Основные средства предприятия, их состав и значение

Источники финансирования хозяйственных средств состоят  из собственных и привлеченных (заемных) средств (рисунок 2.1).

 

Хозяйственные средства предприятия
Основные	Оборотные
Источники формирования (финансирования)
Собственный капитал	Привлеченный капитал
Уставной капитал Добавочный капитал Резервный капитал Резервные фонды Фонды накопления Целевые финансирования и поступления Арендные обязательства Нераспределенная прибыль Амортизационные отчисления	Долгосрочные заемные средства	Краткосрочные заемные средства
	Долгосрочные кредиты Долгосрочные займы Долгосрочная аренда основных фондов	Краткосрочные кредиты Краткосрочные займы Авансы покупателей и заказчиков Кредиторская задолженность
Долгосрочный капитал		Краткосрочный капитал

Рис. 2.1 - Источники собственных средств (собственный капитал)

1. Уставной капитал определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы его кредиторов. Состав уставного капитала зависит от организационно-правовой формы предприятия. Уставной капитал складывается:

- из вкладов участников (складочный капитал) для хозяйственных товариществ и для обществ с ограниченной ответственностью (ООО);

- номинальной стоимости акций для акционерного общества (АО);

- имущественных паевых взносов (производственные кооперативы или артели);

- уставного фонда, выделенного государственным органом или органом местного самоуправления.

2. Добавочный капитал характеризует сумму до оценки необоротных активов, которая производится в установленном порядке, а также безвозмездно полученные ценности и другие аналогичные суммы.

3. Резервный капитал создается в соответствии с законодательством для покрытия непроизводительных потерь и убытков, а также выплат доходов (дивидендов) участникам при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года для этих целей.

4. Резервные фонды создаются для покрытия предстоящих расходов, платежей, сомнительных долгов (предприятию), на предстоящую оплату отпусков работникам, на выплату вознаграждений по итогам работы за год, на покрытие предстоящих затрат по ремонту основных средств и т.п.

5. Фонды накопления - средства, используемые для финансирования капитальных вложений.

6. Целевые финансирования и поступления - средства, направляемые предприятию государством (муниципалитетом) или спонсором для осуществления определенной целенаправленной деятельности.

7. Арендные обязательства - оплата предприятию за арендованные у него основные средства.

8. Нераспределенная прибыль - это прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после выплаты доходов (дивидендов) участникам и погашения обязательств.

9. Амортизационные отчисления - часть выручки, направляемая, как правило, в фонды накопления, ремонтный фонд и т.п.

Главными  среди вышеперечисленных источников являются прибыль и амортизация [1;256].

Способы начисления амортизации.

Основной  собственный источник финансирования капитальных вложений — амортизация. По своей экономической сущности амортизация — это процесс постепенного перенесения стоимости средств труда по мере их износа на производимую продукцию, превращения в денежную форму и накопления ресурсов для последующего воспроизводства основных средств. Амортизационные отчисления представляют собой денежную форму перенесенной на продукт труда части стоимости основных средств. Это целевой источник финансирования инвестиционного процесса.

Амортизация начисляется на нормативный срок службы основных средств. Организации имеют право самостоятельно определять срок полезного использования приобретаемого актива. Ранее такое право было предоставлено предприятиям только в отношении нематериальных активов. Использование этого права дает предприятию возможность полнее учитывать высокий уровень технического прогресса и своевременно обновлять основные средства.

Срок полезного использования основных средств — период, в течение которого использование объекта основных средств может приносить доход.

Однако самостоятельное  определение срока полезного  использования объекта основных средств при принятии данного объекта к бухгалтерскому учету возможно только в случае, если такой срок отсутствует в технических условиях.

При самостоятельном  установлении срока полезного использования предприятие должно исходить из: 1) ожидаемого срока использования объекта в соответствии с ожидаемой производительностью или мощностью применения; 2) ожидаемого физического износа в зависимости от режима эксплуатации; 3) имеющихся нормативно-правовых и других ограничений использования этого объекта (например, срок аренды, срок деятельности предприятия, установленный при регистрации).

Существуют следующие способы начисления амортизации:

• линейный;
• уменьшения остатка;
• списание стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования;
• пропорционально объему продукции.

1. Линейный способ — начисление амортизации производится равномерно, исходя из первоначальной или восстановительной стоимости объекта основных средств и нормы амортизационных отчислений. Нормы амортизационных отчислений устанавливаются с учетом физического и морального срока службы средств труда и выражают нормативный срок возмещения стоимости основных средств. Нормы амортизации разрабатываются на длительный срок по отдельным классификационным группам и периодически пересматриваются с целью обеспечения соответствия начисленной амортизации общему уровню издержек, создания благоприятных условий ускорения научно-технического прогресса и своевременного обновления основных фондов.

Для экономически обоснованного определения величины 
амортизационных отчислений первостепенное значение имеет 
стоимостная оценка основных средств. Периодически возникает 
потребность в переоценке основных средств с целью определения их восстановительной стоимости и приведения в соответствие с реальными экономическими условиями. В условиях инфляции необходимость переоценки основных средств возникает значительно чаще.

2. Способ уменьшения остатка — годовая сумма амортизационных отчислений определяется, исходя из остаточной стоимости 
основных средств на начало отчетного года и нормы амортизационных отчислений, исчисленной на основе срока полезного использования этого объекта. Таким образом, в первый год эксплуатации списывается относительно большая часть стоимости, далее темп списания постепенно замедляется, что обеспечивает снижение себестоимости продукции. Однако никогда не будет достигнута стопроцентная амортизация данного объекта по окончании установленного предприятием срока полезного использования.

3. Способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования — годовая сумма амортизационных отчислений определяется, исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и соотношения числа лет, оставшихся до конца срока службы объекта, и суммы чисел лет срока службы объекта. Сумма чисел лет срока службы получается суммированием последовательного ряда чисел от единицы до числа, равного сроку службы объекта (например, для пятилетнего срока службы: 1+2 + 3 + 4 + 5).

Этот способ позволяет уже в начале эксплуатации списать большую часть стоимости основного средства. Этим он близок к установленному для малых предприятий льготному порядку списания 50% стоимости в первый год эксплуатации. Примерно к середине срока эксплуатации годовая норма амортизации для всех объектов выравнивается, а к концу службы линейно понижается до нуля.

4. Способ списания стоимости пропорционально объему продукции — начисление амортизационных отчислений производится, исходя из натурального показателя объема продукции (работ) в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта основных средств и предполагаемого объема продукции (работ), произведенных за весь период использования объекта основных средств. Предприятие имеет право выбирать один из способов начисления амортизации и применять его по группе однородных объектов. Выбранные способы начисления амортизации и состав каждой группы входят в учетную политику организации (предприятия). Однако Положением о бухгалтерском учете основных средств не определен порядок формирования групп основных средств. Очевидно, организация (предприятие) при выборе способа начисления амортизации для однотипных объектов должно выбрать один и тот же способ. Все объекты группируются по способу начисления амортизации; и состав каждой группы, и способы начисления амортизации подробно излагаются в учетной политике организации (предприятия) [3;198].

Прибыль – главная форма чистого дохода предприятия, выражающая стоимость прибавочного продукта. Ее величина выступает как часть денежной выручки, составляющая разницу между реализационной ценой продукции (работ,  услуг) и ее полной себестоимостью. Прибыль является обобщающим показателем результатов коммерческой деятельности предприятия. После уплаты налогов и других платежей из прибыли в бюджет у предприятия остается чистая прибыль. Часть ее можно направлять на капитальные вложения производственного и социального характера. Эта часть прибыли может использоваться на инвестиции в составе фонда накопления или другого фонда аналогичного назначения, создаваемого на предприятии.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. Лизинг, его плюсы и минусы как источника финансирования основных средств предприятия.

В международной практике термин “лизинг” применяется для  обозначения различного рода сделок, основанных на аренде товаров длительного  пользования (инвестиционных товаров). В зависимости от срока договора аренды различают три вида арендных операций:

Краткосрочная аренда (renting) — на срок от одного дня до одного года.

Среднесрочная аренда (hiring) — от одного года до трех лет.

Лизинг (leasing) — от трех до двадцати и более лет.

Таким образом, лизинг — это долгосрочная аренда машин, оборудования и других товаров инвестиционного назначения, купленных арендодателем (лизингодателем) для арендатора (лизингополучателя) с целью их производственного использования, при сохранении права собственности на них за лизингодателем на весь срок договора аренды.

Гражданский Кодекс РФ дает следующее определение финансовой аренде (лизингу): «По договору финансовой аренды (договору лизинга) арендодатель обязуется приобрести в собственность указанное арендатором имущество у определенного им продавца и предоставить арендатору это имущество за плату во временное владение и пользование для предпринимательских целей…»

Лизинг — вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его на основании договора лизинга физическим или юридическим лицам за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях, обусловленных договором, с правом выкупа имущества лизингополучателем. (Федеральный закон РФ «О лизинге»). Если говорить проще, то лизинг — это аренда имущества с правом выкупа [4;315].

Главные рыночные функции  лизинга.

Финансовая функция  лизинга выражена наиболее четко, поскольку  лизинг является формой вложения средств  в основные фонды. С ростом технического прогресса инвестиционные потребности народного хозяйства уже не могут в полной мере удовлетворяться исключительно за счет традиционных каналов финансирования, каковыми выступают бюджетные средства, собственные средства предприятий и организаций, долгосрочный банковский кредит и прочие источники. При этом не только происходит смещение приоритетов в источниках (например, в перспективе должен увеличиться удельный вес собственных средств предприятий и организаций в связи с изменением норм амортизационных отчислений на полное восстановление активной части основных производственных фондов), но и появляются потребности в принципиально новых каналах финансирования. В этих условиях лизинг становится дополнением к традиционным источникам средств для удовлетворения инвестиционных потребностей предприятий. По своей экономической сущности из всех перечисленных выше источников лизинг наиболее близок к долгосрочному банковскому кредиту. Расширение масштабов лизингового бизнеса в перспективе может, хотя и незначительно, сузить сферу использования долгосрочного кредитования, но в целом приведет к общему росту заемных средств в источниках финансирования и кредитования основных фондов.

Производственная функция  лизинга заключается в оперативном  и гибком решении лизингополучателем своих производственных задач посредством временного использования, а не приобретения машин и оборудования в собственность. Он наиболее эффективен в отношении особо дорогостоящей, с наибольшим риском морального старения, техники.

Характерные черты лизинга  — оперативность и гибкость. Поэтому наиболее эффективно применение лизинга в отраслях народного хозяйства с сезонным и передвижным характером работ.