Анализ и управление оборотными активами

В электроснабжении Чуйской области и г. Бишкек участвуют 42 ПС 110-500 кВ и 98 ПС 35/10/6 кВ. В Таласской области -10 ПС 35/10 кВ и 12 ПС 110-500 кВ.

Протяженность воздушных линий (35-10-6-0,4 кВ) составляет:

• в Чуйской области – 12 983 км,
• в Таласской области- 4 445 км,
• в г. Бишкек -2 655 км.

Всего 20 083 км воздушных линий электропередачи.

Протяженность кабельных линий (35-10-6-0,4кВ) составляет;

Всего 1 909 кабельных линий электропередачи.

В г. Бишкек в электроснабжении объектов промышленных предприятий, организаций, учреждений и бытовых абонентов участвуют 2800 трансформаторных подстанций, из них 310 трансформаторных подстанций работают в перегруженном режиме. Перегрузы воздушных линий электропередачи ВЛ-0,4 кВ в зимнее время стало нормальным их состоянием.

Анализ технического состояния распределительных сетей показывает большой процент не пригодных к дальнейшей эксплуатации ЛЭП и ТП 10-0,4 кВ, которые полностью пришли в негодность и давно должны были бы быть заменены. Износ распределительных сетей и оборудования составляет:

• ВЛ 0,4 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 10731 км, в неудовлетворительном состоянии находится 2691 км., т.е. 25 %,
• ВЛ 6-10 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 7880 км, в неудовлетворительном состоянии  находится 1278 км., т.е. 16 %,
• ТП 10-0,4 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 8398 шт, в неудовлетворительном состоянии находится 1144 шт., т.е. 13,6 %,
• КЛ 35 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 59 км, в неудовлетворительном состоянии находится 20 км., т.е. 34 %,
• КЛ 6-10 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 1804 км, в неудовлетворительном состоянии находится 314 км., т.е. 17,4 %,

КЛ 0,4 кВ - на балансе ОАО «Северэлектро» находится 852 км, в неудовлетворительном состоянии находится 330 км., т.е. 39 % 
2.2. Анализ состава, структуры и эффективности управления оборотных средств

Состав и структура оборотных средств

Структуры оборотных средств на предприятии имеют очень важное значение, так как она в определенной мере характеризует финансовое состояние на тот или иной момент работы предприятия. Дебиторская задолженность характеризует отвлечение средств из оборота данного предприятия и использование их дебиторами, должниками в своем обороте. Чрезмерное увеличение доли дебиторской задолженности, готовой продукции на складе, незавершенного производства свидетельствует об ухудшении финансового состояния предприятии.

Таблица 1 Расчёт дебиторской и кредиторской задолженностей за 2013 год1

Показатель	Остаток на начало отчетного года (тыс. сом.)	Остаток на конец отчетного года (тыс. сом.)
Дебиторская задолженность: краткосрочная - всего	5 4377	67 699
в том числе: расчеты с покупателями и заказчиками	2 9895	54 587
авансы выданные	6 633	3 066
прочая	17 849	10 046
долгосрочная - всего	861	3 010
в том числе: расчеты с покупателями и заказчиками	-	-
авансы выданные	308	1 328
прочая	553	1 682
Итого	55 238	70 709
Кредиторская задолженность: Краткосрочная - всего	43 789	58 260
расчеты с поставщиками и подрядчиками	19 065	22 487
авансы полученные	4 415	2 506
расчеты по налогам и сборам	8 609	20 168
кредиты	-	-
займы	-	-
прочая	11 700	13 099
долгосрочная - всего	1 687	-
кредиты	-	-
займы	-	-
авансы полученные	1 687	-
Итого	45 476	58 260

 

 

Дебиторская задолженность увеличилась за 2013 год на 13 322 тыс. сом. (начало 2013 года – 54 377 тыс. сом, конец 2013 года – 67 699 тыс. сом.).

Расходы будущих периодов:

За 2013 год: 60 тыс. сом.

За 2012 год: 1 127 тыс. сом. На конец отчетного периода дебиторская задолженность Общества составила 70 709 тыс. сом. Увеличение дебиторской задолженности к концу 2013 года связано с ростом тарифов на услуги с 01.01.2012 г.

Советом директоров Общества ежеквартально в 2013 году рассматривались отчёты генерального директора об итогах финансово- хозяйственной деятельности общества, о работе с дебиторской и кредиторской задолженностями и об исполнении плана капитальных вложений. Совет директоров оценивает итоги развития Общества по основным направлениям его деятельности в 2013 году в целом, как успешные.

Таблица 2 Раздел бухгалтерского баланса2

Показатели	На начало отчётного года (2013)		На конец отчётного года (2013)
	в тыс. сом.		в тыс. сом.
Оборотные активы
Запасы	12 236		11 801
сырье, материалы и другие аналогичные ценности	8 064		8 552
животные на выращивании и откорме	-		-
затраты в незавершенном производстве	2 234		1 251
готовая продукция и товары для перепродажи	-		-
товары отгруженные	-		-
расходы будущих периодов	1 938		1 998
прочие запасы и затраты	-		-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	84		1
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	861		3 010
в том числе покупатели и заказчики	-		-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	54 377		67 699
в том числе покупатели и заказчики	29 895		54 587
Краткосрочные финансовые вложения	-		105 242
Денежные средства	122 017		37 322
Прочие оборотные активы		99	347
Недостачи от порчи ценностей		99	77
Не предъявленная к оплате выручка		-	270
ИТОГО		189 674	225 422
Баланс		411 533	469 818

 

 

Стоимость оборотных активов в конце года по сравнению с началом года уменьшилось на 435 тыс. сом, это произошло за счёт более эффективного использования оборотных средств в конце года по сравнению с началом года:

а) эффективно использовались запасы:

сырье, материалы и другие аналогичные ценности увеличились на 488 тыс. сом;

расходы будущих периодов уменьшилось на 60 тыс. сом;

затраты в незавершенном производстве уменьшились на 983 тыс. сом;

б) увеличилась дебиторская задолженность:

• дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) увеличилась на 2 149 тыс. сом;
• дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) увеличилась на 13 322 тыс. сом;

в) уменьшился налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям на 83 тыс. сом;

г) уменьшились денежные средства на 84 695 тыс. сом, а прочие оборотные активы увеличились на 248 тыс. сом.

 Эффективность  использования оборотных средств

Показатели эффективности за 2011-2013 гг. (Приложение № 1)

Показатели эффективности за 2011 год:

Коб = 227546 тыс. сом / 93304 тыс. сом = 2,4 обор.

Кз = 93304 тыс. сом / 227546 тыс. сом = 0,4

Д = 365 дней / 2,4 обор. = 152 дня

Показатели эффективности за 2012 год:

Коб = 317433 тыс. сом / 189674 тыс. сом = 1,7 обор.

Кз = 189674 тыс. сом / 317433 тыс. сом = 0,6

Д = 365 дней / 1,7 = 215 дней

Высвобождение:

ОбС = (227 546 тыс. сом / 2,4 обор.) - (227 546 тыс. сом / 1,7 обор.) =

- 39 040 тыс. сом

Показатели эффективности за 2013 год:

Коб = 463824 тыс. сом / 225422 тыс. сом = 2,1 обор.

Кз = 225422 тыс. сом / 463824 тыс. сом = 0,5

Д = 365 дней / 2,1 = 174 дня

Высвобождение:

ОбС = (317433 тыс. сом / 1,7 обор.) - (317433 тыс. сом / 2,1 обор.) =

тыс. сом

По данным расчётов можно сделать вывод, что в 2011 году оборотные средства использовались эффективнее, чем в 2012 году (Коб 2011 > Коб 2012, Кз 2011 < Кз 2012), а в 2013 эффективнее, чем в 2011.

Но, если рассматривать только 2013 год, то в нём оборотные средства использовались эффективно.

 

 

 

Глава III. Проблемы и пути по улучшению управления оборотных активов на ОАО «Северэлектро»

Минимизация затрат - это в первую очередь оптимизация структуры источников формирования оборотных средств предприятия, т.е. разумное сочетание собственных и кредитных ресурсов.

Обеспечение непрерывности процесса производства и реализации продукции с наименьшим размером оборотных средств (оборотные средства предприятий должны быть распределены по всем стадиям кругооборота в соответствующей форме и в минимальном, но достаточном объеме). Оборотные средства в каждый момент всегда одновременно находятся во всех трех стадиях кругооборота и выступают в виде денежных средств, материалов, незавершенного производства, готовых изделий.

Сокращению длительности производственного цикла, более быстрой реализации готовой продукции.

Ускорение оборачиваемости оборотных средств.

Рациональное использование оборотных средств.

Ликвидации сверхнормативных запасов материалов.

Улучшение организации снабжения, в том числе путем установления четких договорных условий поставок и обеспечения их выполнения, оптимального выбора поставщиков, налаженной работы транспорта.

Экономное использование сырьевых и топливно-энергетических ресурсов.

Увеличение объемов строительно-монтажных работ, работ по техническому обслуживанию газопроводов и внутридомового газового оборудования.

Проведение мероприятий по техническому переоснащению производственных фондов.

Проведенное исследование позволяет утверждать, что на предприятии необходима разработка и внедрение мероприятий, направленных на повышение эффективности управления оборотными средствами.

ОАО «СеверЭлектро» может достичь этого при помощи следующих задач:

• ускорить оборачиваемость оборотных средств;

• уменьшить дебиторскую задолженность;

• увеличить вложения денежных средств;

• провести мероприятия по техническому переоснащению производственных фондов Общества;

Результаты анализа показали, что дебиторская задолженность имеет в составе оборотных средств ОАО "Северэлектро" значительный удельный вес (30,62%). Высокая дебиторская задолженность оказывает отрицательное влияние на финансовые результаты предприятия и его финансовое состояние, поскольку она создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования.

Итак, в ОАО "Северэлектро" необходимо управлять дебиторской задолженностью следующим образом:

• контролировать состояние расчетов с покупателями, по отсроченным (просроченным) задолженностям;
• по возможности ориентироваться на большее число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями;
• использовать способ предоставления скидок при досрочной оплате;
• воздействовать на неплательщиков путём применения аккредитивных форм расчётов или передачи неоплаченных ценностей на ответственное хранение;
• следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности.