Финансовый план предприятия

- прогноз объема продаж и поступлений денежных средств на временном горизонте;

- оценка общего объема поступлений денежных средств (притоки). Общая сумма включает поступление от продажи без предоставления кредита и по предоплате, получение денежных средств от дебиторов, другие поступления типа процентных, дивидендов от деятельности других предприятий, доходы от продажи активов, доходы по ценным бумагам и другие внереализационные доходы;

- оценка расходов денежных средств (оттоки). Включаются текущие расходы за материалы, комплектующие, выплаты по заработной плате, выплаты по приобретенным материалам и комплектующим в прошлые периоды времени (погашение кредиторской задолженности), налоговые платежи, выплаты процентов и дивидендов, инвестиционные расходы и т.п.;

- расчет чистого денежного потока;

- составление бюджета денежных средств, показывающего, в какие периоды времени корпорация будет испытывать недостаток денежных средств, а в какие - избыток. Прибавляя к чистому денежному потоку каждого временного периода начальное количество денежных средств (на начало периода), получаем значение денежного потока на конец (остаток денежных средств на момент времени t). Полученное значение остатка сравнивается с минимальным бюджетом денежных средств (таким количеством денежных средств, которое руководство считает необходимым иметь в любой период времени) или с оптимальным (при котором минимизируются издержки хранения денежных средств). Превышение конечного значения чистого денежного потока над минимальным бюджетом показывает избыток денежных средств. Размер минимального бюджета зависит от степени неопределенности условий функционирования (чем более неопределенны условия и высока неопределенность по денежному потоку, тем больше должно быть значение минимального бюджета денежных средств).

Предварительный балансовый отчет строится путем корректировки балансового отчета за предыдущий период (закончившийся год) с учетом прогнозируемых продаж и затрат. Его составление необходимо по следующим соображениям:

- позволяет вскрыть отдельные неблагоприятные перспективы и проблемы, которыми финансовый менеджер не планировал заниматься;

- играет контрольную роль для координации всех прочих планов;

- на его основе можно рассчитать коэффициенты и показатели, требуемые владельцами капитала (собственного и заемного);

- выявляет перспективные источники финансирования и основные обязательства на будущие периоды.

Капитальный бюджет или бюджет капиталовложений (capital budget) отражает планируемые инвестиционные затраты по принимаемым проектам. Как правило, такие бюджеты затрагивают увеличение внеоборотных активов (затраты на приобретение земли, создание или покупка зданий, оборудования и т.п.). Если вводимые внеоборотные активы изменят объемы реализации или текущие издержки будущего года, то капитальный бюджет изменит значения показателей операционного и финансового бюджетов.

 

 

2. АНАЛИЗ  ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ И 

ПРОГНОЗИРОВАНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИИ СФЕРЫ РОЗНИЧНОЙ

ТОРГОВЛИ (НА ПРИМЕРЕ ООО «НЕОГАЛА»)

 

2.1 Анализ финансового планирования и прогнозирования

ООО «НеоГала»

Общество с  ограниченной ответственностью «НеоГала»  было создано в соответствии с  Гражданским кодексом РФ и Федеральным  законом РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью» без ограничения сроков деятельности. Общество является юридическим лицом и строит свою деятельность на основании устава и действующего законодательства РФ.

Месторасположение ООО «НеоГала»: 665466 в Иркутской области, Усольский  р-н,  г. Усолье - Сибирское,  пр. Ленинский, д. 10. Общество является юридическим лицом. Как и любое юридическое лицо имеет самостоятельный баланс.

Целью деятельности предприятия является удовлетворение общественных потребностей в товарах в целях получения прибыли. Предмет деятельности предприятия: организация розничной торговли ювелирными изделиями.

Общество является юридическим лицом и имеет  в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

ООО «Неогала»  имеет сеть ювелирных салонов, которые  расположены в центре г. Усолье - Сибирское, Ирк.обл., а так же в г.  Ангарск. Что делает их местонахождения многолюдным. Рядом находятся трамвайная и автобусная остановки.

Неотъемлемым  элементом торговой деятельности предприятия  является планирование оборота розничной  торговли, так как на его основе можно судить о возможных направлениях развития деятельности предприятия.

Целями планирования оборота розничной торговли являются:

- экономическое обоснование объема оборота розничной торговли в соответствии с объемом спроса населения и возможностями торгового предприятия;

- приведение структуры оборота розничной торговли в соответствие с изменениями спроса и предложения;

- обеспечение рационального распределения прогнозируемого оборота розничной торговли во времени и пространстве.

При расчете  оборота розничной торговли предприятия на будущий период используют такие методы, экономико-статистические (метод среднегодовых темпов роста, метод скользящей средней) и расчетно–аналитический методы.

Рассчитаем  оборот розничной торговли ООО «НеоГала»  экономико-статистическим методом  двумя способами:

1. Метод среднегодовых  темпов роста основывается на  расчете среднегодового темпа роста оборота розничной торговли по формуле:

,           (2.1)

где – оборот розничной торговли отчётного года в сопоставимых ценах, тыс. руб.;

1 – оборот розничной торговли базисного года в сопоставимых ценах, тыс.руб.;

n – количество лет;

Тр – среднегодовой темп роста (снижения) оборота розничной торговли, %.

Рассчитаем  среднегодовой темп роста оборота розничной торговли ООО «НеоГала» взяв расчет  данные табл. 2.2:

= *100=110,86%

Плановый оборот розничной торговли ООО «НеоГала»  на 2009 год рассчитаём по формуле:

 Рпл=Ротч*Тр*Iц  / 100%,        (3.2)

где Ротч – оборот розничной торговли отчётного года в действующих ценах, тыс. руб.;

 Iц – индекс цен будущего года.

При плановом индексе  цен  1,1 планируемый оборот розничной  торговли в 2010 году будет равен:

Рпл = 94996*110,86*1,1 / 100 = 115843,82 тыс. руб.

2. Рассчитаем оборот розничной торговли предприятия ООО «НеоГала» методом выравнивания динамического ряда по скользящей средней с помощью данных, приведенных в таблице 2.11, используя при расчете цепные темпы роста оборота розничной торговли в сопоставимых ценах, рассчитанные ранее в табл. 2.2.

 

Таблица 2.1

Исходные и  расчётные данные для определения  оборота розничной 

торговли на 2010 год методом выравнивания динамического  ряда

по скользящей средней

 

Годы	Цепные темпы  роста оборота розничной торговли, %	Выравнивание  динамического ряда
		Расчёт	Темп прироста, %
2006	98,40	-	-
2007	105,58	К1 = (98,40+105,58)/2	101,99
2008	141,68	К2 = (105,58+141,68)/2	123,63
2009	119,51	К3 = (141,68+119,51)/2	130,59
Отклонение (+,-)		∆К = 130,59-101,99	28,6

 

На основе данных таблицы 2.11 определим оборот розничной торговли ООО «НеоГала» на  2010 год:

Кпл = Кn-1 + 2∆К = 141,68 + 2*28,6 = 198,88 (%)

Рпл = (Р1д.ц..* Кпл)/100 * Iц= (94996*198,88)/100*1,1=207820,84( тыс. руб.)

где Р1д.ц.. - оборот розничной торговли отчетного года  в действующих ценах, тыс. руб.

Определим оборот розничной торговли на будущий год  на основе экономико-математического метода.

а) Построим график зависимости развития оборота розничной  торговли (рис. 2.1).

Рисунок 2.1 - График развития оборота розничной торговли в

сопоставимых  ценах, тыс. руб.

 

б) Выявим форму  аналитической зависимости оборота  розничной торговли, рассчитав параметры уравнения в табл. 2.12.

Занесем рассчитанные в ходе решения уравнения расчетного оборота розничной торговли:

Таблица 2.2

Расчет параметров уравнения по линейной модели

Годы, t	Фактический	t2	yt
	в сопоставимых ценах,  (у)
А	1	2	3
1	40269,00	1	40269,00
2	39623,73	4	79247,45
3	41834,70	9	125504,09
4	59272,65	16	237090,61
5	70839,67	25	354198,36
Итого	251839,75	55,00	836309,51

 

Разделим первое уравнение на 5, а второе на 15, получим:

Вычитаем из второго уравнение первое, получаем:

5386,02=0,67а1

а1=5386,02/0,67=8038,83

Параметр а0 находим путем подстановки в любое из уравнений параметра а1. Получаем:

50367,95=а0+3*8038,83

50367,95=а0+24116,49

а0=26251,46

Таким образом, мы получили линейную зависимость вида:

У=26251,46+8038,83*х

Для использования  временной модели при планировании оборота розничной торговли необходимо определить ошибку прогноза.

 Произведем  расчеты (табл. 2.13).

Таблица 2.3

Расчет среднего процента отклонений расчетного оборота  розничной торговли от фактического, тыс. руб.

Годы	Фактический   в сопоставимых ценах,  (у)	Расчетный оборот, (у1)	у-у1
А	1	2	3	4
1	40269,00	34290,29	5978,71	14,85
2	39623,73	42329,12	-2705,39	6,83
3	41834,70	50367,95	-8533,25	20,40
4	59272,65	58406,78	865,87	1,46
5	70839,67	66445,61	4394,06	6,20
итого	251839,75	251839,75	-	49,74

Средний процент отклонений расчетного оборота розничной торговли от фактического составляет , т. е. полученная временная модель не может быть использована при планировании оборота розничной торговли.

По результатам  проведенных расчетов построим сводную таблицу проектов плана оборота розничной торговли (табл. 2.14).

Таблица 2.4 

Планирование  оборота розничной торговли на будущий  год, тыс. руб.

Методы планирования	Плановый объем  оборота розничной торговли,  тыс. руб.	Темп роста  в действующих ценах к отчетному году (Ротч./к.1*100)	Темп роста  в сопоставимых ценах к отчетному году (к.2/1,1)
А	1	2	3
1. Экономико  - статистические методы
- метод среднегодовых  темпов роста	115843,82	121,95	110,86
- метод выравнивания  динамического ряда по скользящей средней	207820,84	218,77	198,88
2. Экономико-математический  метод	-	-	-
3. Плановая величина  оборота розничной торговли	115843,82	121,95	110,86