Экономическое обоснование технологического проекта маслоэкстракционного завода производительностью 400 т/сут

 

Сумма дисконтированных денежных потоков (∑PV) за весь период осуществления инвестиционного  проекта определяется по формуле (5):

 

 

 

            FV₁         FV₂                FV₃                  FV_n

∑ PV =  ---------  + --------- + --------- + … +  ---------- (5)

             (1 + i)¹          (1 + i)²        (1 + i)³                      (1 + i) ⁿ

2. Дисконтированный  срок   окупаемости   проекта (Ток)  - это

ожидаемое число лет, необходимое для полного  возмещения инвестиционных затрат. Возмещение затрат осуществляется из средств чистой прибыли и амортизации  на  восстановление объектов основных средств  и нематериальных активов, то есть из денежного потока. 

   Дисконтированный срок окупаемости определяется по формуле (6):

 

                                                             ∆ PV кв_n

Ток = Тt  +  ----------- , (6)

                                                                    PV дп_n

 

где    Тt   – число лет, предшествующих году окупаемости проекта, лет;

∆ PV кв_n – остаток   суммы   капитальных     вложений,   еще        не возмещенных на начало n –го года окупаемости проекта, тыс.руб.;

PV дп_n – дисконтированный денежный поток в течение n–го года окупаемости, тыс.руб.

 

3.Чистая  текущая стоимость доходов (чистый  дисконтированный доход) позволяет  сравнивать доходы с затратами по проекту. Чистая текущая стоимость доходов определяется по формуле (7):

 

ЧТСД = ∑PV дп - ∑PV кв ,     (7)

 

где  ∑PV дп – дисконтированная стоимость денежных потоков по проекту, тыс.руб.;

        ∑PV кв - дисконтированная стоимость капитальных вложений в проект, тыс.руб.;

 

Проекты, имеющие отрицательную  величину ЧТСД, отклоняются. Предпочтение отдается проекту с максимальной величиной данного показателя.

 

3. Ставка   (индекс)  доходности  инвестиционного    проекта 

показывает  величину прироста активов (имущества) на единицу инвестиций. Она позволяет  сравнивать инвестиционные проекты, которые  различаются по величине затрат и  потокам доходов.

Ставка доходности инвестиционного  проекта определяется по формуле (8):

 

 

                  ∑PV дп (8)

СДП (Iд) = ------------- ,

                                                               ∑PV кв

 

где  ∑PV дп – дисконтированная стоимость денежных потоков по проекту, тыс.руб.;

        ∑PV кв - дисконтированная стоимость капитальных вложений в проект, тыс.руб.;

 

Подведем итог: чтобы определить экономическую эффективность осуществления  инвестиционного проекта, необходимо последовательно для каждого  года рассчитать следующие показатели:

1. оценить сумму капитальных вложений (инвестиций) в технологический проект, выделив стоимость машин и оборудования, зданий, строительно-монтажных и прочих работ;
2. рассчитать сумму амортизационных отчислений, которые являются источником  восстановления объектов основных средств;
3. определить производственную мощность и  производственную программу предприятия (цеха) после реализации проекта;
4. рассчитать  отдельные группы затрат на производство и реализацию (материальные, оплату труда, косвенные расходы), а также полную себестоимость годовой производственной программы и единицы продукции (1т) и/или услуг по хранению растительного сырья (1м³);
5. рассчитать финансовые результаты  инвестиционного проекта: обосновать выбранный подход к формированию оптовой,  отпускной цены готовой продукции, рассчитать выручку от реализации (без  НДС),  показатели прибыли;
6. рассчитать основные показатели эффективности проекта:  дисконтированные денежные потоки для каждого года инвестиционного проекта, дисконтированный срок окупаемости проекта, чистую текущую стоимость доходов и ставку доходности проекта;
7. сделать вывод о целесообразности  осуществления проекта.

 

3.2  Расчет суммы капитальных вложений

Разрабатывается технологический проект строительства маслоэкстракционного завода, производительность которого составляет 400 т/сутки по льняному нерафинированному маслу (годовая производительность 400 х 315 = 126000 т). Сумма капитальных вложений на 1т льна составляет 1850 тыс.руб. Общая годовая сумма капитальных вложений 233100 тыс.руб. (1,85 х 126000). Распределение капитальных затрат по объектам основных средств и видам работ представлено в таблице 1.

Таблица 1 – Сумма капитальных вложений в проект строительства

Показатели	Уд.вес, %	Сумма, тыс.руб.
Строительство зданий и сооружений	66,0	153846
Машины и оборудование	23,0	53613
Монтажные работы	7,0	16317
Электрические, сантехнические и пр. работы	4,0	9324
ИТОГО капитальных вложений	100,0	233100

  маслоэкстракционного  завода

 

Общая сумма капитальных вложений в  проект строительства маслоэкстракционного завода составляет 233100 тыс руб., большая сумма приходится на строительство зданий и сооружений – 153846 тыс. руб., а меньшая – на электрические, сантехнические и прочие работы – 9324тыс.руб.

 

3.3 Расчет  годовой суммы амортизационных  отчислений

Амортизацией  называют процесс постепенного перенесения  стоимости основных средств (по мере их использования) на производимый с  их помощью продукт. Амортизация  может начисляться линейным и  нелинейным методами. Предприятия масложировой промышленности применяют линейный метод начисления амортизации. Для  каждой группы объектов основных средств в соответствии с Налоговым кодексом РФ организация самостоятельно определяет  нормативный срок службы, который берется за основу для расчета нормы и суммы амортизационных отчислений.

Норма амортизации  (Н_а) по каждому объекту рассчитывается по формуле (8):

 

Н_а = 100% / Т_н , (8)

 

где   Т_н – нормативный срок службы объекта основных средств, лет.

Годовая сумма амортизации (А) линейным методом  рассчитывается по формуле (9):

 

А = Ос_пер. х Н_а /100% , (9)

 

где     Ос_пер. - первоначальная стоимость объектов основных средств (сумма капитальных вложений в приобретение, доставку и хранение), тыс.руб.;

Н_а - норма амортизации объекта основных средств, %.

В таблице 2 приводится расчет суммы амортизационных отчислений на восстановление объектов основных средств (укрупнено по группам основных средств). Данные о первоначальной стоимости объектов (сумме капвложений) берутся из таблицы 1. 

Таблица 2 – Расчет годовой суммы амортизации  объектов основных

  средств

Наименование  групп основных средств	Первоначальная стоимость объекта, тыс.руб.	Норма амортизации, %	Годовая сумма амортизации, тыс.руб.
Здания и сооружения	153846	2,0	3077
Машины и оборудование	53613	7,0	3753
ИТОГО	207459	-	6830

Расчет  суммы амортизации выполнен линейным методом. Годовая сумма амортизации объектов основных средств составляет 6830 тыс руб.

3.4 Расчет  производственной мощности и  производственной программы

Производственная  программа  предприятия  содержит  планируемые  объемы производства в  натуральном и стоимостном выражении. Основанием  для  формирования  производственной  программы  является  бизнес-план выпуска продукции, который  разрабатывается на основе изучения конъюнктуры рынка и  возможных  продаж продукции, услуг в  соответствии с профилем предприятия, его подразделений  и их  развитием.

Гарантированность выполнения производственной программы  обеспечивается  ее  всесторонним  обоснованием,  прежде  всего  по  трем  основным  направлениям:

1) наличием  производственных мощностей, необходимых  для  обес-печения  предусмотренного  объема  производства;

2) наличием  материальных ресурсов, полностью  отвечающих  потребностям  производства;

3) наличием  квалифицированных  специалистов  всех  уровней.

Производственная  мощность предприятия – это максимально  возможный  выпуск  продукции  или  максимально  возможный  объем  переработки  сырья  в  единицу  времени  при  наиболее  эффективном  использовании  производственных  фондов,  применении  прогрессивной  технологии  и  передовых  методов  организации  производства.

Производственная  мощность  (ПМ) рассчитывается  по  формуле:

ПМ год. = N х К х F,    (11)

где     N – техническая  норма  производительности  оборудования, т/сут.;

К – количество  единиц  ведущего  оборудования (технологических линий);

F – максимально   возможный  фонд рабочего  времени,  дни.

ПМ = 400 х 1 х 315 = 126000 т семян льна

ПМ = 126000х46,22% =58237 т льняного масла

Фонд  рабочего  времени  рассчитывается  на  основании  следующих  данных:

F =  КФ  – ТР – КР –   выходные, (12)

 

где     КФ – календарный  фонд, равный 365 дням;

ТР – продолжительность текущего  ремонта в течение года,

например,  2 дня   в  месяц  или 22  дня  в  году  (2 дня х 11 рабочих  месяцев);

КР – продолжительность капитального ремонта оборудования, определяется  службами  главного инженера (технического  директора),  например,  28  дней.

Производственная  программа  – это  выпуск  готовой  продукции в  соответствии  с  планом  продаж  на  год,  квартал  или  месяц  с  указанием  среднесуточной  выработки.

Годовая  производственная  программа  рассчитывается  по  формуле:

 

ПП год = Fпл. х А ,                                                 (13)

где   Fпл. – плановый  фонд рабочего  времени, дни;

А – среднесуточная  выработка  продукции.

ПП год = 315х178 = 56000

В  рыночных  условиях  производственная  программа  предприятия  рассчитывается исходя из реального  объема  продаж  продукции,  который  предоставляется  отделом продаж, маркетинговым  отделом,  коммерческой  службой  предприятия.

Если  товары пользуются высоким покупательским спросом, при планировании производственной программы применяют коэффициент  использования мощности оборудования, равный значению 0,85-0,95. Чем выше значение коэффициента использования  производственной  мощности  предприятия,  тем  более эффективна  его  деятельность.  Коэффициент  использования  мощности  оборудования  предприятия  не  может  быть  выше 1,0.

         Объем производственной программы  (ПП) с учетом коэффициента использования  мощности определяется по формуле  (14):

 

ПП  =  ПМ х 0,9 ,

ПП =58237х0.95 = 56000 т масла

Производственная  мощность маслоэкстракционного завода равна 58237 т льняного масла в год, а объем производственной программы с учетом коэффициента использования мощности составляет 56000 т масла в год.

3.5 Расчет  затрат на производство

3.5.1 Расчет  материальных затрат

Расчет  потребности  в  материальных  ресурсах,  необходимых  для  выполнения  производственной  программы  предприятия,  осуществляется  на  основании  норм расхода   сырья,  основных  и  вспомогательных  материалов,  отраженных  в  техническом  (технологическом)  проекте.

К сырью относят продукты сельскохозяйственного производства (растительное сырье).  

Вспомогательные  материалы  –  это вода техническая , бензин, а  также материалы, расходуемые на чистку, дезинфекцию  оборудования.

В расчет стоимости сырья  включают его  покупную стоимость без НДС с  учетом затрат по доставке на предприятие. 

Расчет  материальных затрат осуществляется на единицу продукции. Калькуляционной  единицей для обоснования технологического проекта масложирового производства  является 1 тонна.

Затраты на электроэнергию рассчитываются по одноставочным тарифам.

 

1. Расход  семян на 1т масла:

1000 кг / 46,24% х 100% = 2162,62 кг,

где 46,24% - выход масла из 1т семян  по технологическому проекту.

2. Выход   шрота по технологическому проекту  составляет 46,43% от объема сырья:

2162,62 х  46,43 / 100 = 1004.10 кг

3.Потери  по технологическому проекту  составляет 5% от объема сырья:

2162,62 х  7,33 / 100 =158,52 кг

1. Проверяем баланс:1000+1004,10+158,52=2162,62 кг

 

Таблица 3 – Расчёт затрат на производство нерафинированного льняного масла

Наименование	Ед. изм.	Норма расхода  на  1т в  натураль-номвыраж.	Оптовая  цена  за  единицу, тыс.руб. (без НДС)	Затраты  материальных ресурсов
				на  1т, руб	на  годовую производств. программу, тыс.руб.( 56)
1	2	3	4	5	6
1.СЫРЬЕ
Семена льна	кг	2162,62	18,0	38927,16	2179920,96
ИТОГО СЫРЬЯ				38927,16	2179920,96
2.ОТХОДЫ
-шрот	кг	1004.10	6,20	6225,42	348623,52
-потери	кг	158,52	-	-	-
ИТОГО ОТХОДОВ и потерь	кг	1162,62		6225,42	348623,52
ВСЕГО СЫРЬЯ И МАТЕРИАЛОВ БЕЗ  ОТХОДОВ	кг	1000		32701,74	1831297,44
3.ВСПОМОГАТЕЛЬНЫЕ  МАТЕРИАЛЫ
- нефрас	Кг	1	53,3	53,30	2984,80
- вода	м3	50,00	2,15	107,50	6020,00