Денежный оборот: структура и основы организации

 

Анализ динамики основных макроэкономических показателей за последние годы реформ (с оценкой уровня благосостояния) показывает, что обеспечить экономический  рост невозможно без решения проблемы соответствия объема денежной массы  потребностям экономики. При этом необходимо четко обосновать, сколько потребуется  денег для обеспечения экономического роста. На первый взгляд эта проблема достаточно «проста», поскольку для  обеспечения товарно-денежной сбалансированности денег в обращении должно быть столько, сколько стоят все товары и услуги. Но именно здесь и возникает  главный парадокс. Если увеличивать  денежную массу в пропорции, соответствующей  темпам роста цен, то экономический  механизм быстро войдет в гиперинфляционную  спираль. А если же не добавлять денег  в обращение, то при низкой инфляции будет длительный и глубокий спад производства.

Поскольку в течение последних 10 лет принимались разнонаправленные  относительно достижения результата решения (при которых спад замедляли за счет эмиссии, а инфляцию снижали  за счет ограничения денежной массы), то в экономике продолжались и  спад, и наращивание денежной массы. Все это привело к тому, что  масштаб цен изменился в десятки  тысяч раз. Очевидно, что процесс  стагфляции, когда денежная масса  растет в условиях спада производства, будет продолжаться до тех пор, пока либо не ограничат рост цен на продукцию  производителей-монополистов, либо не сформируется конкурентная среда. Поскольку  для создания конкурентной среды  потребуется не одно десятилетие, то для остановки спада производства при отсутствии инфляции единственно  возможным решением, на мой взгляд, является проведение эффективной ценовой  политики, исключающей произвольный рост цен в секторах с монополизированным производством. Однако даже если цены будут контролироваться, как рассчитать необходимый объем денежной массы, обеспечивающий экономический рост? «Приспособить» количество денег к количеству товаров довольно сложно и трудно, а произвести бумажные деньги в желаемом количестве не столь сложно. Экономически необоснованная денежно-кредитная экспансия является трудным искушением для правительства и очень многое зависит от твердости позиции, занимаемой Центральным банком. Банк России тщательно следит за объемами денег, которые эмитируются в экономику, и их соответствием спросу на деньги. Кроме того, деньги в рыночной экономике всегда должны быть в дефиците, так как их получение является одной из главных целей предпринимательской деятельности, а также составляет основу мотивационного механизма. Они становятся доступными нефинансовым экономическим агентам только после того, как их продукт нашел конечного потребителя и определил свою долю в структуре платежеспособного спроса.

В настоящее время  решение проблемы  выхода  российской  экономики  из кризиса - возобновление  устойчивого  экономического   роста,   уменьшение неплатежей, осуществление   инвестиций,   нормализация  финансового    и банковского секторов и целый ряд других  вопросов  -  в значительной  мере упираются  в  низкий  уровень  капитализации  экономики,  в  недостаточность ресурсов.

Центральный банк –  основной регулятор денежного обращения.

Официальной денежной (валютой) единицей  в  нашей  стране  является

рубль. Введение  на  территории  РФ  других  денежных   единиц   запрещено.

Соотношение между  рублем  и  золотом  или  другими  драгоценными  металлами Законом не  установлено.  Официальный  курс  рубля  к  иностранным  денежным единицам определяется Центральным Банком РФ.

Исключительным  правом  эмиссии  наличных   денег,   организации   их обращения и изъятия на территории РФ обладает Банк России.  Наличные  деньги выпускаются в обращение  на  основе  эмиссионного  разрешения  —  документа, дающего право ЦБ  подкреплять  оборотную  кассу  за  счет  резервных  фондов денежных банкнот и монет. Этот документ выдается

Правлением Банка  России  в пределах эмиссионной директивы, т.е. предельного  размера  выпуска  денег  в обращение, установленного Правительством РФ.

Все вопросы, связанные  с организацией  и  регулированием  безналичных расчетов,  устанавливаются  Банком  России  в  соответствии  с   действующим законодательством.  Он  определяет правила,  формы,   сроки   и стандарты осуществления безналичных расчетов. В его обязанности входит  лицензирование расчетных систем кредитных учреждений.

Регулирование  денежного  обращения,  возлагаемое  на  Банк   России,

осуществляется  в соответствии с  основными  направлениями  денежно-кредитной политики, которая разрабатывается и утверждается  в  порядке,  установленном банковским законодательством. Банк России, наделенный исключительным  правом эмиссии денег, особо ответствен за поддержание равновесия в сфере  денежного обращения.

Используя  денежно-кредитную  политику  как  средство   регулирования экономики,  Центральный  банк  привлекает  следующие  основные  инструменты: изменение учетной ставки, норма обязательных резервов и  операции  на  рынке ценных бумаг. Рассмотрим более подробно формы кредитного регулирования.

Необходимость смягчения денежно-кредитной политики ЦБ,  свидетельствуют  о  недостатке  денежной  массы  для обслуживания   хозяйственного   оборота.   В   результате   доля    денежной составляющей в выручке многих предприятий крайне  мала.  Порой  она  меньше, чем сумма причитающейся работникам заработной платы и  начисленных  налогов.

В данной курсовой работе  уже упоминалось,  что использование бартера и суррогатов повышает себестоимость продукции многих  предприятий. Другой фактор повышения себестоимости продукции -  

слишком  низкий  уровень загрузки производственных мощностей.  И  как  следствие  увеличение  средне-постоянных издержек.

Все эти аргументы  используются для обоснования необходимости  денежной эмиссии. Предполагается, что с появлением большего количества «живых»  денег предприятия  охотно  откажутся  от  вексельных  и  бартерных  схем,   начнут увеличивать производство,  что  приведет  к  снижению  издержек  на  единицу продукции и цен, что,  в  свою  очередь,  запустит  механизм  экономического роста.

Причины,  по  которым  большая  часть  реального  сектора  российской

экономики неадекватно  реагирует на сокращение  денежной  массы  и  повышение учетных ставок, кроются не только в  менталитете  российского  директорского корпуса. Нормальная реакция  рыночной  экономики,  вызывающая  при  снижении спроса соответствующее снижение цен, не может работать в  наших  условиях  в силу целого ряда причин.

Во-первых, это налоговая  система, предусматривающая в случае  продажи продукции  или  товара  по  цене  ниже  себестоимости  необходимость  уплаты налога. Убытки от такой продажи резко возрастают, и  предприятия  используют встречный бартер, чтобы этого избежать. Однако более высокие  зачетные  цены бартерных операций повышают  издержки  предприятий,  что  приводит  к  более высокому  уровню  себестоимости,  и  история   повторяется.   В   результате образуется дутый товарооборот.

Другой существенной причиной,  влияющей  на  завышение  себестоимости продукции   российских   производителей,   является   действующий    порядок начисления  амортизации.  В  результате  ежегодно  проводившихся  переоценок основных фондов балансовая  стоимость  производственных  фондов  предприятий оказалась  сильно  завышена  относительно   реальной   рыночной   стоимости. Завышенная балансовая стоимость мешает избавляться от них по реальным  ценам.

В результате всего  этого, как только в  нашей  экономике  проявляются

инфляционные тенденции, цены начинают расти. Но при обратной ситуации

их снижению препятствует слишком много обстоятельств.

 

Заключение

 

Обобщая выводы, полученные в ходе написания курсовой работы, можно  сделать следующее заключение: что  денежное обращение является важным составным элементом экономического механизма, а его устойчивость –  необходимым условием общехозяйственной сбалансированности. Любое нарушение пропорций в денежной сфере в той или иной степени влияет на общую экономическую конъюнктуру.

Таким образом, денежное обращение  представляет собой циркулирование денежных потоков в наличной и безналичной форме. Такое циркулирование возможно благодаря тому, что у кого-либо есть избыток денег (предложение), а кто-то ощущает потребность (предъявляет) спрос. Денежное обращение поэтому обслуживает поток товаров, работ и услуг, и именно через него материализуется функционирование финансовой системы (накопление и перераспределение ресурсов). Поэтому денежное обращение - это кровеносные сосуды для финансовой системы.

Стабилизация денежного обращения необходима в той мере, в которой она создает условия для сбалансированного и устойчивого экономического роста. Государственное регулирование денежного обращения должно способствовать обеспечению экономического роста.

Регулирование денежного оборота  осуществляется посредством проведения денежно-кредитной (монетарной) политики, проводимой государством в лице центрального банка. Целью денежно-кредитного регулирования является поддержание покупательской способности денежной единицы и сбалансированности экономики, обеспечение стабильного экономического роста.

Опыт развития ряда стран показывает, что достижение стабильной стоимости денег в долгосрочном плане является важной предпосылкой беспрепятственного функционирования рыночной экономики, и тем самым, успешного экономического роста и высокой занятости населения.

Механизм регулирования  банковских операций зависит от форм организации банковской деятельности в стране, места, роли и функций Центрального банка, степени его независимости от правительства и других факторов. Он включает как методы и инструменты регулирования наличных и безналичных банковских операций, так и конкретные формы контроля за динамикой денежной массы, банковских процентных ставок и банковской ликвидностью на макро- и микроуровне.

Достижение поставленных задач по управлению платежным оборотом в едином экономическом пространстве достигается Центральным банком путем разработки и реализации комплекса  мер на макроуровне, а также посредством  регулирования операций отдельных  банковских учреждений или их групп. При этом могут использоваться как прямые (административные), так и косвенные (экономические) методы воздействия на деятельность банков. Реакция рынка банковских услуг на прямые административные методы вмешательства в деятельность банков более ощутима во времени и пространстве. Использование косвенных экономических методов предполагает высокую степень развития процессов саморегуляции на микроуровне, а эффект применения замедлен и неоднозначен.

Подводя итог, можно сказать, что  несмотря на все сложности и противоречия, денежно-кредитная политика переходного периода Республики Беларусь в целом выполняла и выполняет поставленные перед ней задачи. Имеющиеся недостатки обусловлены сложностью трансформационного периода экономики Беларуси и влиянием мирового финансового кризиса.

И в заключении следует, что денежно-кредитная  политика, как составная часть  общеэкономической политики государства, является важнейшим инструментом регулирования экономики. Поэтому нарушение денежно-кредитного механизма пагубно отражается на состоянии всей хозяйственной жизни.

 

 

 

Список литературы

 

1. Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»
2. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности»
3. Адекенов Т. М. Банки и фондовый рынок 2010г.
4. Астахов В. П. Бухгалтерский учет: внеоборотные активы и ценные бумаги. - М.: Гардарика Экспертное бюро, 2008г.
5. Биржевая деятельность/Под ред. А. Г. Грязновой. - М.: Финансы и статистика, 2008г.
6. Гитман Л. Дж., Джонк М. Д. Основы инвестирования. Пер. с англ. - М.: Дело, 2009 г.
7. Глущенко В. В. Рынок ценных бумаг и биржевое дело.
8. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е.Ф.Жуков, Л.М. Максимова, А.В. Печникова и др.; Под. ред. Е.Ф. Жукова. М.: Банки и биржи - ЮНИТИ, 2004.
9. Ершов М. В. Задачи экономического развития и денежно-кредитные подходы. // Деньги и кредит, 2007, № 6.
10. Ионов В. М. Наличное денежное обращение: основные тенденции развития. // Деньги и кредит, 2007, № 4.
11. Козырев В.М. Основы современной экономики: Учебник. — М.: Финансы и статистика, 2005.
12. Корчагин Ю.А. Деньги, кредит, банки. / Ю.А.Корчагин. — Ростов н/Д.: Феникс, 2007.
13. Косой А. М. Монетизация экономики. // Деньги и кредит, 2007, № 7.
14. Курс экономической теории: Учеб. / М.И.Плотницкий, Э.И.Лобкович, М.Г.Муталимов и др.; Под ред. М.И. Плотницкого. — Мн.: «Интерпрессервис», 2005
15. Курс экономической теории: Учебное пособие./Под ред. А.В. Сидоровича. 3-е изд., перераб. и доп. (Серия «Учебники МГУ им. М.В. Ломоносова») — М.: Издательство Дело и Сервис, 2008.
16. Рогова О. Денежно-кредитная система и экономический рост. // Экономист, 2006, № 3.
17. Современная экономика: Многоуровневое учебное пособие. / Под ред. д.э.н., профессора О.Ю.Мамедова. – 5-е изд., перераб. — Ростов н/Д.: Изд-во «Феникс», 2006.