Международные финансовые кредиты

Исполнительный комитет  контролирует все ключевые аспекты  стратегии, эффективности и финансовой устойчивости банка. Исполнительный комитет  банка состоит из Президента, вице-президентов и других членов высшего руководства банка. Также создан ряд других комитетов, управлений, которые подчиняются Президенту по направлениям деятельности банка.

Устав ЕБРР предусматривает  его деятельность только в тех  странах, которые привержены принципам  демократии. Забота об окружающей среде  является составным элементом надежно  работающей системы корпоративного управления и фигурирует во всех инвестиционных операциях ЕБРР.

Во всех своих инвестиционных операциях ЕБРР должен:

- способствовать становлению  в стране полноценной рыночной  экономики, т.е. обеспечивать эффект  воздействия на процесс перехода;

- брать на себя риски  в целях оказания содействия  частным инвесторам, но при этом, не вытесняя их с рынка; 

- применять рациональные  принципы ведения банковской  деятельности.

С помощью своих инвестиций ЕБРР содействует:

- проведению структурных  и отраслевых реформ;

- развитию конкуренции,  приватизации и предпринимательства; 

- укреплению финансовых  организаций и правовых систем;

- развитию необходимой  инфраструктуры для поддержки  частного сектора; 

- внедрению надежно работающей  системы корпоративного управления, в том числе и в целях  решения природоохранных проблем. 

Являясь катализатором перемен, Европейский банк реконструкции  и развития стимулирует софинансирование и привлечение прямых иностранных инвестиций, вовлекает отечественный капитал и оказывает техническое содействие [2].

Страны и организации  – участники проекта: Албания, Австрия, Бельгия, Канада, Чехия, Эстония, Грузия, Венгрия, Израиль, Казахстан, Люксембург, Мексика, Марокко, Норвегия, Румыния, Словакия, Швеция, Турция, Великобритания, Черногория, Европейский союз Европейский инвестиционный банк, Армения, Азербайджан, Босния и Герцеговина, Хорватия, Дания, Финляндия, Германия, Исландия, Италия, Южная Корея, Македония, Молдавия, Нидерланды, Польша, Россия, Словения, Швейцария, Туркмения, США, Лихтенштейн, Австралия, Беларусь, Болгария, Кипр, Египет, Франция, Греция, Ирландия, Япония, Киргизия, Мальта, Монголия, Новая Зеландия, Португалия, Сербия, Испания, Таджикистан, Украина, Узбекистан [8].

ЕБРР финансирует различные  отрасли. Не финансируется следующие  виды деятельности:

- оборонная промышленность;

- табачная промышленность;

- производство средств,  запрещенных международным правом;

- игорный бизнес;

- производства и процессы, оказывающие отрицательное воздействие  на окружающую среду. 

Доля ЕБРР в финансируемом  проекте обычно составляет 25-30%, но может  быть увеличена до 49% в краткосрочном  плане. Как правило, в рамках одного инвестиционного проекта Банк стремится  сочетать обе формы финансирования и предоставляет не более двух третей требуемой суммы в форме  заемных средств и не менее  одной трети - в виде акционерного капитала.

Ставка процента по кредиту  может быть как плавающей, так  и фиксированной. Кредитная маржа  отражает как страховые, так и  коммерческие риски и соответствует  конъюнктуре рынка синдицированных  кредитов. Погашение основного долга  обычно производится по частям равными  долями каждые полгода. В соответствии с коммерческой практикой, при подписании кредитного соглашения удерживается разовый  сбор на покрытие административных расходов, понесенных банком при подготовке проекта [1].

 

2.4. Банк международных  расчетов

 

Банк международных расчетов (БМР) - международная финансовая организация, в функции которой входит содействие сотрудничеству между центральными банками и облегчение международных финансовых расчётов; кроме того, это центр экономических и денежно-кредитных исследований.

Центральные банки ведущих  торговых государств являются его учредителями, каждый назначает своего представителя  в совет директоров; правление  собирается не реже десяти раз в  год. Штаб-квартира БМР расположена  в Базеле [2].

Целью банка является содействие развитию сотрудничества между центральными банками, создание новых возможностей для международных финансовых операций и деятельность в качестве доверенного лица или агента при проведении международных платежных операций, переданных ему на основании договоров со сторонами-участниками.

Часть функции БМР в  значительной степени взял на себя Международный валютный фонд. Сегодня основой его деятельности остаётся кооперация среди центральных банков. Кроме того БМР оказывает широкий спектр финансовых услуг центральным банкам стран-членов (предоставляет кредиты, принимает депозиты, выступает в качестве посредника или гаранта) [1].

При Банке международных  расчётов в 1974 г. был создан Базельский Комитет по банковскому надзору, который разрабатывает директивы и рекомендации, направленные на совершенствование банковского регулирования и ведёт работу по унификации требований к финансовому регулированию в разных странах. Кроме того под эгидой БМР действуют Комиссия по платежным системам, Комитет по глобальной финансовой стабильности, Группа по борьбе с подделкой денежных знаков и ряд других структур.

Банк международных расчётов был создан в 1930 году на основе Гаагского соглашения центральных банков 5 государств (Бельгии, Великобритании, Германии, Италии, Франции) и конвенции этих стран со Швейцарией, где расположен банк международных расчетов (Базель), в связи с планом Юнга о репарациях, выплачиваемых Германией странам-победителям в первой мировой войне. Официально США не участвовали в создании Банка международных расчётов, так как не могли получать репарационные платежи с Германии. Поэтому на акции Банка международных расчётов подписались частные американские банки во главе с банкирским домом J.P. Morgan.

БМР организован в форме акционерного общества с капиталом в 1,5 млрд. золотых франков (оплачено 19,7%). Несмотря на межгосударственные соглашения о замене с 1978 г. этой международной счетной валютной единицы на СДР, БМР продолжает использовать в этом качестве франк с золотым содержанием 0,290 г чистого золота.

Органами управления БМР  являются Общее собрание акционеров и Совет директоров в составе  управляющих 13 центральных банков (в  том числе Германии, Бельгии, Франции, Великобритании, Италии, являвшихся основателями Банка) и правление. Остальные члены  ограничиваются получением дивидендов и статусом клиента.

БМР - банк центральных банков. На БМР по Уставу возложены две  основные функции:

1) содействовать сотрудничеству  между центральными банками, обеспечивать  благоприятные условия для международных  финансовых операций;

2) действовать в качестве  банка-агента или банка-депозитария  при проведении международных  операций своих членов.

Исходя, из этих функций БМР выполняет следующие операции:

- депозитно-ссудные операции  с центральными банками;

- прием правительственных  вкладов по особым соглашениям;

- операции с валютой  и ценными бумагами (кроме акций);

- куплю-продажу и хранение  золота;

- операции на мировых  рынках (валют, кредитов, ценных бумаг,  золота) в качестве агента или  корреспондента центральных банков;

- заключение соглашений  с центральными банками в целях  содействия взаимным международным  расчетам. 

В соответствии с уставом  операции банка должны согласовываться  с денежной политикой центральных  банков соответствующих стран. Банку  не разрешено открывать текущие  счета и предоставлять кредиты  правительствам.

Основной источник ресурсов БМР - краткосрочные вклады (до трех месяцев) центральных банков в иностранной  валюте или золоте. Для выплаты  процентов по ним Банк размещает  их на рыночных условиях в других центральных  банках, международных организациях или в банках-корреспондентах. Основной активной операцией БМР являются инвалютные кредиты центральным  банкам. Кроме того, БМР, будучи организатором  сотрудничества центральных банков, выполняет ряд специфических  функций. В их числе: совместное проведение международных операций, взаимные консультации по валютно-финансовым вопросам, агентские  функции.

БМР осуществляет некоторые  специальные функции, в частности  совместные валютные интервенции центральных  банков с целью поддержания курсов ведущих валют, выполняет функции  попечителя по межправительственным кредитам. Центральные банки возложили  на БМР функцию наблюдения за состоянием и функционированием еврорынка. На основе, получаемой, от центральных банков информации БМР применяет собственную наиболее корректную методику исчисления объема этого рынка, не подчиняющегося национальному законодательству. БМР осуществляет межгосударственное регулирование международных валютно-кредитных и финансовых отношений в целях их стабилизации. Банк организует регулярные встречи управляющих центральными банками с целью координации мировой валютной и кредитной политики.

Специфика БМР заключается  в строго конфиденциальном характере  его деятельности, как и ежемесячных  заседаний Базельского клуба (в который входят страны - члены Банка), где обсуждаются актуальные проблемы и перспективы валютно-кредитных отношений. Это определяет место БМР как органа, дополняющего МВФ и группу ВБ, с которыми он имеет тесные связи.

БМР - ведущий информационно-исследовательский  центр. Годовые отчеты Банка - одно из авторитетных экономических изданий  в мире. На базе своих исследований БМР в 1975 г. опубликовал хартию наблюдения за международными операциями банков, дополненную Базельским соглашением 1983 г. Под эгидой БМР проведена работа Комитета Кука (представитель Банка Англии), который в 1988 г. опубликовал рекомендации относительно коэффициента платежеспособности международных банков. Коэффициент Кука (минимальное соотношение между собственными средствами банка и его балансовыми и забалансовыми активами на уровне 8%) принят в 1993 г. странами «группы десяти», а также Люксембургом и Швейцарией. Иногда рекомендации, подготовленные БМР на базе консенсуса, имеют большее значение, чем межгосударственные и наднациональные решения.

Оставаясь в основном региональным западноевропейским международным  банком и валютно-финансовым центром  «группы десяти», БМР фактически превратился в международную  валютно-кредитную организацию по составу участников и характеру  деятельности. Это обусловлено тем, что БМР является международным  банком центральных банков, агентом  и распорядителем в различных  международных валютно-расчетных  и финансовых операциях, центром  экономических исследований и форумом  международного валютно-кредитного сотрудничества.

Роль международных и  региональных валютно-кредитных и  финансовых организаций повышается в условиях интернационализации  и глобализации хозяйственных связей. В их деятельности проявляются две  тенденции, характерные для мирового хозяйства, - партнерство и противоречия стран.

Высшим органом управления Банка является общее собрание руководителей Центральных Банков стран, имеющих акции банка. Физические и частные юридические лица, располагающими акциями банка, в собрании не участвуют.

Общее собрание созывается, как правило, один раз в год для того, чтобы утвердить доклад о деятельности банка, его баланс, счет прибылей и убытков. Текущими делами банка руководит Совет директоров, в состав которого входят 8 управляющих центральными банками европейских стран: Англии, ФРГ, Франции, Бельгии, Италии, Швейцарии, Швеции и Нидерландов и 5 представителей финансовых, промышленных и торговых кругов, назначаемых этой восьмёркой.

БМР имеет валютно-экономический  отдел, осуществляющий исследования в области международных валютно-кредитных отношений. Выпускает ежегодный обзор, в котором даёт информацию и исследования международных валютно-кредитных отношений за год, и текущий бюллетень.

Устав БМР запрещает выпускать  банкноты, представлять ссуды правительствам, открывать на имя правительств текущие счета, держать в своем распоряжении акции и владеть недвижимым имуществом или устанавливать контроль над каким- либо предприятием.

Операции с коммерческими  банками он производит только с согласия ЦБ страны, на территории которой эти банки функционируют [3].

 

2.5. Региональные банки развития

 

Региональные банки развития Азии, Америки и Африки были учреждены  в 60-е годы XX в. после распада колониальной системы. Причинами их образования послужили изменение роли развивающихся стран в связи с обретением ими политической независимости и необходимость коллективного решения национальных и региональных проблем развития.

В число региональных банков развития входят Азиатский банк развития, Американский банк развития, Африканский  банк развития, Исламский банк развития, Карибский банк развития, Восточноафриканский банк развития, Банк развития государств Центральной Африки и др.

Членами региональных банков развития являются как государства  региона, так и нерегиональные государства, в том числе промышленно развитые. Развитые страны составляют примерно треть членов региональных банков развития, им принадлежит значительная часть  уставных капиталов, что дает возможность  этим странам оказывать достаточно сильное воздействие на деятельность банков.

Целями деятельности региональных банков являются содействие экономическому развитию, сотрудничеству и социальному  прогрессу стран региона, снижение уровня задолженности и нищеты, улучшение  положения женщин, поддержка развития частного сектора, обеспечение рационального  природопользования.