Равновесие товарного рынка в кейнсианской модели

6) экономические  ожидания. Ожидания благоприятной конъюнктуры и роста прибыли - кривая вправо.

Мультипликатор  инвестиций

1+MPC+MPC2+MPC3+ … MPCn  = 1:(1-MPC)  (3.21)

Таким образом,  формула мультипликатора:

MI =  1: (1 –  МРС).  (3.22)

 (1– МРС) – есть предельная склонность к сбережению, то есть  MPS.

Можно формулу  мультипликатора выразить и через MPS:  

MI =    1: MPS.  (3.23)

Взаимосвязь между инвестициями и доходом  раскрывается формулой:

ΔY = ΔI x MI  .  (3.24)

В экономике  существует также эффект акселератора. До сих пор мы предполагали, что инвестиции не зависят от дохода. Теперь предположим, что инвестиции зависят от дохода. Инвестиции, которые зависят от дохода называются индуцированными инвестициями. Чем  больше  доход,  тем  больше  прибыль,  следовательно,  тем  большая  имеется возможность увеличивать инвестиции. Количественная взаимосвязь между доходом и инвестициями называется акселератор (ускоритель):                A = ΔI : ΔY                (3.25)

 

 

 

3.7 Взаимосвязь модели AD–AS и кейнсианской  модели совокупных доходов и совокупных расходов

 

 

 

ТЕМА 4 СОВМЕСТНОЕ РАВНОВЕСИЕ ТОВАРНОГО  И ДЕНЕЖНОГО РЫНКОВ

(МОДЕЛЬ IS - LM) (4 ч)

ВОПРОСЫ

1. Равновесие  на рынке товаров и услуг. 

2. Равновесие  денежного рынка. 

3. Взаимодействие  реального и денежного секторов  экономики. 

4. Модель IS -LM и построение кривой совокупного спроса. 

 

4.1 Равновесие на рынке товаров  и услуг 

Модель IS-LM  (инвестиции = сбережения, предпочтение ликвидности = предложению денег) (Investment = Saving) (Liquidity Preference = Money Supply) - это модель товарно-денежного равновесия

Основные  уравнения модели IS-LM:

1) Y=C+I+G - основное  макроэкономическое тождество, (4.1)

2) C = С + MPC Ч (Y - T) - функция потребления, (4.2),

 где T (общая  величина налогов на доход) = T' + t Ч Y, T'  - автономные налоги, т.е. не зависящие от дохода, t  - налоговая ставка, зависящая от дохода.

3) I = Т - k Ч r - функция инвестиций, (4.3)

4) M:P = g Ч Y - h Ч r - функция спроса на деньги, (4.5)

M:P = Dm - общий спрос на реальные деньги (т.е. без учета цен),

g Ч Y = Dt - трансакционный спрос на деньги, зависящий от дохода и от коэффициента g,

h Ч r = Da - спрос на деньги со стороны активов, зависящий от ставки процента (r) и коэффициента (h).

Внутренние (эндогенные) переменные модели: Y (доход), С (потребление), I (инвестиции), r (ставка процента). Внешние  (экзогенные)  переменные  модели:  G  (государственные  расходы),  SM (предложение денег), t (налоговая ставка). В краткосрочном периоде, когда экономика находится вне состояния полной занятости ресурсов (Y ≠ Yf), уровень цен Р фиксирован (предопределен), а величины ставки процента r и совокупного дохода У подвижны. Поскольку Р = const, постольку номинальные и реальные значения всех переменных совпадают. В долгосрочном периоде, когда экономика находится в состоянии полной занятости ресурсов (Y = Yf ), уровень цен Р подвижен. В этом случае переменная SM (предложение денег) являет номинальной величиной, а все остальные переменные модели реальными. Графический вывод кривой IS  из креста Кейнса (рисунок 4.1). 

Рисунок 4.2 – Построение кривой IS с использованием функции инвестиций 

и сбережений

 

 

Кривая IS является более пологой при условии, если:

1) чувствительность  инвестиций (коэффициент k) к динамике  ставки процента велика;

2) предельная  склонность к потреблению (MPC) велика;

3) предельная  ставка налогообложения (t) невелика;

Кривая IS может  смещаться: Вправо, если увеличиваются:

• потребительские расходы,
• инвестиционные расходы,
• государственные расходы,
• или уменьшаются налоги.

Всё это при  условии, что это изменение не связано с изменениями процентной ставки.

И, наоборот, влево.

4.2 Денежный рынок  

4.3Взаимодействие  реального и денежного секторов  экономики. 

 

 

 

 

 

4.4 Модель IS–LM и построение кривой  совокупного спроса