Центральные банки: их функции, задачи и цели деятельности

45. Центральные банки:  их функции, задачи и цели  деятельности.

Ключевым  элементом финансовой системы любого развитого государства сегодня  является центральный банк, выступающий  официальным проводником денежно-кредитной  политики. В свою очередь, денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет основу всего государственного регулирования экономики. Поэтому эффективная деятельность центрального банка является одним из условий эффективного функционирования рыночной экономики.  

Первым  эмиссионным банком считается созданный в 1694 г. Банк Англии. Впоследствии, кроме роли эмиссионного центра, за центральными банками закрепилась роль казначея государства, посредника между государством и коммерческими банками, проводника денежно-кредитной политики государства. Центральные банки, созданные на основе коммерческих банков, затем были национализированы. В настоящее время их капитал полностью или частично принадлежит государству.    

Для определения  роли центрального банка в экономических  и политических процессах в стране очень важна степень его независимости. Под экономической независимостью обычно подразумевается возможность центрального банка использовать имеющиеся в его распоряжении инструменты без существенных ограничений. Степень политической независимости центрального банка определяется уровнем самостоятельности в его отношениях с органами государственного управления при выборе и проведении денежно-кредитной политики.    

Центральные банки являются регулирующим звеном в банковской системе, поэтому основная цель их деятельности – укрепление денежного обращения, защита и обеспечение устойчивости национальной денежной единицы и ее курса по отношению к иностранным валютам; развитие и укрепление банковской системы страны, обеспечение эффективного и бесперебойного осуществления расчетов.    

Традиционно перед центральным банком ставятся пять основных задач – он призван  быть:    

1)  эмиссионным центром страны, т. е. пользоваться монопольным правом на выпуск банкнот;    

2)  органом регулирования экономики денежно-кредитными методами, т. е. проводить денежно-кредитную и валютную политику;     

3)  банком банков, т. е. совершать операции не с торгово-промышленной клиентурой, а преимущественно с банками данной страны: хранить их кассовые резервы, размер которых устанавливается законом; предоставлять им кредиты (кредитор последней инстанции), осуществлять контроль и надзор;    

4)  банкиром правительства, т. е. поддерживать государственные экономические программы и размещать государственные ценные бумаги; предоставлять кредиты и выполнять расчетные операции для правительства, хранить (официальные) золотовалютные резервы;    

5)  главным расчетным центром страны, выступая посредником между другими банками страны при выполнении безналичных расчетов.

46. Денежно-кредитная политика центральных банков, ее цели, методы и инструменты.

Денежно-кредитная политика является составной частью экономической политики государства, главными стратегическими целями которой являются повышение благосостояния населения и обеспечение максимальной занятости. В связи с этим основными ориентирами макроэкономической политики правительства обычно выступают обеспечение роста ВВП и снижение инфляции.

  В соответствии с принятыми на текущий год целями макроэкономической политики формулируются конечные цели денежно-кредитной политики Банка России.    

Конечные цели денежно-кредитной  политики определяют ее промежуточные  цели в виде установления определенных ориентиров роста денежной массы, рассчитанных с учетом необходимого в данных экономических  условиях соотношения между динамикой ВВП и денежным предложением.    

Разработку денежно-кредитной политики осуществляет непосредственно Центральный  банк РФ (Банк России). Реализация утвержденной денежно-кредитной политики также  целиком возложена на Банк России. Закон регламентирует инструменты и методы, которыми может пользоваться при этом Банк России.    

 Процентная политика Банка России используется для воздействия на рыночные процентные ставки в целях укрепления национальной валюты.    

 Политику резервных требований Банк России использует как метод регулирования общей ликвидности банковской системы и контроля денежных агрегатов посредством снижения денежного мультипликатора. Резервные требования устанавливаются в целях ограничения кредитных возможностей банков и поддержания на определенном уровне денежной массы в обращении.    

 Операции на открытом рынке–это операции по купле-продаже Банком России государственных облигаций, казначейских векселей и прочих государственных ценных бумаг, краткосрочные операции с ценными бумагами с совершением позднее обратной сделки.    

Под рефинансированием коммерческих банков понимается кредитование Банком России кредитных организаций, в том числе учет и переучет векселей. В настоящее время Банк России предоставляет банкам, заключившим Генеральный кредитный договор, следующие виды обеспеченных кредитов: внутридневные кредиты, кредиты «овернайт», ломбардные кредиты. Составной частью проводимой Банком России политики рефинансирования являются его депозитные операции с кредитными организациями.    

 Валютное регулирование подразумевает разработку и реализацию Банком России политики валютного курса.     

При реализации избранной валютной политики Банк России использует широкий  арсенал методов, которые условно  можно подразделить на рыночные и административные.     

К рыночным методам можно отнести проведение Банком России операций по покупке-продаже иностранной валюты на биржевом и межбанковском рынке (валютные интервенции)для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег.    

 Административные методы основаны на принуждении участников рынка к действиям, направленным на изменение спроса и предложения иностранной валюты на рынке.    

 Прямые количественные ограничения могут применяться Банком России в исключительных случаях в целях проведения единой государственной денежно-кредитной политики после консультаций Правительством РФ.

Принятие текущих решений в  области денежно-кредитной политики входит в компетенцию Совета директоров Банка России.