Анализ прибыли и рентабельности предприятия

Прирост чистой прибыли (27,6%) ниже, чем прирост  прибыли от реализации (109,2%) и бухгалтерской прибыли (28,6%). Это свидетельствует о том, что предприятию следует более рационально использовать механизмы налогообложения. Об этом также свидетельствует значительный рост по платежам в бюджет и по налоговым санкциям, которые возросли в 12,5 раз. Текущего налога на прибыль вырос на 32,9%, что больше роста бухгалтерской прибыли.

При проведении вертикального анализа выручка  от реализации принимается за 100%, а  остальные статьи отчета представляются в виде доли от выручки. Таким образом, можно проследить, какую долю остальные статьи отчета составляют от выручки и как они изменились в 2008 году.

 

Таблица 2.2 Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках

Показатель	2007 год, %	2008 год, %	Изменение, %
Выручка (нетто)	100%	100%	-
Себестоимость продукции	46,3%	44,3%	-2,0%
Валовая прибыль	53,7%	55,7%	2,0%
Коммерческие расходы	34,5%	30,8%	-3,7%
Управленческие расходы	5,1%	3,2%	-1,9%
Прибыль (убыток) от продаж	14,1%	21,7%	7,6%
Прочие доходы и расходы Проценты к получению	2,6%	3,0%	0,4%
Проценты к уплате	4,4%	5,2%	0,8%
Показатель	2007 год, %	2008 год, %	Изменение, %
Доходы от участия в других организациях	0,0%	0,2%	0,2%
Прочие доходы	22,0%	45,2%	23,2%
Прочие расходы	20,9%	52,2%	31,3%
Прибыль (убыток) до налогообложения	13,4%	12,6%	-0,8%
Текущий налог на прибыль	3,5%	3,4%	-0,1%
Чистая прибыль	9,9%	9,2%	-0,7%

 

Для наглядного сравнения изменений уровня составляющих прибыли по отношению к выручке  от реализации строиться диаграмма  №1 "Изменение удельного веса показателей формы №2 ООО "НГК "ИТЕРА". более удобного сравнения полученных значений строиться диаграмма №1 "Изменение удельного веса показателей формы №2 ООО "НГК "ИТЕРА":

 

 

Первое, что следует отметить, это увеличение доли прибыли от продаж в выручке 7,6%, которое вызвано тем, что доля себестоимости, коммерческих и управленческих в выручки снизилась.

Второе, это снижение доли прибыли до налогообложения  в выручке на 0,8%. Такое снижение является следствием значительного  увеличения доли прочих расходов, которое намного больше доли прочих доходов.

Доля  текущего налога на прибыль снизилась, хотя и незначительно. Это является положительным моментом. Но в тоже время доля чистой прибыли также  снизилась на 0,7%.

2.3 Факторный  анализ прибыли от продаж

 

Прибыль от продаж характеризует эффективность основной деятельности предприятия, которая включает производство и реализацию продукции. На нее оказывают наибольшее влияние следующие факторы: выручка от реализации, себестоимость произведенной продукции, уровень коммерческих и управленческих расходов.

. Расчет влияние выручки от продажи. При расчете влияния данного фактора необходимо исходить из того, что сама выручка зависит от количества проданной продукции (физического объема реализации) и цены на единицу продукции. Поэтому важно определить насколько повышение выручки, и соответственно прибыли, вызвано простым ростом цен, и насколько это повышение вызвано изменением физического объема реализации.

"В  2008 году индекс роста средних  оптовых цен на газ для всех  категорий потребителей на внутреннем рынке составил 1,25, то есть цены выросли на 25%" [3].

Соответственно, выручка от реализации в сопоставимых ценах составит:

 

В_{сопост. ценах} = В₁/I_p, (2.1.)

 

где В₁ - выручка от продажи продукции в отчетном периоде

I_{p -} индекс цен.

 

В_{сопост. ценах} = В₁/I_{p =} 40474422/1,25 = 32379537 тыс. руб.

 

Таким образом, выручка от продажи продукции  в отчетном периоде по сравнению  с предыдущим увеличилась за счет роста цен почти на 8,1 млрд рублей:

 

∆В^Ц = В₁ - В_{сопост. ценах} = 40474422 - 32379537 = 8094885 тыс. руб. (2.2)

∆В^кол-во = В_{сопост. ценах} - В₀ = 32379537 - 29695424 = 2684113 тыс. руб. (2.3.)

 

Увеличение  количества реализованной продукции  привело к увеличению выручки  в отчетном периоде на 2,7 млрд рублей (2684113 тыс. руб).

. Расчет влияния цены на прирост прибыли от продаж определяется по формуле:

 

∆П^Ц = (∆В^Ц*R_{продаж 0}) /100 = (8094885*14,1) /100 = 1141379 тыс. руб. (2.4.)

 

где ∆П^Ц - изменение прибыли от продаж под влиянием цены;

R_{продаж 0} - рентабельность от продаж в базисном периоде, которая определятся как отношение прибыли от продаж к выручки от продаж;

Полученное  значение свидетельствует о том, что прирост цен на продукцию  в отчетном периоде в среднем  на 25% привел к увеличению суммы прибыли  от продаж на 1141379 тыс. руб.

. Расчет влияния количества проданной продукции на суммы прибыли от продаж можно рассчитать следующим образом:

 

∆П^кол-во = ( (В₁ - В₀ - ∆В^Ц) *R_{продаж 0})) /100 = ( (40474422 - 29695424 - 8094885) *14,1/100 = 378460 тыс. руб. (2.5.)

 

Таким образом, увеличение физического объема реализации привело к приросту прибыли на 378460 тыс. руб. В данном случае прирост качественного фактора (увеличение цен реализации) намного больше прироста количественного фактора (увеличения физического объема).

. Расчет влияния фактора себестоимость проданной продукции осуществляется следующим образом:

 

∆П^С = (В₁* (УС₁ - УС₀) /100, (2.6.)

 

где УС₁ и УС₀ - соответственно уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах по отношению к выручке.

 

∆П^С = 40474422* (44,3% - 46,3%) /100 = - 809488 тыс. руб.

 

При анализе  нужно учитывать, что расходы  являются факторами обратного влияния  по отношению к прибыли.

Снижение  удельного веса себестоимости в 2008 году привело к экономии 809488 тыс. руб. и соответственно увеличению прибыли  от продаж на 809488 тыс. руб.

. Расчет влияния фактора коммерческие расходы.

Для расчета  используется формула, аналогичная  предыдущей:

 

∆П^КР = (В₁* (УКР₁ - УКР₀)) 100, (2.7.)

 

где УКР₁ и УКР₀ - соответственно уровни коммерческих расходов в отчетном и базисных периодах.

 

∆П^КР = (40474422* (30,8% - 34,5%)) /100 = - 1497554 тыс. руб. (2.8.)

 

В 2008 году доля коммерческих расходов по отношению  к выручки также снизилась, что  позволило предприятию увеличить  за счет этого прибыль от продаж на 1497554 тыс. руб.

. Расчет влияния фактора управленческих расходов.

 

∆П^УР = (В₁* (УУР₁ - УУР₀)) 100, (2.9.)

 

где УУР₁ и УУР₀ - соответственно уровни управленческих расходов в отчетном и базисных периодах.

 

∆П^УР = (40474422* (3,2% - 5,1%)) /100 = - 769014 тыс. руб (2.10)

 

В отчетном периоде управленческие расходы снизились в абсолютном и относительном вырражении, что привело к увеличению прибыли на 769014 тыс. руб.

Прибыль за 2008 выросла на 4,59 млрд руб. Анализируя полученные результаты, можно отметить то, что наибольшее влияние на прирост прибыли в 2008 году оказало повышение среднего уровня цен почти на 25% (прибыль увеличилась 1,14 млрд рублей). Другим фактором, который оказал наиболее существенное влияние на прибыль, являются коммерческие расходы. Хотя в 2008 году в абсолютном выражении они выросли, но снижение их удельного веса по отношению к выручке позволило сэкономить, и следовательно увеличить прибыль от продаж на 1,49 млрд руб.

Также к  увеличению прибыли привело снижение относительного уровня себестоимости  реализованной продукции и управленческих расходов по отношению к выручки на 0,81 и 0,77 млрд рублей соответственно. Увеличение же физического объема реализации оказало наименьшее по сравнению с остальными факторами и привело к приросту на 0,38 млрд руб.

2.4 Анализ  прибыли до налогообложения методом цепных подстановок

 

По сравнению  с прибылью от продаж, на прибыль  до налогообложения (бухгалтерскую  прибыль), помимо выручки от реализации, себестоимости, коммерческих и управленческих расходов, также оказывают влияние  такие факторы, как проценты к получению, проценты к уплате, прочие доходы и прочие расходы.

Учитывая  все вышеуказанные факторы, можно  записать факторную модель:

 

П_{до н/о}= В - С - КР - УР + %кП - %кУ + Д_{от участия} + ПД - ПР

 

где В - выручка  от реализации;

С - себестоимость проданной продукции;

КР - коммерческие расходы;

УР - управленческие расходы;

%кП - проценты  к получению;

%кУ - проценты  к уплате;

Д_{от участия} - доходы от участия в других организациях;

ПД - прочие доходы, в том числе проценты к  получению;

ПР - прочие расходы, в том числе проценты к уплате;

Изменение бухгалтерской прибыли за два  года составило:

 

∆П_{до н/о}=П₂₀₀₈ - П_{2007 =} 5110440 - 3973267 = 1137173 тыс. руб. (2.11)

 

Таким образом, прибыль в 2008 году увеличилась на 28,6%.

Применяя  к данной модели метод цепных подстановок, можно определить, какие факторы оказали наибольшее и наименьшее влияние на формирование прибыли до налогообложения. Для этого последовательно будем заменять базисные значения каждого фактора на отчетные. В итоге получим последовательность моделей

Формирование  прибыли в 2007 году:

 

П_{до н/о 2007} (В₂₀₀₇, С₂₀₀₇, КР₂₀₀₇, УР₂₀₀₇ %кП₂₀₀₇, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 29695424 - 13750633 - 10245225 - 1507248 + 771586 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 3973267 тыс. руб. (2.12)

 

Заменяя в модели базисное значение выручки  от реализации на отчетное получим:

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₇, КР₂₀₀₇, УР₂₀₀₇ %кП₂₀₀₇, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 13750633 - 10245225 - 1507248 + 771586 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 14752265 тыс. руб. (2.13)

∆П_в = 14752265 - 3973267 = 10778998 тыс. руб.

 

Данное  значение говорит о том, что прирост  выручки в 2008 году на 36,3% привел к  приросту прибыли на 10778998 тыс. руб., однако при этом не учитывается влияние всех остальных факторов.

При замене в модели следующего фактора, себестоимость  реализованной продукции, она примет вид:

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₈, КР₂₀₀₇, УР₂₀₀₇ %кП₂₀₀₇, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 17933764 - 10245225 - 1507248 + 771586 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 10569134 тыс. руб. (2.15)

∆П_с = 10569134 - 14752265 = - 4183131 тыс. руб.

 

Увеличение  себестоимости продукции в 2008 году привело к снижению прироста прибыли на 4183131 тыс. руб.

Затем определяется влияние коммерческих расходов на величину прибыли:

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₈, КР₂₀₀₈, УР₂₀₀₇ %кП₂₀₀₇, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 17933764 - 12483707 - 1507248 + 771586 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 8330652 тыс. руб. (2.16)

∆П_кр = 8330652 - 10569134 = - 2238482 тыс. руб

 

Увеличение  коммерческих расходов привело к  дополнительному снижению прироста прибыли до налогообложения на 2238482 тыс. руб.

Влияние изменения управленческих расходов на прибыль:

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₈, КР₂₀₀₈, УР₂₀₀₈ %кП₂₀₀₇, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 17933764 - 12483707 - 1284530 + 771586 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 8553370 тыс. руб. (2.17)

∆П_ур = 8553370 - 8330652 = 222718 тыс. руб.

 

В 2008 году снижение управленческих расходов на 14,8% привело к приросту прибыли  на 222718 тыс. руб.

К увеличению прибыли также должно привести увеличение суммы процентов к получению  почти в 1,5 раза, которые складываются из процентов по банковским вкладам и процентам по предоставленным организацией займам.

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₈, КР₂₀₀₈, УР₂₀₀₈ %кП₂₀₀₈, %кУ₂₀₀₇, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 17933764 - 12483707 - 1284530 + 1200583 - 1302533 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 8982367 тыс. руб. (2.18)

∆П_%кП = 8982367 - 8553370 = 428997 тыс. руб.

 

На 428997 тыс. руб. увеличилась прибыль до налогообложения  за счет рост процентов к получению.

Влияние изменения процентов к уплате:

 

П_{до н/о} (В₂₀₀₈, С₂₀₀₈, КР₂₀₀₈, УР₂₀₀₈ %кП₂₀₀₈, %кУ₂₀₀₈, Д_{от участия2007}, ПД₂₀₀₇, ПР₂₀₀₇) = 40474422 - 17933764 - 12483707 - 1284530 + 1200583 - 2105080 + 2855 + 6525015 - 6215974 = 8179820 тыс. руб. (2.19)

∆П_%кУ = 8179820 - 8982376 = - 802556 тыс. руб.

 

Прибыль снизилась на 802558 тыс. руб. за счет увеличения процентов к уплате.

Влияние увеличения доходов от участия в  других организациях приведет к незначительному  увеличению прибыли, хотя в относительном  выражении их величина выросла почти  в 24 раза, их абсолютное значение по сравнению  с другими факторами мало.