической реализации кредитной политики.
Диалектический подход к исследованию субъективности и объективности
предполагает их рассмотрение в комплексе, как единства противоположностей.
В.И. Ленин писал: "Диалектическое движение "понятия" от чисто "формального"
понятия в начале - к суждению (urteil), затем - к заключению (schlub) и - наконец,
к превращению из субъективности понятия в его объективность". И далее:"...
субъективность есть лишь ступень развития из бытия и сущности, - а потом сия
субъективность "диалектически "прорывает свой предел"" и через заключение
раскрывается в объективность".
22
Действительно, философия отличает источник понятия и его характер. Все
понятия по своему источнику отражают реальный, объективный мир, т.е. они
объективны. С другой стороны, понятие есть форма мышления, высший продукт
мозга, и понятие как продукт мышления субъекта всегда субъективно. Если
субъективное понятие, т.е. продукт человеческого мышления совпадает с
реальным объективным миром, то оно приобретает объективный характер,
становится объективным. Следовательно, по своему характеру кредитная
политика банка как продукт человеческого мышления является субъективной, а
по источнику - объективной, носит объективный характер.
Этот подход в полной мере можно отнести к формированию кредитной
политики банка, которую, с нашей точки зрения, следует рассматривать как
сложное многослойное явление: 1) на уровне сущности и предметной стороны
ее реализации (теории и практики); 2) макро- и микроэкономики, а также 3)
широком и узком смысле.
22
Ленин В.И. Полн. соб. соч., т. 29, с. 158, 165.
31
Сущность кредитной политики мы определяем как стратегию и тактику
банка по привлечению ресурсов на возвратной основе и их инвестированию
в части кредитования клиентов банка. Предметной стороной реализации
кредитной политики являются функциональные формы и виды кредитной
политики банка (подробнее см. п. 1.2.2.).
В широком смысле мы рассматриваем кредитную политику с позиций банка
кредитора и заемщика по отношению к клиентам, в том числе населению. В
узком смысле кредитная политика - это стратегия и тактика банка в части
организации кредитного процесса. Для обоснования данной позиции обратимся к
теории вопроса.
Исследование кредитной политики целесообразно вести по двум
направлениям - это уровень развития, подготовленности, во-первых,
объективных основ экономической жизни для естественного использования
возможностей кредитной политики как регулятора денежно-кредитных и
расчетных отношений банков и их клиентов, а во-вторых, субъективного подхода
к пониманию необходимости и возможности использования кредитной политики
в решении реальных проблем экономической жизни, в том числе и
заимствования опыта мировой практики и его адаптации к условиям России.
Субъективный подход к трактовке кредитной политики практически
полностью исключает необходимость и возможность объективного анализа в
процессе формирования и использования кредитной политики, что необходимо в
силу прямых взаимосвязей кредита, как экономической категории, его
конкретных форм и их проявления на практике в процессе реализации
банковской политики.
С другой стороны, абсолютизация, преувеличение значимости объективных
факторов в процессе формирования и реализации кредитной политики
коммерческого банка, гипертрофированное подчеркивание связей кредитной
политики с базисом и определение последней в качестве базисно-надстроечной
32
категории
23
, как ее трактует М.А. Косой, с нашей точки зрения, не соответствует
действительности.
Очевидно, что теоретические основы понимания
кредитной политики лежат прежде всего в определении сущности таких понятий
как
"кредит"
и
"политика",
выяснении
их
взаимосвязей
и
взаимообусловленности.
Во-первых важно подчеркнуть, что теоретической основой определения
политики вообще и кредитной политики, в частности, является понимание
политики как надстроечной категории.
Кредит выражает определенные общественные (производственные)
отношения, что позволяет трактовать его в качестве базисной экономической
категории. По определению К. Маркса,"... совокупность производственных
отношений составляет экономическую структуру общества, реальный базис, на
котором возвышается юридическая и политическая надстройка и которому
соответствуют определенные формы общественного сознания".
24
Основной идеей материалистического понимания истории является
аксиоматичное положение о том, что "...общественные отношения делятся на
материальные и идеологические. Последние представляют собой лишь
надстройку над первыми, складывающимися помимо воли и сознания человека,
как (результат) форма деятельности человека, направленной на поддержание его
существования".
25
Исследуя степень "объективности" кредитной политики, М.А. Косой
приходит к выводу, что "по мере расширения процесса обобществления
производства ... меняется положение кредитной политики в сфере надстроечных
структур. Общественная собственность на кредитные ресурсы и наличие
планомерной связи кредита с конечными производственными результатами
привели к тесному сближению кредитной политики с экономическим базисом
23
Косой М.А., Диссертация на соискание уч. степени канд. экон. наук, М.: МФИ, 1983, с. 178.
24
Маркс К., Энгельс Ф. Соч., т. 13, с. 6-7.
25
Ленин В.И., Полн. соб. соч., т. 1, с. 149.
33
общества. С определенной степенью условности в структуре кредитной политики
можно выделить два слоя: низовой слой, непосредственно связанный с
кредитованием предприятий и организаций, и верхний слой, охватывающий
регулирование кредитных отношений между государством и населением, между
двумя дружественными классами общества, а также межгосударственных
связей".
26
Подобное по сути дела двоякое отношение к сущности кредитной политики
(как надстроечной категории, с одной стороны, и отчасти базисной, - с другой)
вызывает ряд возражений. Для их обоснования используем метод, получивший в
экономической науке название метода "восхождения от абстрактного к
конкретному", где "ход абстрактного мышления, восходящего от простейшего к
сложному, соответствует действительному историческому процессу"
27
. Этот
метод вполне применим к исследованию сущности кредита и, как следствие,
кредитной политики.
Однако сложность самого понятия производственных
отношений проявляется на практике в том, что одни их формы носят наиболее
общий, социальный характер (например, кредит), другие являются более
конкретными формами производственных отношений (формы кредита), а третьи
связаны с производственными отношениями лишь сугубо косвенно, опосредованно
(кредитная политика).
Научное понимание истории, исходящее из признания материального
производства основополагающим в человеческой деятельности, позволяет нам
принять в качестве исходной позиции для анализа следующее положение. "В
общественном производстве своей жизни люди вступают в определенные,
необходимые, от их воли не зависящие отношения - производственные
отношения, которые соответствуют определенной ступени развития их
материальных производительных сил. Совокупность этих производственных
отношений составляет экономическую структуру общества, реальный базис, на
26
Косой М.А., с. 178.
27
Маркс К., Энгельс Ф. Соч., т. 46, ч. 1, с. 37, 39.
34
котором возвышается юридическая и политическая надстройка и которому
соответствуют определенные формы общественного сознания".
28
В "Философском энциклопедическом словаре" подчеркивается, что в
отличие от материальных, идеологические общественные отношения зависят от
сознания людей, их формирование опосредовано общественным сознанием. И те
и другие отношения имеют сложную структуру. Надстройка, как целое, включает
в себя идеологические (политические, правовые и др.) отношения, связанные с
ними взгляды, теории, представления, иллюзии - т.е. идеологию и психологию
различных социальных групп или общества в целом, а также соответствующие
организации и учреждения, государство, политические партии, общественные
организации и т.д. Надстройка строится не произвольно, а в соответствии со
своим базисом, поскольку именно базис определяет надстройку в целом, ее
особенности, структуру. Надстройка выражает субъективную сторону
общественной жизни, хотя по отношению к отдельному индивиду или
социальной группе структуры надстройки объективны.
"Базис, являясь экономической формой производства, одновременно
выступает как содержание надстроечных форм и отношений. Он составляет как
бы "экономический скелет" общественной формации, который с помощью
надстройки облекается "плотью и кровью".
29
Надстройка выполняет в обществе важные социальные функции, выражая и
закрепляя экономические отношения собственности данного общества. Поэтому
можно говорить о диалектической взаимосвязи и взаимозависимости базиса и
надстройки. Выполняя свои социальные функции, надстройка всегда является
активной силой, воздействующей на базис. Между базисом и надстройкой
существует диалектическая взаимосвязь и взаимозависимость. "Надстройка, раз
возникнув, надстройка начинает оказывать обратное воздействие на базис, а
следовательно, и на все общество, включаясь в процесс развития общества как
28
Маркс К., Энгельс Ф., Соч., 2-е изд., т.13, с. 6-7.
29
Философский энциклопедический словарь. -М.: Советская энциклопедия, 1983, с. 44.
35
относительно самостоятельный фактор, имеющий свои специфические законы
генезиса, функционирования и развития".
30
Именно эти общие подходы мы считаем важным положить в основу
рассмотрения политики как надстроечной категории.
Исходя из вышеизложенного, прежде чем перейти к характеристике
кредитной политики как абстрактной дефиниции необходимо дать определение
кредита вообще, которое характеризует исходные отношения соответствующих
субъектов. В современной российской экономической литературе устоялось
понимание кредита как экономической категории. В то же время существуют и
иные взгляды на сущность кредита. В западной экономической литературе под
кредитом обычно понимают "... доверие, которым пользуется лицо, взявшее на
себя обязательство будущего платежа, со стороны лица, имеющего право на этот
платеж, - т.е. доверие, которое заимодавец оказывает должнику."
31
Это
определение дано в начале ХХ века известным немецким экономистом В.
Лексисом, который впрочем, далее опровергает вышеприведенное утверждение.
Он пишет: "...ежедневный опыт показывает, что заимодавцы (кредиторы) питают
по отношению к платежеспособности и платежеготовности должников больше
недоверия, чем доверия; они поэтому требуют гарантий для обеспечения
возможно более полной защиты своих интересов от потерь, связанных с
кредитными отношениями. Таким образом, доверие заимодавца для существа
кредита решающего значения не имеет".
32
Возникает вопрос что же понимается
в таком случае под ссудой. Отвечая на него, В. Лексис пишет:" Ссуда есть самая
простая и вместе с тем и наиболее всеобщая форма кредитных операций"
33
.
С
нашей точки зрения, с таким пониманием кредита и ссуды сложно согласиться,
так как оно подчеркивает лишь внешнюю сторону кредитных отношений, не
исследуя при этом сущности экономического явления. В связи с этим мы
30
Там же, с. 45.
31
В.Лексис "Кредит и банки", М.: Перспектива, 1993, с. 5.
32
Там же.
33
Там же, с. 7.
36
согласны с мнением В.А. Трахтенберга, который еще в 1931 году подчеркивал,
что а) кредит - это категория не техническая, а социальная; б) категория
исторически ограниченная и в) кредит должен изучаться как непрерывно
диалектически развивающееся явление.
Позднее в работах Ю.Е. Шенгера, В.И. Рыбина, О.И. Лаврушина, И.В.
Левчука и других авторов более подробно исследовались кредитные отношения,
формировалось понимание кредита как экономической категории. "Кредит как
экономическая категория - это, безусловно, абстракция, поскольку мы
рассматриваем кредит в качестве общественного явления в целом
безотносительно к особенностям и условиям, в которых совершается каждая
конкретная кредитная сделка. В то же время кредит не является аморфным, он
становится категорией именно потому, что впитал в себя совокупность
кредитных сделок, все общие черты, присущие отношениям между кредитором и
заемщиком".
34
Таким образом понимание кредита в качестве ссуды
(предоставления денежных средств или товаров в долг с уплатой процентов) не
противоречит вышеприведенному определению.
Кредит, как экономическая категория, проявляет свою сущность, с одной
стороны, в виде совокупности экономических отношений по поводу
возвратного движения стоимости, а с другой, - в виде ссуды или займа товаров
или денежных средств. Поэтому специфика кредита как экономической
категории проявляется, как справедливо заметил О.И. Лаврушин,
35
в его
субъектах, которыми являются кредитор и заемщик. Движение формы
стоимости составляет внутреннее содержание кредита.
Итак, модель "кредита вообще", или "кредита в его чистом виде", - это не
голая, а предметная абстракция, которая отражает специфичность кредита как
самостоятельной экономической категории. Она является теоретической
абстракцией, которая, с одной стороны, представляет конкретно-историческую
34
Лаврушин О.И. "Кредит как стоимостная категория социалистического воспроизводства", М.: Финансы и
статистика, 1989, с. 21.
35
Лаврушин О.И. Кредит как экономическая категория социализма. М.: Финансы и статистика, 1989, с.
37
форму кредита, а с другой, - постоянно воспроизводимую элементарную схему
кредитных отношений. Поэтому кредитные отношения, по мнению М.А. Косого,
которое мы поддерживаем, в ряде случаев прямо регулируются объективными
экономическими законами и происходит это с помощью кредитной политики,
которая являясь наиболее гибким проводником требований законов, постоянно
ищет пути для максимального их осуществления в сфере кредитных отношений.
36
Анализ логического построения теоретической модели кредитных
отношений позволяет выделить три основных уровня исследования, на каждом
из которых решаются специфические задачи теории. При этом методологически
важно учитывать, что изменения, происходящие в процессе развития кредитных
отношений, по-разному проявляют себя на различных уровнях.
Используя диалектический подход, целесообразно рассматривать кредит,
во-первых, на уровне сущностных отношений, во-вторых, на уровне,
определяющем единство содержания и форм кредита, и, в - третьих, на уровне,
раскрывающем закономерности развития конкретно-исторических форм
кредита. Данная последовательность логических уровней анализа в своей
совокупности отражает движение от сущности к явлениям и затем к
действительности, что совпадает с общей логикой восхождения от
абстрактного к конкретному, от всеобщего к особенному, единичному.
Одновременно, указывая на теоретическую значимость принципа
расчленения анализа целостности кредитных отношений, отметим, что оно носит
условный характер. В связи с этим на каждом уровне анализа структурные
элементы теории кредитных отношений рассматриваются как неотъемлемые
звенья общей системы.
Первая ступень анализа. На основе анализа сущностных черт кредита в
современной экономической теории устоялось определение кредита как
экономической категории, выражающей определенные производственные
36
Косой М.А., Диссертация на соиск. уч. степ. канд. экон. наук, 1984, с. 49.
38
(экономические) отношения по поводу предоставления товаров или денежных
средств на началах возвратности, срочности и платности.
37
Вторая ступень анализа. Кредит необходимо исследовать в историческом
аспекте как составной элемент системы экономических отношений. Кредитные
отношения, как всякие экономические отношения, носят исторический характер,
т.е. они изменяются под влиянием развития производственных отношений.
Кредит получает свое выражение в формах, каждая из которых представляет
собой ту или иную грань сложного комплекса общественных отношений,
возникающих в процессе воспроизводства. В этом смысле
каждая форма кредита
- это, с одной стороны, отражение сущности кредита, а с другой - отражение
взаимосвязи собственно кредитных отношений с предметной стороной кредитной
сделки.
Следовательно, на втором уровне анализа объектом исследования
является познание сущности кредита в его бытии. Процесс познания на данном
уровне развивается от понимания сущности кредита, его внутренней природы к
его опосредованности, к пониманию единства сущности и явлений, благодаря
которому и проявляется сущность.
На поверхности явления практическая реализация кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением (в узком смысле)
принимает форму потребительского кредита. Однако в современной
экономической литературе существуют различные подходы не только к
пониманию потребительского кредита, но и формы кредита как таковой.
Действительно, проведению кредитной политики предшествует формирование
научных взглядов и идей о характере и формах кредита, его возможностях и
путях воздействия на производство. Как уже было показано выше, на второй
ступени анализа кредит исследуется в историческом аспекте. Кредит получает
свое выражение в формах, которые, с одной стороны, отражают сущность
37
См. работы Песселя М.А., Шенгера Ю.Е., Рыбина В.И., Лаврушина О.И., учебник "Денежное обращение и
кредит СССР" под ред. Геращенко В.С. и др.
39
кредита, а с другой стороны, являются отражением взаимосвязи собственно
кредитных отношений с предметной стороной кредитной сделки.
Критерием истинности наших знаний о кредите, формах кредита является
практика их использования - третья ступень анализа. Наука всегда возникает
под влиянием практических потребностей общества и для удовлетворения его
определенных нужд. Причем чем быстрее на практике выявляются новые
требования, чем быстрее формы кредита приводятся в соответствие с этими
требованиями, тем шире проявляется положительная роль кредита в развитии
экономики. Многочисленные новые явления экономической жизни, меняя
сущность явлений, не оставляют неизменной и наиболее консервативную часть -
форму их существования. Соответственно меняются определения и дефиниции,
выражающие наиболее существенные черты содержания изучаемого явления.
Формы проявления кредита как экономической категории, по нашему
мнению, можно классифицировать по разным признакам: а) в зависимости от
материально-вещественной природы различают товарную, денежную и
смешанную формы кредита; б) по функциональному признаку (с точки зрения
удовлетворения потребностей экономики и клиентов банка) - потребительную и
производительную формы; в) по субъектам кредитной сделки различают такие
формы кредита как кредит юридическим и физическим лицам, а более подробно:
ростовщический, коммерческий, банковский
(прямой
и
косвенный),
государственный, потребительский, ипотечный, личный, международный. Для
раскрытия темы диссертационного исследования важно дать подробную
характеристику такой формы кредита как потребительский кредит, который в
определенной степени можно считать основой кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением.
Современный уровень развития производственных отношений выдвигает в
качестве главного критерия формирования заемных средств не доступность
кредита, а производительное его использование в интересах экономики страны,
хозяйствующих субъектов и индивидуальных заемщиков.
40
Классики экономической теории подходили к рассмотрению этого вопроса
по-разному. Например, А. Смит писал: "На свои запасы, ссужаемые под
проценты, заимодавец всегда смотрит как на капитал. ...Заемщик может
использовать полученные средства как капитал или как запасы, обращаемые на
непосредственное потребление. Если он использует их как капитал, он
употребляет их на содержание производительных рабочих, которые
воспроизводят их стоимость с некоторой прибылью. ...Если он употребляет их
для непосредственного потребления, он играет роль расточителя и растрачивает
на поддержание праздности то, что было предназначено для содержания
трудящихся. В этом случае он уже оказывается не в состоянии ни вернуть
капитал, ни уплатить проценты, не отчуждая или не затрагивая какого-либо
источника дохода, как, например, недвижимого имущества или земельной
ренты."
38
Кейнс Дж. М., возражая Смиту А., утверждал: "О капитале гораздо лучше
говорить, что он приносит на протяжении своей жизни доход своей
первоначальной ценности, чем называть его производительным. Единственная
причина, почему тот или иной вид капитала дает возможность получать в
течение срока его службы доход, превышающий по своей общей величине его
первоначальную цену предложения, заключается в том, что он является
редкостью. Редким же он остается вследствие конкуренции со стороны процента
на деньги. Если капитал становится менее редким, указанная выгода уменьшится,
хотя капитал и не станет менее производительным, по крайней мере в
техническом смысле".
39
В. Лексис, в свою очередь, придерживался мнения, что между
потребительным и производительным кредитом существует ясное различие. Он
писал: "Аристотель осуждал отдачу денег в рост, так как деньги плодов не
38
А. Смит "Исследование о природе и причинах богатства народов", Антология экономической класики, М.:
"Эконов" - "Ключ", 1993, с. 374.
39
Кейнс Дж. М. "Общая теория занятости, процента и денег", Антология экономической классики, М.: "Эконов" -
"Ключ", 1993, с. 302.
41
приносят, и он был, несомненно, прав в отношении того случая, когда денежная
ссуда служит только для покрытия недостаточности дохода и потребляется даже
без
воспроизводства
соответствующего
эквивалента. Для
заемщика,
получающего ссуду под землю, кредит первоначально имел исключительно такой
потребительный характер, почему ему и приходилось больше всего страдать от
гнета ростовщичества. Но уже в Вавилоне существовали торговые и банковые
предприятия, в которых заимообразно полученные деньги могли быть
использованы с такой прибылью, которая, после уплаты процентов, еще
оставляла излишек для заемщика. Однако, чем больше развивалось денежное
хозяйство, тем яснее обнаруживалось, что денежные капиталы, помещенные в
производстве как сельскохозяйственном, так и индустриальном, приносят доход,
возникающий из производства".
40
И далее В. Лексис констатирует:
"Производительные долги все более выступают на первый план, тогда как
потребительные долги, вызываемые нуждой или неблагоприятным положением
хозяйства отдельных лиц, в противоположность первым, имеют лишь подсобное,
второстепенное значение. В отношении спроса на капитал они имеют, однако,
существенное значение, поскольку они происходят от государственных и
коммунальных займов".
41
Формы кредита отражают экономические отношения свойственные кредиту.
Вместе с тем, соглашаясь, что далеко не любая совокупность экономических
отношений может рассматриваться в качестве экономической категории, мы
поддерживаем позицию Родионовой В.М., которая доказывает возможность
существования "категории в категории", если она обладает спецификой,
отличающей ее от более общей категории."Такой подход позволяет ей выделить
новые сущностные понятия - субкатегории.
42
Несмотря на то, что Родионова
В.М. не рассматривала данный вопрос применительно к кредиту, мы считаем
40
В. Лексис, Цит. изд., с. 14.
41
Там же, с. 15.
42
Родионова В.М., Автореферат дис. на соиск. уч. степ. докт. экон. наук, М.: 1986, с. 8.
42
данный подход общим для характеристики различных экономических категорий,
применимым в том числе и к кредитным отношениям. Известно, что
экономические категории определяют как совокупность определенных
экономических отношений. При этом формы кредита в экономической
литературе также определяются как специфические проявления целого (кредита)
на практике в виде определенных отношений, возникающих между субъектами
кредитной сделки (см. схему 1).
Поэтому, как нам представляется,
соответственно усложнению кредитных отношений, появлению в их составе
отдельных обособленных сфер эволюционировала и категория кредита, получая
выражение в таких понятиях как формы кредита, которые, по нашему мнению,
можно рассматривать в качестве субкатегорий.
Анализируя формы кредита, как проявление кредитных отношений на
практике, заметим, что среди современных экономистов нет однозначного
мнения по вопросу о содержании, сути форм кредита и их количестве. По
мнению Н.Н. Шабановой, "во внутреннем обороте страны кредитные отношения
выступают в трех основных формах: банковской, государственной и
потребительской. Каждая из этих форм в своем дальнейшем развитии может
подразделяться на более мелкие формы (второго, третьего и т.д. порядка) в
зависимости от условий, цели, методов и порядка выдачи и погашения ссуд.
Потребительский кредит направлен непосредственно на удовлетворение
потребительских нужд населения. Он имеет товарную или денежную форму"
43
.
В учебнике "Деньги и кредит в социалистическом обществе"
читаем:"Отношения, при которых население является кредито-получателем,
составляют содержание потребительского кредита. ...Потребительский кредит
охватывает как кредит, связанный с удовлетворением потребностей текущего
характера, в том числе с развитием производства в личном хозяйстве, так и
кредит на строительство и поддержание недвижимого имущества. Кредит на
текущие нужды содействует ускорению реализации товарных запасов, более
43
Там же.
43
полному и своевременному удовлетворению постоянно растущих потребностей
населения. Кредит на текущие нужды способствует также развитию производства
в личном хозяйстве, что делает в известном смысле условным понятие
"потребительский кредит", более точным является понятие "кредитование
населения".
44
Действительно, анализ сущности кредитной политики показал, что политика
имеет производительное начало. Кредитная политика коммерческого банка во
взаимоотношениях с населением, например, связана с движением одной из форм
кредита
- потребительским
кредитом. Условность
самого
термина
"потребительский кредит" в данном случае проявляется в том, что в нем больше
производительных, чем потребительных черт. Производительные черты ссуд на
потребление заключаются в том, что кредит предоставляется на потребительные
цели, направленные на воспроизводство жизнедеятельности людей (пища,
одежда, отдых и т.д.). В таком случае действительно более оправдано вести речь
о "кредитовании населения".
С другой стороны, важно отметить, что кредиты на текущие нужды,
предоставляемые банками, а также ссуды, выдаваемые наличными деньгами
кассами взаимопомощи на предприятиях, в организациях и учреждениях - это,
как правило, ссуды, имеющие потребительный характер, а ссуды на
приобретение или строительство жилищ, хозяйственное обзаведение и ремонт
жилищ - производственный. Этим по сути дела объясняется различный подход к
трактовке потребительских ссуд в нашей стране и большинстве развитых стран
Запада, где потребительскими называют лишь ссуды предоставляемые на
приобретение потребительских товаров или оплату услуг. А ипотечные ссуды,
ссуды на строительство, ремонт и покупку жилья потребительскими не
считаются. Относительно долгосрочный характер и значительные размеры
предопределили необходимость, с точки зрения западных банкиров, их
44
Деньги и кредит в социалистическом обществе, учебник под ред. Лаврушина О.И., М.: Финансы и статистика,
1984, с.140.
44
обособления и учета отдельной балансовой строкой в отчетности коммерческих
банков. В этой связи нам представляется важным подчеркнуть, что западный
подход не точно отражает само понятие "потребительской" ссуды, поскольку
жилищные, ипотечные ссуды также используются населением на цели
потребления, а не производства. Поэтому мы считаем российскую трактовку
потребительских ссуд (как кредит населению) вполне экономически и логически
обоснованной.
Итак, кредитные взаимоотношения между кредитором и заемщиком могут
приобретать различные формы. Анализ кредитных отношений банков с
частными лицами позволяет сузить сферу исследования до следующих основных
форм кредита - потребительский, государственный, банковский, ипотечный и
международный. При этом особое внимание в процессе исследования кредитной
политики коммерческого банка во взаимоотношениях с населением уделяется
потребительскому банковскому кредиту как основной форме кредитных
взаимоотношений банков с индивидуальными клиентами. В результате анализа
мы пришли к выводу о необходимости рассмотрения кредитной политики
коммерческого банка во взаимоотношениях с населением в следующей
логической цепочке.
Схема 2.
Базис
Формы кредита
(по субъектам кредитной сделки)
Надстройка
Ростовщический
Банковский
Кредитная
Кредит (как
Коммерческий
потребительский кредит
политика
экономическая
Банковский
(прямой и косвенный)
коммерческого
категория)
Государственный
Государственный кредит
банка во
приобретает
формы:
Потребительский
Ипотечный
Ипотечный кредит
взаимоотношениях
с населением
Личный/частный
Международный
Основой, определяющей кредитную политику банка во взаимоотношениях с
населением, вне всяких сомнений, является банковский потребительский кредит,
выступающий, с одной стороны, как форма кредита, т.е. совокупность
45
определенных экономических отношений между банком-кредитором и
населением-заемщиком, а с другой стороны, принимающий вид конкретной
потребительской ссуды.
Схема 3.
Проявления кредитной политики во взаимоотношениях с населением на
практике
Базис
Надстройка
Кредит
(экономическая категория)
Кредитная политика
(надстроечная категория)
Потребительский кредит
(субкатегория)
Кредитная политика во
взаимоотношениях с
населением
(субкатегория)
Проявление на практике
Потребительская ссуда
В этой связи очевидной становится взаимосвязь базисной и надстроечной
категорий (кредит и кредитная политика коммерческого банка), а также их
субкатегорий (формы кредита - потребительский кредит и кредитной политики
во взаимоотношениях с населением), приобретающих конкретное проявление на
практике в виде потребительской ссуды. (См. схему 3).
Третья ступень анализа - это синтез первого и второго уровней
исследования. Здесь осуществляется переход от формального к системному
образу, в котором аккумулируются все предшествующие моменты исследования.
В этой связи нельзя не учитывать, что первая и вторая ступени познания еще не
дают окончательной характеристики кредита. Кредит на первой и второй
ступенях анализа представлен как бы "в чистом виде". Однако, очевидно, что в
реальной действительности "чистых" явлений ни в природе, ни в обществе нет и
быть не может. Диалектика развития общества показывает, что само понятие
46
чистоты есть некая узость, однобокость человеческого познания, не
охватывающего предмет до конца во всей его сложности. На заключительном
этапе исследования кредит выступает в его реально действующих применительно
к конкретным историческим условиям функциональных формах, т.е. с учетом
всей совокупности реальных условий его функционирования. Вышеприведенные
рассуждения позволяют нам констатировать, что конкретным проявлением
познания людьми сути кредитных отношений на практике, современного их
состояния и перспектив развития с учетом реалий жизни, является кредитная
политика.
Аналогичный логический подход использует автор при исследовании
сущности кредитной политики банка, ее функциональных форм и видов. В связи
с общепринятой трактовкой политики как надстроечной категории, в
диссертационной работе кредитная политика рассматривается как надстроечная
категория, которая основывается на исследовании достигнутого уровня развития
кредитных отношений и нацелена на их совершенствование и развитие. Кредит
лежит в основе разрабатываемой банком кредитной политики и служит мерилом
ее эффективности, оптимальности. Кредит в силу своей объективности оказывает
определяющее воздействие на кредитную политику. Схематично это влияние
можно представить следующим образом.
Формирование и практическая реализация кредитной политики коммерческого банка во
взаимоотношениях с населением
--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Кредит
(заем/ссуда)
--
Кредитор
(например, банк)
--
Форма кредита
(кредит населению)
--
Заемщик
(население)
потребительский
производительный
--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Действительно, кредит определяет кредитную политику коммерческого
банка, поскольку кредитные отношения есть объективная основа для разработки
кредитной политики конкретного коммерческого банка. Но есть и обратная
зависимость. Изучив интересы населения, его потребности банкир может более
47
точно формулировать приоритеты кредитной политики во взаимоотношениях с
населением.
Активность (воздействие) кредитной политики по отношению к кредиту
заключается в том, что она позволяет оценить реальные потребности клиентов и
реализовать их в новой комбинации форм кредита (или новых формах кредита),
что несомненно затрагивает и кредит как экономическую категорию. Так
прогрессивная, оптимальная кредитная политика, как важный элемент
надстройки, принятая к исполнению персоналом банка и правильно воспринятая
акционерами, клиентами банка, органами банковского надзора и другими
структурами общества, становится важной материальной силой, способствуя
развитию банка, повышению эффективности его работы, и напротив -
неадекватная кредитная политика ведет к задержке развития банка, ухудшению
показателей его финансового состояния, а то и к его банкротству.
Итак, подведем итоги. Как мы уже отмечали, кредитная политика - это
сложное явление. Исследование его содержания необходимо проводить по
разным направлениям.
Во-первых,
на уровне сущностных отношений кредитная политика
представляет собой стратегию и тактику банка по привлечению ресурсов на
возвратной основе и их инвестированию в части кредитования клиентов банка,
что позволяет нам определить кредитную политику коммерческого банка во
взаимоотношениях с населением как стратегию и тактику банка по аккумуляции
временно свободных денежных средств населения и кредитованию индивидуальных
заемщиков.
Во-вторых,
формы кредитной политики представляют собой взаимосвязь
сущности кредитной политики с предметной стороной ее реализации в
историческом аспекте.
С одной стороны, известно, что при переходе к рынку
меняется содержание и формы проявления кредитной политики. В условиях
планово-распределительной, монобанковской системы кредитная политика
рассматривалась
в
основном
на
макроэкономическом
уровне
как
48
общегосударственная политика без учета реальных потребностей банков и их
клиентов (отсутствовал маркетинговый подход); банки практически не
заботились о поддержании оптимальных, экономически обоснованных
соотношений между активами и пассивами; кредитная политика нередко носила
формальный характер. В условиях перехода к рыночной экономике появилась
настоятельная необходимость исследовать кредитную политику на макро- и
микроэкономическом уровне (уровне конкретного банка), поскольку кредитная
политика опирается на экономическую основу общества, отражает ее, что
предполагает использование маркетингового подхода, риск-менеджмента в
работе банков, требует адекватной правовой основы, поддержания ликвидности
и надежности банка, т.е. встает вопрос оптимальности кредитной политики
коммерческого банка, который рассмотрен нами в п.1.2.1. С другой стороны, в
условиях рынка появляется настоятельная необходимость рассматривать
кредитную политику в широком смысле (с позиций банка кредитора и заемщика)
и в узком смысле, как стратегию и тактику банка в части организации кредитного
процесса.
В-третьих, важно подчеркнуть, что
от экономических (объективных) форм
кредитных отношений следует отличать организационные (субъективные) формы
(банковские инструкции, нормы, правила в области организации кредитных
отношений).
Последние могут устанавливаться государством (в лице ЦБ РФ,
например), либо отдельными коммерческими банками и являются результатом их
деятельности, хотя и зависят от того конкретного экономического содержания,
которое заключено в них. Процесс формирования и использования кредитной
политики в прикладном аспекте выражается в современных условиях перехода к
рынку в разработке банками соответствующих документов (руководство по
кредитной политике, бизнес-план, маркетинговый план).
Для характеристики кредитной политики особое значение имеет ее
понимание как надстроечной категории и организационной формы,
принимающей вид конкретного документа. (Подробнее см. п.1.2.2).
49
Трактовка кредитной политики, как надстроечной категории, приведенная
нами выше, позволяет говорить о функциях кредитной политики (как
проявлении ее сущности). C нашей точки зрения функции кредитной политики
можно условно разделить на две группы: общие, присущие различным
элементам банковской политики и специфические, отличающие кредитную
политику от других ее элементов. К общим функциям относятся: коммерческая
функция, т.е. функция получения банком прибыли (от проведения кредитных,
расчетных, платежных и прочих операций), стимулирующая и контрольная.
Стимулирующая функция проявляется в том, что кредитная политика,
отражающая объективные потребности государства, банка, клиентов,
стимулирует аккумуляцию временно свободных денежных средств в банки и их
рациональное использование. Возможность для клиента банка получить
дополнительный доход на средства, помещенные в банк на депозит, является
стимулом для клиента воздержаться на определенный срок от текущего
потребления. А возможность получить в банке ссуду (иногда на льготных
условиях для вкладчика) имеет важное значение для покрытия временной
потребности в дополнительных средствах. При этом необходимость уплаты
банку процентов за пользование ссудой стимулирует заемщика погасить
задолженность в максимально короткие сроки. Для банка стимулирующая
функция кредитной политики проявляется в том, что банки стремятся привлечь
наиболее дешевые ресурсы на рынке на относительно длительный срок и
разместить их с максимальной выгодой (например, предоставив "дорогие" ссуды
с относительно невысоким уровнем риска).
Контрольная функция проявляется в том, что кредитная политика позволяет
контролировать процесс привлечения и использования кредитных ресурсов
банками и их клиентами с учетом приоритетов, определенных в кредитной
политике конкретного банка.
Однако, если рассматривать функции в качестве специфического проявления
сущности явления, что, по нашему мнению, является единственно правильным,
50
то в этом случае кредитная политика выполняет лишь одну, но очень важную
функцию - функцию оптимизации кредитного процесса. (Подробнее см.
п.1.2.1.). Действие данной функции направлено на достижение цели банковской
политики. (См. п. 1.1.2.).
Роль кредитной политики банка заключается в определении
приоритетных направлений развития и совершенствования банковской
деятельности в процессе аккумуляции и инвестирования кредитных ресурсов,
развитии кредитного процесса и повышении его эффективности. Вместе с тем,
на макроэкономическом уровне следует подчеркнуть важное значение кредитной
политики в процессах формирования, распределения и перераспределения
национального дохода, в организации планирования и регулирования денежного
оборота, а на микроэкономическом уровне - уровне конкретного банка - в
обеспечении стабильности и надежности банка, его рентабельности и
ликвидности, адекватности его деятельности потребностям клиентов (в том числе
населения). Роль кредитной политики банков в экономике определяется ее
важным значением в процессе перераспределения денежных средств между
отраслями и сферами рыночной экономики через банки; перевода сбережений,
прежде всего населения, из непроизводительной в производительную форму;
финансирования и кредитования потребностей экономики и населения на
неинфляционной основе, т.е. без выпуска в обращение дополнительных
денежных средств. Поскольку вопросы обоснования роли кредитной политики на
макроэкономическом уровне нашли определенное отражение в советской
экономической литературе (см., например, Финансово-кредитный словарь),
считаем необходимым сосредоточить наше внимание на роли кредитной
политики в деятельности коммерческого банка, в том числе во
взаимоотношениях с населением.
Кредитная политика коммерческого банка как надстроечная категория
основывается на исследовании достигнутого уровня развития кредитных отношений
банка с клиентами (в том числе населением) и нацелена на их совершенствование и
51
развитие. Кредит (базисная категория) является источником разрабатываемой
банком кредитной политики и служит мерилом ее эффективности, оптимальности, о
чем речь пойдет ниже. Банки разрабатывают кредитную политику прежде всего
потому, что она позволяет регулировать, управлять, рационально организовать
взаимоотношения между банком и его клиентами по поводу возвратного движения
денежных средств. В процессе разработки кредитной политики коммерческого банка
необходимо учитывать уровень развития общества, банковской системы государства
и конкретного банка.
Такой подход отличается от общепринятого в
экономической литературе тем, что, во-первых, рассматривает кредитную
политику в широком смысле с позиций банка кредитора и заемщика, а во-вторых,
предполагает
изучение
использования
политики
на
макро-
и
микроэкономическом уровне.
1.1.2. Цели кредитной политики как стратегии и тактики
коммерческого банка и факторы ее определяющие.
Кредитная политика является одной из граней широкого спектра политики,
проводимой банком в его деятельности. Политика банка обычно на практике
предстает в виде проектов, планов развития банка, чаще всего разъясняемых в
списке целей/задач банка, составленном в иерархическом порядке.
Что же понимается под целью банка, его кредитной политики? С позиций
русского языка "цель" - это то, к чему стремятся, что надо осуществить.
45
Философское толкование цели отлично от приведенного выше. Цель - это "один
из элементов поведения и сознательной деятельности человека, который
характеризует предвосхищение в мышлении результата деятельности и пути его
реализации с помощью определенных средств. Цель выступает как способ
интеграции различных действий человека в некоторую последовательность или
систему. Анализ деятельности как целенаправленной предполагает выявление
несоответствия между наличной жизненной ситуацией и целью; осуществление
45
С.И.Ожегов "Словарь русского языка".- М.: Советская энциклопедия, 1970, с. 859; "Русский толковый словарь",
В.В. Лопатин, Л.Е. Лопатина.- М.: Русский язык, 1994, с. 779.
52
цели является процессом преодоления этого несоответствия".
46
Философское
учение о цели развивали Аристотель, Кант, Гегель, классики марксизма-
ленинизма. В частности, К. Маркс писал: "Цель как закон определяет способ и
характер действия человека".
47
В целом философское понимание цели предполагает ее рассмотрение как
важный элемент деятельности
48
. В связи с этим цели банка определяют
количественные и качественные характеристики развития банка, оценка степени
достижения которых позволяет говорить о роли политики банка.
Основополагающим моментом при разработке банковской политики
является правильная постановка цели и выбор соответствующих инструментов
для ее реализации. При этом для каждого банка прежде всего должны быть ясны
его цели.
На макроэкономическом уровне целью политики, проводимой банками страны
во главе с Банком России, является поддержание стабильности банковской
системы и обеспечение устойчивого поступательного развития экономики.
Общая цель коммерческого банка, должна определять приоритеты его
политики с позиции доходности, рентабельности, ликвидности, минимизации
рисков, оптимизации портфеля (депозитного, кредитного и др.), направлений его
деятельности
(депозитная политика, политика на финансовом рынке, в области
кредитования, ссудного процента и др.). Поскольку банк является социальной
системой, а люди в своей деятельности руководствуются собственными целями,
намерениями, интересами, то цели банка основываются на частных целях его
владельцев, руководителей, персонала, а также клиентов банка и органов
банковского надзора. Очевидно, что для владельцев наиболее важная цель - рост
банка (увеличение активов, собственного капитала, клиентов, операций, а
46
Философский энциклопедический словарь. -М.: Советская энциклопедия, 1983, с. 763.
47
Маркс К., Энгельс Ф., Соч., т. 23, с. 188.
48
Цель рассматривается как ..."идеальное предвосхищение результата деятельности, а деятельность - как сложный
процесс осуществления цели, выбора оптимального пути среди возможных альтернатив и планирования
деятельности." Философский энциклопедический словарь. -М.: Советская энциклопедия, 1983, с. 763.
53
главное доходов и цены акций). Для управляющих характерен наиболее широкий
спектр самых разных по содержанию и срокам целей, т.к. они отвечают за
эффективность работы банка в целом, а следовательно, определяющей целью их
работы является рост прибыли. Для клиентов банка (кредиторов и заемщиков)
цели будут различны с позиций получения дохода, т.к. их интересы
противоположны, но в то же время они солидарны в своем желании иметь в
качестве партнера надежный банк. Основная цель служащих банка - повышение
уровня текущих доходов. А государство, анализируя деятельность банка,
интересует прежде всего его надежность и стабильность.
Важно также выбрать необходимый ракурс, аспект для определения целей
банка. Например, с точки зрения маркетинга, конечные цели развития банка,
принятые для исполнения его руководителями или владельцами, будут
определять позиции банка по отношению к клиентам и партнерам. При этом
предпочтения банка будут зависеть от: корпоративной культуры банка,
связанной с основными ценностями его акционеров и с прошлым опытом
развития; места, роли и значимости банка на рынке; характера и распределения
ресурсов, которыми располагает банк; степени риска и т.д.
49
В результате согласование вышеперечисленных частных целей и интересов
представляет
собой
сложную
многофакторную
задачу
координации,
взаимоувязки целей (а не простого их объединения) путем достижения
договоренности, компромисса между заинтересованными сторонами. Поэтому
основной целью коммерческого банка является его развитие, понимаемое в
самом широком смысле. Имеется в виду развитие банка как коммерческого
предприятия с точки зрения его экстенсивного развития (количественные
характеристики) и интенсивного развития - повышения эффективности
функционирования (качественные характеристики), а также развитие банка как
49
В теории существует определенная типология целей: внутренних и внешних, индивидуальных и социальных,
стратегических и тактических, конкретных целей и идеала. Поэтому с нашей точки зрения, в каждом конкретном
случае могут быть общие цели (в целом по банку, в части его кредитной политики, на перспективу и т.д.) и
частные цели, формулируемые как текущие задачи. (Мескон М., Альберт М., Хедоури Ф. "Основы менеджмента",-
М.: Дело, 1992).
54
социального института с позиций обеспечения интересов: акционеров, клиентов,
персонала банка; органов банковского надзора.
Рассматривая кредитную политику банка как элемент банковской политики,
следует подчеркнуть, что цели кредитной политики находятся в органичной
связи с общими стратегическими целями банка, согласуются с целями его
банковской
политики. Банковская
политика
и
кредитная
политика
коммерческого банка, как ее элемент, имеют общей целью - получение прибыли
от размещения денежных средств вкладчиков, а также динамичное развитие
банка в направлении увеличения объемов и спектра услуг, что гарантирует
стабильность и рост прибыли банка. Исходя из этого, целью кредитной политики
является создание условий для эффективного размещения привлеченных средств,
обеспечение стабильного роста прибыли банка (в процессе роста доходов от
кредитных операций и снижения расходов по депозитным операциям, а также
расходов на обслуживание кредитов низкого качества).
Итак, цели банка могут быть разные, но их следует отличать от общих
стратегических направлений деятельности и общей конечной цели/задачи
развития. Конкретные, частные цели развития банка могут включать, например,
расширение спектра услуг, предоставляемых частным клиентам; улучшение
работы с клиентами с высокими доходами; очистку картотеки и т.д. Для
коммерческого банка, обслуживающего население, цели/задачи развития
взаимоотношений с частными клиентами могут быть следующие.
1. Производственные цели
а) изменение доли рынка (увеличение доли на рынке депозитов, кредитов, банковских
услуг). Задача может ставиться по отношению к данным официально публикуемым
центральным банком, либо это может быть внутренняя задача банка (расширение
проникновения банка на рынке - увеличение числа индивидуальных клиентов, или
юридических лиц и т.п.);
б) обеспеченность клиентов услугами банка;
в) структурные показатели;
55
г) рост или снижение среднего остатка средств на счетах;
д) рост/снижение новых или закрытых счетов.
2. Цели сбыта банковских продуктов.
3. Цели коммуникации (расширение известности банка, его имидж).
4. Цели функционирования банка (виды деятельности и наличие соответствующего
персонала).
Исходя из частных целей развития банка можно сформулировать общую
задачу более конкретно. Эта конечная тактическая цель должна обладать
определенными характеристиками. Она должна быть: конкретной, простой,
амбициозной, реалистичной, измеряемой. Если исполнение заданной цели нельзя
измерить в числовом выражении, то возможно ее измерить во времени. Если же
цель не поддается измерению, то нет смысла ставить ее перед собой.
На уровне конкретного коммерческого банка его политика выражается в виде
стратегии и тактики в области организации и осуществления банковских
операций и услуг с целью обеспечения рентабельности, надежности и ликвидности
банка.
В русском языке стратегия трактуется как наука о ведении войны или
искусство руководства общественной, политической борьбой
50
. "Стратегия -
(греч. strategia): а) искусство ведения крупных операций, кампаний, и войны в
целом, а также подготовки вооруженных сил государства к войне; б) высшее
обобщение военного искусства"
51
. В "Русском толковом словаре" читаем:
"Стратегия - общая руководящая линия, установки, направленные на достижение
конечных целей в войне, а также в какой-нибудь борьбе, деятельности"
52
. Таким
образом, под стратегией управления мы понимаем общее направление и способ
использования средств для достижения поставленной цели и принятия
50
С.И.Ожегов Словарь русского языка.- М.: Советская энциклопедия, 1970, с. 762.
51
Краткий словарь иностранных слов.- М.: Государственное издательство иностранных и национальных словарей,
1950, с. 350, с. 356.
52
"Русский толковый словарь", В.В. Лопатин, Л.Е. Лопатина.- М.: Русский язык, 1994, с. 680, 696.
56
управленческого решения. Достижение ранее поставленной цели предполагает
выработку новой цели и, соответственно, новой стратегии.
Тактика обычно определяется как искусство ведения боя или совокупность
средств и приемов для достижения намеченной цели.
53
"Тактика - (греч. taktike -
приводить в порядок) - 1) военные формы и способы действий войск в бою; 2)
методы борьбы, применяемые для достижения намеченной цели."
54
С точки
зрения русского языка, тактика - это "совокупность средств и приемов,
направленных на достижение какой-нибудь цели; образ действий, линия
поведения".
55
Итак, стратегию банка можно определить как цель и методы ее
реализации, а тактику как совокупность конкретных средств, приемов и
методов достижения цели. Стратегия и тактика между собой тесно
взаимосвязаны. Тактика является конкретным средством воплощения в жизнь
стратегии. Таким образом, сочетание стратегических целей и оперативных задач,
стратегического и текущего планирования позволяют коммерческим банкам
избежать неудач в своей деятельности, полнее реализовать свой интерес в мире
коммерции. Ясная стратегическая ориентация банка дает ему значительный
импульс для развития предпринимательской деятельности.
В настоящее время российские банки, как нам представляется, при
разработке своей стратегии во главу угла должны поставить следующие
соображения.
1. Клиент. Для российских банков чрезвычайно важное значение имеет
стратегическая ориентация на клиента. Известно, что в условиях
экономического кризиса положение клиентов коммерческого банка резко
ухудшилось. К началу 1997г. удельный вес убыточных предприятий превысил
40%. Ряд предприятий работают с недостатком собственного капитала, общий
53
Там же, с. 777.
54
Краткий словарь иностранных слов.- М.: Государственное издательство иностранных и национальных словарей,
1950, с. 350, с. 356.
55
"Русский толковый словарь", В.В. Лопатин, Л.Е. Лопатина.- М.: Русский язык, 1994, с. 680, 696.
57
объем неплатежей на начало 1997г. превышает 520 трлн.руб., а просроченные
платежи в банковской системе достигли достигли 32 трлн.руб. (См. прилож.
43). По оценкам коммерческих банков, их клиенты в подавляющей части не
отвечают подлинным критериям кредитоспособности. Поэтому, стратегией
номер один для российских банков является поиск клиентов - надежных
потребителей банковских услуг.
Разрабатывая маркетинг-стратегию, банк должен рассматривать своих
клиентов как платежеспособный элемент рынка. Анализируя круг собственной
клиентуры, банк обязан ответить на вопрос на каком рынке он будет развивать
свою деятельность, будет ли он специализированным или универсальным и
какие типы клиентов будут при этом преобладать (физические лица,
юридические лица - предприятия, общественные организации, банки и другие).
Например, Банк "Менатеп" заключил генеральное соглашение с Госкомвузом
России, направленное на улучшение банковского обслуживания вузов Москвы.
Согласно условиям договора банк "Менатеп" обязуется оказывать помощь вузам
собственными средствами в рамках установленных бюджетом лимитов в
случаях задержек с получением ими бюджетных средств, предоставлять вузам
льготные ссуды, устанавливать повышенные процентные ставки по
среднедневным остаткам на их счетах, а также учреждать именные стипендии
для лучших студентов. При этом предполагается бесплатное расчетно-кассовое
обслуживание высших учебных заведений в банке. Таким образом банк
формирует клиентуру из числа клиентов с высоким образовательным уровнем,
которым можно предложить сложные (а следовательно, и дорогостоящие)
услуги.
2. Затраты. В условиях экономического кризиса банковская система не
может быть сильной. Это подтверждают данные об отзыве Банком России
лицензий почти у 1000 коммерческих банков за последние годы. По итогам
работы за 1995-1996гг. примерно треть всех банков заканчивали год с
убытками. Российские коммерческие банки в погоне за дополнительной
58
прибылью нередко создают внутренние резервы на покрытие рисков в меньших
объемах чем это необходимо исходя из текущей ситуации на рынке, подрывая
тем самым свою надежность и ставя под сомнение сам факт своего
существования в будущем. Естественно, что одним из приоритетных
направлений маркетинг-стратегии банков в этот период является сокращение
расходов, но затраты на покрытие рисков (особенно в современной ситуации
повышенных рисков) сокращаться не должны. В подобной ситуации, как
явствует из мировой практики, банки, как правило, сокращают вложения
денежных средств в персонал, поскольку снижение затрат на оснащение банка
новой техникой, программым обеспечением может подорвать его позиции на
рынке, ослабить конкурентосопособность, определить технологическое
отставание в будущем. Это общая тенденция развития российских и зарубежных
банков. Например, итальянские банки в 1997г. в условиях сокращения чистой
прибыли примерно на 10% вынуждены сократить 30 тыс. служащих. В Японии
"Ниппон кредит банк", имеющий безнадежные долги в сумме 11,4 млрд.долл.,
сокращает активы, продает недвижимость, сокращает персонал на 20% и
аннулирует три филиала, занимающиеся небанковской деятельностью.
56
Таким
образом, с точки зрения снижения расходов, банки должны анализировать и
определять приоритетные направления развития с учетом: вложений денежных
средств в персонал (выплата заработной платы, премии, поощрения, оплата
обучения, повышения квалификации и проч.); затрат на оснащение банка новой
вычислительной и оргтехникой, приобретение программного обеспечения и
внедрение новейших технологий; затрат банка на покрытие рисков (кредитных,
процентных, валютных и др.).
3. Капитал. При разработке банковской стратегии необходимо оценивать
также собственные средства банка, в частности, его акционерный капитал, с
позиций доходности акций. Известно, что банку сложно быть универсальным,
поскольку, во-первых, эта стратегия требует большого акционерного капитала, а
56
Финансовые известия. 3 апреля 1997, с. 1, с. 3.
59
во-вторых, его еще надо хорошо разместить, что определяет необходимость
правильного выбора клиентуры; рационального использования средств и т.д.
Например, разработанная в Инкомбанке концепция развития до 2000г.
предусматривает удвоение собственного капитала. Этот прогноз во многом
основывается на результатах работы за прошлый год, когда активы банка
выросли с 12,8 до 16,1 трлн.руб.; прибыльность активов (ROA) составила 4,35%,
а прибыльность капитала (ROE) - 35,6%. Благодаря последней цифре
Инкомбанк попал в число 25 наиболее эффективных банков мира. При этом
доходность акций за 1996г. составила: по привилегированным акциям - 75%
годовых и 40%- по обыкновенным акциям
57
.
Однако, как нам представляется, для разработки концепции развития банка
на перспективу (3-4 года) явно недостаточно использовать лишь данные за
предшествующий год. Необходимо также учитывать, что банк должен
развиваться стабильно, не предпринимая резких действий по наращиванию
капитала или активов. (Подробнее о концепции стабильного оптимального
роста банка см. раздел III). Примером негативных последствий для банка
резкого роста капитала может служить практика одного из крупнейших
французских банков - Креди Лионе, который в последние годы активно
рекламировал свою деятельность в качестве универсального банка на рынке
"Европа-15". Это означало, что его акционерный капитал должен был
приобрести колоссальные размеры, так как он должен был иметь по меньшей
мере 15 филиалов (по одному в каждой из стран ЕЭС), сформировать страховые
фонды для покрытия рисков, и кроме того в силу своей универсальности
принять на обслуживание все типы клиентов в этих странах. Несомненно,
подобный подход имел серьезное негативное влияние на результаты
функционирования банка в последние 2 года, когда наблюдался рост убытков в
его работе.
57
Финансовые известия. 1 апреля 1997, с. 3.
60
4. Характер. Необходимым элементом стратегии банка является, с нашей
точки зрения, также характер, прозорливость руководителя банка, его
способность разработать оптимальную, реальную стратегию развития банка.
В России в период активного банкотворчества нередко создавались банки,
которыми руководили не профессионалы, а чиновники разного уровня, научные
работники, решившие заняться бизнесом, бывшие партийные функционеры и
т.д. Отсутствие необходимых знаний, низкий уровень менеджмента не могли не
сказаться негативно на состоянии этих банков и банковской системы страны в
целом. В результате в "Законе о банках и банковской деятельности" были
определены
основные
требования, которым
должен
удовлетворять
руководитель
коммерческого
банка.
Помимо
профессиональной
компетентности (наличие базового экономического образования и стажа работы
в банковской системе) при решении вопроса о назначении на руководящие
должности в банке обязательно следует учитывать: стремление и способности к
лидерству и административной работе, умение планировать и реагировать на
изменяющуюся ситуацию (способность анализировать и учитывать ситуацию на
рынке (обусловленную воздействием спадов, депрессий, инфляции и т.д. на
операции банка), в банке (способность корректировать планы исходя из
прошлых ошибок и др.).
График 1.
A
B
Ñ
Прибыль
Период
1996
1997
1998
1999
2000
По вертикальной оси оценивается эффективность работы банка (например,
с точки зрения доходности), а по горизонтальной оси - временной отрезок
61
равный, скажем, 5 годам. Банк, находящийся сегодня в точке А, должен пройти
в своем развитии сложный отрезок и достичь максимума эффективности через 5
лет в точке В. Очевидно, если председатель правления банка не сумеет
предложить аргументированную маркетинговую стратегию развития банка на
ближайшие 5 лет, то он не сумеет убедить служащих банка в необходимости
пройти отрезок с низкой доходностью (близкой нулю).
В основе стратегии любого банка лежит план. В обобщенном виде
основные этапы разработки и реализации стратегии банка выглядят так: Анализ
--- Диагностика --- Цели --- Планы --- Контроль
Данную методику можно применять к банку в целом или его отдельным
подразделениям; ко всем организационным структурам (в том числе
небанковским); а также независимо от того, в какой стране или отрасли этот
подход применяется.
С учетом полученных данных банк разрабатывает концепцию дальнейшего
развития. Хорошо проведенный анализ позволяет более точно определить
ориентацию банка, обосновать корректировки в направлениях развития,
выбранных банком.
Крупные коммерческие банки в нашей стране в последние годы стали
больше внимания уделять разработке стратегии развития, планировать и
прогнозировать свою деятельность на перспективу. Например, Мосбизнесбанк
разрабатывает специальный документ под названием "Стратегия банка", в
котором определяются перспективы развития банка на 4 года. Ежегодно в него
вносятся коррективы с учетом политических, экономических факторов, в т.ч.
состояния развития денежно-кредитной системы страны, взаимоотношений с
центральным банком и т.д. В МББ ежегодно определяются также контрольные
цифры по активам и пассивам, их структуре. На базе этих контрольных цифр
разрабатывается банковская политика (кредитная, депозитная, процентная,
фондовая и проч.).
62
Наряду со стратегической ориентацией банка, определяющей успех
банковской и, очевидно, кредитной деятельности, можно также выделить
качество и квалификацию менеджмента банка, его маркетинговую активность.
Отсутствие культуры предпринимательства, неэффективная система управления
являются в настоящее время заметным тормозом в развитии банковского сектора
экономики России. Российские банки смогут сделать качественный скачок в
своем развитии прежде всего благодаря налаженному менеджменту и
маркетингу. Российским коммерческим банкам неодходимо сосредоточить свои
усилия на
удовлетворении потребностей клиентов путем дифференциации услуг
при заинтересованности персонала в результатах своего труда для достижения
рентабельности банка,
что является основными мотивами банковского
маркетинга.
Успех кредитной политики зависит от того, насколько полно воплощены ее
установки в разрабатываемых на каждом этапе развития банка стратегии и
тактике. Решения стратегических и тактических вопросов кредитования клиентов
определяют роль кредитной политики в развитии банка как коммерческого
предприятия. К сожалению российские банки нередко подходят к разработке
своих планов формально, без учета реально складывающейся конъюнктуры
рынка, не проводят глубоких маркетинговых исследований рынка. В результате
плановые задания, изложенные в бизнес-плане нередко оказываются
невыполненными. Например, данные таблицы 1 свидетельствуют, что на
1.01.1996 Сбербанк РФ не выполняет поставленных целей в части развития
кредитных отношений с населением: по плану предполагалось довести
задолженность по ссудам населению до 11,6%, а фактически она составила лишь
3,5%, что в три раза меньше плановых заданий.
Большая часть ресурсов банка в рублевом выражении (52,8%) была
размещена в ценные бумаги, что в 2,1 раза больше, чем было определено бизнес-
планом. Это объясняется более высокой доходностью операций с ГКО и
относительно меньшей степенью риска, чем кредитный риск. Поэтому на долю
63
кредитов приходилось, соответственно, 47,2%, а не 74,7% как это было
определено в плане. Анализ размещения валютных ресурсов показал, что в этой
части плановые задания бизнес-плана были фактически выполнены. Причем
ситуация с размещением валютных средств в ценные бумаги и кредиты была
прямо противоположной приведенной нами выше. 73,9% ресурсов было
размещено в виде кредитов юридическим лицам (73,6% - по плану) и лишь 6,6%
ресурсов было направлено на покупку ценных бумаг (6,9% - по плану). Основная
причина подобного положения - неразвитость фондового рынка, ограниченность
обращения в нашей стране валютных ценных бумаг. Кроме того, можно
констатировать, что банк жестко придерживался плановых показателей в части
размещения валютных ресурсов, следуя плановым показателям, заложенным в
бизнес-плане, чего нельзя сказать о ресурсах в рублевом выражении.
Таблица 1.
Структура размещения ресурсов, привлеченных Сбербанком РФ
на 01.01.96 г.
Бизнес-план
Фактически
сумма
уд. вес
(%)
сумма
уд.вес
(%)
выполнено
(%)
Рублевые ресурсы, млрд. руб
·
задолженность по ссудам населения
9287
11,6
1357
3,5
14,6
·
задолженность по ссудам юр. лиц
50334
63,1
17174
43,7
34,1
в том числе:
-
межбанковские
20247
25,4
4071
10,3
20,1
-
инвестиционные (долгосрочные) ссуды
4277
5,4
224
0,6
5,2
-
краткосрочные ссуды
16310
20,4
10137
62,2
·
в т.ч. ссуды на финансирование жилищного
строительства
9500
11,9
2742
7,0
28,9
·
размещение в ценные бумаги
20217
25,3
20763
52,8
102,7
Всего размещено ресурсов
79838
100,0
39294
100,0
49,2
Валютные ресурсы, млн. $
·
задолженность по ссудам юр. лиц
697,0
73,6
881,9
73,9
126,5
в том числе:
-
межбанковские кредиты
330,0
34,8
241,6
20,2
73,2
-
инвестиционные (долгосрочные) ссуды
122,0
12,9
92,9
7,8
76,1
-
краткосрочные ссуды
245,0
25,9
547,4
45,9
в 3,0 р.
·
размещение в ценные бумаги
65,0
6,9
78,6
6,6
120,9
·
размещение в депозиты
185,0
19,5
232,6
19,5
125,7
Всего размещено ресурсов
947,0
100,0
1193,1
100,0
126,0
Экономическую ситуацию в стране на протяжении 1995г. нельзя оценить
однозначно, что потребовало от банка внесения серьезных коррективов в
банковскую и, в частности, кредитную политику на рынке путем резкого
64
ограничения кредитования предприятий, организаций и населения. При этом
следует констатировать, что внося коррективы в бизнес-план, меняя тактику
поведения на рынке, Сбербанк РФ оставался верен основной цели, которая была
сформулирована так: сохранение приоритета (работа с населением) и
развитие по другим направлениям. Таким образом, Сбербанк начиная с 1989г.
стал проводить курс на универсализацию, что обусловлено обострением
межбанковской конкуренции в условиях перехода к рынку и усилением влияния
рисков (внешних и внутренних). Банки (независимо от названия, в том числе
сберегательные, ипотечные, инвестиционные
и
другие) вынуждены
диверсифицировать риски, фактически став универсальными и работая на разных
финансовых рынках. В настоящее время практически все крупные банки стали
активно конкурировать за индивидуального клиента, рассматривая данное
направление работы как важный источник пополнения ресурсов, что
подтверждает общую тенденцию современного развития банков - параллельно
идет процесс универсализации и специализации банковской деятельности.
В результате проведенного анализа можно сделать вывод, что основные цели
кредитной политики коммерческого банка должны включать: анализ кредитного
рынка и определение целевых рынков с целью минимизации кредитного риска;
максимизацию прибыли в процессе кредитования и привлечения средств в
депозиты; оптимизацию управления депозитным и кредитным портфелями
банка; снижение доли проблемных ссуд; поддержание ликвидности банка с
позиций управления кредитом (ссудами и займами).
Необходимо подчеркнуть, что не существует единой (одинаковой)
кредитной политики для всех банков. Каждый конкретный банк определяет
свою
собственную
кредитную
политику, учитывая
экономическую,
политическую, социальную ситуацию в регионе его функционирования, или, что
более правильно, принимая во внимание всю совокупность внешних и
внутренних рисков, влияющих на работу данного банка. Совокупный риск банка
повышается, если последний не имеет собственной кредитной политики, либо
65
имеет
кредитную
политику
невысокого
качества
(противоречивую,
неконкретную), или не смог довести ее основные положения до сведения
конкретных исполнителей, что ставит под сомнение возможность ее реализации.
При разработке кредитной политики банки анализируют множество
факторов, имеющих непосредственное влияние на их деятельность. Среди них
можно выделить факторы макроэкономические - действующие на все банки, и
микроэкономические, влияющие на работу конкретного банка.
Банковская политика в целом и кредитная политика коммерческого банка, в
частности, на современном этапе становления рыночных отношений зависит
от двух групп факторов. В первой группе следует выделить факторы,
определяющие внешнюю политику банка (состояние рынка, на котором
функционирует банк, риски, уровень инфляции, конкуренция, спрос на
банковские операции и услуги и т.д.). Важнейшими среди них мы считаем
следующие факторы:
* Общее состояние экономики страны, уровень инфляции, темпы роста ВВП,
дефицит бюджета и др.
* Влияние денежно-кредитной политики ЦБ РФ и Минфина РФ
* Степень независимости центрального банка, участие банков в политической
жизни страны и проч.
* Уровень доходов населения, способность потреблять банковские услуги,
наличие социальных льгот и т.п.
* Региональная специфика функционирования банка
* Уровень конкуренции
* Уровень цен на банковские продукты и услуги
* Политизированность общества
* Социальная напряженность
* Потребность в ссудах банка его клиентов
На кредитную политику банка оказывает влияние общее состояние
экономики страны, а также региона, в котором банк развивает свою
66
деятельность. Это относится к группе внешних рисков (экономических,
политических, социальных), не связанных с работой банка или его клиента.
Очевидно, что в условиях кризисной экономики банковская система не может
быть сильной. Она испытывает на себе все тяготы инфляции, кризиса
неплатежей, бюджетного дефицита, падения ВВП, НД и т.д.
В целом экономическую ситуацию в стране следует определить как сложную.
Реформы проходят с запаздыванием, по мнению Е. Ясина, на 1,5-2 года,
экономического роста добиться не удается. Объем валового внутреннего
продукта год от года сокращается и составляет с настоящее время около 50%
объема ВВП 1985г. В 1996 г. отток капитала из страны по объему в 10 раз
превысил прямые иностранные инвестиции
58
. Продолжает сокращаться
численность экономически активного населения, которая к концу 1996г.
составила 49% от общей численности населения страны
59
. Не удается улучшить
сбор налогов. В 1996г. в Федеральный бюджет было недополучено 15-20%
налогов. Бюджетный дефицит растет и покрывается в основном за счет внешних
и внутренних заимствований
60
. В 1996г. расходы федерального бюджета,
включая расходы по обслуживанию госдолга и внебюджетных фондов, составили
39% от ВВП, а в 1997г. их уровень по оценкам специалистов достигнет 45% от
ВВП.
61
Таким образом, для того чтобы вывести экономику из кризиса
необходимо
сократить
бюджетный
дефицит
за
счет
уменьшения
государственных расходов и сократить заимствования - главное препятствие для
достижения экономического роста. Политическая и социальная нестабильность
(падение уровня жизни населения, серьезные проблемы с выплатой заработной
платы в ряде регионов, забастовочное движение и др.) также определяют общее
кризисное состояние экономики страны (региона). В 1996г. до 40%
региональных бюджетов представляли собой обезличенные государственные
58
Там же, с. 1.
59
Текущие тенденции в денежно-кредитной сфере. - М.: Издание ЦБ РФ, 1996, № 12, с. 7.
60
Там же, с. 18
61
Финансовые известия. 27 марта 1997, с. 1.
67
субсидии предприятиям, что, очевидно, приводило к злоупотреблениям в
процессе их использования. В связи с этим возникает вопрос о возможности и
целесообразности направления этих средств (или большей их части) на
социальные нужды.
Влияние денежно-кредитной политики ЦБ РФ и Минфина РФ. Во
многом кредитную политику банка определяет денежно-кредитная и фискальная
политика государства. ЦБ РФ проводит государственную политику, используя
известные
методы
денежно-кредитного
регулирования
экономики:
изменение/варьирование официальной учетной процентной ставки; проведение
операций на открытом рынке с валютой и ценными бумагами; установление
экономических норм и нормативов деятельности коммерческих банков.
Используя вышеназванные методы, в 1992-1994гг. ЦБ РФ проводил политику
кредитной рестрикции (ограничения кредитования экономики с целью
сдерживания инфляционных тенденций, изъятия "избыточной" денежной массы
из обращения), а в последние годы - политику кредитной экспансии (расширения
кредитования экономики с целью стимулирования ее развития).
Политика ЦБ РФ в отношении денежно-кредитного регулирования
экономики путем изменения учетной ставки непосредственно связана, а точнее
во многом определяет спрос на банковские ссуды на рынке - потребность в
ссудах коммерческого банка его клиентов. По данным Госкомстата в 1996г.
около 90% предприятий не имели доходов или были убыточны. Средняя
рентабельность российских предприятий составила 16%. В то же время уровень
процентной ставки находился на уровне примерно 45% (табл.3 на с. 75).
Совершенно очевидно, что большинство предприятий, испытывающих
потребность в дополнительных средствах, не могли позволить себе пользоваться
такими дорогими ссудами. Аналогичная ситуация сложилась и при кредитовании
индивидуальных заемщиков.
Естественно, что кредитная политика коммерческих банков формируется
под влиянием государственной политики, проводимой ЦБ РФ и Минфином РФ в
68
части налогообложения банков, определения порядка выполнения отдельных
видов операций (с ценными бумагами, валютой, драгметаллами). Возрастание
возможностей для коммерческого банка пользования дополнительными
ресурсами (в т.ч. по линии межбанковского кредита) способствует проведению
более либеральной кредитной политики, снижению уровня процентных ставок. С
другой стороны, высокие ставки налогов на банковскую прибыль способствуют
повышению процентных ставок по ссудам и ограничению долгосрочных
инвестиций.
В современных условиях перехода к рынку весьма актуальной является
проблема стабилизации денежного обращения после либерализации цен в 1992г.
и последующих лет гиперинфляции. Резко возросшая денежная масса становится
тормозом для нормального развития экономики и ставит на повестку дня
проблему стабилизации рубля. По данным ЦБ РФ денежная масса (М2) на 1.01.94
составляла 33,2 трлн.руб., на 1.01.95 - 97,8 трлн.руб., а на 1.07.95 - 156,7 трлн.руб.
В этих условиях со всей актуальностью звучит вопрос сокращения бумажно-
денежной массы, находящейся в обращении, т.е. проведения деноминации или
денежной реформы. Изучение российского и зарубежного опыта убеждает нас в
том, что проводить эти мероприятия, направленные на стабилизацию рубля
необходимо лишь в условиях макроэкономической стабилизации. В противном
случае они не приведут к желаемым результатам. Поэтому в современных
условиях необходимо сосредоточить внимание специалистов и общественности
на необходимости добиться экономического роста, обеспечить подъем
промышленного и сельскохозяйственного производства, рост товарооборота,
параллельно проводя мероприятия по финансовой стабилизации (в частности,
продолжая борьбу с инфляцией, т.к. корни инфляции в России не уничтожены).
Снижение официальных темпов инфляции следует рассматривать с учетом
нарастания платежного кризиса; систематических задержек выплаты зарплаты и
пенсий; роста бюджетного дефицита, покрываемого за счет выпуска
государственных ценных бумаг и внешних заимствований в условиях
69
последовательного сокращения золотодобычи в течение последних лет (с 161,8 т
золота в 1991г. до 123,4 т в 1996г.
62
). Золотой запас России за 1,5 года (1.01.94 -
1.07.95) уменьшился с 317,1 т до 240,3 т, что также негативно сказывается на
поддержании стабильности рубля.
Важно также очистить денежный оборот от суррогатов (по экспертным
оценкам 70-80% денежного оборота России обслуживается в настоящее время
денежными суррогатами, что негативно сказывается на его стабильности).
Необходимо более активно проводить государственную политику по
поддержанию стабильности банковской системы, т.к. укрепление банковской
системы - важная проблема для экономики страны в целом. Известно, что в
последние годы банковская система испытывала серьезные трудности (кризис
валютного рынка в 1994г., кризис банковской ликвидности в 1995г., неплатежи,
плохое качество кредитных портфелей, рисковая политика и, как результат,
убытки по итогам работы за 1995-1996 гг. трети коммерческих банков). Банк
России проводит жесткую политику борьбы со слабыми звеньями банковской
системы за ее оздоровление, используя весь арсенал мер воздействия; принимает
меры к укреплению законодательной базы (принятие законов о банках и
банковской деятельности в новой редакции, издание новой инструкции №1 в
1996г., нового плана счетов, подготовка совместно с Думой законов о
банкротстве банков, страховании депозитов и других); проводит мероприятия по
повышению доверия населения к финансово-кредитной политике государства (в
т.ч. вследствие компенсации обесценившихся вкладов) и др. В то же время, с
нашей точки зрения, этих мер явно недостаточно. Мировой опыт показывает, что
в трудные времена государство всегда приходит на помощь банкам. Например, в
США государство поддерживало ссудно-сберегательные ассоциации в период
кризиса 1980-х годов, в 1996г. один из крупнейших банков Франции - Креди
Лионе - получил крупную дотацию из бюджета. В 1997г. министерство финансов
Японии приняло план чрезвычайных мер по спасению "Ниппон кредит банка", в
62
Финансовые известия. 1 апреля 1997, с. 2.
70
соответствии с которым последний получит 300 млрд.иен от центрального банка,
частных банков и страховых компаний.
63
ЦБ РФ также следует предусмотреть
порядок использования средств, поступающих в фонд обязательных резервов для
более активной поддержки российских банков.
Региональная специфика функционирования банка подвержена влиянию:
а) сложившихся в регионе отношений между банком и его клиентами; б)
специализации банковской деятельности и прибыльности; в) соотношения спроса
и предложения на банковские операции и услуги в данном регионе. В настоящее
время, когда происходит процесс свободного перераспределения кредитных
ресурсов, каждый банк стремится к расширению своей деятельности на рынке,
привлекая клиентуру из различных регионов страны и организуя там свои
представительства, филиалы и отделения. Например, в Москве наблюдается
высокий уровень межбанковской конкуренции, т.к. именно здесь сосредоточено
80% финансовых ресурсов страны, то свыше 40% российских банков имеют
здесь свои филиалы. Подобная ситуация не может не сказаться на характере
деятельности банков, в том числе при подготовке и реализации кредитной
политики. (Более подробно данный вопрос исследован нами в п. 2.1.1.).
Во второй группе можно выделить факторы, определяющие внутреннюю
политику банка (приоритеты банка на ближайшую и отдаленную перспективу
по развитию собственной деятельности: доходность, ликвидность, расширение
клиентуры, завоевание новых рынков, внедрение новых видов операций и услуг
и др). Во второй группе факторов основными мы считаем:
* Кредитный потенциал банка
* Степень рискованности и прибыльности отдельных видов ссуд
* Стабильность депозитов
* Спектр (гамму) выполняемых операций и услуг
* Обеспечение ссуд
* Профессиональную подготовленность, квалификацию и опыт персонала банка
63
Финансовые известия. 3 апреля 1997, с. 1.
71
* Клиентуру банка
* Качество кредитного портфеля
* Ценовую политику банка
* Уровень риск-менеждмента
Кредитный потенциал коммерческого банка определяется как величина
мобилизованных в банке средств за минусом резерва ликвидности. Общий резерв
ликвидности
64
коммерческого банка зависит от нормы обязательного резерва,
устанавливаемого Банком России и уровня резерва ликвидности, определяемого
банком самостоятельно для себя. Каждый коммерческий банк стремится создать
минимальный резерв ликвидных средств и обеспечить максимальный кредитный
потенциал, исходя из своей ликвидности, надежности, прибыльности. Уровень
кредитного потенциала коммерческого банка определяется, в свою очередь,
следующими факторами: общая величина мобилизованных в банке средств;
структура и стабильность депозитов; уровень обязательных резервов в ЦБ РФ (в
настоящее время нормы обязательных резервов дифференцированы по срокам и
суммам в рублевом и валютном выражении); режим пользования текущими
резервами для поддержания текущей ликвидности; общая сумма и структура
обязательств банка. (Эти вопросы более подробно рассмотрены нами во II
разделе работы). Эффективность использования средств кредитного потенциала
достигается при соблюдении комплекса условий, когда:
* обеспечивается необходимый минимум ликвидности;
* используется вся совокупность средств кредитного потенциала;
* достигается максимально высокая прибыль на кредитный потенциал.
Данные закономерности необходимо использовать для выработки
правильной кредитной политики в области распределения средств кредитного
потенциала и ликвидности банка. Одна из основных целей банковской политики
64
Общий резерв ликвидности подразделяется на первичный и вторичный. Первичный резерв ликвидности
рассматривается как главный источник ликвидности банка (наличность, средства на корреспондентских счетах
(депозитах) в других банках и др.), а вторичный резерв - это высоколиквидные доходные активы, которые с
минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства
(государственные ценные бумаги, в некоторых случаях - средства на ссудных счетах).
72
в распределении средств кредитного потенциала - это обеспечение
соответствия структуры источников средств и активов банка. Специфичность
банковской деятельности и динамика денежных потоков создают реальную
возможность для банка осуществлять срочную трансформацию средств
кредитного потенциала, т.е. предоставлять ссуды в среднем на более длительные
сроки, чем срочность средств кредитного потенциала. Российский и зарубежный
опыт свидетельствует о том, что трансформация средств кредитного потенциала
является одной из основных причин обострения проблемы банковской
ликвидности. Для минимизации риска трансформации целесообразно
регулировать активы и пассивы банка по суммам и по срокам. (Подробнее о
стратегии трансформации см. п.2.2.1.).
Качественное и количественное равновесие прилива и отлива средств
кредитного потенциала является важным фактором в практике
поддержания ликвидности банка.
Кредитный потенциал банка является одним из определяющих факторов
кредитной и процентной политики банка. При устойчивом спросе на ссуды и
относительно небольшой доле свободных ресурсов процентная ставка банка
возрастает. В обратной ситуации она падает. Тем самым процентная ставка
регулируется не только соотношением спроса и предложения на кредитные
ресурсы банка, но и самим фактом платности его ресурсов.
Степень рискованности кредитования определяется в коммерческом
банке по: виду коммерческого банка; типу заемщика (по составу клиентов);
финансовому положению заемщика; наличию обеспечения или гаранта по ссуде;
распределению риска во времени (в т.ч. сроку ссуды). (Подробнее см. III раздел
работы). В зависимости от этих критериев определяется и процентная ставка по
каждой выданной ссуде.
Действительно, банковские риски, с которыми приходится сталкиваться
коммерческим банкам в своей повседневной практике будут различны в
зависимости от вида коммерческого банка. В специализированном (например,
73
инновационном банке) будут преобладать повышенные риски, связанные с
кредитованием рисковых предприятий, технология производства продукции
которых предполагает, что ее реализация в первое время будет затруднена. Это
потребует и особых методов регулирования банковских рисков, в частности,
получения гарантий, реализации залогового права и других. В отраслевом банке
наряду с прочими необходимо учитывать уровень риска, связанного с
экономическим развитием данной отрасли. В этой связи каждый банк должен
разработать собственную оптимальную модель управления, регулирования
рисков, с которыми он сталкивается постоянно в силу объективных и
субъективных причин.
Состав клиентов банка определяет метод расчета риска банка и его степень.
Мелкий заемщик подвержен большей зависимости от случайностей рыночной
экономики, чем крупный. В то же время крупные кредиты, выданные одному
заемщику или группе связанных заемщиков, отрасли, региону или стране, часто
являются причиной банковских банкротств. Поэтому одним из методов
регулирования риска предоставления крупных кредитов является ограничение их
размера. В случаях некритического подхода к выбору клиентов банка,
преимущественного кредитования клиентов с неустойчивым финансовым
положением, возрастает степень риска при кредитовании. Кредитный риск
проявляется и при рассредоточении нескольких счетов одного и того же клиента
в нескольких банках. Это может привести к нецелевому использованию
полученных ссуд, неправильной оценке финансового состояния клиента и его
рисков, и, как следствие, увеличению вероятности невозврата ссуды. Степень
кредитного риска учитывает также возможности его гарантирования,
страхования и других методов регулирования. (См. п. 3.2.2.).
Распределение риска во времени является важнейшим фактором в условиях
рыночной экономики. Деятельность российских коммерческих банков в условиях
общей экономической и политической нестабильности ориентирована в целом на
74
краткосрочное кредитование заемщиков, что позволяет снизить степень будущих
рисков, связанных с изменением многих внешних и внутренних факторов.
Формулируя кредитную политику, коммерческий банк должен учитывать
стабильность депозитов, характер колебаний и виды депозитов. Для снижения
кредитных рисков целесообразно рассчитывать коэффициенты стабильности
депозитов с учетом особенностей деятельности данного банка и
руководствоваться полученными данными при размещении депозитов в активы.
(Подробнее см. п. 2.1.2.) Важно также учитывать влияние процентного риска,
возникающего при формировании депозитов.
Спектр (гамма) операций и услуг, предоставляемых конкретным банком на
данном этапе его функционирования, не является неизменной, раз и навсегда
данной. Она развивается, приспосабливаясь к изменениям в экономической
жизни, финансовой сфере и т.п. Критерием в определении видов и характера
осуществляемых банком операций и услуг является их рентабельность и
конкурентоспособность. При этом банки обязательно должны учитывать массу
факторов на них влияющих: спрос, предложение, себестоимость, цена (в т.ч.
психологическая), этап жизненного цикла, на котором находится банковская
услуга и другие. Исследование, проведенное нами, позволило разработать
концепцию
развития
конкретного
коммерческого
банка
в
аспекте
совершенствования банковского обслуживания населения. В основу данной
концепции был положен тезис о необходимости расширения гаммы банковских
услуг. (См. прилож. 46).
Профессиональную
подготовленность, квалификацию
и
опыт
руководителя и в целом персонала банка, как мы уже показали выше,
обязательно нужно учитывать при разработке банковской политики, в т.ч.
стратегии и тактики банка при кредитовании населения.
Для оценки современного состояния рынка банковских операций и услуг и
перспектив его развития недостаточно лишь выявить совокупность внешних и
внутренних факторов, определяющих кредитную политику коммерческого банка.
75
Важно также дать оценку их влияния на его работу. Поэтому банки проводят
маркетинговые исследования рынка, которые позволяют выработать наиболее
экономически обоснованную политику.
В целом проведенный нами факторный анализ позволяет констатировать,
что кредитная политика банка отражает приоритеты общегосударственной и
индивидуальной политики банка.
При этом кредитная политика коммерческого банка имеет свои границы.
Рассматривая границы кредитной политики как определенный предел,
допустимые нормы, следует констатировать, что кредитная политика
коммерческого банка определяется (ограничивается): а) общей денежно-
кредитной политикой ЦБ РФ, имеющей конкретное проявление в виде
экономических нормативов деятельности коммерческих банков, лимитов и
других показателей; б) собственной стратегией и тактикой коммерческого банка,
изложенной в виде "Руководства по кредитной политике" (см. п.1.2.2). Причем
границы при разработке и практической реализации кредитной политики
определяются (или должны определяться) влиянием факторов, рассмотренных
нами выше. Укрупненно границы кредитной политики на макроэкономическом
уровне определяются потребностями экономики, а на микроэкономическом
уровне (уровне коммерческого банка) - кредитным потенциалом или более
широко ресурсной базой банка и конъюнктурой рынка, на котором он
функционирует.
Условное деление границ кредитной политики предполагает выделение:
экономических границ, которые определяются под воздействием спроса и
предложения на рынке, а также возможностями и представлениями банка о
целесообразности кредитной экспансии или рестрикции; административных
границ (нормы и нормативы деятельности банка, включая определяемые ЦБ РФ,
лимиты и контрольные цифры кредитования на выполнение кредитных
операций, устанавливаемые самим банком); в зависимости от субъектов
кредитных отношений можно выделить внешние границы (макро- и
76
микроэкономические, индивидуальные) и внутренние (границы кредитных
взаимоотношений с акционерами, учредителями, персоналом банка); временные
границы (определяют приоритеты срочности кредитных отношений),
пространственные
(географические,
территориальные
границы
функционирования банка), качественные (определяют качество кредитного
портфеля) и количественные (лимиты, контрольные цифры кредитования;
определяются кредитным потенциалом) (нижняя и верхняя) границы
кредитной политики.
Итак, в целом можно сделать вывод, что кредитная политика коммерческого
банка несет в себе объективное начало (т.е. она не должна противоречить единой
денежно-кредитной политике центрального банка страны) и одновременно с
этим она определяется собственной стратегией и тактикой коммерческого банка,
т.е. несет в себе также субъективное начало, что позволяет определить в
сущности дуалистическую природу кредитной политики как выражение
общегосударственной и индивидуальной политики. Единство объективного и
субъективного подходов в процессе формирования кредитной политики
коммерческого банка позволяет наиболее полно учесть все факторы (внешние и
внутренние), влияющие на деятельность коммерческого банка, обусловливающие
его политику, и, как следствие, выработать наиболее рациональную,
оптимальную, эффективную кредитную политику банка, в том числе и во
взаимоотношениях с населением.
Кредитная стратегия банка в этой связи требует проведения глубокого
анализа. Исходя из сложившейся экономической ситуации, нам представляется,
что коммерческим банкам можно было бы рекомендовать следующие основные
направления анализа:
- отбор и подготовка персонала (корпоративная культура персонала в области
проведения кредитной политики);
- оценка и контроль за состоянием кредитного портфеля;
- ценообразование с учетом степени риска;
77
- диверсификация операций банка: по секторам экономики, регионам, видам
операций и услуг с тем, чтобы снизить общий кредитный риск банка. Чем более
тщательно банк проводит политику диверсификации, тем больше он ограничивает,
снижает специфический (внутренний) банковский риск. Однако общий риск банка
включает не только внутренние, но и внешние риски. Например, рыночный риск,
внешний для нашего банка, вообще не может быть диверсифицирован;
- создание резервов на покрытие потерь по кредитам в соответствии с правилами
бухгалтерского учета и налогобложения;
- тщательный контроль и надзор за проблемными ссудами.
С учетом полученных данных анализа банк сможет разработать концепцию
дальнейшего развития. Хорошо проведенный анализ позволяет более точно определить
ориентацию банка, обосновать корректировки в направлениях развития выбранных
банком.
При этом внешняя политика коммерческого банка в части организации
кредитного процесса должна конкретизировать:
- как банк оценивает состояние экономической и политической ситуации в стране и
ее динамику, какие ограничения, исходя из этих факторов, он накладывает на свою
кредитную деятельность (по привлечению средств в депозиты и предоставлению ссуд);
- какие целевые рынки и сегменты рынков банк считает перспективными для
кредитования (и в каких объемах), а какие - абсолютно неприемлемыми;
- каким минимальным требованиям должны удовлетворять потенциальные заемщики
с позиций анализа их кредитоспособности;
- какие ограничения накладываются на процесс кредитования исходя из
существующей нормативной базы, требований органов надзора и регулирования, а
также решений общих собраний акционеров и пайщиков.
Внутренняя политика банка должна затрагивать следующее:
- структура подразделений и органов управления кредитным процессом;
- формирование состава и полномочия кредитного комитета;
- процедура утверждения кредитов в зависимости от их параметров;
78
- уровни доходности и риска, приемлемые для банка в зависимости от качества
кредитов;
- показатели ликвидности, доходности и достаточности капитала, которые банк
считает для себя оптимальными, и критические отклонения от критериального уровня;
- кредитные технологии, которые банк считает для себя обязательными;
- требования к сотрудникам кредитного департамента и т.д.
79
Глава 2. Особенности и формы проявления кредитной политики
банка в условиях рыночной экономики.
1.2.1. Взаимосвязь кредитной политики с другими элементами банковской
политики. Принципы и критерии оптимизации кредитной политики банка.
Взаимодействие принципов кредитной политики банка не было предметом
специального исследования. Вместе с тем, научное познание системы
действующих законов экономического развития общества, условий их
функционирования, форм проявления и использования, как нам представляется, -
это одна из исходных предпосылок совершенствования кредитного процесса.
Принципы кредитной политики
являются основой кредитного процесса,
следовательно, чем полнее ими овладевают, тем эффективнее деятельность
коммерческого банка с позиций обеспечения его ликвидности и доходности.
В "Словаре современного русского языка" дается следующее определение
принципа:"Принцип (от лат. principium - основа, начало) - основное исходное
положение какой-либо научной системы, теории..."
65
"Русский толковый
словарь" также трактует принцип как "основное исходное положение какой-
нибудь теории, учения, науки; руководящее положение, установка в какой-
нибудь деятельности"
66
. В философском смысле "принцип" определяют обычно
как "основу, первоначало, основоположение, исходную, руководящую идею,
основное правило поведения, деятельности".
67
Таким образом под принципами
кредитной политики мы понимаем основные правила, исходные положения для
ее разработки и практической реализации. Принцип есть отдельное, частное по
отношению к закону, но "общее существует лишь в отдельном, через отдельное, -
отмечал В.И. Ленин. Всякое отдельное есть (так или иначе) общее".
68
Поскольку вопрос о принципах кредитной политики банка не был
предметом специального исследования и не обсуждался на страницах
65
"Словарь современного русского языка". -М.-Л., АН СССР, 1961, т.2, с. 638-639.
66
"Русский толковый словарь" В.В.Лопатин, Л.Е. Лопатина, - М.: Русский язык, 1994, с. 516.
67
"Краткий словарь иностранных слов". - М.: Государственное издательство иностранных и национальных
словарей, 1950, с. 289.
68
Ленин В.И., Полн.соб.соч., т.29, с. 318.
80
экономической печати нам представляется важным выделить общие и
специфические принципы кредитной политики банка.
Под общими принципами кредитной политики мы понимаем принципы
единые для государственной кредитной политики центрального банка,
проводимой на макроэкономическом уровне, и для кредитной политики каждого
конкретного коммерческого банка.
Принципы кредитной политики банка стимулируют экономическую
заинтересованность субъектов кредитных отношений в наилучших результатах
своей деятельности, с одной стороны, и имеют важное значение при
осуществлении кредитной политики в масштабах всего народного хозяйства.
Основной задачей кредитной политики банка является обеспечение
использования кредита в соответствии с его сущностью. Таким образом,
кредитная политика выступает в качестве способа реализации ее принципов.
Притом качество кредитной политики определяется прежде всего степенью
выполнения принципов ее обуславливающих.
Важнейшими общими принципами кредитной политики банка мы
считаем научную обоснованность, оптимальность, эффективность, а также
единство, неразрывную связь элементов кредитной политики поскольку только
научно-обоснованная кредитная политика, сформированная с учетом
объективных реалий жизни и субъективных факторов, ее определяющих,
позволяет наиболее полно выразить интересы государства, банка (как
институциональной структуры), его персонала и клиентов (в том числе
населения). Таким образом, только научно-обоснованная кредитная политика в
наибольшей степени соответствует тем целям, которые банк ставит перед собой
на определенном этапе своего развития. А следовательно, только научно-
обоснованная кредитная политика в идеале является оптимальной, наиболее
эффективной, предпочтительной для банка (как центрального, так и
коммерческого).
81
Специфическими принципами кредитной политики коммерческого
банка, с нашей точки зрения, являются: доходность, прибыльность (поскольку
основной целью функционирования любого коммерческого банка является
получение максимально возможной прибыли), а также безопасность,
надежность (т.к. банк стремится получить доход не любой ценой, а с учетом
реалий рынка, на котором он развивает свою деятельность).
Таким образом, в целом система принципов кредитной политики банка, по
нашему мнению, выглядит следующим образом.
Принципы кредитной политики банка
общие
специфические
* научная обоснованность
* оптимальность
* эффективность
* единство, неразрывная связь элементов
кредитной политики
* доходность, прибыльность
* безопасность, надежность
В целом соблюдение вышеназванных принципов составляет важное условие
повышения эффективности кредитной политики банка. "Эффективный (лат.
effectus - действие): 1) действие какой-либо причины, силы; результат, следствие
чего-либо; 2) сильное впечатление, производимое кем-либо, или чем-либо".
69
В
"Русском толковом словаре" дефиниция "эффективный" определяется как
"дающий эффект (т.е. результат), действенный".
7071
В этой связи очевидно
возникает проблема оценки эффективности кредитной политики, критериев
эффективной кредитной политики коммерческого банка. Выбор гибкого
варианта в отношениях с клиентом - постоянная забота экономистов банка,
предпосылка успешной работы и основа для оценки их деятельности.
Широкий комплекс возможностей при регулировании кредитных связей
также выдвигает проблему оптимального варианта кредитной политики.
69
"Краткий словарь иностранных слов". - М.: Государственное издательство иностранных и национальных
словарей, 1950, с. 436.
70
71
"Русский толковый словарь" В.В.Лопатин, Л.Е. Лопатина, - М.: Русский язык, 1994, с. 814.
82
"Оптимальный" (лат. optimus - наилучший) - наиболее благоприятный, наиболее
соответствующий, наилучший.
72
Таким образом, с нашей точки зрения, в наиболее общем виде
оптимальную
кредитную политику коммерческого банка можно определить как политику,
обеспечивающую банку покрытие его издержек и приносящую известную
прибыль, чистый доход (принцип доходности). Вместе с тем, отсутствие дохода или
даже убыток в банковской деятельности не может рассматриваться
исключительно как результат неэффективной кредитной политики. Очевидно, что
разрабатывая кредитную политику банка, исходят из стратегических и
тактических целей.
Действительно, приоритеты в деятельности банка в целом и
его кредитной политики, в частности, заключаются в обеспечении безопасности,
надежности и прибыльности кредитных операций банков. В целом, как нам
представляется, соблюдение именно этих принципов кредитной политики
коммерческого банка можно считать критериями эффективной, оптимальной
кредитной политики.
В теоретическом плане следует различать оптимум статический и
динамический. Статический оптимум связан с определением, например, уровня
развития банка, количества осуществляемых банком операций и услуг,
достигнутых при имеющихся у банка ресурсах - трудовых, материальных,
финансовых, а динамический - предусматривает разработку этих же параметров
в перспективном плане с учетом возможных изменений. Статический оптимум
определяется обычно по отчетному балансу, который позволяет получить
нужную информацию о сложившихся за истекший период пропорциях,
структуре источников средств и инвестиций. Однако этого недостаточно для
выбора наилучшего варианта, поскольку в отчетном балансе нет альтернативы.
Отсюда необходимость разработки планового документа (бизнес-плана,
маркетингового плана, планового документа по кредитной политике), который
72
"Краткий словарь иностранных слов". - М.: Государственное издательство иностранных и национальных
словарей, 1950, с. 255; "Русский толковый словарь" В.В.Лопатин, Л.Е. Лопатина, - М.: Русский язык, 1994, с. 385.
83
лежит в основе деятельности любого субъекта экономики, включая банки.
Применительно к деятельности банка исследование кредитной политики
коммерческого банка определяет направления анализа его работы, в числе
которых: 1) оценка качества клиента, уровня его кредито- и платежеспособности;
2) продолжительность периода кредитования (предоставления и погашения
ссуды); 3) цена кредита, уровень процентной ставки; 4) специальные условия,
например, льготы; 5) уровень расходов, связанных со взысканием ссуд.
Можно предположить, что
оптимальная политика коммерческого банка - это
политика, в результате которой доходы банка, его прибыль стремятся к
бесконечности, а затраты и риск - к минимуму.
В целом проблема оптимизации экономических отношений в обществе
охватывает комплекс сложных экономических и финансовых вопросов, начиная
от разработки критериев оптимального хозяйствования на уровне субъектов
экономики (в том числе банков) и кончая совершенствованием структуры
общественного воспроизводства.
Принцип доходности, который находит
выражение в наращивании
прибыли, на отдельных временных отрезках развития банка может не
выполняться (или быть завуалированным, когда, например, тактические цели
банка не совпадают с общей целью). Графически это можно проиллюстрировать
следующим образом.
На графике 2 представлены три возможных пути достижения установленных
параметров в части доходности работы коммерческого банка. Обычно наиболее
вероятным прогнозом развития является средний (а не максимальный или
минимальный с точки зрения получения прибыли). Однако банк должен
разрабатывать
несколько
возможных
вариантов
развития
событий
(оптимистический, пессимистический и средний, например) для более полного
учета действительности и внесения корректировок в принятый план
(утвержденную кредитную политику, в частности). Оптимальная кредитная
политика, разработанная с учетом внешних и внутренних для банка факторов
84
развития (их подробная характеристика дана в главе 1), правильной оценки их
динамики и построения динамических рядов, экстраполяции финансового
состояния банка и его клиентов, использования моделирования, экономико-
статистических методов, математического инструментария и т.д. позволяет
определить политику наиболее адекватную данному временному этапу развития
банка. Неправильно познанная действительность приводит к выработке
неадекватной политики или негативным для банка последствиям. Поэтому в
каждом конкретном случае принятие управленческого решения должно
включать сравнение возможных доходов от изменения политики с ценой этих
изменений.
График 2.
Пути достижения установленных целей доходности
коммерческого банка
А
В
Период
Прибыль
"Кредитная политика коммерческих банков основывается на механизме
"цена-прибыль-процент. ...При растущем спросе на кредиты изменяется
соотношение спроса и предложения на ссудный капитал и увеличивается
ссудный процент. Это обусловливает интенсивное использование (т.е.
сокращение) свободных ликвидных резервов (банковской ликвидности) в форме
расширения кредитования, создания дополнительных кредитных денег
коммерческими банками. При такой ситуации сокращается отношение
свободных ликвидных резервов к вкладам, снижается квота ликвидности.
Однако это - не результат рестрикционной, нацеленной на сокращение
85
банковской ликвидности денежной политики центральных банков, но и
следствие кредитной экспансии коммерческих банков."
73
Для максимизации прибыли от проведения банковской политики (в т.ч.
депозитной, кредитной, процентной и др.) банк должен применять системный
подход, т.е. использовать все элементы банковской политики в единстве, во
взаимосвязи, варьируя инструменты по их реализации до тех пор, пока не будет
найдено оптимальное решение. В частности, в области кредитной политики это
решение будет определять наилучшую комбинацию кредитных стандартов, т.е.
требований, положенных в основу разработки кредитной политики
коммерческого банка (в том числе: экономических нормативов и прочих
требований со стороны Банка России, других органов банковского надзора, а
также внутрибанковских норм: минимальный уровень кредитоспособности
потенциального заемщика приемлемый для банка, срок кредитования (период от
предоставления и до погашения ссуды), политика стимулирования
своевременного или досрочного погашения ссуды; специальные условия и
уровень затрат банка, связанных с обеспечением погашения ссуды и др.).
Таким образом эффективной, оптимальной кредитная политика банка может
быть только в том случае, если она построена с учетом принципов кредитной
политики и обеспечивает их реализацию на практике. Аналогичные подходы
используются при определении оптимальной депозитной политики (уровень
привлечения средств в депозиты на счета открытые в банке), валютной политики
(в части привлечения и размещения средств на началах возвратности),
процентной политики, во многом определяющей и испытывающей влияние
кредитной политики коммерческого банка.
Влияние кредитной политики банков на экономику страны в целом, как
отмечалось, может быть как положительным, так и негативным. В одних случаях
оно создает благоприятные условия для развития производительных сил, в
73
Э.Роде "Банки, биржи, валюты современного капитализма" под ред В.Н.Шенаева, М.: Финансы и статистика,
1986, с. 50.
86
других - тормозит, снижая темпы роста производства. В главе 1, анализируя
взаимосвязь кредитной политики с другими элементами политики банка, мы
показали, например, что процентная политика коммерческого банка
формируется под влиянием ряда факторов, в числе которых особая роль
принадлежит ЦБ РФ, выполняющему денежно-кредитное регулирование
экономики. В результате коммерческие банки, предоставляя ссуды своим
клиентам, проводят политику кредитной экспансии или кредитной рестрикции.
Естественно, что правильно выбранная политика, разработанная с учетом
реально действующих факторов на рынке, оказывает благоприятное воздействие
на экономику, стимулируя ее развитие, с одной стороны, и удовлетворяя
потребности субъектов экономики (в том числе населения), - с другой. Может
иметь место положение, при котором экономическая политика способствует
экономическому развитию в одном направлении и сдерживает его в другом. Об
этом свидетельствует и практика выработки многовариантных путей достижения
определенных целей кредитной политики.
Эффективная (оптимальная) кредитная политика оказывает благотворное
влияние на развитие экономики, но для воплощения ее в жизнь, для достижения
основных целей и применения всего комплекса методов, содержащихся в
арсенале кредитной политики, необходима определенная целенаправленная
деятельность.
Итак, приведенные выше рассуждения позволяют показать общий подход к
разработке концепции оптимальной политики банка, однако для ее практической
разработки потребуется более глубокий анализ, в основе которого - все
многообразие факторов, обусловливающих эффективность кредитной политики
коммерческого банка, о чем речь пойдет ниже. Здесь же мы лишь подчеркнем,
что
эффективность, оптимальность кредитной политики банка следует, с нашей
точки зрения, рассматривать с учетом следующих основных критериев, в основу
которых положены принципы кредитной политики: адекватности риск-
менеджмента для обеспечения оптимального для коммерческого банка
87
соотношения доходности и ликвидности на данном историческом этапе его
развития. При этом анализируя эффективность кредитной политики на уровне
коммерческого банка, важно иметь в виду, что в целом (на макро- и
микроэкономическом уровне) кредитная политика только тогда может быть
оптимальной, эффективной, когда в ней максимально учтены интересы общества,
хозяйствующих субъектов экономики и индивидуумов.
Органы банковского надзора (центральный банк, аудиторские фирмы,
налоговые органы и др.) анализируют кредитную политику коммерческого банка
с позиций, во-первых, ее наличия и, во-вторых, качества, т.е. полноты
соблюдения принципов кредитной политики, в частности, оптимальности,
эффективности, адекватности реально складывающейся ситуации на рынке
присутствия банка и т.д.
Именно поэтому принцип единства, взаимообусловленности элементов
кредитной политики коммерческого банка предопределяет необходимость
изучения этой взаимосвязи с тем, чтобы определить место и роль кредитной
политики в работе банка. Действительно, принципы кредитной политики тесно
связаны между собой. Нарушение одного из принципов может привести к
нарушению остальных. Эта взаимосвязь и взаимообусловленность принципов
кредитной политики банка предопределяет необходимость рассматривать их в
диалектическом единстве, изучая отдельные элементы банковской политики в
целом. Рассмотрим некоторые элементы более подробно.
Депозитная политика банка (в узком смысле, как неотъемлемая часть
кредитной политики банка в целом) представляет собой банковскую политику по
привлечению средств в депозиты и эффективному управлению ими. Депозитная
политика коммерческого банка - это стратегия и тактика банка по привлечению
средств вкладчиков и других кредиторов и определение наиболее эффективной
комбинации источников средств для данного банка.
Целью депозитной политики
является удовлетворение нужд ликвидности банка путем активного изыскания
заемных средств по мере необходимости. В связи с этим расширяются
88
возможности получения прибыли, но это связано и с риском, который следует
учитывать (в основном это соотношение между привлеченными средствами и
доходами, которые можно получить при использовании депозитов).
Вопросам депозитной политики коммерческого банка в исследованиях
российских экономистов не уделялось должного внимания и лишь в последние
годы в связи с изменением экономической ситуации в стране банки были
поставлены
перед
фактом
необходимости
оптимизации, повышения
эффективности депозитной политики. В экономической литературе развитых
стран Запада отводится большое место вопросам депозитной политики и, в
частности, проблемам регулирования "депозитных денег". Для эффективного
контроля и управления денежным оборотом используются различные методы
планирования, прогнозирования и регулирования состояния денежной массы в
обращении, и, как составляющей, массы депозитов, анализируются различные
варианты структуризации денежной массы, "мультипликации" депозитов
74
.
Наиболее распространенной схемой, применяемой в индустриально развитых
странах Запада, является определение так называемых монетарных агрегатов. В
настоящее время в США конструируют до 75 монетарных агрегатов,
учитывающих практически все финансовые инструменты, которыми оперируют
банки. Основным принципом включения различных компонентов в состав
денежной массы является ликвидность этих элементов. Под ликвидностью
понимается способность банка своевременно погашать свои обязательства по
отношению к клиентам. Чем выше ликвидность банковского актива, тем больше
степень "денежности" соответствующего показателя. Наибольшей (абсолютной)
ликвидностью обладает показатель М
О
(наличные денежные средства).
Использование на практике нескольких показателей, характеризующих
различные параметры денежно-кредитного оборота, состояния денежной массы
в обращении, позволяет дать оценку тенденциям развития денежного оборота, а
74
Подробнее о "мультипликации" депозитов (процессе резервного обеспечения депозитов коммерческих банков в
центральном банке) см. Долан Э., Кэмпбелл К. и Кэмпбелл Р. "Деньги, банковское дело и денежно-кредитная
политика", М, 1991; Бункина М.К., Семенов В.А. "Макроэкономика", М.: ДИС,1996.
89
также темпов инфляции, что, несомненно положительно сказывается на
возможностях регулирования денежно-кредитной сферы.
В нашей стране до недавнего времени регулированию подвергалась лишь
масса наличных денежных средств, что неизбежно приводило к инфляционным
процессам. Это во многом объясняется ходом отечественного экономического
развития и сложившейся за годы господства распределительной модели
экономики системой управления. Известно, что после Октябрьской революции в
период гражданской войны, а позднее индустриализации и коллективизации
аккумуляция ресурсов путем привлечения средств на счета по вкладам
существовала, в принципе, только в части вкладов населения. Сумма средств на
счетах по вкладам постоянно возрастала, хотя в значительной степени это было
связано с несбалансированностью товарной и денежной массы, при которой
образуются вынужденные сбережения. В военный и послевоенный периоды
вплоть до 1960-х гг. депозитная политика банков опиралась на те же принципы,
что и в 1930-ые гг. Экономические трудности практически свели на нет работу
банков по привлечению ресурсов, т.к. мобилизация средств носила характер
принудительного изъятия сбережений населения с помощью долгосрочных
займов, а не привлечения на счета в банки на возвратной основе. Позднее рост
вкладов в сберкассы был связан с повышением благосостояния населения и с
выгодностью помещения сбережений в сберегательные кассы, т.к. по ним
начислялись проценты, а также с предоставлением сберкассами дополнительных
услуг вкладчикам.
Депозит
75
является одним из наиболее важных ресурсов банка, поскольку по
сути он представляет собой кредит населения, предприятий и организаций другим
клиентам банка через посредство банковской системы.
При
этом
отпадает
необходимость
прибегать
к
бюджетному
финансированию. Депозит отчасти способствует сдерживанию темпов
75
Под депозитом обычно понимают записи в банковских книгах, свидетельствующие о наличии определенных
требований клиентов к банку, или же денежные средства клиентов в банках в форме вкладов по соглашениям и
договорам.
90
инфляции, отвлекает средства хозяйства и населения от товарного оборота, что
уменьшает давление денежной массы на рынок товаров и услуг. Это особенно
важно сегодня, когда масса денежных средств на руках у населения (в
тезаврации) превышает по данным Госкомстата РФ 220 трлн.руб., что
сопоставимо с размерами федерального бюджета.
Таблица 2.
Использование свободных денежных средств населения России
76
1995 г.
I
квартал
II
квартал
III
квартал
IV
квартал
Всего
Свободные денежные средства населения:
·
триллионов рублей
35,7
53,2
55,8
74,7
219,4
·
в пред. году (число раз)
3,1
2,5
2,0
1,8
2,1
·
в % к доходам населения
22,8
24,6
21,7
23,5
23,1
в том числе использовано:
Привлечено во вклады и ценные бумаги:
·
трлн.руб.
8,6
14,6
8,2
20,1
51,5
·
в % к доходам
5,5
6,7
3,2
6,3
5,4
·
в % к свободным денежным средствам
24,1
27,4
14,6
26,8
23,4
Покупка валюты:
·
трлн. руб.
29,4
22,9
38,5
44,1
134,9
·
в % к доходам
18,7
10,6
15,0
13,9
14,2
·
в % к свободным денежным средствам
82,1
43,0
69,1
59,0
61,5
Прирост денег на руках у населения:
·
трлн.руб.
-2,3
15,7
9,1
10,5
33,0
·
в % к доходам
минус
7,3
3,5
3,3
3,5
·
в % к свободным денежным средствам
минус
29,6
16,3
14,2
15,1
Настораживает тот факт, что по данным Госкомстата РФ за 1995г. остаток
свободных денежных средств на руках у населения возрос в 2,1 раза по
сравнению с 1994г. Причем 61,5% этих средств было использовано населением
на покупку валюты, 15,1% составил прирост денежных средств в тезаврации и
лишь 23,4% было направлено во вклады в банках и на приобретение ценных
бумаг. Эти данные свидетельствуют о существовании серьезной проблемы
доверия вкладчиков банкам.
Проблема привлечения свободных денежных средств населения - одна из
наиболее актуальных сегодня. Подъем экономики во многом будут определять
внутренние инвестиции. Задача банков - аккумулировать временно свободные
денежные средства населения для их последующего инвестирования в
экономику. В то же время важно подчеркнуть, что и сами банки не в состоянии
76
По данным Госкомстата России
91
развиваться устойчиво и стабильно не имея надежной ресурсной базы. Они не
могут развивать, в частности, кредитные операции в условиях ограниченности
ресурсов. Поэтому проблема разработки и исполнения оптимальной депозитной
политики банков встала сегодня в один ряд с наиболее актуальными
проблемами, ожидающими своего решения в ближайшее время. Некоторые
направления ее решения будут рассмотрены нами ниже. Итак, банк сегодня
должен проводить активную политику, направленную на привлечение средств и
использование их в качестве ресурсов. Она должна опираться на интересы
вкладчиков, чтобы максимально заинтересовать их в хранении средств на
банковских счетах. И главным стимулом, конечно, является плата по депозитам,
размер которой, безусловно, должен быть выше уровня инфляции. Отсутствие
научно обоснованной процентной политики - главный тормоз в деле
привлечения депозитов.
Вместе с тем, следует подчеркнуть, что введение Банком России
ограничений на привлечение депозитов населения размером уставного капитала
банка - мера, продиктованная желанием обезопасить денежные сбережения
населения, нередко вызывает справедливую критику со стороны банковского
сообщества. Дело в том, что вклады населения - это один из наиболее надежных,
устойчивых источников ресурсов для коммерческого банка, т.е. подержания его
ликвидности. Искусственное же ограничение привлечения денежных
сбережений населения в банки приводит: а) к возможной неликвидности банка, а
если банк неликвиден, то никакие страховые резервы ему не помогут; б)
нездоровому ажиотажу со стороны клиентов, жаждущих положить временно
свободные денежные средства на депозит, но получающих отказ со стороны
коммерческих банков (в основном в регионах, где сеть банковских учреждений
развита значительно слабее, чем в Москве и С.-Петербурге); в) к давлению
избыточной денежной массы на потребительский рынок, стимулирует
инфляционные тенденции, политической и социальной напряженности и т.д.
Таким образом, с нашей точки зрения, целесообразно отменить действие данного
92
норматива, тем более, что многие банки, отчитываясь перед ЦБ РФ о
выполнении нормативов давно научились вуалировать реальную ситуацию,
показывая выполнение нормативов на первое число месяца, но не выполняя их в
течение месяца.
Решающее условие в успешном проведении банками депозитной политики -
это эффективное использование мобилизованных средств.
Ссуды в виде
депонированных средств, полученные от предприятий и населения за
определенную плату, должны быть возвращены банком вкладчикам. Дело
усложняется нестабильностью развития экономических отношений, поэтому
вкладчики должны быть застрахованы от возможных потерь. Это
дополнительный стимул эффективного использования этого ресурса, т.к. банк,
получив во временное пользование средства, должен не только возвратить их,
выплатить процент, но и получить максимальную выгоду для себя от их
использования. Особую остроту в этой связи приобрел в последние годы вопрос
оптимизации структуры кредитных ресурсов и вложений по суммам и по срокам,
т.к. у многих банков ресурсная часть по срокам значительно короче, чем сроки
их кредитных вложений.
Взаимосвязь между активными операциями и состоянием ресурсной базы
Банка 1 можно проследить путем сопоставления их по сумме и по сроку, проведя
анализ данных на конец 1995г.
Срок привлечения
Сумма (тыс.руб.)
Отклонения
До востребования
3825169,0
до 1 месяца
50000,0
от 1 до 3 месяцев
2550100,0
от 3 до 6 месяцев
-
от 6 до 12 месяцев
6470,0
от 1 до 4 лет
371500,0
ИТОГО:
6803239,0
----------
Срок выдачи
Сумма (тыс.руб.)
Разрыв с ресурсами
До востребования
1860,0
+3823309,0
до 1 месяца
1792910,0
-1742910,0
от 1 до 3 месяцев
3386310,0
-836210,0
от 3 до 6 месяцев
247170,0
-247170,0
от 6 до 12 месяцев
282750,0
-276280,0
от 1 до 4 лет
-
+371500,0
93
ИТОГО:
5711020,0
1092219,0
Приведенные выше данные наглядно свидетельствуют о том, что между сроками
и суммами привлечения ресурсов и возвратом дебиторской задолженности
существуют значительные расхождения.
При общем превышении привлеченных
ресурсов над суммой вложений на 1092,2 млн.руб.
структура вложений мало
соответствует структуре ресурсов, что непосредственным образом влияет на
ликвидность и платежеспособность банка.
Хотя в целом использование остатков
на клиентских счетах для долгосрочного кредитования является общепринятым
и, имея более 1000 клиентских счетов и трехлетний статистический материал,
Банк 1 незначительно снижает свою ликвидность, используя указанные выше
ресурсы в разумных пределах, тем не менее существует риск трансформации,
преодолевать который научились в современных условиях далеко не все
российские банки. Эта проблема представляет реальную угрозу ликвидности для
многих коммерческих банков. (Cм. п.2.2.1).
В этих условиях распределение и использование кредитных ресурсов
должно осуществляться на основе получения максимальной выгоды при
минимальном риске (принципы доходности и надежности). Депозитная политика
коммерческих банков должна ориентироваться на две категории вкладчиков -
физических и юридических лиц. При этом банкам необходимо учитывать
особенности каждой группы клиентов.
Взаимовыгодные отношения клиентуры и
банка являются гарантией успеха проведения депозитной политики.
Чтобы
увеличить число вкладчиков, банкам нужно более тщательно изучать их
интересы и требования. Но и клиентам необходимо хорошо знать финансовое
состояние обслуживающего их банка. На Западе даже определены критерии,
так называемого, идеального банка, который пользуется неограниченным
доверием клиентов. Такой банк должен быть солидным, надежным,
преуспевающим;
предоставляющим
разнообразную
информацию
и
консультации; хорошо организованным, новаторским, с доброй славой,
ориентированным на запросы клиента; доступным в смысле приемлемых
94
процентных ставок; опытным, высокопрофессиональным. Но публикации,
раскрывающие истинное положение дел в том или ином банке, в российской
банковской практике крайне редки. В связи с чем напрашивается вывод о
необходимости создания базы данных прежде всего в Банке России, которая
позволила бы анализировать деятельность коммерческих банков, опираясь не
только на отчеты последних (в т.ч. и о выполнении нормативов), но и имея
первичные данные, необходимые для реального анализа ситуации, как это
принято, например, в Германии, Франции, Люксембурге, США и других странах.
Тем более что в 1996г. Международный валютный фонд (МВФ) утвердил пакет
стандартов на публикацию официальных экономических показателей в
установленные сроки для правительств и центральных банков с целью
предотвращения финансовых кризисов.
Рост депозитов - не стихийный процесс. Он зависит от многих факторов и
связан прежде всего с политикой банков, направленной на мобилизацию средств,
повышение заинтересованности клиентов в инвестировании. В этой связи банкам
необходимо разработать положение о льготах вкладчикам (например, по
социальным группам), предоставить наиболее удобные формы обслуживания,
свести к минимуму потери времени.
Пока же в России депозитная политика
ориентирована преимущественно на интересы самого банка (см. раздел II), что не
может не сказаться негативно на результатах его "борьбы за пассивы".
Важно также определить должностную ответственность работников банка за
проведение депозитной политики. Известно, что при проведении кредитной
политики большинство банков устанавливают систему полномочий по
предоставлению ссуд. Аналогичный подход должен иметь место и
применительно к депозитной политике. Например, при заключении депозитного
договора с клиентом на льготных условиях (для постоянных клиентов,
вкладчиков, акционеров, учредителей, работников
банка, социально
незащищенных слоев населения и т.д.), открытии и использовании депозитной
линии, невыполнении условий депозитного договора сторонами и т.п. Каждой из
95
вышеназванных групп клиентов банка целесообразно разработать набор льгот,
учитывающих конкретные потребности клиентов и возможности банка по их
удовлетворению с позиций доходности, ликвидности и риска. Например,
постоянным клиентам банк должен обеспечить возможность комплексного
обслуживания, включая первоочередное предоставление ссуд и, возможно, по
льготной процентной ставке; социально незащищенным слоям населения
(пенсионерам, студентам) целесообразно предоставлять т.н. "социально-
ориентированные" ссуды по пониженной процентной ставке; работники банка
также должны быть заинтересованы в банковской обслуживании (в т.ч.
кредитном) в своем банке, иначе снижается заинтересованность в результатах
своего труда. Банк и клиент должны стать равноправно заинтересованными
экономическими партнерами, и последним было бы целесообразно предоставить
больше прав в определении порядка хранения средств, оптимального периода
хранения срочных вкладов, уровня доходности и т.д. В частности, можно
предложить практику привлечения средств в депозиты с индивидуальными
условиями по аналогии с предоставлением соответствующих ссуд.
Мировая практика накопила достаточный опыт проведения депозитной
политики, и умелое использование зарубежного опыта с учетом особенностей
развития российской экономики должно послужить залогом успеха в развитии
депозитных операций коммерческих банков.
Кредитная политика (в широком смысле как единство депозитной и
кредитной политики), как мы уже отмечали выше, не может рассматриваться в
отрыве от процентной политики коммерческого банка.
Изучение динамики
движения процентных ставок показывает, что процентная политика выступает
одним из определяющих и в то же время непростых механизмов в регулировании
сберегательной и инвестиционной деятельности банка. На макроэкономическом
уровне процентная политика представляет собой совокупность мер в области
процента, направленных на обеспечение рентабельности банковской системы и
обеспечение оптимальных темпов развития экономики.
Проведение политики на
96
макроэкономическом уровне, как правило, осуществляет центральный банк
страны. Процентная политика ЦБ РФ определяется целями и задачами денежно-
кредитной политики государства, а последняя в свою очередь - процессами,
происходящими в экономике, и теми задачами, которые ставятся на
определенных этапах ее развития.
Цели же процентной политики на микроэкономическом уровне трудно
определить однозначно. Кажущееся наиболее простым определение состоит в
том, что процентная политика конкретного коммерческого банка призвана
обеспечить максимальную в существующих условиях рентабельность банка,
следовательно, она должна быть направлена на максимизацию операционных
доходов и минимизацию операционных расходов. Однако, очевидно, что банк
должен заботиться о достижении рентабельности не только в краткосрочном, но
и долгосрочном аспекте. Понимая это, наиболее дальновидные банки стремятся
не ко всемерному "выжиманию" доходов, а к созданию и расширению круга
постоянной клиентуры, оказывают помощь в укреплении экономического
положения клиентов, развитии их деловой активности. Более того, по разным
причинам не все коммерческие банки рассматривают максимизацию
рентабельности в качестве императива организации своей деятельности. Поэтому
процентную политику, проводимую на уровне коммерческого банка, в общем виде
можно определить как стратегию и тактику банка в области регулирования
процентных ставок, направленных на обеспечение ликвидности, рентабельности и
развитие операций банка.
В нашей стране в недавнем прошлом роли процента по вкладным операциям
отводилось второстепенное значение. Монопольное положение Сбербанка в
отношении привлечения сбережений населения, а также неразвитая система
видов вкладов не способствовали совершенствованию процентной политики. В
таких условиях процент часто выполнял страховую функцию, а стимулирующая
роль процента была крайне низка. В результате процент не стимулировал
население к длительному хранению денежных средств в организованных
97
формах, не принимал во внимание инфляционного состояния денежного
обращения и социальной структуры населения. В процентной политике
отсутствовала научно обоснованная дифференциация условий привлечения
средств в депозиты.
Формирование рыночных отношений в России, преобразование в связи с
этим банковской системы коренным образом изменило характер проведения
процентной политики. Прямое директивное установление процентных ставок
"сверху", которое существовало на протяжении более чем шестидесяти лет, было
заменено экономическими методами их определения на базе устанавливаемой
ЦБ РФ официальной учетной ставки. По существу, произошло возрождение
банковской процентной политики, проводимой самим банком. Демонополизация
банковской системы и децентрализация способствовали развитию банковской
конкуренции и созданию финансовых рынков, в частности, рынка депозитов и
рынка ссудных капиталов. Банки стали самостоятельно определять уровень
процентных ставок, учитывая при этом влияние целого ряда факторов:
соотношение спроса и предложения на финансовых рынках, государственное
регулирование уровня процентных ставок, темпы инфляции, общий уровень
рентабельности хозяйства, конкуренцию в банковском деле, прибыльность
банка, срок и размер предоставляемых (привлекаемых) средств, степень риска
данной операции, платежеспособность клиента, его характер, вид ссуды, тип
банка, его размер и другие.
В условиях рынка решающими факторами являются: соотношение спроса и
предложения на рынке банковских услуг, а также государственное
регулирование уровня процентных ставок. При этом, если раньше
государственное регулирование носило прямой характер, то сейчас применяются
преимущественно
косвенные
методы
воздействия
(за
исключением
экстремальных ситуаций, определенных в Законе о Банке России): изменение
официальной учетной процентной ставки; изменение экономических нормативов
деятельности коммерческих банков, устанавливаемых центральным банком,
98
включая нормы обязательных резервов; проведение операций на открытом
рынке с валютой и ценными бумагами.
В последние годы ЦБ РФ проводит учетную политику с целью подавить
инфляцию путем изменения уровня официальной учетной процентной ставки.
Повышая уровень учетной ставки, ЦБ РФ проводит политику кредитной
рестрикции, побуждая кредитные учреждения сократить заимствования. Это
ведет к сокращению кредитных операций и в итоге - к повышению процентных
ставок. Если ЦБ РФ снижает учетную ставку, то он тем самым поощряет
кредитную экспансию.
Таблица 3
.
ПРОЦЕНТНЫЕ СТАВКИ СБЕРБАНКА РФ
Население
Дата
МБК
Юр. лица
Долгосроч-
ные ссуды
Неотлож.
нужды
Учетная ставка
ЦБ РФ
29.04.94
205
22.06.94
165
175
170
165-175
170
01.07.94
155
165
155
150-160
01.08.94
140
160
150
140
150
23.08.94
120
140
130
120
130
12.10.94
170
180
-
-
170
01.11.94
150
160
-
-
17.11.94
170
180
-
-
180
06.01.95
200
16.01.95
180
190
-
-
23.01.95
190
200
-
-
01.02.95
200
210
140
130
08.02.95
190
200
-
-
10.04.95
170
180
-
-
20.04.95
145
155
130
120
16.05.95
195
30.05.95
135
145
-
-
13.06.95
105
115
100
90
19.06.95
95
110
-
-
180
22.06.95
-
-
90
80
12.07.95
105
120
-
-
21.08.95
120
135
-
-
15.09.95
-
-
110
100
24.10.95
170
01.12.95
160
21.10.96
45
45
60
02.12.96
45
45
48
10.02.97
45
45
42
Наглядным примером подобной практики служит проведение Банком
России политики кредитной рестрикции в 1992-1993 (учетная ставка резко
99
возрастала), а в 1994г. в связи с изменившейся экономической ситуацией в
стране ЦБ РФ начал постепенно проводить политику кредитной экспансии, и
снизил учетную ставку с 210% (январь 1994г.) до 42% годовых (10.02.97).
Оценивая положительно сам факт снижения ставки рефинансирования, следует
вместе с тем подчеркнуть, что темпы снижения и уровень учетной ставки ЦБ РФ
не имели адекватного экономического обоснования. Подтверждением этого
факта служит постоянно возникающий разрыв между официальной ставкой и
реально складывающейся ситуацией на рынке МБК. Наиболее показательны
данные за 1995г., когда во втором полугодии ставка ЦБ РФ почти в 2 раза
превышала уровень рыночной ставки по МБК и, соответственно, по ссудам
населению. (См., например, данные на 19.06.95, когда уровень ставки
рефинансирования составил 180%, а ставки Сбербанка РФ по МБК - 95%,
долгосрочным ссудам населению - 90% и краткосрочным ссудам - 80%). Анализ
фактических данных показал, что в этот период рестрикционная политика ЦБ РФ
была абсолютно оторвана от реалий рынка и банки практически не учитывали ее
при разработке и проведении собственной кредитной политики. В результате в
1996г. Банк России был вынужден резко снизить уровень учетной ставки с 160%
до 48%, перейдя к проведению политики кредитной экспансии.
Одновременно с понижением учетной ставки коммерческие банки снижают
ставки по депозитам и ссудам. Так, в феврале 1997г. ЦБ РФ снизил уровень
ставки рефинансирования, а 1.03.97 Сбербанк России объявил о снижении
уровня процентных ставок по депозитам (в рублях и валюте) примерно в 1,6 раза.
Политика Банка России по маневрированию официальной процентной
ставкой находится в русле общеевропейской тенденции по снижению уровня
учетных ставок, но сам уровень процентных ставок в России (вследствие
инфляции) и за рубежом не подлежит сравнению. Например, в декабре 1995г.
Бундесбанк Германии в третий раз за год снизил краткосрочные процентные
ставки в попытке оживить экономику. Эта мера вызвала волну
скоординированных снижений ставок центральными банками других
100
европейских государств. Учетная и ломбардная ставки в Германии были
снижены до 3 и 5 процентов соответственно и достигли рекордно низкого уровня
с 1988г. На другой день после снижения базовых ставок процента в
Великобритании было проведено скоординированное снижение процентных
ставок в Швейцарии (с 2 до 1,5%), Бельгии (с 3,5 до 3%), Нидерландах (с 3,25 до
2,75%), Австрии (с 3,5 до 3%), Дании (с 4,75 до 4,25%) и Ирландии (с 7 до 6,5%).
Аналогичная ситуация складывается и в других странах. Например, в Японии
центральный банк страны снизил учетную ставку в сентябре 1995г. на половину
пункта, доведя ее до рекордно низкого уровня в 0,5%. По мнению специалистов,
это ослабит напряжение в финансовой сфере, страдающей от бремени
безнадежных долгов, но в то же время потребует от правительства значительного
сокращения государственных расходов и дерегулирования.
Банк России активно использует такой важный рычаг денежно-кредитного
регулирования как изменение норм обязательных резервов. Очевидно, что
нормы резервных требований центральных банков имеют не столько прямое,
сколько косвенное влияние на процентную политику коммерческих банков, так
как банки формируют свои депозитные и кредитные портфели (принимая во
внимание процентную политику по депозитным и инвестиционным операциям) с
учетом норм отчислений, установленных ЦБ РФ. В настоящее время у
коммерческих банков по отношению к Банку России возникают обоснованные
претензии в части определения норм обязательных резервов и последующего
использования привлеченных средств на счета резервирования в ЦБ РФ. Дело в
том, что в нашей стране нормы обязательных резервов дифференцированы лишь
в зависимости от сроков хранения средств в депозитах. В мировой банковской
практике также широко используется дифференцированный подход при
определении норм обязательных резервов. Например, в Германии Бундесбанк
применяет следующую систему резервирования: по текущим обязательствам - не
свыше 30%, по срочным депозитам - не свыше 20%, по сберегательным вкладам
- не свыше 10%. В данных пределах Бундесбанк имеет возможность варьировать
101
нормы в зависимости от целей регулирования. Наряду с этим во многих странах
применяется также дифференциация норм обязательных резервов в зависимости
от размера вклада, что может быть использовано и в отечественной практике.
Например, в 1987г. Бундесбанк использовал для резидентов следующие
прогрессивные ставки процента по депозитам до востребования в зависимости от
размера вклада: до 10 млн. марок - 6,6%, от 10 до 100 млн. марок - 9,9%, и свыше
100 млн. марок - 12,1%. По срочным и сберегательным депозитам процентные
ставки устанавливались независимо от объема - 4,95% и 4,15% соответственно.
С другой стороны, у росийских банков возникают обосновавнные претензии
к Банку России в части расходования средств, привлеченных на счета
обязательных резервов. В соответствии с действующим законодательством ЦБ
РФ использует эти средства на цели поддержания стабильности банковской
системы. Вместе с тем, ни одно шумное банкротство крупных коммерческих
банков страны ("Национальный кредит", "Тверьуниверсалбанк" и др.) не
сопровождалось поддержкой со стороны ЦБ РФ в виде выдачи средств из
вышеназванного фонда. Нам представляется важным юридически определить
основы расходования средств из фонда резервирования, что снимет
напряженность в отношениях центрального и коммерческих банков и позволит
более обоснованно, аргументированно подходить к оценке сложившейся
сложной ситуации по поддержанию стабильности каждого банка и банковской
системы в целом.
Операции ЦБ РФ на открытом рынке - также один из важных методов
денежно-кредитного регулирования, определяющий процентную политику
банка. Проводя кредитную экспансию (при покупке ценных бумаг или валюты),
Банк России переводит соответствующие суммы коммерческим банкам,
увеличивая тем самым остатки средств на их счетах и, таким образом,
способствует повышению кредитной активности банков, что в конечном итоге
приводит к понижению уровня процентных ставок. Проводя политику кредитной
рестрикции (при продаже ценных бумаг или валюты), он списывает средства с
102
этих счетов, сдерживая кредитную активность. Банки в этом случае проводят
политику "дорогих денег", повышая процентные ставки. Однако данный метод
все в большей степени приобретает черты административного государственного
установления (а не регулирования на рынке) уровня валютного курса или
доходности ценных бумаг в условиях действия валютного коридора и
фактической монополии государства на фондовом рынке. Интервенции ЦБ РФ
на рынке должны быть методом косвенного воздействия на ценовой уровень на
рынке, но отнюдь не директивного установления валютного курса или
доходности ценных бумаг. Соотношение спроса и предложения на рынке
банковских услуг должно влиять на процентные ставки так же, как и на цены
товаров (если предложение превышает спрос - ставки снижаются, если спрос
превышает предложение - растут). Практика свидетельствует, что спрос на
межбанковские кредиты в России в 1992г. в 50 раз превышал его предложение
(по данным ИЦ"Рейтинг"). Это объяснялось сокращением поступлений
денежных средств в банки, так как неустойчивая политическая и экономическая
ситуация в стране, инфляция побуждали предприятия и население искать более
выгодные формы размещения своих средств, например, вкладывая их в
движимое и недвижимое имущество, валюту, а также в акции и другие ценные
бумаги. Эти и другие факторы повлияли на резкий рост банковских процентных
ставок в начале 1990-х. В последние годы ситуация начала меняться в
направлении выравнивания спроса и предложения на кредитном рынке, что не
замедлило сказаться на уровне процентных ставок. Они начали плавное
снижение.
Между сроком предоставления (привлечения) ресурсов и уровнем
процентных ставок, а также между размером предоставления (привлечения)
ресурсов банком существует прямая зависимость: чем больше срок (размер)
ресурсов (как по активным, так и по пассивным операциям), тем выше
устанавливаемая процентная ставка. Однако такая зависимость четко
прослеживается лишь по пассивным операциям. Это объясняется тем, что банки,
103
стремясь привлечь клиентов, создают для них выгодные условия вложения
средств. По активным же операциям размер ссуды, как правило, не отражается
на уровне процентной ставки, но сумма средств, выплачиваемых банком по
установленной ставке будет расти с увеличением размера средств,
предоставляемых в ссуду. Что же касается срока ссуды, то в условиях инфляции
клиенты предпочитают пользоваться краткосрочными ссудами и уровень
процентных ставок по ним значительно превышает уровень ставок по
долгосрочным ссудам. Это объясняется в первую очередь причинами общего
характера: социально-экономической и политической нестабильностью,
инфляционными процессами, что ориентирует клиентов на инвестиции в
торговлю, посредническую деятельность и другие проекты и сферы
деятельности, которые гарантируют быстрый оборот капитала и высокую норму
прибыли.
Степень надежности клиента, его платежеспособность также отражаются на
размере процентных ставок по ссудам, однако зависимость при этом существует
обратная: чем менее надежен клиент, тем выше процентная ставка. По
пассивным операциям также осуществляется дифференциация процентных
ставок в том числе и по группам вкладчиков с целью повышения социально-
экономической защищенности малоимущих слоев населения.
На уровне процентных ставок отражается степень риска (чем она выше, тем
выше устанавливаемая процентная ставка). Вид предоставляемой ссуды
(обеспеченная или необеспеченная, долгосрочная или краткосрочная и т.д.); тип
и размер банка, его местоположение и другие факторы также влияют на уровень
процентной ставки банка.
Таким образом, следует отметить, что в банковской практике различают
общие и частные факторы, влияющие на выбор определенной процентной
ставки и ее уровень. Общие факторы определяют равные для всех банков
условия, носят объективный характер и не зависят от деятельности конкретного
банка. Общие факторы в свою очередь можно подразделить на
104
общеэкономические, действие которых обусловлено экономической ситуацией в
стране, процессами, происходящими в различных ее сферах, и факторы,
обусловленные непосредственно состоянием финансово-кредитного сектора
экономики. Частные факторы определяются условиями функционирования
конкретного банка и оказывают влияние на его уровень ставки банковского
процента: вид и размер банка, его местоположение, состав клиентов и другие
обстоятельства, имеющие действительно индивидуальную природу. Кроме того,
на уровень процентных ставок на национальном рынке могут оказывать влияние
исторически сложившиеся привычки и традиции в этой стране, оценка банками и
их клиентами перспектив развития и другие.
При рассмотрении вопроса установления процентных ставок по депозитам
населения следует учитывать, что он является лишь частью глобальной
проблемы формирования процентной политики банка, поскольку сбережения
населения - это часть привлеченных кредитных ресурсов, а следовательно,
всякое изменение процентных ставок по депозитам приведет к изменению
стоимости кредита.
Учитывая влияние вышеназванных факторов, банк самостоятельно
определяет уровень процентных ставок с тем, чтобы он обеспечивал
рентабельность его работы и конкурентоспособность на рынке банковских
операций и услуг.
Под воздействием вышеназванных факторов формировалась процентная
политика российских банков последних лет. Процесс повышения уровня
процентных ставок (особенно усилившийся после отмены их верхнего предела в
начале 1990-х) был обусловлен в основном негативными причинами
(прогрессирующая инфляция, экономический кризис, падение производства,
снижение покупательной способности рубля, неплатежи, превышение спроса над
предложением на рынке ссудных капиталов, рестрикционная политика ЦБ РФ и
др.). В качестве примера можно назвать, скажем 30000 процентов по депозитным
105
счетам сроком на 5 и более лет, которые предлагал в 1994г. своим клиентам
Мосимпортбанк по вкладам до востребования.
Таблица 4.
Процентные ставки "Мосимпортбанка" по вкладам до востребования
Срок
востребования
месяцы
Процент годовых
Срок
востребования
месяцы
Процент годовых
Срок
востребования
месяцы
Процент годовых
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
160
168
180
189
208
216
228
247
264
286
309
335
360
390
420
455
495
535
583
630
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
37
38
39
40
689
746
813
900
982
1073
1174
1285
1407
1542
1691
1856
2035
2240
2460
2700
2970
3275
3600
3980
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
4390
4845
5355
5915
6540
7230
8000
8900
9850
10916
12095
13405
14865
16490
18300
20310
22550
15050
27500
30000
Во-первых, банк не ограничивал минимальный размер вклада. Во-вторых, поскольку это
вклад до востребования, клиенты имели право изъять вклад в любой момент. И в-третьих, банк
предлагал клиентам 30000% годовых, правда, при условии относительно длительного срока
хранения средств в банке (при том, что их свободно можно забрать в любое время). Банк
использовал для начисления на вклады своих клиентов так называемый сложный процент.
Механизм расчетов в данном случае таков: процентная ставка Мосимпортбанка по вкладу до
востребования составляла 160% (средняя для коммерческих банков ставка на подобное
обслуживание в 1994г.) или 13,3% ежемесячно (160 : 12 месяцев). Таким образом, если вклад
составлял 100000 рублей, то через месяц его сумма возрастала до 113300 рублей (100000 +
13,3%). И именно на эту сумму, а не на первоначальный вклад начислялись 13,3% за
следующий месяц. В итоге за два месяца хранения сумма вклада возрастала до 128368,9 рубля.
И так далее. Применение сложных процентов превращало заявленные банком 160% годовых в
335% к концу первого года хранения, 900% - к концу второго года и 30000% - к концу пятого
года. Таблицы, демонстрирующие помесячные изменения процентной ставки, были
опубликованы во многих газетах. (См. таблицу 4).
В условиях, когда на банковском рынке идет жесткая борьба за "пассивы",
привлечение клиентов от любого банка, а от развивающегося особенно,
требуется максимум изобретательности и разнообразия в предлагаемых услугах.
Вместе с тем, следует подчеркнуть, что рост ставок не может быть
безграничным, т.к. существует определенный предел - так называемая верхняя
граница ссудного процента. С позиций банка-заемщика ее определяют реальные
106
финансовые возможности коммерческого банка. С точки зрения клиентов-
заемщиков ее определяет средняя рентабельность предприятий, экстренная
потребность в средствах и уровень доходов (или сбережения) индивидуальных
клиентов. Заемщик, воспользовавшись кредитом, должен не только вернуть
ссуду и заплатить проценты по ней, но и получить доход. При этом норма
прибыли у предприятий должна быть не меньше общественно-среднего уровня.
Поэтому процентная ставка, как правило, устанавливается с таким расчетом,
чтобы дать заемщику возможность получить такую прибыль (при условии его
эффективной работы). Если же ставка процента до такой степени высока, что его
выплата поглощает всю прибыль, то использование кредита становится
нецелесообразным для заемщика. Подтверждением этой мысли служит практика
работы российских банков в 1993-1994гг., когда в условиях гиперинфляции
наблюдался чрезмерный рост ссудного процента. В результате многие заемщики
были вынуждены отказаться от получения "дорогих" кредитов, что не замедлило
сказаться на состоянии рынка. Сформировалась устойчивая тенденция снижения
спроса на рынке кредитных ресурсов, что повлияло на снижение уровня
процентных ставок. Банк России начал снижать учетную ставку. Процентные
ставки коммерческих банков, формирующиеся с учетом динамики базисной
ставки, также снизились. (См. табл. 3).
Эффективность работы коммерческого банка во многом зависит от того,
насколько эффективна его процентная политика. Процентную политику банка
на практике обычно рассматривают с точки зрения максимизации его доходов.
Это может быть достигнуто различными способами, в том числе: 1) путем
дальнейшего развития и совершенствования существующих форм и методов
взимания процента, чтобы устанавливаемая ставка процента, во-первых,
учитывала ситуацию на рынке банковских услуг, во-вторых, наиболее полно
отражала условия договора между банком и клиентом, и, в-третьих,
обеспечивала рентабельную работу банка; 2) путем увеличения объема
107
получаемых процентных доходов за счет расширения круга выполняемых банком
операций.
В настоящее время процентные ставки устанавливаются российскими
банками самостоятельно и позволяют покрывать инфляционные потери, однако
официально уровень инфляции в процентных ставках учитывается лишь
косвенным образом (через ставку рефинансирования). По данным МВФ темпы
роста инфляции в России составили: в 1992г.- 1353%, в 1993г. - 800%, в 1994г. -
204%
77
. В этот период уровень процентных ставок существенно отличался от
приведенных показателей уровня инфляции. (См. табл. 3). Например, в 1994г.
ставка рефинансирования ЦБ РФ изменялась в пределах 210-130% (при темпах
инфляции 204%; отклонение: 6-74 пункта), а в 1995г.-200-160%(в сравнении с
65% уровнем инфляции; отклонение: 135-95 пунктов), в 1996г.-120-48% (при
инфляции - 23%; отклонение: 97-25 пунктов). В этой связи целесообразно
разработать методики определения процентных ставок с учетом официального
уровня инфляции и использовать при этом опыт зарубежных стран, где
определение уровня процентных ставок банков производится с учетом индекса
инфляции. В частности, для предотвращения потерь от инфляции широко
используются плавающие процентные ставки, размер которых не фиксируется на
весь срок договора с банком, а варьирует в зависимости от складывающейся на
рынке экономической конъюнктуры, темпов инфляции и других факторов.
Второе
направление
повышения
доходности
работы
банка
можно
охарактеризовать как экстенсивное, связанное с увеличением объема операций и
услуг (доход по ним может также устанавливаться в процентном отношении к
сумме операции), в результате чего увеличивается общий процентный доход
банка. Таким образом, развитие процентной политики, повышение ее
эффективности связано с совершенствованием уже существующих форм
взимания процентов, с увеличением объема выполняемых банками операций, а
77
Финансовые известия, 1995, № 1, с. 1.
108
также с дальнейшим развитием вышеназванных методов косвенного
государственного регулирования деятельности коммерческих банков.
Построение эффективной процентной политики любого банка немыслимо
без взаимоувязки, оптимизации элементов банковской политики на основе
вышеназванных принципов, которая (политика) должна предусматривать: во-
первых, достижение оптимального привлечения свободных денежных средств (в
том числе населения) на счета во вклады; во-вторых, получение всеми
подразделениями банка прибыли, обеспечивающей нормальную коммерческую
деятельность банка в целом; в-третьих, обеспечение гарантий социально-
экономической защищенности вкладчиков. Очевидно, что для достижения
поставленных задач необходим комплекс мер.
В целях совершенствования
процентной политики коммерческого банка по депозитам следует исходить, во-
первых, из того, что в условиях сложившегося напряженного положения со
сбалансированностью денежных доходов и расходов населения (см. анализ,
проведенный в разделе II), а также наличия значительных денежных средств в
тезаврации необходимо усилить стимулирование стабильного и длительного хранения
сбережений. Во-вторых, учитывая снижение покупательной способности рубля и,
соответственно, обесценение сбережений населения в условиях инфляции, необходима
индексация средств населения во вкладах в банках. При этом реальная процентная
ставка по вкладам включает собственно процент, обеспечивающий приращение
стоимости вложенной суммы, и инфляционный процент, обеспечивающий сохранение
реальной стоимости вложений. В-третьих, при совершенствовании процентной
политики банка важно принимать во внимание рост и дифференциацию доходов
населения. На современном этапе создаются предпосылки для активизации механизма
социального контроля и на этой основе предотвращения негативного влияния роста
инфляции на сбережения, особенно для пенсионеров, молодежи и других
малообеспеченных групп населения.
Вышеизложенное позволяет сформулировать принципы, на которых должно
основываться формирование оптимальной процентной политики банка.
109
1. Уровень процентных ставок по операциям коммерческих банков должен
находиться в непосредственной зависимости от состояния спроса на кредитные
ресурсы. Всякое возрастание спроса должно определять степень повышения
процентных ставок как по активным, так и по пассивным операциям банка.
2. Величина процентной ставки должна быть увязана со сроком хранения
средств во вкладах, а по кредитным операциям - со сроком предоставления
ссуды. Целью установления зависимости процента от длительности хранения
является дальнейшее привлечение и "связывание" денежных средств населения
на более длительные сроки.
3. Размер процентных ставок должен учитывать необходимость обеспечения
рентабельности банковской деятельности, исключить (или ограничить)
возможность работы банка в условиях процентного риска. (Подробнее см.
п.3.2.1).
4. Новым этапом социально-экономической политики государства является
установление льгот для определенных групп населения. Это позволяет
сформулировать принцип "социальной" дифференциации процента по вкладам.
В условиях роста цен и инфляции процент по вкладам должен выполнять
гарантийно-страховую роль, т.е. быть формой социально-экономической защиты
вкладчиков. Например, Забайкальский золотобанк предоставлял своим клиентам
широкий спектр новых видов вкладов, в т.ч. универсальные счета по вкладам
пенсионерам, инвалидам Великой Отечественной войны, студентам открывались
на льготных условиях. По депозитам пенсионеров уровень процентной ставки в
1996г. был на 3% выше, чем по аналогичным счетам прочих групп населения,
для участников войны - на 5%.
При формировании эффективной процентной политики банка эти принципы
следует учитывать в комплексе. Вместе с тем, в современных условиях особое
значение приобретает дифференциация процента в зависимости от срока
хранения сбережений и их размера.
110
При построении процентной политики банка важно также учитывать индекс
стоимости жизни. В нашей стране осуществляется индексация вкладов. В ряде
зарубежных стран применяются вклады, привязанные к индексу стоимости
жизни. При такой форме сбережения возвращаются владельцу с перерасчетом,
произведенным с учетом повышения индекса стоимости жизни за истекший год.
Подобная практика имела место и в нашей стране. В период проведения
денежной реформы 1922-1924 гг. основной задачей сберегательных касс было
страхование заработной платы рабочих и служащих от обесценения. В этих
целях был организован прием вкладов в "золотом исчислении", а их выдача при
обращении вкладчиков производилась совзнаками по курсу золотого рубля,
существовавшему в день выплаты.
В настоящее время появляются возможности корректировать на
инфляционное обесценение (в связи с резким падением темпов инфляции, по
свидетельству официальной статистики) все вклады, что позволит поддержать
доверие населения к банковской системе и смягчить последствия инфляции. В
этом случае доход по вкладу должен состоять из двух элементов: первый - плата
за предоставленные населением денежные средства, второй - своего рода
компенсация или "защита" от инфляционного обесценения (инфляционный
коэффициент). Целесообразно также (с учетом необходимости сохранения от
обесценения сбережений малообеспеченных слоев населения) ввести по
отдельным видам вкладов, например, пенсионному и детскому, повышенные
проценты.
Процентная политика при кредитовании, наряду с управлением риском, -
является одним из важнейших элементов общей политики банка. Цели этой
политики должны быть ясно и полностью изложены в письменной форме,
например, по вопросам доходов на активы, процентной маржи и т.д. В процессе
определения цены кредита особое значение необходимо придавать анализу
следующих факторов:
111
- риски внешние и внутренние для банка, в том числе связанные с
осуществлением определенной банковской операции или клиентом;
- агрессивность банка (преследует ли банк цели роста или упрочения
собственных позиций на рынке);
- конкуренция (по каким категориям ссуд банк считает для себя
целесообразным конкурировать с другими банками и прочими конкурентами при
определении цены на свои операции и услуги);
- категория клиента (ориентирован ли банк на развитие отношений с
клиентом; получение прибыли от сделки; наличие ценовой политики по ссудам и
уровень дифференциации процентных ставок для постоянных и потенциальных
клиентов);
- прибыльность (большинство зарубежных банков устанавливают целевые
уровни прибыльности, обычно как рентабельность капитала (ROE) и
рентабельность активов (ROA). Причем связи клиента с банком рассматриваются
в комплексе, а не каждая конкретная услуга клиенту отдельно, так как кредитную
маржу можно резко сократить, если клиент приносит банку значительный доход,
например, в форме доходов по валютным операциям, аккредитивам,
обязательствам и гарантиям. Для этих целей и ведется картотека кредитной
информации - надежная, эффективная система учета отношений с каждым
клиентом);
- стоимость ресурсов (каждый кредитный работник банка должен быть
информирован о стоимости ресурсов для банка или базовой ставке, которую
можно определить как средневзвешенную ставку, выплаченную по всем
источникам средств, включая стоимость страхования депозитов, резервные
требования в центральном банке, и стоимость всех непроцентных расходов,
связанных с мобилизацией средств, например, накладные, административные
расходы, маркетинг и другие. Определение цены основано на этой базовой
ставке, хотя для некоторых ссуд может быть использована предельная ставка
(как при балансировании по срокам с приобретенными ресурсами);
112
- гибкость цены по кредитам и депозитам. В дополнение к новым
инструментам, банк должен предлагать клиентам новые банковские продукты,
которые характеризовались бы разнообразием видов с точки зрения структуры,
сроков и определения цены (в пределах установленных норм привлечения
средств и принципов кредитной политики. Например, банк может предложить
клиенту изменение плавающей ставки на фиксированную, плавающую ставку с
нижним и\или верхним пределом или любое другое изменение, привлекательное
для клиента и приемлемое для банка с точки зрения цели и прибыльности).
1.2.2. Виды и теоретическая модель формирования кредитной
политики банка.
Кредитная политика имеет ряд элементов, что позволяет говорить о видах
кредитной политики. Вопрос о видах кредитной политики является новым, не
нашедшим детального рассмотрения в российской и зарубежной экономической
литературе
78
, в связи с чем считаем необходимым осветить его подробнее.
В "Русском толковом словаре" дефиниция "вид" определяется как
"разновидность, тип, то или иное свойство, состояние предмета, воспринимаемое
зрением".
79
Форма же (лат. forma) - "1) наружный вид, внешнее очертание; 2)
строение, устройство, система организации, внутренняя структура, неразрывно
связанная с определенным содержанием..."
80
Рассматривая простейшие
проявления кредитной политики на практике как ее разновидности, части
единого целого, как нам представляется, можно выделить следующие ее виды.
(См. схему 6).
В основу классификации видов кредитной политики положены различные
критерии. При этом важно подчеркнуть, что представленная классификация не
78
Например, в издании Всемирного банка реконструкции и развития "Банковское дело и финансирование
инвестиций" под ред. Н.Брука, т.II, ч. 1, 1995, с. 338 в разделе "Виды и методы кредитной политики" ни виды, ни
методы кредитной политики даже не называются.
79
"Русский толковый словарь" В.В.Лопатин, Л.Е. Лопатина, - М.: Русский язык, 1994, с. 50-51.
80
"Краткий словарь иностранных слов". - М.: Государственное издательство иностранных и национальных
словарей, 1950, с. 393.
113
является исчерпывающей. Возможно конструировать и другие виды кредитной
политики в зависимости от иных критериев.
Итак, укрупненно кредитную политику можно представить в зависимости от
субъектов кредитных отношений как: кредитную политику банка по отношению
к юридическим лицам и политику во взаимоотношениях с населением.
Кредитная политика банков в нашей стране, располагая широким социальным
потенциалом, постепенно развиваясь, охватывает все новые экономические
отношения, в частности, отношения между банками и частными клиентами. При
этом кредитная политика одного банка может быть для индивидуальных
заемщиков более привлекательной по сравнению с другими банками благодаря
кредитованию покупок в рассрочку, кредитным картам, ипотечным ссудам и т.д.
Некоторые банки могут специализироваться на определенных видах ссуд, что
ценится клиентами. Значительно выигрывают банки, предоставляющие ссуды
постоянным клиентам даже во время экономических затруднений. Важное
значение для заемщиков имеет также уровень ссудного процента.
Схема 6.
Виды кредитной политики
по субъектам
кредитных отношений
политика по отношению к юридическим лицам
кредитная политика во взаимоотношениях с населением
по формам кредита
по предоставлению потребительского кредита
по государственному кредиту
по ипотечному кредиту
по банковскому кредиту
по международному кредиту
по срокам
в области краткосрочного кредитования
в области долгосрочного кредитования
по степени
рискованности
агрессивная кредитная политика
81
;
традиционная, классическая
81
Агрессивность банка, а следовательно и проводимой им политики на рынке, мы рассматриваем с позиций его
роста и развития. Если банк преследует цели быстрого роста (активов, капитала и т.д.), завоевания новых
сегментов рынка либо упрочения собственных позиций на рынке в короткие сроки в условиях ужесточения
конкуренции с другими банками, то такая политика связана с повышенными рисками и ее обычно называют
агрессивной. С другой стороны, традиционная, классическая политика банка предусматривает стабильный
оптимальный рост банка, что в сравнении с предыдущим подходом предполагает меньший риск. (Подробнее см.
раздел III).
114
по целям
по предоставлению целевых ссуд
по предоставлению нецелевых ссуд
по типу рынка
на денежном рынке
на финансовом рынке
на рынке капиталов
по географии
кредитная политика, проводимая банком:
- на местном, региональном уровне
- национальном уровне
- международном уровне
по отраслевой
направленности
кредитная политика по кредитованию:
- промышленных предприятий (тяжелой, легкой, пищевой
промышленности);
- торговых организаций;
- строительных организаций;
- транспортных предприятий;
- сельскохозяйственных организаций;
- сбыто-снабженческих организаций;
- предприятий связи и др.
по обеспеченности
по предоставлению обеспеченных ссуд
по предоставлению необеспеченных ссуд
по цене кредита
кредитная политика по предоставлению:
- стандартных ссуд
- льготных ссуд
- проблемных ссуд (под повышенные проценты)
по методам
кредитования
при кредитовании по остатку
при кредитовании по обороту
В процессе разработки кредитной политики банки определяют приоритеты
при формировании кредитного портфеля, рассматривая его диверсификацию с
позиций определения оптимальной кредитной политики, что позволяет вести
речь о таких ее видах как кредитная политика по предоставлению
потребительских ссуд, кредитная политика по ипотечному кредиту, кредитная
политика по кредитованию среднего и малого бизнеса и т.д. Анализ кредитных
взаимоотношений банка с юридическими лицами не является предметом данного
исследования, тем не менее следует подчеркнуть, что и в этом направлении
кредитная политика будет подразделена на виды: политика по кредитованию
промышленных предприятий, политика банка в области кредитования
сельскохозяйственных
предприятий, торговых
и
сбыто-снабженческих
организаций и т.п.
115
Российский банк "Менатеп" так определяет цели своей кредитной политики.
"Целью кредитной политики банка "Менатеп" является максимальное
удовлетворение потребности клиентов в заемных средствах. Определенными
преимуществами при выполнении кредитных заявок пользуются крупные
коммерческие и производственные структуры с устойчивым финансовым
положением, предоставляющие твердые гарантии возврата ссуды". Другой банк -
Столичный банк сбережений - после приобретения контрольного пакета акций
Агропромбанка РФ в ноябре 1996г. объявил об изменении своей стратегии на
рынке, считая приоритетными направлениями работы комплексное банковское
обслуживание частных клиентов и кредитование агропромышленного комплекса
(в основном предприятий перерабатывающей промышленности, работающих на
сельскохозяйственном сырье).
Итак, определяя стратегию, банки разрабатывают индивидуальные подходы
при кредитовании соответствующих заемщиков и предоставление ссуд
населению, в этой связи не является исключением. Например, банк может
рекомендовать выдачу персональных ссуд под залог дома, но воздерживаться от
расширения выдачи ссуд для долгосрочных инвестиций, ссуд лицам с
сомнительной репутацией, ссуд под обеспечение акций компаний закрытого
типа и т.д. Кредитная политика банка может определять географические
регионы, где желательна кредитная экспансия банка. Например, банк может
ограничить сферу своей кредитной политики городом, где он расположен, или
районом в сельской местности. А крупный банк может ориентироваться в своей
деятельности не только на развитие кредитных отношений с частными
клиентами на национальном, но и на международном уровне. Таким образом,
чтобы выработать оптимальную кредитную политику необходимо определить
приоритетные направления работы банка с учетом состояния рынка банковских
операций и услуг, уровня конкуренции, возможностей самого банка.
Кредитная политика необходима банкам прежде всего потому, что
позволяет регулировать, управлять, рационально организовать взаимоотношения
116
между банком и его клиентами по привлечению ресурсов на возвратной основе и
их инвестированию в части кредитования клиентов банка. Важно также
подчеркнуть, что кредитная политика является основой управления рисками в
деятельности банка. Кредитная политика может быть агрессивной и
традиционной, классической. В основе выбора вида кредитной политики лежит
стратегия банка, ориентированная на рост его капитала, увеличение доходов или
смешанная стратегия. Подводя итог вышесказанному, можно дать следующее
определение.
Кредитная политика в узком смысле - это система мер банка в области
кредитования его клиентов, осуществляемых банком для реализации его стратегии и
тактики в данном регионе в определенный период времени.
Кредитная политика как
основа процесса управления кредитом определяет приоритеты в процессе
развития кредитных отношений, с одной стороны, и функционирования
кредитного механизма, - с другой.
Независимо от вида кредитная политика банка имеет внутреннюю
структуру.
Основными
элементами кредитной политики
коммерческого банка,
по нашему мнению, являются:
1)стратегия банка по разработке основных
направлений кредитного процесса; 2)тактика банка по организации кредитования;
3)контроль за реализацией кредитной политики.
В
зарубежной
экономической
литературе
нередко
предлагается
разрабатывать документ (меморандум) по кредитной политике, который
позволил бы определить стратегию и тактику банка в части организации
кредитного процесса. Например, в издании Всемирного банка "Банковское дело
и финансирование инвестиций" (под ред. Н.Брука) предлагается разрабатывать
руководство по кредитной политике, в котором определяются услуги по ссудам,
правомочия по кредитованию и его методы, кредитная документация и
обязанности кредитного служащего.
82
С нашей точки зрения, данный подход
страдает определенной узостью, сводя кредитную политику банка по сути дела к
тактике в части организации кредитного процесса. В отличие от
82
"Банковское дело и финансирование инвестиций" под ред. Н.Брука, т.II, ч. 1, 1995, с. 338.
117
вышеприведенной позиции, нам представляется необходимым сформулировать
основные положения теоретической модели формирования оптимальной
кредитной политики коммерческого банка, выделив в качестве основных
элементы кредитной политики, перечисленные нами выше.
Исходя из отечественного и мирового опыта, требований оптимизации
кредитной политики в методологическом плане, как нам представляется, можно
было бы рекомендовать следующую схему формирования кредитной политики
коммерческого банка.
I. Общие положения и цели кредитной политики.
II. Аппарат управления кредитными операциями и полномочия сотрудников
банка.
III. Организация кредитного процесса на различных этапах реализации
кредитного договора.
IV. Банковский контроль и управление кредитным процессом.
Данная
теоретическая
модель,
обусловленная
методологически
обязательными требованиями в процессе формирования кредитной политики и
организации кредитного процесса, выведена нами из необходимости
оптимизации кредитной политики коммерческого банка, и, по нашему мнению,
должна включать: "Общие положения и цели кредитной политики" (I),
определяющие стратегию коммерческого банка в сфере кредитования.
Последующие направления определяют тактику банка в части управления
кредитными операциями со стороны персонала банка (II); детализируют
конкретные операции и подходы к организации кредитного процесса на
различных этапах выполнения кредитного договора банка с клиентом (III); и,
наконец, предусматривают систему мер по контролю и управлению кредитным
процессом (IV). Каждое направление теоретической модели формирования
кредитной политики тесно связано с остальными и является обязательным для
формирования кредитной политики и организации кредитного процесса,
необходимо для раскрытия сути оптимальной кредитной политики.
118
Кредитная политика банка определяется, во-первых, приоритетами в выборе
клиентов и кредитных инструментов (сегментирование рынка), во-вторых, нормами и
правилами, регламентирующими практическую деятельность банковского персонала и
реализующего эти приоритеты на практике. Следовательно, способность управлять
риском (в том числе кредитным) зависит, в третьих, от компетентности
руководства банка и уровня квалификации персонала, занимающегося отбором
конкретных кредитных заявок и выработкой условий кредитных соглашений.
В целом кредитная политика в части стратегии вбирает в себя приоритеты,
принципы и цели конкретного банка на кредитном рынке, а в части тактики -
финансовый и иной инструментарий, используемый данным банком для
реализации его целей при осуществлении кредитных сделок, правила их
совершения, порядок организации кредитного процесса. Таким образом,
кредитная политика создает необходимые общие предпосылки эффективной
работы персонала кредитного подразделения банка, объединяет и организует
усилия персонала, уменьшает вероятность ошибок и принятия нерациональных
решений
83
.
Элементы кредитной политики находят свое практическое выражение в
организационных формах кредитной политики, т.е. приемах, способах, методах
реализации кредитной политики
84
.
Рассмотрим данную схему более подробно.
I. Общие положения и цели кредитной политики.
Как отмечалось, в нашей стране вопрос о необходимости разработки
кредитной политики до настоящего времени не получил однозначного ответа.
Большинство российских банков нередко подходят формально к выработке
собственной стратегии развития, определяют в основном текущие цели в области
кредитования, не формулируя стратегических задач банка и не проводя
соответствующих маркетинговых и иных исследований рынка, объясняя такой
83
" Банковская система России" (Настольная книга банкира), М.: Дека, 1995, с. 63.
84
Подробнее см. Панова Г.С. "Метод кредитования по обороту в промышленности и проблемы его
совершенствования", кандидатская диссертация, М., 1980, с.8-12.
119
подход быстро изменяющейся ситуацией на рынке банковских кредитов и
депозитов. Однако, с нашей точки зрения, банк, не задумывающийся о
перспективах развития, пытающийся уловить лишь текущие тенденции, не имеет
будущего, не может развиваться адекватно меняющейся экономической
ситуации. Разработка и, главное, применение строго формализованных
документов в области кредитования, о которых речь пойдет ниже, обеспечит
более логичный, экономически обоснованный подход при кредитовании, в том
числе и индивидуальных заемщиков. К числу немногих российских банков,
определяющих (планирующих) собственную кредитную политику на
перспективу (4 года) со внесением ежегодных коррективов с учетом
изменяющейся конъюнктуры, можно отнести Мосбизнесбанк (МББ). Планируя
кредитную политику на 1996г., МББ определил с точки зрения количественных
характеристик значительно меньший рост кредитных вложений по сравнению с
1995г. (в 4 раза), а с позиций качественных характеристик - опережающие темпы
роста кредитных вложений в рублевом выражении в ущерб валютным. Данный
подход объясняется изменением конъюнктуры рынка: а) доходность ссуд в
рублевом выражении - значительно выше, даже принимая во внимание рост
курса доллара по отношению к рублю; б) ограниченность валютных ресурсов (в
силу слабого притока западных инвестиций, относительно низкой доходности
валюты и законодательных ограничений на работу с валютными ценностями для
экспортеров и импортеров-клиентов банков).
Стремление разработать оптимальную, экономически обоснованную,
взвешенную кредитную политику вынуждает коммерческие банки (включая
МББ) проводить курс на дальнейшую диверсификацию портфеля с целью
минимизации кредитных рисков. Кредитов с повышенным риском на стадии
выдачи МББ не предоставляет, а выдает лишь ссуды первой группы риска.
Размещение активов оценивает в банке помимо кредитных подразделений также
специальная служба маркетинговой оценки товарных рынков. Систематический
анализ кредитоспособности, платежеспособности клиентов, обеспеченности
120
ссуд, страхование кредитных рисков позволяют банку успешно проводить
кредитную политику. В результате в 1995г. банк получил 536 млрд.руб. прибыли,
в то время как многие российские банки испытывали серьезные финансовые
трудности.
II. Аппарат управления кредитными операциями и полномочия
сотрудников банка.
Наряду с разработкой основных направлений кредитного процесса важным
элементом кредитной политики является организация кредитного процесса.
Реализация кредитной политики, как уже отмечалось выше, происходит на
основе разработанной банком системы предоставления полномочий на выдачу
ссуд. В МББ, например, система полномочий на выдачу ссуд выглядит
следующим образом. Для филиалов банка определяется максимальный размер
риска на одного заемщика, который дифференцируется от 100 до 800 тыс.дол. (в
рублевом или валютном выражении) в зависимости от объема кредитных
операций, выполняемых филиалом, уровня квалификации и опыта персонала,
наличия просроченной задолженности по ссудам, структуры кредитного
портфеля филиала и проч. Кредитное управление правления МББ имеет право
предоставить ссуду в пределах 1,5 млн.дол., а сверх этой суммы кредитные
заявки рассматриваются кредитным комитетом банка. В целом около 60% ссуд
МББ предоставляется филиалами банка. Аналогичные подходы по реализации
кредитной политики используются и в других банках.
В процессе практической реализации кредитной политики банковские
работники используют совокупность приемов или операций, для утверждения
выдачи ссуды и организации кредитного процесса в последующем. Система
утверждения кредита обычно многоступенчата. Уровень, на котором каждая
услуга по кредиту будет утверждаться, зависит от рейтинга клиента (его
кредитоспособности) и степени кредитного риска.
Например, индивидуальные полномочия кредитного работника в кредитном
отделе (индивидуальная подпись) распространяются на утверждение кредитной
121
услуги в сумме эквивалентной, скажем, 20 тыс.дол. (кроме кредитов,
заслуживающих особого внимания). Следует отметить, что индивидуальные
полномочия часто различны в разных подразделениях даже одного банка и
зависят от уровня квалификации служащего банка, типа, размера, срока
погашения и размера ранее размещенных кредитных ресурсов. Кроме того,
важно подчеркнуть, что кредитные работники могут расширять, увеличивать и
обновлять виды кредитных услуг до предусмотренного объема. Если достигается
предел по специфической кредитной услуге для клиента (например, лимит
форвардных сделок с инвалютой), служащий банка не может утвердить
дальнейшее предоставление аналогичных услуг, а может лишь предложить
другие услуги, по которым лимит еще не исчерпан. Служащий может утверждать
совокупность кредитных услуг для клиента в любой комбинации существующих
кредитных категорий, при которых утвержденный совокупный объем
кредитования не превышается. Управляющий филиалом банка может быть
наделен индивидуальной ответственностью за все ссуды, предоставленные
кредитным отделом.
Схема 7.
Система утверждения кредита
Правление банка
Кредитный комитет
Департамент
кредитной
политики
(двойная подпись)
Отдел 1
Отдел 2
Отдел 3
Индивидуальная
подпись
Индивидуальная
подпись
Индивидуальная
подпись
Двойная подпись (например, кредитного работника и его начальника)
потребуется в том случае, если кредитная услуга составит, например, сумму от
20 до 50 тыс.дол. и не вызовет дополнительных кредитных рисков. Двойная
подпись обычно необходима, если размер и/или срок погашения ссуды
122
превышает кредитный лимит служащего, выдающего кредит и отвечающего за
него. Практика множественной подписи, необходимой для данной кредитной
услуги, различна в разных банках. Общими же для всех являются следующие
положения: увеличение числа необходимых подписей с увеличением размера
услуг, причем каждая подпись является утверждением служащим более высокого
уровня с большими полномочиями внутри одного и того же отдела или филиала;
либо требование подписи представителя кредитного комитета при превышении
данного размера ссуды.
Кредитный комитет рассматривает вопрос о кредитовании клиента,
например, в сумме свыше 50 тыс.дол. Кредитные комитеты создаются
специально для обсуждения заявок по ссудам свыше установленных лимитов (по
размерам, срокам погашения и т.п.) или с нестандартными условиями, а также
комплексной кредитной экспертизы проектов. Считается, что подобный подход
помогает сократить появление ошибок в решениях о выдаче ссуд. В то же время
потенциальным недостатком широкого использования системы комитетов
является отвлечение опытных сотрудников банка от деятельности по развитию
бизнеса, а также увеличение сроков процесса утверждения кредита.
В настоящее время в российской банковской практике существуют и иные
подходы к реализации кредитной политики. В частности, ряд коммерческих
банков в последние годы решили отказаться от использования системы
кредитных полномочий, посчитав ее для себя нецелесообразной в силу разных
причин: определенной громоздкости системы, длительного периода принятия
решений, отвлечения квалифицированных кредитных работников от их
непосредственных обязанностей для участия в работе кредитных комитетов.
Подходя диалектически к данному вопросу, следует констатировать, что
любая система не лишена недостатков. Вместе с тем, использование системы
кредитных полномочий призвано и позволяет при правильной организации
работы повысить эффективность работы кредитных подразделений банков,
определить уровень компетенции работников на каждом уровне иерархической
123
структуры
банка, предоставив
определенные
права
(обусловленные
квалификацией работника, качеством кредитного портфеля банка и другими
параметрами) и строго контролируя ответственность каждого работника. Вопрос
в данном случае, как нам представляется, состоит не в том стоит ли использовать
систему кредитных полномочий, а в том как обеспечить ее рациональное
использование, как лучше организовать работу.
III. Организация кредитного процесса на различных этапах реализации
кредитного договора.
Каждый банк приходит к собственной кредитной политике. Поэтому
главный вопрос состоит не только в том есть ли она у банка, но и в ее качестве
(степени соблюдения принципов кредитной политики, в частности,
эффективности, оптимальности). Организация кредитных взаимоотношений
банка с заемщиком определяется многими факторами, включая размер банка,
квалификацию банковских работников, отвечающих за оформление ссуды,
величину кредитного портфеля, виды ссуд и др. Как было показано выше, одним
из элементов кредитной политики является организация кредитного процесса.
Эту работу проводит кредитный отдел. Отдел кредитного анализа координирует
и поддерживает весь процесс кредитования. В небольших банках и в некоторых
банковских филиалах кредитный анализ нередко входит в обязанности
кредитных работников. С другой стороны, разделение двух отделов способствует
более высокому уровню объективности кредитного анализа и более
осторожному процессу утверждения ссуд, чем если бы эти функции выполнялись
в одном подразделении банка.
85
В качестве примера недопустимого объединения
вышеназванных направлений деятельности банка является банкротство такого
крупного и известного японского банка как Daiwa Bank.
Кредитные работники должны быть ознакомлены с банковской кредитной
политикой, особенно с требованиями по заполнению и ведению документации и
85
Подробнее см. Валравен К.Д. "Управление рисками коммерческого банка", учебное пособие, Институт
экономического развития Мирового банка, Вашингтон, 1993.
124
с методами кредитования, включая процесс утверждения ссуды. Хорошо
организованная система с четким ведением регистрации и бухгалтерии имеет
решающее значение. В этой связи особое значение должно придаваться ведению
картотеки
кредитной
информации, которая
является
внутренней,
хронологической и всеобъемлющей регистрацией взаимоотношений банка с
клиентом. Содержание картотеки обычно выходит за рамки чисто кредитных
взаимоотношений и затрагивает регистрацию всех видов деятельности между
контрагентами (кроме взаимоотношений, носящих доверительный характер).
Содержание картотеки кредитной информации, по нашему мнению, может
включать:
- копии корреспонденции между клиентом и банком;
- записи, подготовленные персоналом банка в качестве детального отчета о контактах с
клиентом;
- копии документов о проведенном кредитном анализе и утверждении ссуд,
подготовленных работниками банка, содержащие подписи утверждавших сотрудников
и, в случае отказа на просьбу о выдаче ссуды, причины отказа;
- копии договоров и соглашений, соглашений о ссудах, ограничений получения
инвалюты и другой документации, относящейся ко взаимоотношениям с клиентом;
- копии отчетов по результатам анализа доходности отношений с клиентом.
По условиям конфиденциальности доступ банковских работников к
картотеке ограничен. Картотека кредитного анализа должна находиться в отделе
кредитного анализа и работники банка смогут получать к ней доступ по мере
необходимости.
Основная работа по организации кредитного процесса в банке может быть
представлена в виде следующих этапов.
1 этап. Формирование портфеля кредитных заявок.
2 этап. Проведение переговоров с потенциальным клиентом.
3 этап. Принятие решения о целесообразности выдачи кредита и форме его
предоставления.
125
4 этап. Оформление кредитного дела.
5 этап. Работа с клиентом после получения им ссуды.
6 этап. Возврат кредита с процентами и закрытие кредитного дела.
1 этап включает сбор информации о спросе на кредит, ее анализ и
предварительный отбор заявок. При этом должен соблюдаться следующий
основной принцип: вся поступающая в банк информация о потенциальных
заемщиках должна письменно фиксироваться кредитными работниками и
содержать следующие основные сведения: фамилия, имя, отчество заемщика,
профессия и занимаемая должность, адрес и номер телефона; сумма
испрашиваемого кредита; срок, на который он испрашивается; целевое
назначение кредита; причины, побудившие обратиться в банк с просьбой
предоставить кредит. При поступлении в банк большого количества заявок такая
информация создает предпосылки для предварительного отбора наиболее
привлекательных предложений, а также позволяет создать информационный
портфель кредитных заявок для работы с ними в дальнейшем. Сотрудник
кредитного отдела играет роль продавца и эксперта в процессе предоставления
ссуды. На данном этапе работы перед кредитным работником стоит задача
подготовиться к проведению переговоров и получить наиболее полную
информацию о потенциальном заемщике. При необходимости можно справиться
о его финансовом положении в обслуживающем его банке. Перед проведением
переговоров кредитный работник заранее знакомится с представленными ему
финансовыми и справочными документами клиента: справкой с места работы о
размере постоянного заработка; декларацией о доходах; справкой из налоговой
инспекции; цель, на которую испрашивается кредит; а также гарантийными
письмами, поручительствами, другими документами.
На 2 этапе основная цель банка - окончательное определение
кредитоспособности и финансового положения клиента, с целью заключения
кредитного договора на более выгодных для банка условиях. Во время
переговоров с заемщиком (частным клиентом) кредитный работник должен
126
получить как можно более четкое и ясное представление о степени
обдуманности решения о займе; проанализировать насколько обоснована сумма
ссуды; выяснить насколько учтены возможные неблагоприятные внешние
факторы с тем, чтобы обеспечить безусловный возврат ссуды в срок. В процессе
переговоров активно используются финансовые документы заемщика.
На 3 этапе банк, тщательно ознакомившись с представленными клиентом
документами, обсудив условия выдачи ссуды, принимает решение о
возможности и форме ее предоставления. Процесс принятия решения кредитным
работником относительно возможности и целесообразности кредитования
клиента включает:
* оценку заявки клиента (получение информации у заемщика; анализ цели
получения средств заемщиком и ее соответствие заявке; определение структуры
ссуды (по срокам, уровню процентной ставки, обеспечению, подготовке
кредитной документации и т.д.);
* анализ источников погашения ссуды (оценка первичных и вторичных
источников погашения ссуды);
* оценку рисков, присущих кредитной сделке, которые могут затруднить
погашение ссуды.
На этом этапе решаются вопросы страхования ссуд с повышенной степенью
риска; составляются, при необходимости, дополнительные договоры о залоге,
наконец, выбирается наиболее оптимальная форма предоставления ссуды (ссуда
на неотложные нужды индивидуальному заемщику, ссуда под обеспечение
ценных бумаг и др.). После завершения обсуждения всех вопросов с
потенциальным заемщиком и рассмотрения его заявки на кредит, кредитный
работник должен подготовить кредитное предложение для представления
ответственным руководителям и, если это требуется из-за размера и сложности
кредита, кредитному комитету. Кредитное предложение должно включать, кроме
детального описания кредитного инструмента (ссуда, банковская гарантия,
резервный аккредитив), изложение отношений банка с клиентом в целом,
127
включая общую сумму предоставленных банком кредитов и причины, почему
кредитный работник считает кредит привлекательным для банка. Качество
технико-экономического обоснования кредита (ТЭО) - это важнейший элемент в
процессе оценки кредита. Оно отражает способности кредитного работника
профессионально анализировать заявку на кредит, а также способность убедить
руководство банка, что предложенный инструмент выгоден банку и,
следовательно, должен быть использован. Предложение должно быть
представлено в форме, общей для всех кредитных отделов - с коррективами для
тех инструментов, которые имеют специфические черты (например,
недвижимость, лизинг и т.д.) - чтобы обеспечить процесс оценки и сравнения с
другими кредитными предложениями.
Структура и содержание ТЭО может иметь вид:
а) Имя, адрес, род занятий потенциального ссудозаемщика.
б) Дата заявки на получение ссуды, имя сотрудника банка, ведущего счет,
местонахождение филиала, предоставляющего ссуду.
в) Краткий обзор существующих счетов клиента в банке, включая последние
дебетовые и кредитовые остатки по сравнению с прошлым годом.
г) Детальное описание заявки на выдачу ссуды, включая новый или
возобновляемый кредит, объем, цель, вид кредита, предложенное определение цены,
процентные платежи и график погашения основного долга по ссуде, обеспечение, либо
его отсутствие, (с указанием типа обеспечения), ожидаемая дата использования (если
возможно).
д) Общая сумма предоставленного ранее кредита, по типам инструментов и суммы,
подлежащие выплате клиенту, включая внебалансовые обязательства (включая кредиты
дочерним компаниям и иным связанным с клиентом заемщикам).
е) Детальное описание цели кредита и источника погашения, включая первичные и
вторичные источники, краткий отчет о потоке платежей в связи с требованиями по
обслуживанию долга и общей задолженности клиента.
128
ж) Залог, по типу стоимости (как устанавливается стоимость), качество (срок),
использованные гарантии, гарантии, объемы, финансовая сила (например, чистая
реализационная стоимость), имена и адреса гарантов.
з) Кредитная история заемщика.
и) Деловые комментарии, включая анализ декларации о доходах и прогноз на
будущее.
к) Заявление о том, насколько предложенный инструмент соответствует кредитной
политике и стратегии банка, включая определение цены кредита.
4 этап. После принятия решения о выдаче ссуды оформляются: кредитный
договор, заявка на выдачу ссуды, срочное обязательство, которые
регистрируются в "Кредитном журнале" и затем подшиваются в папку, на
обложке которой указывается имя заемщика, номер кредитного договора, номер
ссудного счета в банке, год заключения договора, срок хранения дела,
наименование банка и управления.
На 5 этапе банк проводит работу с клиентом уже после получения им
ссуды. Эта работа предполагает проведение контроля за исполнением
кредитного договора и поиск новых форм сотрудничества с клиентом. В
процессе контроля сотрудники кредитного отдела используют различные
источники информации (информацию самого банка, других финансовых
институтов, заемщика). Банк принимает меры по реализации возвратности
ссуды, контролирует регулярное поступление процентов за пользование ею,
проводит проверки (плановые и внеплановые) на местах с составлением акта
проверки. В ходе таких проверок контролируется соответствие фактического
расходования ссуды ее целевому назначению, предусмотренному в кредитном
договоре, проверяются накладные, договоры на куплю-продажу товарно-
материальных ценностей и т.д. В случае ухудшения финансового состояния
клиента и возникновения риска невозврата ссуды, кредитный работник ставит в
известность свое руководство с целью принятия соответствующих мер.
Проблемные кредиты могут возникнуть в результате "денежного кризиса" у
129
клиента, который может наступить внезапно или развиваться постепенно, либо
наличия кредитного договора со злостным неплательщиком. Признаки
проблемных кредитов могут быть внешние и внутренние. Тревожными для банка
сигналами являются: финансовые и нефинансовые причины. К числу последних
относят: задержку в представлении отчетности; изменение в планах
деятельности клиента; отказ заемщика от сотрудничества; представление
искаженной информации; нарушение условий кредитного договора, особенно
запретительных оговорок. Финансовые причины (частые просьбы по изменению
срока погашения ссуды, увеличению лимита кредитования, изменение цели
кредита, постоянные ссуды) более подробно рассмотрены нами в разделе III.
В современной банковской практике не существует универсальных правил по
"спасению" потребительских ссуд, однако можно рекомендовать следующие
подходы:
изменение структуры задолженности; получение дополнительной
документации и гарантий; продажа обеспечения; продажа прочих активов;
обращение к гарантиям; разработка совместных программ по сокращению
расходов; принятие юридических мер.
6 этап - возврат кредита с процентами и закрытие кредитного дела -
завершающий этап кредитных взаимоотношений банка с заемщиком. Случаи
непогашения ссуд должны ежегодно анализироваться (чаще должны
рассматриваться случаи непогашения проблемных кредитов), при этом вся
информация должна быть скорректирована. Последнее включает аналитическую
оценку заемщика и кредитных услуг, калькуляцию, соблюдение кредитных
договоров и т.д. В нашей стране существует определенная проблема в части
погашения ссуд частными лицами, так как по действующему законодательству
установлен 2-х-годичный срок исковой давности по погашению ссуд. В других
странах, например в США, не существует такого понятия как срок исковой
давности применительно к погашению индивидуальных ссуд. В случае
непогашения ссуд банки имеют право предъявить их к погашению в течение
всей жизни заемщика. С нашей точки зрения, целесообразно внести
130
соответствующие изменения в российское законодательство по отмене срока
исковой давности по отношению к индивидуальным заемщикам банков, чтобы
повысить их ответственность перед банком и снизить риск непогашения
потребительских ссуд.
IV. Банковский контроль и управление кредитным процессом.
Обоснованный анализ кредита и процесс его одобрения в сочетании с
систематическим мониторингом состояния ссуд являются необходимыми
элементами процесса охраны банковского кредитного портфеля и,
следовательно, жизнеспособности самого банка.
В отличие от зарубежной банковской практики, предлагающей
рассматривать вопросы разработки кредитной политики банка лишь в плоскости
организации кредитного процесса в банке, нам представляется необходимым
подчеркнуть необходимость комплексного подхода в процессе обоснования
теоретической модели формирования оптимальной кредитной политики
коммерческого банка. Комплексный подход, с нашей точки зрения, выражается
как в разработке теоретических основ, приоритетных направлений кредитной
политики банка с точки зрения стратегии его развития, так и определении
наиболее эффективных, оптимальных для данного этапа развития банка
тактических приемов и методов ее реализации. В этой связи наряду с
изложением общих методологических подходов построения теоретической
модели формирования оптимальной кредитной политики коммерческого банка, с
нашей точки зрения, необходимо также учитывать современное состояние рынка
банковских услуг в России, что позволит выделить приоритетные направления
кредитной политики банка на определенных этапах его развития. Например, для
российских банков в настоящее время наиболее актуальны вопросы контроля
качества кредитного портфеля, что предопределяет необходимость уделить в
модели особое внимание следующим вопросам:
- анализ кредитного рынка и разработка мер по привлечению и отбору
наиболее выгодных для банка кредитных заявок;
131
- анализ финансового состояния заемщиков,
- анализ залогов и иного обеспечения возвратности ссуд; организация
работы по управлению и ликвидации залоговых средств и обеспечения;
- соблюдение принципов кредитования (целевой направленности,
обеспеченности, срочности);
- периодическое тестирование выданного кредита на предмет его
возвратности: мониторинг состояния заемщика, целевых рынков, экономической
ситуации и т.д.;
- анализ структуры кредитного портфеля, расчет и интерпретация
показателей, разработка и выполнение мер по реструктуризации кредитного
портфеля;
- выявление проблемных кредитов и разработка мероприятий по ликвидации
задолженности;
- кредитование в других экономических регионах;
- кредитование в условиях риска, связанного с экономическим кризисом,
инфляцией и т.д.
Действенный контроль возможен лишь в том случае, если банк имеет
необходимые документы для анализа. Проведенное нами исследование
современной российской и зарубежной банковской практики показало, что в
интересах усиления банковского контроля в процессе кредитования
целесообразно использовать т.н. организационные формы кредитной политики -
приемы, способы, методы реализации кредитной политики, определенные нами
выше, которые на практике предстают в формализованном виде - в виде
соответствующих документов, что позволяет говорить о материализации
взаимосвязи сущности кредитной политики с предметной стороной ее
реализации (см. п. 1.1.1). Причем в отличие от зарубежной практики, где
распространено составление лишь одного документа, в котором представлены
основные направления кредитной политики
86
, нам представляется важным
86
"Банковское дело и финансирование инвестиций" под ред. Н.Брука, т.II, ч. 1, 1995.
132
разработать синтетический документ, который следует назвать "Руководство по
кредитной политике" (прилож. 15).
Руководство позволит объединить
совокупность документов, необходимых, с нашей точки зрения, для разработки
оптимальной кредитной политики современного российского коммерческого
банка. "Руководство по кредитной политике" может включать три основных
документа: 1) "Кредитная политика", 2) "Нормы кредитования", 3) "Инструкция
по кредитованию". Таким образом, функциональными формами кредитной
политики мы считаем вышеназванные документы, в которых находит
отражение стратегия и тактика банка в части организации кредитного
процесса в банке.
"Кредитная политика"
"Кредитная политика" разрабатывается с учетом маркетинговой стратегии
банка, его политики в области риск-менеджмента. Она определяет основные
направления кредитного процесса в соответствии с элементами кредитной
политики банка. В этом документе определяются: а) объективные стандарты и
параметры, которыми должны руководствоваться банковские работники,
отвечающие за оформление ссуд и управление ими; б) основа действий совета
директоров, лиц, принимающих стратегические решения; в) возможность
внешним и внутренним аудиторам оценить степень и качество управления
кредитами в банке.
Кредитная политика базируется на умении работников банка правильно и
обоснованно выбрать: сектор экономики, на котором целесообразно проводить
кредитные операции в данный момент времени; а также "своего клиента", исходя
из его кредитоспособности и других факторов, имеющих первостепенное
значение для банка при решении вопроса о возможности предоставления ссуды.
Кредитная политика определяется также теми кредитными продуктами,
которыми располагает банк сегодня и предполагает внедрить завтра. Например,
применительно к индивидуальным заемщикам, это могут быть потребительские
ссуды долгосрочного характера (на приобретение дома, квартиры) и
133
краткосрочные (на покупку автомобиля, мебели, ювелирных изделий,
организацию отдыха (путешествия) и т.д.
Важным элементом кредитной политики является также организация
контроля в банке (контроль за правильным применением кредитных стандартов
при решении вопроса о возможности кредитования потенциального заемщика;
контроль за соблюдением полномочий отдельными кредитными работниками;
общий контроль за состоянием кредитного портфеля банка и, в частности, за
проблемными ссудами).
Кредитная политика необходима для обеспечения последовательности
действий, диверсификации деятельности банка; делегирования полномочий и
обязанностей кредитных работников; развития общей кредитной культуры в
банке. Не имея кредитной политики и установленного порядка ее реализации
невозможно ввести в практику единые правила кредитования, которым
следовали бы все служащие банка. Поэтому изложенная в письменном виде
кредитная политика и соответствующие правила ее реализации составляют ту
основу, на которой строится кредитный процесс. Ответственность за разработку
кредитной политики и соответствующих инструкций и нормативов следует
возложить на комитет по кредитной политике.
Общая схема организации работы по подготовке и утверждению кредитной
политики коммерческого банка представлена в прилож. 14.
Разработка внутренней кредитной политики требует, чтобы руководство
банка сформулировало цели кредитования и определило, насколько эти цели
совпадают с общей задачей и стратегическими целями банка. После определения
целей кредитования, на их основе разрабатывают кредитную политику банка и,
параллельно, инструкции и правила, позволяющие служащим выполнять
необходимые кредитные операции, следуя кредитной политике банка.
По окончании начального этапа разработки кредитной политики и
инструкций, первая редакция этих документов должна передаваться на
экспертизу опытным работникам, которые оценивают переданные им документы
134
с точки зрения четкости изложения, логичности и практичности. После анализа
рекомендаций и предложений, внесенных экспертами, комитет по кредитной
политике (или Совет директоров) утверждает политику и инструкции.
"Кредитная политика"- это "живой" документ, в котором отражаются как
внутренние изменения в данном банке, так и изменения в банковской системе в
целом. Поэтому содержание кредитной политики и соответствующих
инструкций и нормативов корректируется с учетом изменений конъюнктуры.
"Кредитная политика" может включать кредитные нормативы, порядок и иногда
даже отдельные правила по кредитованию, но, прежде всего, она содержит
директивы общего характера, общую стратегию кредитования, принятую в
данном
банке. Например, в
"Кредитной
политике" определяется
внутрибанковский лимит на одного заемщика или может быть оговорено
правило, согласно которому предоставляются ссуды индивидуальным
заемщикам. В кредитной политике можно предусмотреть, чтобы все ссуды
выдавались исключительно на достижение четко сформулированной и
реалистичной цели, которая должна быть указана в кредитной документации, на
основе которой принимается решение о предоставлении ссуды. В "Кредитной
политике" может быть также оговорено, что ссуды на спекулятивные цели
(рисковые краткосрочные операции, проводимые банком с целью получения
максимальной прибыли), в том числе и частным лицам, выдаются в
исключительных случаях.
"Кредитная политика" затрагивает следующие основные аспекты
кредитования, которые в целом можно определить как систему реализации
принятых направлений кредитной политики:
* организация процесса кредитования,
* контроль за практической реализацией кредитной политики,
* управление кредитным портфелем,
* распределение полномочий,
* классификация кредитов,
135
* текущая работа с кредитами,
* классификация резервов.
Так, в разделе "Организация процесса кредитования" определяются
полномочия кредитных работников. Например, основная обязанность работника
кредитного отдела заключается в оформлении ссуды, сборе необходимой
информации, подготовке кредитной документации, определении степени риска
(рейтинга) и текущее обслуживание ссуды до ее окончательного погашения. В
раздел о кредитном портфеле следует включить предельно допустимые нормы
кредитов на одного заемщика в зависимости от его рискового рейтинга. Кроме
того, банк может ограничить общую сумму кредитов, выдаваемых частным
заемщикам, определив эту сумму по отношению к собственному капиталу банка.
Раздел "Текущая работа с кредитами" должен быть посвящен порядку
оформления кредитной документации и картотеки заемщика, расчету рейтинга
риска, проблемным ссудам, по которым приостановлено начисление процентов и
списанным на убытки. В разделе "Классификация резервов" определяются
характеристики ссуд, требующих резервов на покрытие потенциальных убытков.
В "Кредитной политике" оговариваются возможные исключения из кредитной
политики. Таким образом организуется процесс кредитования, задача которого -
сформировать стабильный, эффективно управляемый кредитный портфель
банка.
"Нормы кредитования"
В "Руководство по кредитной политике" целесообразно также включать
отдельный внутренний документ, в котором определены нормы кредитования,
отвечающие требованиям кредитной политики и служащие более подробным
руководством для работников банка. Вместе с тем, "Нормы кредитования" не
являются кредитными инструкциями. В "Нормы кредитования" целесообразно
включить
образцы
документов, которые
используются
кредитными
работниками, анкеты для получения финансовой информации у реальных и
потенциальных заемщиков, перечень действий, которые предпринимают
136
кредитные работники в процессе заключения кредитного договора и перечень
видов ссуд, требующих особого внимания. Таким образом "Нормы
кредитования" - это документ более подробный по сравнению с "Кредитной
политикой", но не такой конкретный как инструкция. Его задача - определить
действия по реализации кредитной политики. Кроме того, "Нормы
кредитования" должны: описывать порядок сбора и анализа финансовой
информации; давать определение связанных заемщиков и гарантов;
устанавливать административные нормы и правила организации кредитного
процесса; определять порядок анализа кредитоспособности заемщика и
подготовки ссуды к выдаче; оформления банковских гарантий, обязательств и
поручительств; ранжирования ссуд, требующих особого внимания.
"Нормы кредитования" - это документ, которым руководствуются все
работники данного банка. Его содержание и структура различна для разных
банков, но следующие основные моменты, как правило, должны присутствовать
в документах такого рода: описание системы кредитных полномочий, принятой в
банке; выдачу каких видов ссуд администрация банка считает желательной, а от
каких рекомендует воздерживаться (например, банк может рекомендовать
выдачу персональных ссуд под залог недвижимости, но воздерживаться от
расширения выдачи ссуд лицам с сомнительной репутацией, ссуд под
обеспечение корпоративных ценных бумаг и т.д.); географические районы, где
желательна кредитная экспансия банка (банк может ограничить сферу своей
кредитной политики городом, где он расположен, или районом в сельской
местности; крупный банк может ориентироваться не только на развитие
кредитных отношений с клиентами на национальном, но и на международном
уровне); правила о порядке выдачи ссуд служащим банка, о процедуре
взыскания просроченной задолженности, об овердрафте и т.д.
"Нормы кредитования" содержат лишь общие рекомендации, которые не
должны сковывать инициативу практических работников. Так, вопреки запрету
выдавать кредит фирмам с неустойчивым финансовым положением кредитный
137
работник может выдать кредит мелкой фирме под дополнительное обеспечение в
виде личной собственности, принадлежащей главе фирмы (например, под залог
его дома), что позволит гарантировать возврат ссуды. "Нормы кредитования"
американских банков содержат обычно пять разделов: общие положения,
категории ссуд, различные вопросы кредитной политики, контроль за качеством
кредитного портфеля и комитеты банка. "Нормы кредитования" устанавливают
оптимальные, с точки зрения банка, параметры организации кредитного
процесса, ответственность и др.
"Инструкция по кредитованию"
Порядок кредитования, закрепленный в банковских инструкциях,
определяет конкретные этапы кредитного процесса и обеспечивает его
осуществление в соответствии с требованиями кредитной политики. Так, в
инструкции подробно излагается порядок оформления ссуды и соответствующей
документации, определяются методы контроля за общим состоянием ссуд и
методы оформления отчетов о состоянии "проблемных" ссуд.
Кредитная политика требует постоянного наблюдения за всеми ссудами, т.е.
систематического учета погашения основной суммы долга и процентов. В
инструкции может быть указано, что информацию о погашении заемщиком
текущей задолженности следует получать ежемесячно, после чего ее
анализируют с точки зрения своевременности платежей. При обнаружении
нарушений текущая категория риска заемщика пересматривается. Итак, в
"Инструкции по кредитованию" излагаются конкретные меры контроля за
состоянием кредитов, предоставленных в соответствии с общей кредитной
политикой.
Банковская практика последних лет (российская и зарубежная)
подтверждает, что разработка кредитной политики должна включать:
определение стратегии, утверждаемой советом директоров (правлением) и
подготовку подробного "Руководства по кредитной политике", призванного
обеспечить реализацию стратегических направлений деятельности банка в
138
данной сфере. Подготовкой такого документа должно заниматься специальное
подразделение - комитет по кредитной политике - в чьи функциональные
обязанности входит также контроль за выполнением требований данного
документа. Вышеназванное
руководство
является
конфиденциальным
документом, так как оно содержит стратегию и методы банковской кредитной
политики, и даже внутри банка доводится до сведения лишь тех служащих,
которые участвуют в кредитном процессе. В целом в "Руководстве по кредитной
политике"находят отражение все этапы кредитного процесса, начиная со сбора
информации и анализа кредитоспособности заемщиков, до кредитного анализа и
аудита, включая процесс возмещения кредитных потерь.
"Руководство по кредитной политике", как нам представляется, - это
наиболее эффективный инструмент реализации кредитной политики. Он служит
основой для контроля и наблюдения за организацией процесса кредитования в
банке; справочным материалом и инструкцией для работников кредитного
отдела по всем аспектам кредитования; инструментом контроля за выполнением
требований инструкций по кредитованию для руководителей кредитных отделов;
определяет требования, на основе которых осуществляются проверки
работниками отдела кредитного анализа и аудита; упрощает внесение
коррективов в текущую кредитную политику и порядок ее реализации.
Итак, на основе вышеизложенного можно сделать ряд практических
выводов. 1. В основе реализации кредитной политики банка должна лежать
теоретически обоснованная модель оптимальной кредитной политики,
разработка которой должна базироваться на анализе его ресурсной базы (см.
раздел II). 2. Российским коммерческим банкам в основу их деятельности
следует положить собственную стратегию в виде "Руководства по кредитной
политике", которое должно включать следующие документы: а) "Кредитная
политика", б) "Нормы кредитования" и в) "Инструкция по кредитованию".
Тактика в области организации кредитного процесса в части кредитования
индивидуальных заемщиков найдет свое детальное изложение в виде банковских
139
инструкций
и
положений
относительно
организации
кредитных
взаимоотношений с населением. 3. Особое внимание и контроль в процессе
реализации кредитной политики коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением, изложенной в вышеназванных документах, должны быть нацелены
на работу с проблемными ссудами и управление ими. Служащие банка обязаны
прежде всего овладеть материалами по сигналам раннего предупреждения о
возможных потерях в будущем и принимать определенные решения по
обслуживанию проблемных ссуд в рамках разработанной кредитной политики. В
случаях, когда проблемы становятся очевидными и их решение назрело,
работники кредитного отдела, опираясь на руководство по кредитной политике,
должны наметить пути выхода из кризиса путем реабилитации или ликвидации
конкретной ссуды. Практические аспекты использования "Руководства по
кредитной политике" рассмотрены в III разделе работы.
140
Раздел II. Практические аспекты реализации кредитной
политики коммерческого банка во взаимоотношениях с
населением с позиций формирования его ресурсной базы.
Глава 1. Концептуальные основы формирования депозитного
портфеля банка.
2.1.1. Особенности формирования депозитной политики российских
коммерческих банков.
Концепция кредитной политики банка, изложенная нами выше,
основывается на определении кредитной политики как стратегии и тактики банка
по аккумуляции временно свободных средств и кредитованию заемщиков. В
такой трактовке депозитная политика - часть кредитной политики.
Следовательно, задачи кредитной политики, обусловленные современным
состоянием рынка банковских услуг, определяют и направления депозитной
политики банка.
Особенности современного российского рынка банковских услуг населению
определяют основные требования к банковской (в т.ч. депозитной) политике.
Важнейшими особенностями этого рынка мы считаем следующие.
1. Современная российская экономика - это экономика переходного периода,
отличающаяся
высокими
рисками
(экономическими, политическими,
социальными), что обусловливает недоверие населения к банковской системе в
целом. Инфляция, отсутствие гарантированности вкладов, банкротства банков (в
т.ч. крупных) лишний раз подтверждают этот диагноз. Инфляция оказывает
пагубное влияние на сберегательный процесс, обесценивая денежные
сбережения. И если не предпринимаются меры по преодолению инфляции, то
расстройство денежного обращения постепенно достигает масштабов
гиперинфляции. При этом сберегательная деятельность теряет всякий смысл,
владельцы сбережений стремятся как можно скорее избавиться от денег. Этот
феномен в истории России наблюдался неоднократно и получил название
"бегства от денег", когда обесценивающиеся денежные знаки "жгут руки".
141
Подобные явления наблюдались в нашей стране в начале века после Октябрьской
революции 1917г., затем в 1920-х (последствия индустриализации,
коллективизации и др.), в послевоенный период 1945-1947гг., а также в начале
1990-х в связи с реорганизацией распределительной модели экономики и
переходом к рынку. В свою очередь "чрезмерные" денежные сбережения,
накопленные, в частности, вследствие опережающего роста денежных доходов
населения, могут выступать в качестве фактора усиления инфляционных
процессов.
При выборе альтернативных форм организации сбережений частные лица
руководствуются несколькими критериями: надежностью хранения средств,
доходностью и ликвидностью.
А поскольку в современных условиях большое
влияние на состояние сберегательного и инвестиционного процессов в стране
оказывают инфляционные тенденции, то правительство использует весь
комплекс мероприятий, направленных на их преодоление. И результаты не
заставили себя долго ждать. Достаточно отметить, что официальные темпы
инфляции за последние несколько лет резко снизились:
1992 г. - 1300%
1993 г. - 800%
1994 г. - 250%
1995 г. - 60%
1996 г. - 23 %
1997 г. - около 12 % (прогноз).
Однако, как выяснилось, на ужесточение монетарной и фискальной
политики экономика реагирует не столько снижением темпа роста цен, сколько
нарастанием неплатежей, причем не только в производственной, но и в
финансово-кредитной сфере. Достаточно сказать, что по данным Федерального
управления по делам о несостоятельности (банкротстве) по состоянию на начало
1996г. каждое третье предприятие России было убыточным, а неплатежи (общая
задолженность предприятий), ставшие подлинным национальным бедствием,
приблизились по своим размерам к ВВП. Просроченная задолженность составила
116,1 трлн.руб. (или 45,5% от общей). Суммарный объем неплатежей в
142
банковской сфере составил 158,4 трлн.руб. Ужесточение валютной, а также
резервной политики внесло в это свою негативную лепту, сделав
неплатежеспособными многие банки.
87
Все это прямо сказывается на частных
лицах (клиентах банков и работниках предприятий и организаций, в том числе и
неплатежеспособных).
2. Для экономики переходного периода характерен также начальный этап
формирования рыночных отношений, что подтверждается процессом
становления рынков товаров, труда и капитала. При этом важно иметь в виду, что
развитие финансовых рынков невозможно без совершенствования двуединого,
взаимосвязанного процесса мобилизации сбережений и инвестирования средств.
Укрупненно сбережения представляют собой разность между доходами и
потреблением. Действительно, в той мере, в какой население сберегает, т.е.
воздерживается от текущего потребления, общество может направлять свои
ресурсы на капитальные вложения в развитие производства и на кредитование
населения. В этом случае "нормальным" сбережениям должен противостоять
продукт в форме, пригодной для удовлетворения производительного и
потребительного спроса. Главное - обеспечить использование сбережений
(производительное и потребительное), с тем чтобы достичь приращения
стоимости, иначе у населения пропадает заинтересованность в сбережении
средств.
3. Применительно к банковской системе особое значение имеет возрождение
фондового, валютного рынка, рынка депозитов и кредитов и т.д. Рынок
банковского обслуживания населения не является исключением, - для него также
характерны черты рынка, находящегося на начальной стадии развития
(нестабильность, высокие
риски, ограниченность
возможностей
по
обслуживанию клиентов и др.). В результате мероприятий, направленных на
проведение экономической реформы, в том числе реорганизации банковской
системы страны на основе принятых законов о банках и банковской деятельности
87
Финансовые известия, № 41, 1995, с. 2.
143
право привлекать денежные средства населения в депозиты и выполнять
широкий спектр операций по обслуживанию частных клиентов получили все
коммерческие банки. Однако,
децентрализация финансовых ресурсов сама по себе не
могла сыграть положительную роль для повышения эффективности инвестирования.
4. Важной особенностью современного рынка банковских услуг населению
является преобладание на этом рынке одного банка-монополиста - Сбербанка
РФ. До 1987г. в нашей стране банки вообще практически не занимались
обслуживанием населения. Операции по обслуживанию населения возлагались в
основном на систему Гострудсберкасс СССР и почтовые отделения связи.
Создание Сбербанка на базе ГТСК СССР позволило ему практически
монополизировать рынок (свыше 70% вкладов населения сосредоточено в
Сбербанке) и проводить на этом рынке
политику лидера, избрав стратегию на
удержание рынка.
Анализ фактических данных свидетельствует о резком изменении в 1995г.
удельного веса вкладов населения в Сбербанке РФ и коммерческих банках.
Несмотря на общее снижение темпов прироста рублевых вкладов населения в
Сбербанке РФ по сравнению с предыдущим годом, обусловленное в основном
снижением темпов инфляции, данные о его конкурентном преимуществе по
сравнению с другими коммерческими банками свидетельствуют о явном
предпочтении клиентами Сбербанка в связи с гарантированностью вкладов
государством (особенно после кризиса ликвидности 1995г.). В декабре 1995г.
доля Сбербанка в привлечении средств населения составила 90,5%!
144
Таблица 5.
Привлечение средств населения на рублевые счета Сбербанка и других
коммерческих банков России в 1995 г.
млрд.руб.
I квартал
II
квартал
III
квартал
IV
квартал
Итого
за год
Прирост рублевых вкладов населения
В Сбербанке России
·
фактически
4692
8132
5896
15923
34643
·
в % к предыдущему году (число раз)
3,9
3,1
148%
2,8
2,5
·
в % к общему приливу по банкам России
56,8
55,7
78,8
88,6
71,7
В других коммерческих банках
·
фактически
3565
6464
1582
2053
13664
·
в % к предыдущему году
177
195
95
99
151
·
в % к общему приливу по банкам России
43,2
44,3
21,2
11,4
28,3
5. Вновь созданные коммерческие банки в условиях ограниченности
свободных ресурсов на рынке вынуждены конкурировать между собой, с
другими финансово-кредитными институтами и Сбербанком за частных
клиентов. На рынке депозитов в последние годы наблюдается не только жесткая
межбанковская конкуренция. В "борьбу за пассивы" активно включились и
другие коммерческие структуры, которые развернули в средствах массовой
информации "агрессивную" рекламную кампанию по привлечению рублевых и
валютных средств населения. Клиентов привлекают высокими процентными
ставками или иными выгодными условиями вложения средств. В этой связи
необходимо подчеркнуть, что привлечение вкладов - банковская операция и в
соответствии с Законом РФ "О банках и банковской деятельности" осуществлять
ее могут лишь учреждения, получившие банковскую лицензию ЦБ РФ. Запись в
учредительных документах о возможности занятия финансовыми операциями не
дает права на подобную деятельность.
По отношению к банкам ЦБ РФ, как было заявлено "в целях защиты
интересов населения" определил, что с 1.01.1995 вновь создаваемые банки
должны получать лицензию на привлечение частных вкладов только при
соблюдении пяти требований: 1) срок осуществления банковской деятельности -
не менее 1 года; 2) обязательная публикация годовой отчетности банка (баланса
и отчета о прибыли и убытках), подтвержденная аудиторской фирмой; 3)
145
соблюдение банковского законодательства и нормативных актов ЦБ РФ; 4)
наличие у банка резервного фонда в размере не менее 10% от фактически
оплаченного уставного фонда; 5) наличие резервов на возможные потери по
ссудам.
В последние годы на рынке депозитов усилилась конкуренция коммерческих
банков за привлечение временно свободных денежных средств населения. Если
до кредитной реформы 1987-1990-х Сбербанк РФ владел вкладами граждан,
сумма которых на начало 1992г. была эквивалентной 8,5% валового продукта, то
последствия инфляции выражаются в том, что сегодня вклады населения в
Сбербанке составляют в совокупности лишь 1% ВВП. Сбербанк РФ испытывает
все большее давление со стороны быстро растущих, активно развивающихся
коммерческих банков.
Стратегия выживания на рисковом российском рынке вынуждает
коммерческие банки избирать путь развития универсальных банков (с целью
диверсификации рисков), что предполагает наряду с другими обслуживание
населения. Таким образом в условиях конкуренции российские банки
вынуждены проводить агрессивную политику, избрав для себя приемлемый тип
стратегии на рынке.
Стратегия конкурента предполагает развитие банка по всем направлениям
банковской деятельности с тем, чтобы получить конкурентное преимущество на
рынке. Однако в современных российских условиях такого рода стратегию на
рынке банковского обслуживания частных лиц могут избрать для себя лишь
крупные банки, имеющие возможности для конкуренции с лидером -
Сбербанком. Например, Столичный банк сбережений-АГРО, Инвестсбербанк
определили для себя работу с частными клиентами в качестве приоритетной.
СБС-АГРО в последние годы проводит политику широкого привлечения
денежных сбережений индивидуальных клиентов. Руководство банка считает
оптимальной ситуацию, когда 70% всех открытых в нем счетов будут
принадлежать физическим лицам и 30% - юридическим. Для достижения этой
146
цели банк проводит политику расширения филиальной сети (в т.ч. на базе
Агропромбанка после приобретения контрольного пакета его акций в 1996г.).
Стратегия догоняющего - удел большинства коммерческих банков,
принявших для себя решение о необходимости банковского обслуживания
населения. Так, например, "Альфа-банк" изменил свою политику и начал активно
привлекать средства населения. С этой целью только в Москве в 1996г. банк
открыл 4 новых филиала и 25 отделений. "Профбанк" также открыл в Москве
свое первое специализированное отделение для работы с частными лицами.
Стратегия специалиста предполагает, что банк, решивший принять на
обслуживание население, не будет конкурировать с лидером по всем
направлениям банковской деятельности, а выберет приоритетные направления,
повысит качество обслуживания в данном сегменте рынка и таким образом
получит преимущество перед конкурентами в сфере своей специализации.
В каждом коммерческом банке размер средств на счетах по вкладам частных
клиентов, как установлено действующим банковским законодательством, не
должен превышать суммы собственных средств, то есть 5-8% обязательств банка.
В последнее время большинство коммерческих банков, начав активно привлекать
вклады граждан, еще не вышли на установленное соотношение собственных
средств и вкладов граждан, что объясняется, в первую очередь
организационными моментами. В частности, Инкомбанк не только принимает
сбережения от населения, но и проводит безналичное обслуживание граждан
путем открытия расчетных касс по принципу отделений сбербанков. Столичный
банк сбережений открывает сберкассы. Таким образом, коммерческие банки не
только пополняют свои ресурсы, но могут составить конкуренцию Сбербанку,
что объективно способствует развитию рынка и постепенному отходу от любых
форм монополизма в экономике.
Макроэкономический анализ современного состояния рынка банковского
обслуживания частных клиентов показывает, что для правильного выбора
стратегии и тактики на этом рынке банкам необходимо его анализировать,
147
проводя маркетинговые исследования рынка.
Современные банки уже не должны
удовлетворяться ожиданием того, что вкладчики сами придут в банк со своими
предложениями. Необходимо проводить маркетинговые исследования рынка для
выявления потребностей населения и предлагать различные финансовые
инструменты для привлечения денежных средств в депозиты. Изучение
зарубежной банковской практики подтвеждает этот вывод. В процессе
формирования депозитной политики коммерческие банки должны учитывать все
факторы (внешние и внутренние), действующие на рынке. Маркетинговые
исследования рынка депозитов, например, показывают, что в настоящее время
можно выделить ряд факторов, обусловивших большое разнообразие депозитов,
которые действуют практически во всех западных странах, а в процессе
дальнейшей либерализации банковского дела в России, развиваются и в нашей
стране.
Основные факторы, влияющие на формирование депозитной политики банка,
а также его депозитного портфеля, и определяющие необходимость развития
гаммы банковских вкладов
с позиций клиента: различие интересов субъектов
экономических отношений, определяемые в том числе условиями сбережений;
географические условия; национальные традиции; особенности социальной
группы; возраст вкладчиков; их духовные, политические, социальные интересы;
семейное положение; уровень образования; профессия; уровень доходов;
пенсионное обеспечение; уровень развития системы страхования и др.; с
позиций банка: уровень конкуренции (межбанковской и с небанковскими
кредитными институтами); тенденции расширения, развития гаммы банковских
услуг; политика "все для клиента"; повышение качества банковских услуг;
диверсификация риска; уровень квалификации банковских служащих; состояние
технологии; современное техническое обеспечение банковских операций и услуг
и др.
При этом важно предлагать такие банковские продукты, в которых клиенты
действительно нуждаются, что предопределяет необходимость маркетингового
148
подхода в работе банков. Если же банки не повышают привлекательность
оказываемых операций и услуг, включая депозитные вклады, то последние
перемещаются из сферы влияния банков в сферу операций с ценными бумагами
государства (государственные ценные бумаги) или иным (негосударственным)
операторам на рынке - страховым, трастовым компаниям, инвестиционным,
инновационным, пенсионным фондам и т.д. (корпоративные ценные бумаги).
В целом анализ сложившегося состояния рынка депозитов показывает, что
вкладчики при принятии решения о размещении собственных средств
руководствуются прежде всего следующими соображениями. Во-первых, - это
надежность банка. Большинство населения считает наиболее надежным банком
Сбербанк, так как вклады в нем гарантируются государством и он имеет
длительную историю обслуживания населения. Необходимо отметить, что для
разных возрастных категорий этот критерий имеет разное значение. Молодежь и
люди среднего возраста более склонны к риску в отличие от пожилых людей, о
чем свидетельствует динамика роста вкладов частных лиц в коммерческих
банках. Во-вторых, важное значение имеет уровень процентной ставки по
вкладам. Причем зависимость здесь прямая: чем стабильнее и надежнее банк,
тем меньше процентная ставка по депозитам, и наоборот: малоизвестные банки
предлагают максимально высокие ставки в надежде захватить лидерство за счет
повышенных процентов. В-третьих, сеть учреждений банка и качество
обслуживания клиентов. Разветвленность сети банковских филиалов в
сочетании с высоким уровнем сервиса, затраты времени на обслуживание одного
клиента, предоставление возможности пользоваться электронными системами
расчетов и платежей, широкий спектр банковских операций и услуг и другие
факторы несомненно имеют первостепенное значение при выборе клиентом
"своего" банка.
Изучение особенностей развития рынка банковских услуг населению,
обусловливающих стратегию банка в этой сфере (и, в частности, его депозитную
политику), предполагает проведение маркетинговых исследований рынка как на
149
национальном уровне (это в первую очередь касается банков, имеющих
разветвленную сеть филиалов на территории всей страны), так и на
территориальном уровне,
т.е. анализ макроэкономической ситуации должен
включать, по нашему мнению, не только изучение экономического положения
страны в целом, но и региональные тенденции развития, т.к. это позволит
разрабатывать более обоснованную оптимальную политику банка по
обслуживанию населения в регионе присутствия банка. С другой стороны,
региональные показатели банковской активности и концентрации банковского
капитала во многом определяют перспективы развития тех или иных регионов,
создавая предпосылки для привлечения инвестиций, выхода из экономического
кризиса и, в конечном счете, повышения уровня жизни населения.
В настоящее время изучение региональных аспектов развития банковской
системы
России
затруднено
несовершенством
статистической
базы,
сохраняющейся "закрытостью" в деятельности Банка России, неокончательной
разработанностью критериев мониторинга банковской системы. Региональная
картина концентрации банковского капитала искажается, например тем, что
деятельность инорегиональных филиалов коммерческих банков (часто весьма
крупных), относится к головной конторе банка. В связи с особенностью
региональных структур Банка России в большинстве случаев региональный
анализ развития банковской системы проводится без учета 8 автономных округов
(с выделением в составе Тюменской области Ханты-Мансийского и Ямало-
Ненецкого АО, отличающихся активной банковской деятельностью). Тем не
менее имеющаяся информационно-статистическая база позволяет достаточно
точно оценить: а) особенности размещения банковских учреждений; б)
распределение банковских капиталов и активов по территории страны; в)
формирующиеся типы региональных банковских систем.
Проведенный анализ показал, что одной из наиболее ярких особенностей
современной банковской системы России является неравномерность размещения
банковских учреждений по территории страны. Прежде всего, обращает на себя
150
внимание концентрация коммерческих банков в г.Москве, где сосредоточено
почти две пятых коммерческих банков страны. На Центральный экономический
район в целом приходится около 44% коммерческих банков. Если исключить из
анализа Москву, то лидером по количеству коммерческих банков является
Северный Кавказ, почти в 10 раз опережающий находящийся в аутсайдерах
Центрально-Черноземный район. Среди субъектов Федерации по числу банков
лидируют (кроме Москвы): г. Санкт-Петербург; некоторые регионы Северного
Кавказа: Дагестан, Краснодарский край, Ростовская область, Ставропольский
край; густонаселенные и индустриально развитые республики и области
Поволжья и Урала; Московская, Новосибирская и Нижегородская области;
республика Саха (Якутия). (См. табл. 6).
На другом полюсе по числу коммерческих банков находятся, прежде всего
автономные округа Крайнего Севера (за исключением нефтегазодобывающих
Ханты-Мансийского и Ямало-Ненецкого), где располагается не более одного
местного коммерческого банка. Менее чем по 10 коммерческих банков
зарегистрировано в ряде областей Европейской части России (Орловская,
Новгородская, Курская, Тамбовская области, республика Карелия). Мало банков
в республике Туве, Еврейской АО, республиках Ингушетия и Хакассия.
Таблица 6.
Типология регионов России по темпам роста количества коммерческих
банков с 01.05.1991 г. по 01.08.1995 г.
Тип региона
Характеристика роста
Регионы
столичные регионы-лидеры
постоянный значительно
опережающий рост
г. Москва, г. С.-Петербург, Ленинградская, Московская области
высокоразвитые регионы-лидеры
опережающий рост (в отдельных
случаях близкий к среднему)
Татарстан, Волгоградская, Самарская, Саратовская области
"неявные" регионы-лидеры
рост, близкий к среднему;
опережающий рост, как правило,
только до 1993 г.
Башкирия, Дагестан, Удмуртия, Кемеровская, Новосибирская, Омская,
Ростовская, Свердловская, Томская области
регионы, "запоздавшие" с созданием
сети коммерческих банков
опережающий рост, особенно
после 1993 г.
Хакассия, Архангельская, Астраханская, Ивановская, Кировская,
Тульская области, Еврейская АО
стабильные регионы, в которых
большинство банков были созданы
на первом этапе банковской
реформы, "новые" банки возникали
неактивно
стабилизация или рост, не
превышающий средние темпы
Республика Алтай, Бурятия, Карачаево-Черкессия, Коми, Мордовия,
Тува, Якутия, Алтайский, Краснодарский, Красноярский, Приморский,
Ставропольский, Хабаровский края, Амурская, Белгородская,
Волгоградская, Воронежская, Иркутская, Калининградская,
Калужская, Камчатская, Костромская, Курганская, Магаданская,
Мурманская, Нижегородская, Пермская, Сахалинская, Смоленская,
Тверская, Тюменская, Ульяновская, Челябинская, Ярославская
области, Ханты-Мансийский, Ямало-Ненецкий АО
151
регионы, испытывающие
протекционизм в создании "новых"
банков со стороны местных властей
стабилизация или сокращение
(на этапе до середины 1993 г.
часто опережающий рост)
Адыгея, Ингушетия, Кабардино-Балкария, Калмыкия, Карелия, Марий
Эл, Северная Осетия, Чечня, Брянская, Владимирская, Липецкая,
Орловская области
регионы, в которых первоначально
возникшее количество банков
превысило реальные экономические
возможности
сокращение количества банков
как на этапе "хаотичного"
развития банковской системы,
так и позднее
Чувашия, Курская, Новгородская, Оренбургская, Пензенская,
Псковская, Рязанская, Тамбовская, Читинская области
География банковских филиалов в целом повторяет картину размещения
собственно коммерческих банков, но демонстрирует более дисперсную
пространственную структуру. По 100 и более банковских филиалов
зарегистрировано, помимо вышеуказанных регионов с большим количеством
коммерческих банков, в Алтайском, Красноярском и Приморском краях,
Волгоградской, Иркутской, Пермской, Челябинской областях. В то же время
число банковских филиалов относительно невелико в Новосибирской,
Саратовской областях и Ставропольском крае.
Самые яркие несоответствия долей региона в количестве коммерческих
банков и банковских филиалов демонстрируют Москва и Московская область. В
Москве сосредоточено лишь 468 банковских филиалов, т.е. около 9,0% от
общероссийского показателя, хотя более 2/5 банковских филиалов в России
относятся к столичным банкам. Таким образом, доля российской столицы в
количестве коммерческих банков в четыре раза превосходит собственный
удельный вес в числе банковских учреждений. В то же время, Подмосковье по
числу банковских филиалов значительно опережает все другие регионы России
(за исключением Ростовской области). Доля Московской области в количестве
банковских филиалов превышает удельный вес региона в числе собственно
коммерческих банков более чем в два раза.
При общем росте числа коммерческих банков за период с 01.05.1991 по
01.08.1995 в 2,18 раза в ряде регионов их количество сократилось (Северо-
Западный, Центральный, Центрально-Черноземный районы). Главная причина
такого сокращения - преобразование мелких банков в филиалы более крупных и
отзыв банковских лицензий. Москва, С.-Петербург и их области, отличающиеся
крайне высокими темпами роста количества коммерческих банков, оказались в
окружении регионов с отрицательными значениями данного показателя
152
(Владимирская, Курская, Орловская, Пензенская, Рязанская и Тамбовская
области и вокруг С.-Петербурга - Республика Карелия, Новгородская, Псковская
области). Этот факт, по-видимому, косвенно свидетельствует о подавлении
банковской активности в близлежащих регионах крупными столичными
банковскими структурами.
Группа
регионов
с
опережающими
темпами
роста
количества
зарегистрированных коммерческих банков более многочисленна и разнообразна.
Выше, чем в среднем по стране, темпы роста числа банков отмечались в: Москве,
С.-Петербурге и соответствующих областях; высокоразвитых регионах
Европейской части страны (Башкирия, Татарстан, Волгоградская, Ростовская,
Самарская, Свердловская области); северо-кавказских республиках, развитие
банков в которых явно превышает реальные объемы финансовых ресурсов
(Адыгея, Дагестан, Кабардино-Балкария, а также Калмыкия); некоторых
слаборазвитых (аграрных и депрессивных) областей Европейской части,
"запоздавших" с созданием собственных банков, в которых возникновение
"новых" банков сильно увеличивает темпы роста их общего количества
(Архангельская, Ивановская, Кировская области).
В целом из общих тенденций 1993-1995гг. в региональном развитии
банковской системы России следует отметить, во-первых, начало активного
проникновения крупных коммерческих банков путем открытия филиалов за
пределы своего региона и, во-вторых, массовое разорение (закрытие)
самостоятельных мелких коммерческих банков в небольших населенных
пунктах, главным образом, преобразуемых в филиалы более крупных банков.
В настоящее время в России насчитывается около 480 банковских центров
- населенных пунктов, в которых располагается хотя бы один самостоятельный
коммерческий банк. Их реальная роль в национальной банковской системе,
безусловно, различна. Только 114 центров имеют более одного банка, а 30
центров с 10 и более банками сосредоточивали более половины всех банков
страны. Следуя традиции рейтинговых оценок в банковской сфере можно
153
выделить 100 крупнейших банковских центров, образующих основу
территориальной организации банковской системы страны. Результаты
ранжирования банковских центров даны в приложении 11.
Анализ выявил достаточно тесную зависимость между рангом банковского
центра и численностью населения. Рейтинг 65% банковских центров примерно
соответствует их рангу по численности населения. Остальные центры делятся на
две равные по численности группы. К первой относятся центры, чей рейтинг в
списке 100 банковских центров страны заметно выше их ранга по численности
населения (Ростов-на-Дону, Краснодар, Владивосток, Томск, Тюмень,
Калининград, а в целом с этой точки зрения безусловными лидерами являлись
Магадан, Южно-Сахалинск, Элиста, Якутск, Черкесск, Благовещенск,
Нижневартовск, Новороссийск, Махачкала). Можно предположить, что они не
только обладали благоприятными условиями для развития банковской
деятельности (приток финансовых ресурсов, экономико-географическое
положение, экспортный потенциал, уровень деловой активности и т.д.), но и
эффективно их использовали. Вторую группу образуют центры с явным
отставанием их рейтинга в списке 100 банковских центров от ранга по
численности населения (Пенза, Омск, Курск, Ульяновск, Улан-Удэ, Рязань,
Чебоксары, Воронеж, Иваново).
Территориальные различия в распределении банковского капитала
являются еще более резкими, чем в размещении коммерческих банков. В целом в
Центральном экономическом районе сосредоточено около 50% суммарного
объявленного уставного капитала, еще треть приходится на Урал, Западную
Сибирь, Поволжье, Северо-Запад и Дальний Восток.
В целом концентрация банковских активов по регионам страны по сумме
активов 200 крупнейших банков (около 4/5 суммарных активов коммерческих
банков), выглядит следующим образом. На 112 московских банков приходится
около 79% активов, на 6 банков С.-Петербурга-более 3%. Далее следуют Саха
154
(Якутия), Башкирия, Самарская и Тверская области. Всего список 200
крупнейших коммерческих банков страны формируют банки 46 регионов.
Поскольку данные о 200 крупнейших банках страны начали публиковаться
лишь в 1995 г., динамика региональных различий в концентрации банковских
активов может быть рассмотрена на основе данных по 100 крупнейшим
коммерческим банкам страны (доля которых в совокупных банковских активах
за 1993-1995гг. не опускалась ниже 60%). Анализ размещения этих банков, с
одной стороны, отражает региональную концентрацию банковских активов, а с
другой - служит косвенной оценкой статистически трудно уловимого параметра
качества банковских услуг.
Одной из главных тенденций развития банковской системы России в
последние годы было усиление концентрации банковских активов. Устойчиво
доминирующее значение в списке крупнейших играют банки Москвы (по
данным агентства "Рейтинг" - это более половины списка ста крупнейших банков
и более 4/5 активов). В целом достаточно прочные позиции в списке крупнейших
банков занимают высокоразвитые регионы с диверсифицированной экономикой.
Таблица 7.
Типология регионов РФ по степени развития банковской инфраструктуры (на
1995 г.)
Уровень развития
банковской
инфраструктуры
Сумма мест по 4-м
ранжированным рядам
(выборка для
Информация о работе Кредитная политика банка