Метода повышения уровня ликвидности предприятия

 

 

 

 

Оглавление

 

Введение	3
Этап 1. Содержательная постановка задачи, решаемой в условиях определенности	4
Этап 2. Разработка дерева целей и определение расчетных формул	5
Этап 3. Выбор или вывод формул для обратных вычислений	7
Этап 4. Технологический процесс построения системы формирования решений в среде MS Excel	10
Этап 5. Анализ полученных результатов	14
Заключение	16
Список использованной литературы	17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Целью выполнения контрольной работы является разработка метода повышения уровня ликвидности предприятия.

Ликви́дность (от лат. liquidus — жидкий, перетекающий) — экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги.

Актуальность темы заключается  в том, что ликвидность, рассчитанная на основании отчётности предприятия, определяет номинальную способность компании погашать текущую задолженность за счёт имеющихся текущих (оборотных) активов.

Объектом изучения является коммерческая организация, занимающаяся производством  и реализацией продукции.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Этап 1. Содержательная постановка задачи, решаемой в условиях определенности.

В коммерческой организации, занимающейся производством и реализацией  продукции, наблюдается значительное снижение объема оборотных активов  по причине уменьшения производственных запасов, и, как следствие, увеличение объема незавершенного производства, снижение запасов готовой продукции  и денежных средств. Увеличение объемов  незавершенного производства может  привести к несвоевременному исполнению производственных заказов по имеющимся  договорам с покупателями. Следствием всех перечисленных факторов может  стать снижение ликвидности.

Руководство организации приняло  решение об увеличении объема оборотных  активов  до 400 ед. путем заключения дополнительного контракта на приобретение производственных запасов (материалов) по каждому из видов запасов (текущий, страховой, подготовительный), а также  о снижении объема незавершенного производства путем получения готовой продукции  и ее реализации с целью получения  дополнительного объема денежных средств  из выручки. Объем прочих оборотных активов решено оставить на прежнем уровне. Таким образом, приобретенные запасы позволят из незавершенного производства получить готовую продукцию, которая будет своевременно реализована по контрактам. Изменения в структуре оборотных активов, таким образом, будут проведены в сторону роста наиболее ликвидной их части.

Задача заключается в определении  величины приращений перечисленных  показателей с помощью обратных вычислений с указанием приоритетности в достижении целей. Решением задачи будет множество полученных значений терминальных узлов дерева целей, которые служат управляющими предписаниями для конкретных структурных подразделений. Управляющие предписания оформим в виде таблицы показателей в среде MS Excel.

 

 

 

Этап 2. Разработка дерева целей и определение расчетных формул.

Применив формулы, определим объем оборотных активов и объем производственных запасов, если ТЗ=20 ед.; СЗ=35 ед.; ПДЗ= 25 ед.; НЗ=60 ед.; ГП=30 ед.; ДС=160 ед.; ПР=10 ед.

 (данные см. в Приложении)

                                                ОА=ПЗ+НЗ+ГП+ДС+ПР,        (1)

Где: ОА- стоимость оборотных активов;

        ПЗ- производственные запасы (материалы);

        НЗ - незавершенное  производство;

        ГП- готовая продукция;

        ДС - денежные  средства;

        ПР - прочие оборотные активы.

ПЗ=ТЗ+СЗ+ПДЗ,               (2)

Где: ПЗ- производственные запасы;

         ТЗ - текущий запас;

         СЗ - страховой запас;

         ПДЗ - подготовительный запас.

 

Построим дерево целей, определив множество значений терминальных узлов дерева целей и представим их в таблице в качестве управляющих воздействий для подразделений предприятия.

ОА⁺

 

      α 1 α 3  α4

 

   α2

 

 

      ПЗ⁺ 

                                                                                         НЗ^-                         ГП^-

                                                                                                                                             ДС⁺

 

 β 1 β2   β 3  

                                          

 

 

 

ТЗ⁺ СЗ⁺    ПЗД^-             В⁺

 

Рис. 1 Дерево целей «Расчет уровня ликвидности»

 

Рассчитаем фактическое значение уровня объема оборотных активов. Для этого создадим в среде MS Excel таблицу, структура которой представлена    на      рис. 2. Для этого:

1. Укажем название таблицы, для чего объединим ячейки A1-E1 следующим образом: с помощью указателя мыши выделим ячейки, нажмем CTRL+1 и на закладке Выравнивание поставим флажок “объединение ячеек”, введем название таблицы, Enter.
2. Укажем шапку таблицы. Для этого объединим ячейки C2-D2 и введем названия столбцов. Введем наименования показателей, их обозначения и исходные (фактические) значения показателей в ячейки A4-A12, B4-B12, C4-C10, а в ячейки D11-D12 – формулы для расчетов объема производственных запасов и объема оборотных активов. В столбце Е справочно покажем вводимые формулы.

 

Рис.2 Прямой расчет показателя «Фактический уровень объема оборотных активов»

 

 

В результате будет получен уровень  объема оборотных активов, равный 340. Необходимо определить такие приращения значений показателей ПЗ,НЗ,ГП и ДС, которые позволят повысить уровень объема оборотных активов с 340 до 400 . При этом следует учесть приоритеты в снижении или увеличении показателей.

 

Этап 3. Определение формул для обратных вычислений

Для определения управляющих предписаний, которые следует осуществить в целях повышения уровня объема оборотных активов, необходимо выполнить обратные вычисления. Расчеты следует проводить для каждого уровня дерева целей. В случае равнозначности целей задача обратных вычислений упрощается и сводится к решению уравнений с одним неизвестным. Им служит единый коэффициент, на который следует либо умножить, либо разделить исходные значения аргументов, чтобы получить желаемый прирост функции. Расчеты будем производить по уровням дерева целей.

 

Расчет для уровня объема оборотных активов:

ОА⁺

α  

 

           α 1              α3                  α 2

 ДС⁺

 

 

ПЗ⁺ НЗ^- ГП^- В+

 

Целевая установка будет следующей:

             

 ,                        

 

где: ОА- стоимость оборотных активов;

        ПЗ- производственные запасы (материалы);

        НЗ - незавершенное  производство;

        ГП- готовая продукция;

        ДС - денежные  средства.

Введем величину x, которая, будучи умноженной на коэффициенты приоритетности каждого из аргументов, позволит получить желаемый для них прирост. Получим:

                             

                                           (3)

                                              (4)

                                                                           (5)

                                        .          (6)     

   
 
                                             Отсюда получим х:

                            

                                                                (7)

Зная величину х, можно рассчитать  объемы таких  показателей, как ПЗ, НЗ, ГП и ДС. 
(8)

                                                       (9)

                                         (10)

                                           .            (11)   

 

 

                                

                      Расчет для уровня объема производственных запасов:

 

   ПЗ⁺

 

 β 1 β 3

β2

 

ТЗ⁺ СЗ⁺ ПДЗ⁺

 

 

Целевая установка будет следующей:

(+ПДЗ⁺ (

 

Из целевой установки следует:  

               (12)

 

Аналогично х для поиска приростов введем коэффициент y:

                                           

                                   (13)

Из (7) и (8) следует: .

 

 Откуда получим:                                                                               (14)

Зная  величину y, можно рассчитать значения приростов показателей ТЗ СЗ  и ПДЗ.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Этап 4. Технологический процесс построения системы целевого формирования решений в среде MS Excel

Для определения управляющих воздействий создадим три таблицы, представленные на рис. 3 и создаваемые теми же операциями, что и таблица 2. Первая таблица «Управляющие предписания руководителям структурных подразделений», имеет ряд отличий от табл. 2. Во-первых, перечень показателей поменял свою последовательность расчетов, во-вторых таблица расширилась за счет дополнительных граф: графы, где указываются структурные подразделения, для которых формируются управляющие предписания, графы «Ограничения на ресурсы» и графы «Желаемый/требуемый прирост» (рентабельности). Исходные данные в строки D4-D13 вносятся из предыдущей таблицы.

 Во второй таблице, «Таблица  коэффициентов приоритетности»,  указываются значения соответствующих  коэффициентов, устанавливаемые  менеджером, а в третьей – вводятся  формулы, согласно которым рассчитываются  коэффициенты x, y.

 

                                             

 

Рис. 3. Таблица для обратных вычислений

Формулы следует вводить сверху вниз, слева направо.

Начнем с оборотных активов, которые является как исходными (ячейка D4), так и расчетными (ячейка E4). Присвоим им имена ОАи (оборотные активы исходные) и ОАт (оборотные активы требуемые) с помощью функции Создание имени. Установим курсор в ячейку D4 и нажимаем вкладку Формулы. В результате в разделе Определенные имена появится вкладка Присвоить имя. Нажимая на нее, получим окно Создание имени (см. рис. 4), в которое вносим сокращенное имя ячейки (ОАи) и полное имя в примечание (Оборотные активы исходные). Нажимаем кнопку ОК.

 

Рис. 4. Закрепление имени за ячейкой (переменной)

 

Аналогично поступаем с оставшимися  ячейками, в которых находятся  переменные и исходные данные. В  результате получим перечень всех имен, который можно проверить нажав  кнопку Диспетчер имен в вкладке Формулы (см. рис. 5).

 

 

Рис. 5. Перечень используемых имен для  ввода формул

Начнем ввод формулы, необходимой  для расчета коэффициента x согласно формуле (7). Формула вводится в ячейку C27: = (см. рис. 6).

 

 

 

Рис. 6.  Ввод формулы расчета  коэффициента х.

 

Прежде чем водить следующие  формулы необходимо в ячейке F4 рассчитать прирост объема оборотных активов: dОА = =ОАт-ОАи. Далее следует по формулам (8) и (9) ввести расчет объема производственного запаса (ПЗ) и незавершенного производства (НЗ) . Формулы находится в ячейке Е5 и Е9.

Оставшиеся формулы вводим аналогично. В результате получим таблицы, приведенные на рис. 7.

 

Рис. 7. Введенные формулы для обратных вычислений.

 

 

 

 

 

 

Этап 5. Анализ полученных результатов

После ввода формул были получены соответствующие управляющие воздействия на структурные подразделения, выполнение которых позволит достичь необходимого уровня объема оборотных активов. В соответствии с заданием задачи, денежные средства увеличиваются за счет выручки. Чтобы оборотные активы увеличились до 400 ед., выручка должна увеличиться на 48 ед. (см. рис. 8).

Рис. 8. Результаты обратных вычислений

 

Далее выполнили компьютерный эксперимент, в результате которого получили граничные значения прироста желаемого объема оборотных активов. Для этого увеличили желаемый прирост на 2 единицы.

 При приросте объема оборотных активов, равного 62, расчетные показатели выйдут за рамки установленных ранее граничных пределов (см. рис.9).

 

         

 

Рис. 9. Результаты при желаемом приросте объема оборотных  активов равному 62

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

             Во время решения контрольной работы мы прошли несколько этапов:

Этап 1. Содержательная постановка задачи, решаемой в условиях определенности. На этом этапе мы осуществили постановку задачи и определили, как мы будем ее решать.