Принципы и методы финансового планирования

Бюджеты подразделений должны разрабатываться не изолированно друг от друга. При расчете, например, плановых показателей реализации, а значит и величины покрытия необходимо знать  условия производства и запланированные  отпускные цены. Чтобы обеспечить действенную систему координации, на многих предприятиях разрабатывается  инструкция по составлению бюджетов, в которой содержится повременной  план, а также распределение обязанностей и ответственности при расчете  бюджетных показателей.

В литературе о планировании на предприятиях обычно различают две  схемы организации работ по составлению  бюджетов (планов): по методу break-down (сверху-вниз) и по методу build-up (снизу-вверх).

По методу break-down работа по составлению бюджетов начинается “сверху”, т.е. руководство предприятия определяет цели и задачи, в частности плановые показатели по прибыли. Затем эти  показатели во все более детализированной, по мере продвижения на более низкие уровни структуры предприятия, форме  включаются в планы подразделений. По методу build-up поступают наоборот. Например, расчет показателей реализации начинают отдельные сбытовые подразделения, и затем уже руководитель отдела реализации предприятия сводит эти  показатели в единый бюджет (план), который  в последствии может войти  составной частью в общий бюджет (план) предприятия.

Методы break-down и build-up представляют две противоположные тенденции. На практике не целесообразно использовать только один из этих методов. Планирование и составление бюджетов представляют собой текущий процесс, в котором  необходимо постоянно осуществлять координацию бюджетов различных  подразделений.

Процесс финансового планирования включает несколько этапов.

На первом анализируются  финансовые показатели за предыдущий период. Для этого используют основные финансовые документы предприятий - бухгалтерский баланс, отчёты о  прибылях и убытках, отчёты о движении денежных средств.

Они имеют важное значение для финансового планирования, так  как содержат данные для анализа  и расчёта финансовых показателей  деятельности предприятия, а также  служат основой для составления  прогноза этих документов. Причём, сложная  аналитическая работа на этом этапе  несколько облегчается тем, что  форма финансовой отчётности и планируемые  финансовые таблицы одинаковы по содержанию.

Баланс предприятия входит в состав документов финансового  планирования, а отчётный бухгалтерский  баланс является исходной базой на первой стадии планирования.

Второй этап предусматривает  составление основных прогнозных документов, таких как прогноз баланса, отчёта о прибылях и убытках, движения денежных средств (движение наличности), которые  относятся к перспективным финансовым планам и включаются в структуру  научно-обоснованного бизнес-плана  предприятия.

На третьем этапе уточняются и конкретизируются показатели прогнозных финансовых документов посредством  составления текущих финансовых планов.

На четвёртом этапе  осуществляется оперативное финансовое планирование.

Завершается процесс финансового  планирования практическим внедрением планов и контролем за их выполнением.

 

2. Принципы финансового планирования

2.1 Основные принципы

Различают следующие основные принципы финансового планирования: принцип научности, принцип комплексности, принцип оптимальности.

Принцип научности в планировании финансов состоит в научно обоснованных методах расчета, также анализе  финансовой и хозяйственной деятельности. Наиболее научным является нормативный  метод. На основе заранее установленных  нормативов рассчитывается потребность  организации в финансовых ресурсах и их источниках. Применяется такая  система норм и нормативов: региональные нормативы (ставки областных налогов, нормы областной администрации); Местные нормативы (район); отраслевые нормативы (нормативы отрасли или  предприятий определенных организационно-правовых форм: нормативы числа работающих для малых предприятий); нормативы, принятые на предприятии (например: потребность  в оборотных средствах, приказы  по учетной политике). Достоинства  нормативного метода: более точная оценка планируемых финансовых показателей  и выявление резервов роста дохода. Недостатки нормативного метода: трудоемкость создания норм и контроля за ними.

Принцип комплексности в  планировании финансов обосновывает увязку показателей финансового плана.

Принцип оптимальности в  планировании финансов состоит в  выборе одного наиболее оптимального планового решения из возможных  вариантов плана. Существует 3 вида плана: оптимистический, пессимистический, нейтральный. Финансовый план оказывает  влияние на экономику. Это влияние  обусловлено: 1) т.к. в финансовых планах происходит соизмерение намечаемых затрат с реальными возможностями, то в результате достигается материально-финансовая сбалансированность; 2) статьи финансового  плана связаны со всеми экономическими показателями работы предприятия.

2.2 Дополнительные принципы

Организация финансов предприятий, которые  отображают процесс формирования, деления  и использования финансовых ресурсов основывается на соответствующих принципах  организации хозяйственной деятельности субъектов ведения хозяйства, а  именно: финансовой независимости и  ответственности, коммерческого расчета, формирования финансовых резервов и  др.

Финансовая независимость предприятий  гарантируется действующим законодательством  Украины. Государство гарантирует  всем субъектам ведение хозяйства, независимо от избранных ими организационных  форм (предприятие, общество), одинаковые права и создает одинаковые возможности  для доступа к финансовым и  природным ресурсам; неприкосновенность имущества; обеспечивает защиту любой  формы собственности. Предприятия  самостоятельно разрешают, какую производить  продукцию и кому ее реализовывать, как распределять чистый доход (выручку) от продажи продукции, как распределять и использовать финансовый результат. Безусловно, принятие таких решений  предприятия согласовывают с  действующим законодательством.

Ответственность за результаты деятельности. Этот принцип реализуется в случаях  неплатежеспособности предприятий, возникновения  убытков, нарушения ими действующего законодательства Украины и зарубежных стран (налогового, антимонопольного, антидемпингового и др.).

Предприятия несут полную реальную ответственность за своевременность  и полноту выполнения своих обязательств перед поставщиками, потребителями, государственными институциями, кредитными учреждениями и другими предприятиями  и организациями. Они обязаны  покрывать убытки и потери за счет собственных финансовых ресурсов и  резервов. Невозможность выполнять  свои обязательства перед государством и кредиторами в случае убыточности  и неплатежеспособности создает  непосредственную угрозу любому предприятию  стать банкротом.

Коммерческий расчет как метод  ведения хозяйства предусматривает  постоянное сравнение расходов и  результатов деятельности предприятия. Его целью является получение  прибыли при оптимальных расходах капитала при минимальных рисках.

Коммерческий расчет отвечает основным принципам саморазвития предприятий - самоокупаемости и самофинансированию:

- самоокупаемость создает условия  для обеспечения предприятия  необходимыми материальными, трудовыми  и денежными ресурсами и предусматривает  рентабельную деятельность;

- самофинансирование предусматривает  обеспечение за счет собственных  ресурсов не только покрытия  текущих расходов, но и расходов  капитального характера, финансирования  социально-экономического развития  предприятия и расходов будущих  периодов.

Формирование финансовых резервов. Финансовые резервы, которые создаются  на предприятиях, в ассоциациях и  министерствах за счет прибылей, необходимая  для обеспечения стабильность круговорота  денежных средств и всего процесса, расширенного воссоздания. Наличие  централизованных (формируются за счет чистой прибыли в министерствах  и в ассоциациях) и децентрализованных (формируются за счет чистой прибыли) финансовых резервов позволяет маневрировать  финансовыми ресурсами, ликвидировать  временные финансовые трудности, которые  возникают в процессе ведения  хозяйственной деятельности, проводить  единую техническую и технологическую  политику определенной группы предприятий  и тому подобное.

Формирование и использование  денежных фондов и финансовых ресурсов задевает не только интересы предприятий (обществ), их работников, акционеров и  других контрагентов, но и интересы государства, и потому нуждается  в надлежащем финансовом контроле за хозяйственно-финансовой деятельностью  субъектов ведения хозяйства. Контроль осуществляется через анализ финансовых показателей деятельности предприятия  и средств влияния соответствующего содержания.

Разграничение средств на собственные  и одолженные. Раздел средств на собственные и одолженные является важным для предприятий потому, что  в отдельные периоды деятельности, или постоянно, возникает дополнительная потребность в средствах, которая  реализуется путем получения  краткосрочных ссуд и долгосрочных кредитов. Сочетание собственных  и одолженных средств позволяет  более рационально использовать и хранить собственный оборотный  капитал, своевременно реализовывать  инвестиционные проекты.

На организацию финансов имеют  влияние организационно-правовые формы  субъектов ведения хозяйства. Прежде всего, это проявляется в процессах  формирования капитала (уставного капитала), организации взаимоотношений с  бюджетом и государственными целевыми фондами, проведением дивидендной  политики (акционерные общества).

Отраслевые особенности  тоже имеют влияние на организацию  финансов. Например, сезонность производства предусматривает соответствующий  состав и структуру оборотного капитала, особенности в делении и использовании  прибылей (формирование резервов).

 

3. Методы финансового планирования

3.1 Методы расчета отдельных  финансовых показателей

Планирование финансовых показателей осуществляется посредством  определённых методов. Методы планирования - это конкретные способы и приёмы расчётов показателей. При планировании финансовых показателей могут применяться  следующие методы: нормативный, расчётно-аналитический, балансовый, метод оптимизации плановых решений, экономико-математическое моделирование.

Нормативный метод

Сущность нормативного метода планирования финансовых показателей  заключается в том, что на основе заранее установленных норм и  технико-экономических нормативов рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и  в их источниках. Такими нормативами  являются ставки налогов, ставки тарифных взносов и сборов, нормы амортизационных  отчислений, нормативы потребности  в оборотных средствах и др.

В финансовом планировании применяется  целая система норм и нормативов, которая включает:

ь федеральные нормативы;

ь республиканские (краевые, областные, автономных образований) нормативы;

ь местные нормативы;

ь отраслевые нормативы;

ь нормативы хозяйствующего субъекта.

Федеральные нормативы являются едиными для всей территории той  или иной страны, для всех отраслей и хозяйствующих субъектов. К  ним относятся ставки федеральных  налогов, нормы амортизации отдельных  видов основных фондов, ставки тарифных взносов на государственное социальное страхование и др. Республиканские (краевые, областные, автономных образований) нормативы, а также местные нормативы  действуют в отдельных регионах. Речь идёт о ставках республиканских  и местных налогов, тарифных взносов  и сборов и др.

Отраслевые нормативы  действуют в масштабах отдельных  отраслей или по группам организационно-правовых форм хозяйствующих субъектов (малые  предприятие, акционерные общества и т.п.). Сюда входят нормы предельных уровней рентабельности предприятий-монополистов, предельные нормы отчислений в резервный  фонд, нормы льгот по налогообложению, нормы амортизационных отчислений отдельных видов основных фондов и др.

Нормативы хозяйствующего субъекта - это нормативы, разрабатываемые  непосредственно хозяйствующим  субъектом и используемые им для  регулирования производственно-торговым процессом и финансовой деятельностью, контроля за использованием финансовых ресурсов, других целей по эффективному вложению капитала. К этим нормативам относятся нормы потребности  в оборотных средствах, нормы  кредиторской задолженности, постоянно  находящиеся в распоряжении хозяйствующего субъекта, нормы запасов сырья, материалов, товаров, тары, норматив отчислений в  ремонтный фонд и др. Нормативный  метод планирования является самым простым методом. Зная норматив и объемный показатель, можно легко рассчитать плановый показатель.

Расчётно-аналитический метод

Сущность расчетно-аналитического метода планирования финансовых показателей  заключается в том, что на основе анализа достигнутой величины финансового  показателя, принимаемого за базу, и  индексов его изменения в плановом периоде рассчитывается плановая величина этого показателя. Данный метод планирования широко применяется в тех случаях, когда отсутствуют технико-экономические  нормативы, а взаимосвязь между  показателями может быть установлена  косвенно, на основе анализа их динамики и связей. В основе этого метода лежит экспертная оценка (рис. 1).

Рис. 1. Схема расчётно-аналитического метода планирования

Расчетно-аналитический метод  широко применяется при планировании суммы прибыли и доходов, определение  величины отчислений от прибыли в  фонды накопления, потребления, резервный, по отдельным видам использования  финансовых ресурсов и т.п.

Балансовый метод

Сущность балансового  метода планирования финансовых показателей  заключается в том, что путем  построения балансов достигается увязка имеющихся в наличии финансовых ресурсов и фактической потребности  в них. Балансовый метод применяется  прежде всего при планировании распределения  прибыли и других финансовых ресурсов, планировании потребности поступлений  средств в финансовые фонды - фонд накопления, фонд потребления и др.

Например, балансовая увязка по финансовым фондам имеет вид:

Он + П = Р + Ок

где Он - остаток средств фонда  на начало планового периода, грн.;