Оценка и управление основными средствами, как элемент финансовой политики на примере ОАО «Аркульский судостроительно-ремонтный завод им

По данным аналитического баланса определим тип финансовой устойчивости предприятия (приложение А таблица 2  ).

За анализируемый период наблюдается ухудшение финансовой устойчивости: в первый год наблюдается 1-й тип финансовой устойчивости, что говорит о том, что предприятие формирует свои запасы  полностью за счет собственных источников, оно независимо от внешних кредиторов.

В 2011 и 2012 годах финансовая устойчивость предприятия резко стала кризисной ( 4 тип), что свидетельствует о том, что для формирования своих запасов предприятию не хватило ни собственных оборотных средств, ни долгосрочного заемного капитала, ни собственного капитала . Такое ухудшение связано с изменением величины запасов в отчетном году 2012 по сравнению с 2010- увеличились на 26910 тыс.руб., На фоне этого изменения запасов наблюдается изменение нормальных источников финансирования они снижаются на 9137 тыс.руб., На предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств для формирования запасов в сумме 27999 тыс.руб., также недостаток долгосрочных источников формирования запасов в сумме 27996 тыс.руб.

Предприятие считается  финансово неустойчивым, находится  в кризисном состоянии, нужно  принять меры для выхода из данного  состояния, такие как пополнение источников собственных средств, за счет увеличения прибыльности  предприятия, обоснованное снижение уровня запасов за счет планирования их остатков, а также реализации неиспользованных ТМЦ.

 

 

Относительными показателями финансовой устойчивости являются коэффициенты финансовой устойчивости. Анализ финансовых коэффициентов заключается в сравнении их фактических значений с оптимальными и показателями предыдущих периодов (Приложение А  таблица 3 ).

За анализируемый период доля собственного капитала в общей  сумме источников финансирования снизилась на 25 п.п., соответственно доля заемного капитала увеличилась на 25п.п. Одновременно, с увеличением доли заемного капитала в общей сумме финансирования увеличилось и привлечение заемного капитала на 1 рубль собственного капитала с 0,25 до 0,82 руб.

В отчетном 2012 году по сравнению с 2010 годом наблюдается рост коэффициента соотношения текущих и внеоборотных активов с 3,49 до 5,82.

В 2011 году деятельности предприятия  на 56% финансируется за счет постоянного  капитала, что ниже на 25 п.п. чем в 2010 г. В целом по данным этого показателя в 2011 и 2012 годах можно говорить о не устойчивости предприятия.

В обороте предприятия  находится 73% собственного капитала т.е  такая его часть идет на формирование текущих активов.

На формирование внеоборотных активов в 2012 году были направлены оставшиеся 27% собственного капитала.

За счет собственного капитала хозяйство в 2012 году сформировало 47% текущих активов, что ниже на 27 п.п., чем в 2010году.Снижение данного показателя говорит о снижение финансовой независимости.

 В отчетном году  было сформировано 54%  запасов  за счет собственного капитала. Значение данного показателя  за период имеет тенденцию  к снижению.

Также можно оценить  платежеспособность предприятия в  краткосрочной и долгосрочной перспективе, основываясь на данных аналитического баланса (Приложение А таблица 4 )

За анализируемый период коэффициенты текущей ликвидности >оптимального значения (0,2), что означает что часть текущих обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет денежных средств и краткосрочных фин. вложений.

В 2010 и 2011 годах к-т промежуточной ликвидности≥ оптимального значения. У предприятия была больше гарантия погашения долгов. В 2012 году к-т снизился, что говорит о том, что предприятие уже не в силах погашать текущие обязательства за счет денежных средств, краткосрочных фин.вложений и ожидаемых поступлений от дебиторов.

Ктл обеспечивает предприятие  на протяжении 3-х лет запасами для  компенсации убытков. Высокий уровень  запаса показывает большую уверенность  кредиторам, что долги будут погашены.

В 2010 и в 2011 увеличение этого к-та выше 4, это считается нецелесообразным и свидетельствует о неправильном формировании финансов п/п.

Кул в 2010-2011 годах выше оптимального значения- значит реальная платежеспособность п\п намного выше, в 2012 году она снизилась ниже оптимального уровня.

Кпн≥Ктл, в этом случае п/п можно считать полностью  платежеспособным, т.к у него есть возможности продолжения деятельности в прежних масштабах, при одновременном  погашении долгов.

Коп по периодам выше оптимального значения значит п/п может погашать и краткосрочные и долгосрочные обязательства.

 

 

 

 

 

3. Оценка и управления основными средствами в ОАО «Аркульский судостроительно-ремонтный завод имени Кирова»

 

3.1 Анализ динамики и структуры основных средств в ОАО «Аркульский судостроительно-ремонтный завод имени Кирова»

 

Одним из важнейших факторов повышения эффективности производства на предприятии является обеспеченность их основными фондами в необходимом  количестве и ассортименте и более полное их использование. 
Анализ обычно начинается с изучения объёма основных средств, их динамики и структуры.

Сведения  о  составе  и  структуре  основных  фондов, представлены  в  таблице 8 и таблице 9.

Таблица 8 – Динамика и структура основных фондов (на конец года)

Вид основных средств	2010г.		2011г.		Изменение (+,-)		Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	в уд. весе, п.п.
Здания	8139	18,8	8063	18,8	-76	0	99.1
Сооружения и передаточные устройства	18922	43,6	18922	44,1	0	+ 0,5	100,0
Машины и оборудование	9461	21,8	9150	21,3	- 311	- 0,5	96,7
Транспортные средства	1961	4,5	1961	4,6	0	+ 0,1	100,0
Производственный и  хозяйственный инвентарь	195	0,5	193	0,4	- 2	-0,1	99,0
Другие виды основных средств	1183	2,7	1170	2,7	- 13	0	98,9
Земельные участки и  объекты природопользования	3500	8,1	3500	8,1	0	0	100,0
Всего	43361	100	42959	100	-402	х	99,1
в т.ч активная часть          пассивная часть	11617 31744	26,8 73,2	11304 31655	26,3 73,7	-313 - 89	- 0,5 + 0,5	97,3 99,7

 

 За анализируемый  период стоимость основных средств  снизилась на 402 тыс. руб.  (0,9 %). Это произошло за счет снижения  активной части основных средств  на 313 тыс. руб.  (2,7 %) , а именно  за счет снижения стоимости  машин и оборудования на 313 тыс.  руб.  (3,2 %) и  снижением производственного и хозяйственного инвентаря  на 2 тыс. руб. (1 %) и снижения пассивной части основных средств на 89 тыс. руб.  (0,3 %). В пассивной части основных средств снижение связано с уменьшением стоимости зданий на 76 тыс. руб. (0,9 %) и снижением стоимости других видов основных средств на 13 тыс. руб. (1,1 %).

Наибольший  удельный вес в структуре основных средств  занимают сооружения и передаточные установки в 2011г. 44.1 % , что выше на 0,5 п.п. чем в 2010г. Наименьший производственный и хозяйственный инвентарь в 2010 году 0,4 % что на 0,1 п.п. ниже чем в 2010 году.

Преобладание пассивной  части основных средств в структуре  основных средств ( удельный вес – 89%) приводит  к снижению эффективности  использования основных средств, поскольку производственная мощность зависит от активной части.  За 2011 год удельный вес пассивной части увеличился на 0,5 п.п.

Таблица 9 – Динамика и структура основных фондов в 2012 году

Вид основных средств	На начало года		На конец года		Изменение (+,-)		Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	в уд. Весе, п.п.
Здания  и сооружения	26985	62,8	26948	63,1	-37	+0.3	99,9
Машины и оборудование	9150	21,3	8969	21,0	-181	- 0,3	98,0
Другие виды основных средств	6824	15,9	6802	15,9	-22	0	99,7
Всего	42959	100	42719	100	-240	х	99,4

 

  За 2012 год стоимость основных средств снизилась на 240 тыс. руб. (0,6 %)  и составила 42719 тыс. руб. .  Это снижение связанно с уменьшением стоимости машин и оборудования на 181 тыс. руб. (2 %) и снижением зданий и сооружений и других видов основных средств на 37 тыс. руб. (0,1 %) и на 22 тыс. руб. (0,3 %) соответственно.

Наибольший удельный вес в структуре основных средств  занимают здания и сооружения на конец 2012 г. 63,1 %  ,что на 0,3 п.п. выше, чем на начало.

Наименьший удельный вес у других видов основных средств 15,9 %.

 

 

3.2 Анализ состояния  и движения основных средств  ОАО «Аркульский судостроительно-ремонтный завод имени Кирова».

Движение основных средств связано с осуществлением хозяйственных операций по поступлению, внутреннему перемещению и выбытию основных средств.

Таблица 10 – Наличие и движение основных средств в 2010 году

Основные средства	На начало года		Потупило		Выбыло		На конец года		Наличие на конец года в % к началу года
	тыс. руб.	удельный вес, %	тыс. руб.	удельный вес, %	тыс. руб.	удельный вес, %	тыс. руб.	удельный вес, %
Здания	9225	20,9	-	-	1086	87,4	8139	18,8	88,2
Сооружения и передаточные устройства	18922	42,8	-	-	-	-	18922	43,6	100,0
Машины и оборудование	9098	20,6	363	100,0	-	-	9461	21,8	104,0
Транспортные средства	2108	4,7	-	-	147	11,8	1961	4,5	93,0
Производственный и  хозяйственный интвентарь	204	0,5	-	-	9	0,7	195	0,5	95,6
Другие виды основных средств	1183	2.7	-	-	-	-	1183	2,7	100,0
Земельные участки и  объекты природопользования	3500	7.9	-	-	-	-	3500	8,1	100,0
Всего	44240	100	363	100	1242	100	43361	100	98,0