Разработка рекомендаций по повышению эффективности использования управления оборотным капиталом ООО «Корсак-ВВ»

Управление оборотными активами сводится к обеспечению предприятия минимальным объемом денежных ресурсов для поддержания его постоянной платежеспособности (ликвидности). Она включает в себя следующие элементы:

- учет всех составляющих  оборотных средств на каждую  отчетную дату;

- анализ состояния и  причин, в силу которых сложились  негативные тенденции в обеспечении  предприятия оборотными активами;

- разработку и внедрение  в практику работы экономических  служб предприятия современных  методик управления оборотными  средствами;

- контроль за текущим состоянием важнейших элементов оборотных активов в процессе производственно-коммерческой деятельности;

- прогноз изменений в  оборотных средствах на ближайшую  долгосрочную перспективу.

Выделяют следующие принципы в управлении оборотными средствами:

1 – нормирование;

2 – использование по  целевому назначению;

3 – сохранности и рационального использования.

Одним из основных принципов организации оборотных средств является нормирование. Реализация этого принципа позволяет экономически обоснованно установить необходимый размер собственных оборотных средств и тем самым обеспечить условия для успешного осуществления ими производственной и платежно-расчетной функций. Ошибочная практика нашего времени отказа от нормирования оборотных средств является одной из причин кризисного состояния платежно-расчетной дисциплины.

Важнейшим принципом правильной организации оборотных средств является использование их строго по целевому назначению. Нарушение этого принципа путем отвлечения из производственного оборота авансированных оборотных средств на покрытие убытков, на оплату банковских процентов по ссудам, на взносы в бюджет налоговых платежей привело к кризису платежно-расчетную дисциплину, росту огромной задолженности поставщикам за поставляемое сырье и готовую продукцию, рабочим и служащим по заработной плате, бюджету по налоговым платежам.

Важным принципом организации оборотных средств является обеспечение их сохранности, рационального использования и ускорения оборачиваемости. Организация оборотных средств предприятий обязательно включает систематический контроль за сохранностью и эффективностью использования посредством ревизий и обследований на основе статистических данных, оперативной и бухгалтерской отчетности.

Суть политики управления оборотным капиталом состоит в определении достаточного уровня и рациональной структуры текущих активов и в определении величины и структуры источников их финансирования [7, с. 31].

Можно выделить три основных модели управления оборотными средствами.

1. Агрессивная модель управления текущими активами.

Предприятие не ставит ограничений в наращивании текущих активов, имеет значительные денежные средства, запасы сырья и готовой продукции, существенную дебиторскую задолженность - в этом случае удельный вес текущих активов в составе всех активов высок, а период оборачиваемости оборотных средств длителен.

Такая политика управления текущими активами не может обеспечить повышенную экономическую рентабельность активов, но практически исключает вопрос возрастания риска технической неплатежеспособности.

2. Консервативная модель управления текущими активами. Предприятие сдерживает рост текущих активов - и тогда удельный вес текущих активов в общей сумме активов низок, а период оборачиваемости оборотных средств краток. Такую политику ведут предприятия либо в условиях достаточной определенности ситуации, когда объем продаж, сроки поступлений и платежей, необходимый объем запасов и точное время их потребления известны заранее, либо при необходимости строгой экономии.

Такая политика управления текущими активами обеспечивает высокую экономическую рентабельность активов, но несет в себе повышенный риск возникновения технической неплатежеспособности в случае непредвиденных ситуаций при реализации продукции или при ошибке в расчетах.

3.Умеренная модель управления текущими активами.

Предприятие занимает промежуточную, "центристскую" позицию - при этом текущие активы составляют примерно половину всех активов предприятия, период оборачиваемости оборотных средств имеет усредненную длительность. В этом случае и экономическая рентабельность активов, и риск технической неплатежеспособности находятся на среднем уровне.

Умеренная политика управления оборотными средствами представляет собой компромисс между агрессивной и консервативной моделью [1, с. 22].

Таким образом, управление оборотным капиталом – это комплекс мероприятий по оптимизации производственных и складских запасов, тщательному отбору заказчиков и контролю за дебиторской задолженностью, тщательному отбору поставщиков и получению льготных поставок, определению и выполнению графика платежей и поступлений денежных средств.

 

1.2 НОРМАТИВНО-ПРАВОВЫЕ АКТЫ, РЕГУЛИРУЮЩИЕ ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА ОРГАНИЗАЦИЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ

 

В Республике Беларусь регулирование оборотных средств закреплено в следующих нормативно-правовых актах:

1. Постановление Министерства  финансов Республики Беларусь  от 23 марта 2004г. № 41 «Об установлении  лимита отнесения имущества к  отдельным предметам в составе  оборотных средств». Данное постановление  устанавливает лимит стоимости  имущества, являющегося средствами  труда и относящегося к отдельным  предметам в составе оборотных  средств в пределах 30 базовых  величин за единицу (кроме ковров  и ковровых изделий, лимит по  которым устанавливается в пределах 10 базовых величин за единицу).

2. Постановление Министерства  промышленности Республики Беларусь  от 30 ноября 2007 г. № 21 «Об утверждении  инструкции о порядке нормирования  расхода сырья и материалов  в производстве продукции». Инструкция  устанавливает общие положения, цели, задачи, порядок организации  и разработки норм расхода  и ответственных за постоянное  совершенствование нормирования  сырья и материалов в производстве  на всех этапах жизненного  цикла продукции.

3. Постановление Совета  Министров Республики Беларусь  от 21 декабря 2000 г. № 1966 «О мерах по  сокращению дефицита оборотных  средств в организациях промышленности»  и Постановление Совета Министров  Республики Беларусь от 31 мая 2001 г. № 816 «О создании условий для  сохранения оборотных средств  организаций промышленности». В  целях создания условий, обеспечивающих сохранение оборотных средств предоставляется право организациям промышленности на дату перехода на методику списания отклонений от стоимости материальных ресурсов, одобренную постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 21 декабря 2000 г. № 1966 "О мерах по сокращению дефицита оборотных средств в организациях промышленности", производить дооценку себестоимости остатков готовой продукции в части материальных затрат до уровня этих затрат в себестоимости изготавливаемой продукции в месяце, предшествующем дате перехода на указанную методику. При этом суммы произведенной дооценки относятся на пополнение собственных оборотных средств и отражаются в бухгалтерском учете и отчетности в установленном порядке.

4. Постановление Министерства  финансов Республики Беларусь  и Министерства промышленности  Республики Беларусь от 1 июля 2002 г. № 94/6 «Об утверждении инструкции  по дооценке готовой продукции  и реализации товаров». Инструкция  определяет методику дооценки  себестоимости остатков готовой  продукции до себестоимости изготавливаемой  продукции на момент ее реализации, а также дооценки остатков  материальных ресурсов, приобретенных  для собственного производства, собственных хозяйственных нужд  и не использованных на эти  цели, срок хранения которых на  складах на дату реализации  превысил три месяца, и порядок  отражения результатов дооценки  в бухгалтерском учете организаций. Основной целью проводимой дооценки  на основе настоящей Инструкции  является пополнение собственных  оборотных средств организаций  за счет выявления и реализации  залежалых более трех месяцев  остатков ранее произведенной  готовой продукции и приобретенных  материальных ресурсов для собственного  производства и собственных хозяйственных  нужд.

5. Постановление Министерства  финансов Республики Беларусь 17 июля 2007 г. № 114 «Об утверждении инструкции  о порядке бухгалтерского учета  материалов». Инструкция о порядке  бухгалтерского учета материалов  устанавливает порядок бухгалтерского  учета сырья и материалов, покупных  полуфабрикатов и комплектующих изделий, топлива, тары и тарных материалов, запасных частей, инвентаря и хозяйственных принадлежностей, специальной оснастки и специальной одежды организаций.

Также существуют ряд других нормативно-правовых актов по оборотным средствам, утвержденными Министерством финансов, Министерством экономики, Министерством промышленности и другими уполномоченными органами. Например, Постановление Министерства финансов Республики Беларусь от 30.05.2003 г. № 89 «Об утверждении типового плана счетов бухгалтерского учета и инструкции по применению типового плана счетов бухгалтерского учета» (ред. от 13.11.2003 № 153), Комментарий к постановлению Министерства финансов Республики Беларусь, Министерства экономики Республики Беларусь и Министерства статистики и анализа Республики Беларусь от 27.12.2011 № 140/206 «о внесении изменений и дополнений в инструкцию по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности» и т.д. 

Таким образом, нормативно-правовая база Республики Беларусь по оборотным средствам предприятий и организаций достаточно сильно развита.

 

1.3 ИСТОЧНИКИ ФОРМИРОВАНИЯ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ 

 

Среди источников, используемых для формирования оборотных средств, выделяют собственные, заемные и привлеченные средства. Выбор соответствующих источников финансирования оборотных активов в конечном итоге определяет соотношение между уровнем эффективности использования капитала и уровнем риска финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. С учетом этих факторов и строится политика управления финансированием оборотных средств.

Общий размер собственных оборотных средств устанавливается предприятием самостоятельно. Обычно он определяется минимальной потребностью средств для образования необходимых запасов товарно-материальных ценностей, для обеспечения планируемых объемов производства и реализации продукции, а также для осуществления расчетов в установленные сроки.

В процессе финансового планирования предприятие учитывает прирост и сокращение нормативов собственных оборотных средств, определяемых как разница между нормативами на конец и начало планируемого периода. Прирост норматива собственных оборотных средств финансируется в первую очередь за счет собственных ресурсов.

Наряду с прибылью для пополнения собственных оборотных средств используются так называемые устойчивые пассивы, которые приравниваются к собственным средствам. Устойчивыми называются пассивы, которые постоянно используются предприятием в обороте, хотя не принадлежат ему (например, резерв предстоящих платежей минимальной задолженности рабочим и служащим по заработной плате, по взносам на социальное страхование и т.п.) и др.

В качестве устойчивых пассивов служат нормальная, переходящая из месяца в месяц задолженность по заработной плате и отчислениям по социальному страхованию, остаток средств ремонтного (резервного) фонда, средства потребителей по залогам за возвратную тару, резерв предстоящих платежей. Поскольку эти средства постоянно находятся в обороте, предприятия и их размер на протяжении года существенно колеблется, в качестве источника формирования приравненных оборотных средств используется их минимальная сумма в данном году.

В течение года потребность предприятий в оборотных средствах может изменяться, поэтому нецелесообразно полностью формировать оборотные средства за счет собственных источников. Это привело бы к образованию излишков оборотных средств в отдельные моменты и ослаблению стимулов к их экономичному использованию. Предприятие поэтому использует для финансирования оборотных средств заемные средства.

Дополнительная потребность в оборотных средствах, обусловленная временными нуждами, обеспечивается краткосрочными кредитами банка.

Кроме собственных и заемных средств в обороте предприятия находятся привлеченные средства. Это кредиторская задолженность всех видов, а также средства целевого финансирования до их использования по прямому назначению [10, с. 203].

Таким образом, можно определить, что основными способами обеспечения фирмы оборотными средствами является увеличение собственного капитала за счет чистой прибыли и привлечение в разумных пределах заемных средств.

Итак, в первой главе были изучены понятие, источники формирования, модели и принципы в управлении оборотными средствами, а также нормативно-правовая база, регулирующая оборотные средства предприятий. Далее в следующей главе проанализируем эффективность использования оборотных средств на изучаемом предприятии.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ НА ПРЕДПРИЯТИИ ООО «КОРСАК-ВВ» 

 

Эффективное использование оборотных средств на предприятии имеет исключительно важное значение, поскольку оказывает большое влияние на общую эффективность всей совокупности средств, привлеченных предприятием. Это объясняется тем, что продолжительность оборота основных и оборотных средств существенно отличается из-за принципиальных различий по характеру участия в производственном процессе основных фондов и оборотных фондов. Если первые многократно участвуют в процессе производства, то оборотные фонды - однократно, полностью потребляясь в каждом его цикле.