Описание лизинга теоретическое и практическое на примере конкретного предприятия

СОДЕРЖАНИЕ

 

 

ВВЕДЕНИЕ	4
1 СУЩНОСТЬ ЛИЗИНГА, ЕГО ОПРЕДЕЛЕНИЕ	5
1.1 История возникновения лизинга	5
1.2 Понятие и значение лизинга	13
1.3 Объекты и  субъекты лизинга	15
2 КЛАССИФИКАЦИЯ ВИДОВ ЛИЗИНГА, ЕГО ОСОБЕННОСТИ	22
2.1 Формы, виды лизинга	22
2.2 Взаимосвязь и отличие лизинга  от кредита и аренды, преимущества  лизинга	31
ЗАКЛЮЧЕНИЕ	36
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ	39

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Сегодня на смену традиционным формам использования денег приходят более совершенные. Например, расчеты наличными сменяются аккредитивами, векселями, пластиковыми карточками, дорожными чеками, а на место кредита становится лизинг. Многообразие форм финансовых инструментов экономит время, деньги и позволяет предприятиям осуществлять свою деятельность более эффективно, что особенно  актуально в кризисный период развития экономики.

Актуальность выбранной темы вызвана развитием лизинговых операций в России и интеграции отечественного лизинга в мировую финансовую систему.

Заинтересованность в лизинге проявляют представители малого бизнеса, которые, не имея достаточных средств и не прибегая к привлечению кредитов, могут в этом случае использовать в производстве новое прогрессивное оборудование и технологии.

В развитии лизинга заинтересованы не только лизинговые получатели как потребители оборудования, но и действующие производства, поскольку за счет лизинга расширяется рынок сбыта производимого ими оборудования.

Для инвесторов лизинг обеспечивает, необходимую прибыль на вложенный капитал при более низком риске (по сравнению с обычным кредитованием) за счет действенной защиты от неплатежеспособности клиента.

Лизинг обладает высоким потенциалом  активизации экономического сотрудничества с зарубежными странами, в связи с чем международный лизинг получает все большее распространение.

В настоящее  время в России интерес к  лизингу в силу присущих ему возможностей все более возрастает. Увеличивается число лизинговых компаний как российских так и зарубежных, расширяют поле деятельности существующие.

Объектом данной курсовой работы является лизинг.

Предметом выступают виды лизинга, его особенности.

Целью данной  курсовой работы является раскрытия понятия, сущности лизинга, его основных форм и особенностей.

В соответствии с поставленной целью курсовой работы необходимо решить следующие задачи:

1) дать  понятие определения лизинга;

2) охарактеризовать  историю возникновения лизинга;

3) классифицировать формы лизинга;

4) обозначить  отличие лизинга от кредита  и аренды;

5) рассмотреть  этапы лизинговых операций.

Курсовая работа состоит из введения, заключения, и двух глав.

Первая глава  данной курсовой работы посвящена понятию лизинга, истории возникновения, участникам лизинговых  сделок, здесь же обозначается значение лизинга.

Во второй главе рассматриваются виды лизинга, дана их характеристика.  Также  в данной главе представлены сравнение лизинга с арендой, кредитом, обозначены преимущества лизинга.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1 СУЩНОСТЬ ЛИЗИНГА, ЕГО ОПРЕДЕЛЕНИЕ

 

1. История возникновения лизинга

 

Принято считать, что все экономико-правовые отношения, связанные с лизингом, относятся к новому или новейшему периоду истории хозяйственных взаимосвязей. Однако это  не так. Документы свидетельствуют, что аренда (лизинг) известна человеку с незапамятных времен.

Идея лизинга далеко не нова, хотя термина «лизинг» как такового еще не было. Раскрытие сущности лизинговой сделки восходит к далеким временам Аристотеля (384/383-322 г.г. до н.э.). Именно ему принадлежит название одного из трактов в «Риторике»: «Богатство состоит в пользование, а не вправе собственности». То есть, не обязательно для получения дохода иметь в собственности какое-либо имущество, достаточно лишь иметь право пользоваться им и в результате этого получать доход.

Арендные (лизинговые) сделки были известны и во времена, много предшествовавшие годам, когда жил Аристотель. Они заключались, еще в древнем государстве Шумер и датируются примерно 2000 годом до н.э. Так, глиняные таблички, обнаруженные в шумерском городе Ур, содержат сведения об аренде сельскохозяйственных орудий, земли, водных источников, волов и других животных. Эти глиняные таблички, найдены в 1984 году, рассказывают о храмовых священниках- арендодателях, заключавших договоры с местными фермерами. Однако, древние документы не ограничивают сферу арендной практики государством Шумер, и не исключено, что  аренда существовала и в более древние времена, хотя пока до нас не дошло никаких сведений об этом.

Английский историк Т. Кларк обнаружил несколько положений о лизинге в законах Хаммурапи, принятых между 1775-1750 гг. до н.э.. Группа статей, касающихся собственности,- самая большая в судебнике Хаммурапи. Статьи обстоятельно рассматривали все случаи аренды и нормы арендной платы, условия залога имущества.

Другие древние цивилизации, включая греков, римлян, египтян, считали аренду привлекательным, доступным и порой единственно возможным способом приобретения оборудования, земли и домашнего скота.

Древние финикийцы, прослывшие отличными моряками и торговцами, практиковали аренду судов, которая по своей экономико-правовой сути очень схожа с классической формой современного лизинга оборудования. Множество краткосрочных договоров аренды обеспечивали получения судна и экипажа. В современных условиях эти сделки соответствуют операциям так называемого «мокрого» лизинга. Долговременные чартерные соглашения подписывались на срок, покрывавший весь расчетный период экономической жизни судов, и требовали от арендатора принятия на себя большей части обязательств, вытекающих из монопольного использования арендуемых средств.

Римскому праву также был хорошо известен комплекс имущественных отношений, связанных с владением вещью без прав собственности. Эти отношения отражались как в договорном праве - в форме договора найма вещей так и в вещевом  праве – в виде так называемого сервитута, т. е. права пользования чужим имуществом в определенных пределах, а точнее, его разновидности- узуфрукта, или личного сервитута, т. е. права пожизненного пользования чужой вещью и доходами от нее с условиями сохранения ее целостности и хозяйственного назначения. Император Юстиниан I (483-565г.г.), осуществивший кодификацию римского права, отразил лизинговые отношения в известных Инструкциях.

Именно в сочетании отдельных элементов договорного и вещного права заключается сложность природы современного лизинга, что создает немало правовых проблем его практическом использовании.

Лизинг в древности не был ограничен арендой каких-либо конкретных типов собственности. Фактически из истории известно, что арендовались не только различные типы сельскохозяйственной техники и ремесленного оборудования, но даже военная техника.

Первое документальное упоминание о практики проведенной лизинговой сделке относиться к 1066 году, когда Вильгельм Завоеватель арендовал у нормандских судовладельцев корабли для вторжения на Британские острова.

В Венеции также в XI веке существовали сделки, схожие  с лизинговыми операциями: венецианцы сдавали в аренду торговцам и владельцам торговых судов очень дорогие по тем временам якоря. По окончании они возвращались владельцам, которые вновь сдавали их в аренду.

В средневековье арендная деятельность была несколько ограничена. В аренду сдавались в основном сельскохозяйственные орудия и лошади. Однако время от времени происходили события, порождавшие уникальные формы и предметы аренды. Так, в 1248 году была зарегистрирована лизинговая сделка, в соответствие с которой рыцарь Бонфис Маганелла Гаэта арендовал доспехи для участия в Седьмом Крестовом походе. Затем он выплачивал за них арендную плату, которая в конечном итоге значительно превысила первоначальную стоимость амуниции.

В те же времена операции, аналогичные современному лизингу, применялись в Англии. Необходимо иметь в виду, что на протяжении столетий движимого имущества согласно Английскому поземельному закону признавалась неправомочной. Однако долгосрочная аренда  реальной собственности допускалась и во многих случаях была единственным доступным, из-за жесткой системы земельного законодательства, средством приобретения прав на использование земли. Поэтому предметом аренды чаще всего становились фермерское оборудование и лошади. В Великобритании одним из первых нормативных актов, регулирующих отношения, схожие с лизинговыми, был Закон (Устав) Уэльса 1284 года.

В 1572 году в Великобритании был принят законодательный акт, разрешающий использовать только действительный, а не мнимый лизинг, то есть законными признавались арендные договоры, подписываемые на разумных основаниях, так как к тому времени участились сделки, имеющие целью сокрытие истинного положения вещей – кто собственник, кто владелец. Использовалось, это как средство скрытой передачи собственности, то есть для владения в заблуждение кредиторов.

Таким образом, оригинальная идея разделения владения и собственности и возможности извлекать выгоду из владения известна праву с древнейших времен.

В начале XX века в Великобритании в связи с развитием промышленности, увеличением производства различных видов оборудования  возросло количество товаров, сдаваемых в лизинг. Особую роль в этом сыграло развитие железнодорожного транспорта и каменноугольной промышленности.

Собственники каменноугольных колей вначале покупали вагоны для перевозки угля, однако вскоре стала очевидной невыгодность и невозможность такого финансирования. Выработка угля  увеличилась, открывались новые шахты, требовалось все больше вагонов. Вполне резонно, что небольшие предприятия решили воспользоваться этой ситуацией для выгодного вложения капитала. Появились компании, единственной целью которых был лизинг локомотивов и железнодорожных вагонов. При составлении договоров они стали включать в него право на покупку, предоставлявшееся пользователю по окончанию лизинга. Одной из причин появления такого  условия было то, что пользователи гораздо аккуратнее и бережнее обращались с вагонами, если существовала перспектива их последующего приобретения в собственность. Такие сделки получили название договоров аренды – продажи. Дальнейшее развитие лизинга и аренды – продажи привело к необходимости разграничения договоров лизинга и аренды – продажи.

В США  также обозначился спрос на финансирование аренды различных видов техники и оборудования. Первый зарегистрированный арендный договор персональной собственности появился в США в начале XII века, когда члены гильдии получили по  нему в аренду лошадей, фургоны и коляски. В дальнейшем рост лизинговой активности определялся, как и в Великобритании, развитием железнодорожного транспорта. При этом проблемы роста были очень схожи с английскими. Железнодорожные компании начали искать возможности для получения вагонов в пользование,  а не в собственность, либо выставляли частным грузоотправителям условие о самостоятельном предоставлении вагонов. В результате инвесторы стали обеспечивать необходимую рентабельность вложений, финансируя приобретение локомотивов и железнодорожных вагонов. Управление оборудованием осуществлялось через трасты, за  которыми стояли банки или тресты, их создавшие. При этом сертификаты трастов продавались инвесторам и представляли им право на получение доходов в размере определенных процентов  на размер инвестиций. Как и при современных лизинговых отношениях, управляющий трастом (он, по сути, являлся главой лизинговой компании) платил изготовителю за полученное от него оборудование, а затем собирал арендную плату с пользователя этого оборудования на протяжении всего срока действия договора. Арендная плата по своему размеру должна была покрывать обязательства, втекающие из сертификатов, выпущенных для продажи инвесторам. 

Существовало много разновидностей трастового использования оборудования. Наиболее широко призванным типом финансирования железных дорог был призван план «Филадельфия», который допускал передачу прав монопольного использования оборудования конечному пользователю по завершении изначально определенного срока арендного договора. План «Филадельфия» стал предшественником сегодняшних условных коммерческих контрактов лизинга по модели «деньги - на деньги».

Вначале XX века многие железнодорожные лизинговые компании осознавали,  что возрастающее число грузоотправителей не желает осуществлять долгосрочное управление или монопольное использование вагонов, что предусматривало предоставление оборудование в трастовое (доверительное) пользование. Вместо этого они требовал лишь краткосрочное его использование. Трасты стали предлагать контракты с более коротким сроком действия. По окончании контракта вагоны должны были возвращаться арендодателю, который сохранял за собой право собственности. Такие арендные договоры заложили начало операционного лизинга.

Развитие экономических отношений предопределило заинтересованность производителей техники и оборудования в получении необходимого финансирования изготовления своей продукции. Это обстоятельство, в свою очередь, вызвало в США в начале XX века волну нового вида кредитования - кредита, выплачиваемого по частям. Изготовители и продавцы считали, что они смогут продать больше, если наряду с необходимым оборудованием предложат более привлекательный для клиента план - график выплат. Отсюда берет начало практика лизингового финансирования, обеспечиваемого продавцами - данный вид лизинговых отношений остается до настоящего времени важнейшим инструментом поставок лизинга.