Ранснациональные компании (ТНК). Крупнейшие в мире ТНК по рыночной капитализации, по прибыли, по выручке. Слияние и поглощение. Крупнейшие с

Новым явлением в деятельности ТНБ стало также вхождение  их в международные консорциумы, т. е. объединения ряда банков для выпуска и размещения крупных займов ТНК, правительств, межгосударственных организаций и международных кредитно-финансовых институтов (МБРР и Европейского союза). Специфика деятельности таких консорциумов заключается, во-первых, в устойчивом числе участников (не более 200) и, во-вторых, в обратной последовательности проводимых операций  - они не размещают ценные бумаги, мобилизуя денежные средства, а сразу выкупают все бумаги эмитента за собственный счет, наделяя заемщика сразу необходимым капиталом и лишь позже продавая его ценные бумаги. Это позволяет банкам получать дополни-

тельный доход на разнице  курсов в периоды покупки и  продажи ценных бумаг. Этой же цели служит и организационная структура  международных консорциумов, во главе  которых, как правило, находятся  банки-руководители (обычно один из 20 ведущих  ТНБ мира), которые имеют большие  капиталы, солидную репутацию в финансовых кругах, большой опыт инвестиционных операций, деловые связи с торгово-промышленными  корпорациями.

Транснациональные банки  крайне заинтересованы в проведении инвестиционной стратегии, основанной на эмиссионно-посреднических операциях, что обусловлено рядом причин:

·они ведут к диверсификации источников доходов ТНБ, повышая их прибыльность путем получения комиссионных вознаграждений (10% стоимости необходимого заемщику капитала), прибыли от последующей продажи бумаг, дохода от торговли ими на бирже, гонораров за консультации и научно-аналитические работы, вознаграждений, взимаемых за хранение и управление имуществом. По данным банковских кругов, доходы от посредничества составляют более половины прибыли ведущих банков капиталистического мира;

·эти операции образуют основу долговременных связей банков с нефинансовыми корпорациями путем приобретения контрольных пакетов акций и участия ТНБ в слияниях и поглощениях транснациональных корпораций;

·часть операций ТНБ не находит отражения в их балансах, что ослабляет воздействие регулирующих мероприятий государства, а также дает возможность скрывать сделки от общественности;

·преимущество посредничества по сравнению с прямым банковским кредитованием состоит в том, что ТНБ, избегая риска от коммерческих операций, включая и невозврат ссуд должником, перекладывает этот риск на плечи конечных владельцев ценных бумаг. В результате изменилась структура рынка капиталов: если в 70-е гг. 80% международного рынка капиталов направлялись заемщикам в виде банковских кредитов, то в 80-е  - начале 90-х гг. международные займы поглощали до 4/5 средств рынков;

·сочетание посреднических операций с ценными бумагами со спекулятивными сделками с использованием таких видов услуг, как продажа инвесторам облигаций со "скользящим" (изменяющимся в зависимости от конъюнктуры рынка и темпов

обесценения денег) процентом, предоставление возможности реинвестировать доход  по облигациям в другие ценные бумаги того же заемщика, выпуск так называемых "двухвалютных" займов. В последнем случае инвестор получает дополнительную прибыль от разницы курсов валют, поскольку при подписке курс ценных бумаг выражается в одной валюте, а погашается в другой;

• доверительные операции с пенсионными  фондами, что предоставляет ТНБ  крупный источник долгосрочных вложений. ТНБ выступают посредниками в  размещении средств фондов за границей с целью получения прибыли  от разницы в курсах ценных бумаг. Средства пенсионных фондов огромны: только фонды корпораций США составляют 1,5 трлн. долл., ежегодно они пополняются в среднем на 100 млрд. долл. и к 2000 г. достигнут 5 трлн. долл.

Особым признаком ТНБ  является структура их доходов, которые характеризуются устойчивой и растущей долей прибыли от операций за рубежом в совокупном доходе, а также воздействием этих доходов на результативность деятельности банка в целом. Так, крупнейшие ТНБ США (Ситикорп и Бэнкамерика корпорейшн) присваивают зарубежный доход в размере более 500 млн. долл.

Главным стимулом роста мощности ТНБ явилась научно-техническая  революция (НТР), когда особенно возрос спрос на заемный капитал в  промышленности, строительстве и  торговле, что было вызвано постоянным обновлением капитала промышленных предприятий в результате приспособления производства к постоянно изменяющимся запросам рынка.

Экономическая мощь ТНБ стала  основной финансовой опорой западных государств. ТНБ стали их кредитором на длительные сроки путем покупки государственных займов. Так, государственный долг США к концу 1989 финансового года составил 2868,8 млрд. долл., 80% которого было размещено в ТНБ страны. Кроме того, через свою зарубежную сеть ТНБ организуют покупку государственных займов иностранными инвесторами.

Таким образом, покупая государственные  ценные бумаги, ТНБ помещают свои денежные капиталы в надежную сферу, которая не только гарантирует сохранность капитала, но и приносит высокие проценты с него.

В целом следует подчеркнуть, что транснациональные банки  обладают огромными фондами ссудного капитала, который они

перераспределяют между  банками, государством, корпорациями и  населением. Так, в 1989 г. только "шестерка" супергигантов Японии предоставила кредитов своей клиентуре на сумму 1179 млрд. долл.

Необходимо подчеркнуть, что принципиально новым в  деятельности ТНБ являются расширение их деятельности, выход за рамки внешнеторгового обмена и увязывание кредитования со всеми стадиями кругооборота капитала ТНК. В связи с этим появились такие формы кредитного обеспечения, как арендные отношения (лизинг), факторинг, кредитование объектов "под ключ".

 

Крупнейшие транснациональные  банки:

При составлении списка крупнейших транснациональных банков учитываются суммарные

активы кредитных организаций, рассчитанных на конец года

Крупнейшим банков мира на 2013 год является китайский банк Industrial & Commercial Bank of China , с активом в 2,6 триллионов долларов.

Крупнейший банк России "Сбербанк" в мировом рейтинге занимает лишь 70-е место, с активом в 0,4 триллиона долларов.

Распределение пятидесяти крупнейших банков по странам выглядит так:

Англия  — 5 банков, США — 5 банков, Франция — 6 банков, Германия — 4 банка, Китай — 6 банков, Япония — 4 банка, Нидерланды — 2 банка, Австралия — 4 банка, Испания — 1 банк, Канада — 2 банка, Швейцария — 2 банка, Италия — 2 банка.

1. Industrial & Commercial Bank of China (Китая, доналоговая прибыль -$43,2   млрд.) 
 Промышленный и коммерческий банк Китая – крупнейший в мире банк по размеру прибыли и по капитализации. ICBC — крупнейшая компания Азиатско-Тихоокеанского региона. Основной акционер – государство, которому принадлежит 70,7% акций. 
2. China Construction Bank (Китая, доналоговая прибыль -$34,8 млрд.) 
 Второй по величине активов и капитала банк Китая с 2013 года представлен в России через ООО «Чайна констракшн банк», в марте получивший лицензию на осуществление рублевых и валютных операций, а также на привлечение во клады. 
3. Bank of China (Китая, доналоговая прибыль -$26,76 млрд.) 
 Старейший банк Китая был основан в 1912 году. Контрольный пакет акций принадлежит правительству Китая. Банк имеет представительства в 25 странах мира. В России работает дочерняя структура Bank of China — это ЗАО АКБ «БАНК КИТАЯ (ЭЛОС)».  
4. JP Morgan Chase (США, доналоговая прибыль -$26,75 млрд.) 
 Крупнейший банк США является абсолютным мировым лидером по объему инвестиционных и коммерческих банковских услуг. В марте 2013 года в прессу проникла информация о том, как руководство банка умышленно скрывает значительные убытки, понесенные от инвестиционных операций в Европе. 
5. Agricultural Bank of China (Китай, доналоговая прибыль -$25,1 млрд.) 
 Сельскохозяйственный банк Китая имеет отделения не только по всей территории Поднебесной, но и в Гонконге и Сингапуре. В числе клиентов банка порядка 3 миллионов корпоративных клиентов и более 300 тысяч розничных. 
6. Wells Fargo (США, доналоговая прибыль -$23,3 млрд.) 
 Финансовому бренду Wells Fargo уже более 150 лет и, несмотря на смену собственников, имя холдинга всегда остается неизменным. Сегодня у Wells Fargo более 6 тысяч отделений, которые обслуживают 23 миллиона клиентов. 
7. HSBC (Великобритания, доналоговая прибыль -$21,8 млрд.) 
Британский холдинг является крупнейшей компанией Европы по капитализации. Банк имеет отделения в 85 странах мира. В России представителем HSBC является «Эйч-эс-би-си Банк (РР)», с 2011 года обслуживающий исключительно корпоративных клиентов. 
8. Mitsubishi UFJ (Япония, доналоговая прибыль -$17,6 млрд.) 
 Крупнейший банк Японии владеет 21% в американском банке Morgan Stanley. В 2006 г. Mitsubishi UFJ получил лицензию на работу в России. С деятельностью холдинга связаны несколько скандалов, когда японское правительство выдвигало против банка обвинения в выдаче займов преступным организациям. 
9. Citigroup (США, доналоговая прибыль -$14,7 млрд.)  
 Одна из крупнейших банковских корпораций мира обслуживает более 200 миллионов клиентов в 139 странах. В Россию группу представляет ЗАО КБ «Ситибанк». Citigroup принимала участие в IPO крупных российских компаний: Роснефть, Северсталь и ВТБ в качестве андеррайтера, организатора и координатора. 
10. BNP Paribas (Франция, доналоговая прибыль -$12,5 млрд.) 
 Европейский лидер в области банковских услуг появился на свет в 2000 году путем слияния розничного банка BNP с инвестиционным Paribas. В России работают два банка из группы BNP Paribas: ЗАО «БНП Париба» для корпоративных клиентов и ООО «БНП Париба Восток» для розничных клиентов.

Формы международной банковской деятельности:

Главный принцип и цель деятельности транснациональных банков - мобилизовать любые средства там, где это наиболее удобно и дешево, и перебрасывать их туда, где их использование сулит наибольшую выгоду. Неудивительно, что значительная часть депозитов крупнейших банков, например, в США представлена капиталами неамериканского происхождения. Также, например, в Японии 11 американских транснациональных  банков сосредоточили в своих  филиалах более 2/3 всех депозитов иностранных банков.

В условиях, когда мировая  валютная система нестабильна когда  резко обесценивается то одна, то другая валюта, крупнейшие банки вынуждены  следить за равновесием своих  ресурсов. Для этого ресурсы банка  перебрасываются из одного подразделения  в другое и одновременно переводятся  из одной валюты в другую. Такое  маневрирование позволяет ТНБ не только уберечь от обесценивания  часть вкладов, но и совершать  выгодные им валютные спекуляции.

Прием вкладов - операция, характерная  для банков любого ранга. Для транснациональных  банков эта операция приобрела особенности. Связанные с международным размахом их деятельности. Мобилизация капиталов, их переброска из страны в страну с  целью получения максимальной прибыли, высокая гибкость в управлении ресурсами - все это отличительные черты  операций ТНБ от операций национальных банков. Нужно отметить, что ТНБ  охватывают все виды сбережений, начиная  от правительственных и кончая мелкими  вкладчиками.

Следующий основной вид деятельности ТНБ - кредитные операции. Сейчас крупнейшие банковские объединения предоставляют  до 40% всех иностранных кредитов промышленным компаниям в мире. Число заемщиков банка с усилением международного характера их деятельности растет в не меньшей степени, чем число вкладчиков. Среди заемщиков и транснациональные корпорации, и национальные фирма, и другие банки, и правительства многих стран. Есть среди них и частные лица. Но если в борьбе за вкладчиков транснациональные банки не пренебрегают и мелкими вкладчиками, то в качестве частных лиц-заемщиков они предпочитают иметь клиентов другого сорта. Это в большинстве случаев - крупнейшие промышленники и банкиры, которым без риска можно предоставлять ссуды и кредиты. Например, главными получателями кредитов банков США являются международные промышленные компании. За транснациональными гигантами следуют правительства- заемщики. Также в настоящее время правительство России планирует в будущем финансирование жилищного строительства за счет кредитов крупнейших транснациональных банков. Еще одна группа заемщиков ТНБ -иностранные банки.

Кредиты предоставляются  практически на любой срок и в  любой валюте. Раньше, например, банки  США выдавали международные кредиты, главным образом по внешнеторговым сделкам. Теперь транснациональные  банки кредитуют разнообразные  операции своих клиентов. Банки выдают кредиты на строительство, покупку  оборудования и т.п. Часто долговые обязательства иностранных заемщиков  превращаются в акции, и тогда  транснациональные банки.

Вывод:

В настоящее время транснациональные компании оказывают неоценимый вклад в развитие мировой экономики и технического прогресса, являясь их главной  движущей силой.

Список использованной литературы:

1. Аналитический центр при Правительстве Российской Федерации;

2. Журнал "Forbes";

3. Интернет сайт http://ru.wikipedia.org;

4. Интернет сайт http://www.bancinfo.ru;

5. Журнал "Эксперт";

6. Газета "Коммерсант";

7. Журнал "Вести Экономика";

8. Интернет-сайт http://www.kpmg.com.