Способы обработки информации в экономическом анализе на примере ОАО «НЛМК»

 

 

Данные о финансовых результатах деятельности организации за 2 последовательно выбранных финансовых года с отражением тенденций в изменении абсолютной величины показателей

 

Таблица 2.1.2. Отчет о прибылях и убытках ОАО «НЛМК»

Наименование показателя	2011 год, тыс. руб.	2012 год, тыс. руб.	Изменение, тыс. руб.
Выручка	221178073	240122719	+18944646
Себестоимость продаж	174023964	200996515	+26972551
Валовая прибыль (убыток)	47154109	39126204	-8027905
Коммерческие расходы	15700842	18333825	+2632983
Управленческие расходы	7031933	7873054	+841121
Прибыль (убыток) от продаж	24421334	12919325	-11502009
Проценты к получению	7524267	7056260	-468007
Проценты к уплате	3960108	6308987	+2348879
Доходы от участия в других организациях	4084053	16676886	+12592833
Прочие доходы	205981111	146052456	-59928655
Прочие расходы	197486072	147379780	-50106292
Прибыль (убыток) до налогообложения	40834585	29016160	-11818425
Изменение отложенных налоговых обязательств	1038747	1038490	-257
Изменение отложенных налоговых активов	71700	53263	-18437
Текущий налог на прибыль	6152750	2729855	-3422895
Прочее	1096030	164960	-931070
Перераспределение налога на прибыль внутри консолидированной группы налогоплательщиков	-	15722	+15722
Чистая прибыль (убыток) отчетного года	34667418	25151840	-9515578

 

2.2.АНАЛИЗ ДИНАМИКИ СОСТАВА И СТРУКТУРЫ ИСТОЧНИКОВ ФОРМИРОВАНИЯ КАПИТАЛА ПРЕДПРИЯТИЯ

 Таблица 2.2.1. Анализ динамики и структуры источников капитала

Источник капитала	Наличие средств, тыс.руб.			Структура средств, %
	2011г.	2012г.	Изменение	2011г.	2012г.	Изменение
Собственный капитал	303589966	325163419	+21573453	67,5	69	+1,5
Заемный капитал	146266749	146062011	-204738	32,5	31	-1,5
Итого	449856715	471225430	+21368715	100	100	-

 

Из таблицы 2.2.1 видно, что на ОАО «НЛМК» основной удельный вес в источниках формирования активов занимает собственный капитал.

В процессе последующего анализа необходимо более детально изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения отдельных их слагаемых и дать оценку этих изменений за отчетный период (табл.2.2.2).

Таблица 2.2.2. Динамика структуры собственного капитала

Источник капитала	Наличие средств, тыс.руб.			Структура средств, тыс.руб.
	2011г.	2012г	Изменение	2011г.	2012г.	Изменение
Уставный капитал	5993227	5993227	-	1,974	1,843	-0,131
Переоценка внеоборотных активов	3993781	3382856	-610925	1,316	1,04	-0,276
Резервный капитал	299661	299661	-	0,098	0,092	-0,006
Добавочный капитал	771777	771777	-	0,253	0,237	-0,016
Нераспределенная прибыль	293131520	314715896	+21584376	96,55	96,78	+0,233
Итого	303589966	325163419	+21573453	100	100	-

 

Данные таблицы 2.2.2 показывают изменен ия в размере и структуре собственного капитала: значительно увеличилась сумма и доля нераспределенной прибыли, в 2012 году на 21584376 тыс. руб. или 0,233% при одновременном уменьшении удельного веса уставного, резервного и добавочного капитала. Общая сумма собственного капитала за 2012 г. увеличилась на 21573453 тыс. руб.

Анализ структуры заемного капитала.

Большое влияние на финансовое состояние предприятия оказывают состав и структура заемных средств, то есть соотношение долгосрочных, среднесрочных и краткосрочных финансовых обязательств.

Из таблицы 2.2.3 следует, что ОАО «НЛМК» имеет долгосрочные заемные средства на 2011г. в размере 76377055тыс.р., на 2012 г. в размере 70292847 тыс.р. В 2012 году из сумма снизилась на -6084208 тыс.р. или на 4%. В 2012 г. сумма краткосрочных обязательств увеличилась на 5879470 тыс.р. За отчетный год сумма заемных средств снизилась на 204738 тыс. руб. за счет погашения значительной части долгосрочной кредиторской задолженности  в размере 23156587 тыс. руб. или 15,9%. В ОАО «НЛМК» в 2012 г. наибольший удельный вес в заемном капитале занимают займы (долгосрочные обязательства) в размере 30,9%.

Привлечение заемных средств в оборот ОАО «НЛМК» – явление нормальное, содействующее временному улучшению финансового состояния при условии, эти средства не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются. В противном случае может возникнуть просроченная кредиторская задолженность, что в конечном итоге приводит к выплате штрафов и ухудшению финансового положения.

Таблица 2.2.3. Динамика структуры заемного капитала

Источник заемных средств	Сумма, тыс.руб.			Структура капитала, %
	2011г.	2012г.	Изменение	2011г.	2012г.	Изменение
Долгосрочные обязательства, всего	76377055	70292847	-6084208	52,2	48,2	-4
В том числе: займы	30000000	45186350	+15186350	20,5	30,9	+10,4
кредиты	39425901	16269314	-23156587	27	11,1	-15,9
расчеты с поставщиками и подрядчиками	85702	932122	+846420	0,06	0,6	+0,54
авансы полученные	3064	4183	+1119	0,002	0,003	+0,001
Отложенные налоговые обязательства	6862388	7900878	+1038490	4,7	5,4	+0,7
Краткосрочные обязательства, всего	69889694	75769164	+5879470	47,8	51,8	+4
В том числе: займы	19693185	21806524	+2113339	13,5	14,9	+1,4
кредиты	16815008	22706958	+5891950	11,5	15,5	+4
авансы полученные	16221580	14451204	-1770376	11,1	9,9	-1,2
поставщики и подрядчики	14477492	13101835	-1375657	9,9	9,0	-0,9
расчеты по задолженности перед персоналом организации	670674	564635	-106039	0,5	0,4	-0,1
расчеты по налогам и сборам	636914	1079657	+442743	0,4	0,7	+0,3
расчеты по задолженности перед государственными внебюджетными фондами	300612	374610	+73998	0,2	0,3	0,1
задолженность перед акционерами по выплате дивидендов	64953	44871	-20082	0,04	0,03	-0,01
прочая	132250	631480	+499230	0,09	0,4	+0,31
Оценочные обязательства	877026	1007390	+130364	0,6	0,7	+0,1
Итого	146266749	146062011	-204738	100	100	-

 

 

2.3. АНАЛИЗ РАЗМЕЩЕНИЯ КАПИТАЛА И ОЦЕНКА ИМУЩЕСТВЕННОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.3.1.Анализ структуры активов предприятия

В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре (табл. 2.3.1) и дать им оценку.

 

 

 

 

Таблица 2.3.1. Структура активов предприятия

Средства предприятия	2011 г.		2012 г.		Прирост
	Тыс. руб.	Доля, %	Тыс.руб.	Доля, %	Тыс.руб.	Доля, %
Внеоборотные активы	241452581	53,673	270360159	57,374	+28907578	+3,701
Оборотные активы	208404134	46,327	200865271	42,626	-7538863	-3,701
В том числе в сфере производства:	44287413	21,251	37661071	18,749	-6626342	-2,502
обращения	164116721	78,749	163204200	81,251	-912521	+2,502
Итого	449856715	100	471225430	100	+21368715	-

 

Из таблицы 2.3.1 видно, что за анализируемый период структура активов ОАО «НЛМК» несколько изменилась. В 2012 году доля основного капитала увеличилась на 3,701%, а доля оборотного капитала, соответственно, уменьшилась, а в сфере производства доля оборотного капитала уменьшилась на 2,502%, а в сфере обращения увеличилась на 2,502%. В связи с этим изменилось строение капитала: в 2011 году отношение оборотного капитала к основному составляет 0,86, в 2012 году – 0,74, что привело к снижению оборачиваемости капитала.

2.3.2. Анализ состава структуры и динамики внеоборотных активов

Таблица 2.3.2. Состав и динамика основного капитала

Средства предприятия	2011 г.		2012 г.		Прирост
	Тыс. руб.	Доля, %	Тыс. руб.	Доля, %	Тыс. руб.	Доля, %
Основные средства	144561560	59,872	153473309	56,766	+8911749	-3,106
Нематериальные активы	1837942	0,761	1748963	0,647	-88979	-0,114
Результаты исследований и разработок	21093	0,009	28411	0,011	+7318	+0,002
Нематериальные поисковые активы	916669	0,38	1032642	0,382	+115973	+0.002
Долгосрочные фин. вложения	92369776	38,256	113130556	41,844	+20760780	+3,588
Отложенные налоговые активы	31756	0,013	85019	0,031	+53263	+0,018
Прочие внеоборотные активы	1713785	0,71	861259	0,319	-852499	-0,391
Итого	241452581	100	270360159	100	+28907578	-

 

Из таблицы 2.3.2 видно, что сумма основного капитала в 2012 г. увеличилась на 11,972% (270360159/241452581*100-100). В отчетном году значительно возросла сумма долгосрочных финансовых вложений - на 20760780 тыс. руб. или 3,588%, что свидетельствует о расширении инвестиционной деятельности ОАО «НЛМК». За 2012 г. Сумма нематериальных активов снизилась на 88979 тыс.р.