Планирование потребности организации в оборотных средствах

Автономная некоммерческая образовательная организация 

высшего профессионального  образования

«Одинцовский  гуманитарный институт»

 

Факультет ____________________Экономики                                                      

Кафедра _______________Экономики и финансов                                          

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

По дисциплине _____Финансовое планирование и бюджетирование               

Тема:      Планирование потребности организации в оборотных средствах      

 

Выполнил студент  5 курса, группы ФиК – З-II-5.1, заочного отделения     _   

                                  Назарян Шогер Араевна_______                                ____  

                                           (фамилия, имя, отчество)

 

Научный руководитель работы (проекта)                                                                              

                                   Платонова Татьяна Егоровна              _______________

  (фамилия, имя, отчество)

 

К защите __

(дата, подпись руководителя)

 

Работа защищена с оценкой __

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

г. Одинцово, 2013 г.

СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………….3

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИИ ПЛАНИРОВАНИЯ ПОТРЕБНОСТИ В ОБОРОТНОМ КАПИТАЛЕ………………………………5

1.1 Экономическое содержание  и основы организации оборотного капитала…5

1.2 Методы определения  плановой потребности в оборотном  капитале………11

1.3 Показатели эффективности  использования оборотного капитала, методика их исчисления………………………………………………………………………16

2. АНАЛИЗ ФОРМИРОВАНИЯ  ОБОРОТНОГО КАПИТАЛА ООО ТОРГОВЫЙ ДОМ «ЛЕТТО»…………………………………………………....21

ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………….......27

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………….29

ПРИЛОЖЕНИЕ……………………………………………………………..…….30 
ВВЕДЕНИЕ

 

Финансы предприятий  являются звеном финансовой системы  и объектом правового регулирования. Они составляют фундамент финансовой системы государства, стабильность которой зависит, прежде всего, от устойчивости финансового положения предприятий. Для обеспечения бесперебойного процесса производства и реализации продукции каждая фирма должна располагать одновременно и основными фондами и оборотными фондами.

Оборотный капитал (оборотные средства) – это часть капитала предприятия, вложенного в его текущие активы. По материально-вещественному признаку в состав оборотного капитала включаются: предметы труда (сырье, материалы, топливо и т.д.), готовая продукция на складах, товары для перепродажи, денежные средства и средства в расчетах.

На современном этапе  развития экономики России одной  из острых проблем, стоящих перед  предприятиями, является проблема совершенствования внутрифирменного планирования, от решения которой во многом зависит устойчивость экономических систем. Важным элементом внутрифирменного планирования является разработка эффективного и гибкого механизма определения потребности в оборотном капитале. Следовательно, внутрифирменное планирование становится не только методом выявления потребности в средствах, но и отбора финансовых инструментов, механизмом рационального формирования и использования оборотного капитала. Поэтому исследования в этой области управления оборотным капиталом являются наиболее актуальными для становления российских предприятий на современном этапе.

Цель работы – на основе анализа нормативных актов и литературы рассмотреть планирование потребности в оборотном капитале на предприятии.

 

 

Задачи работы:

• Рассмотреть вопрос об экономической сущности и финансовых источниках оборотных активов;
• Рассмотреть методы определения плановой потребности в оборотном капитале;
• Изучить источники формирования оборотного капитала и финансирование его прироста;
• Рассмотреть показатели эффективности использования оборотного капитала.

Данная курсовая работа состоит из введения, теоретической  и практической частей, заключения и списка литературы.

 

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИИ ПЛАНИРОВАНИЯ ПОТРЕБНОСТИ В ОБОРОТНОМ КАПИТАЛЕ

1.1 Экономическое  содержание и основы организации оборотного капитала

Любое предприятие, ведущее  производственную или иную деятельность, должно обладать определенным реальным, т.е. функционирующим имуществом или активным капиталом в виде основного и оборотного капитала.

Оборотный капитал – это совокупность средств, авансированных в оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Экономическая сущность оборотных средств определяется их ролью в обеспечении непрерывности процесса воспроизводства, в ходе которого оборотные фонды и фонды обращения проходят как сферу производства, так и сферу обращения. Находясь в постоянном движении, оборотные средства совершают непрерывный кругооборот, который отражается в постоянном возобновлении процесса производства.

Движение оборотного капитала может быть представлено в  классической форме:

Д-Т... Т-П'... Т'-Д'

Как всякий капитал вкладываемый в производство, оборотный капитал  предприятия начинает свое движение с авансирования определенной суммы денежных средств (Д) на приобретение производственных запасов (ПЗ): сырья, материалов, топлива и прочих предметов труда, которые используются с целью производства определенных товаров.

На первой стадии (Д-Т), денежной или подготовительной, оборотный капитал из формы денежных средств переходит в форму производственных запасов. На этой стадии совершается переход из сферы обращении в сферу производства, и авансированная стоимость из денежной переходит в производственную (Д-ПЗ). Завершением первой стадии прерывается товарное обращение (на схеме кругооборота оно показано многоточием).

Вторая стадия кругооборота (Т-П-Т') совершается в процессе производства. Она состоит в передаче в производство (П) купленных материальных ценностей, производственных запасов, в соединении средств и предметов труда с рабочей силой и в создании нового продукта, вобравшего в себя перенесенную и вновь созданную стоимость.

На этой стадии кругооборота авансированная стоимость снова  меняет свою форму. Из производительной формы она переходит в товарную, а по вещественному составу из материальных производственных запасов вначале превращается в незаконченную продукцию, а затем – готовые изделия (ПЗ-П-ГП).

Третья стадия кругооборота (Т'-Д') состоит в реализации изготовленной продукции и получении денежных средств. На этой стадии оборотный капитал переходит из стадии производства в стадию обращения и снова принимает форму денежных средств. Прерванное товарное обращение возобновляется, и авансированная стоимость из товарной формы переходит в денежную. Авансированные средства восстанавливаются за счет поступившей выручки от реализации продукции. Разница между (Д') и (Д) составляет величину денежных доходов и накоплений или финансовый результат хозяйственной деятельности предприятия. Денежная форма, которую принимает оборотный капитал на завершающей стадии кругооборота, является одновременно и начальной стадией оборота капитала.

Кругооборот – процесс, совершающийся постоянно и представляющий собой оборот капитала. Завершив один кругооборот, оборотный капитал вступает в новый, т.е. кругооборот совершается непрерывно и происходит постоянная смена форм авансированной стоимости. Вместе с тем на каждый данный момент кругооборота оборотный капитал функционирует одновременно во всех стадиях, обеспечивая непрерывность процесса производства. Авансированная стоимость различными частями одновременно находится во многих функциональных формах – денежной, производительной, товарной.

Оборотные средства предприятия  выполняют две функции:

• производственную;
• расчетную.

Выполняя производственную функцию, они поддерживают непрерывность  производственного процесса и способствуют выполнению производственной программы. По завершении процесса производства оборотные средства переходят в  сферу обращения, где выполняют расчетную функцию, позволяя предприятию осуществлять процесс перехода готовой продукции в денежную форму, обеспечивать платежеспособность, своевременность расчетов по своим обязательствам, финансовую устойчивость.

Управление оборотным  капиталом тесно связано с его составом и размещением. В различных хозяйствующих субъектах состав и структура оборотного капитала неодинаковы, так как зависят от формы собственности, специфики организации производственного процесса, взаимоотношений с поставщиками и покупателями, структуры затрат на производство, финансового состояния и других факторов.

Типовой состав и размещение оборотного капитала представлен на рисунке 1. Состав и размещение оборотного капитала.

Мы видим из рисунка 1, что оборотный  капитал в зависимости от роли в процессе производства подразделяется на оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Оборотные производственные фонды обслуживают сферу производства. Оборотные производственные фонды состоят из трех частей: производственные запасы; незавершенное производство; расходы будущих периодов. Производственные фонды являются материальной основой производства. Они необходимы для обеспечения процесса производства, образования стоимости.

Принципиальное различие основных и оборотных производственных фондов предприятия состоит в характере их воспроизводства и способе переноса своей стоимости на вновь созданный продукт, что видно из таблицы 1. Характеристика воспроизводства основных и оборотных производственных фондов.

Таким образом, оборотные  производственные фонды обслуживают сферу производства, полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт, при этом изменяют свою первоначальную форму. И все это – в течение одного производственного цикла или кругооборота.

Другой элемент оборотного капитала – фонды обращения, которые обслуживают сферу обращения, т.е. реализации готовой продукции и приобретение товарно-материальных ценностей. К ним относятся:

• готовая продукция на складе;
• товары отгруженные;
• денежные средства;
• дебиторская задолженность.

Объединение оборотных производственных фондов и фондов обращения в единую категорию – оборотные средства обусловлено тем, что, во-первых, процесс воспроизводства – это единство процесса производства и процесса реализации продукции. Элементы оборотного капитала непрерывно переходят из сферы производства в сферу обращения и вновь возвращаются в производство. Во-вторых, элементы оборотных фондов и фондов обращения имеют одинаковый характер движения, кругооборота, составляющего непрерывный процесс.

Оптимальное соотношение этих фондов зависит от наибольшей доли оборотных производственных фондов, участвующих в создании стоимости. Величина фондов обращения должна быть достаточной – и не более того, для обеспечения четкого и ритмичного процесса обращения.

Поскольку оборотные средства включают как материальные, так и денежные ресурсы, от их организации, эффективного использования зависят процесс материального производства и финансовая устойчивость предприятия.

Именно поэтому из множества направлений повышения  эффективности важную роль играет организация оборотных средств, включающая:

• определение состава и структуры оборотных средств;
• установление плановой потребности предприятия в оборотных средствах;
• определение источников финансирования, формирования и прироста оборотных средств;
• распоряжение и маневрирование оборотными средствами;
• контроль за сохранностью и эффективным использованием оборотных средств.

Организация оборотных  средств основывается на следующих  принципах:

• предприятие формирует оборотные средства в размерах, необходимых для обеспечения непрерывности производства и его ритмичности;
• собственные оборотные средства должны обеспечить минимальную потребность предприятия;
• предприятие обладает полными правами по распоряжению оборотными средствами, которые находятся его собственности;
• предприятие несет ответственность за сохранность и эффективное использование оборотных средств.

Под составом оборотных  средств понимается совокупность элементов, образующих оборотные производственные фонды и фонды обращения, то есть их размещение по отдельным элементам. Состояние, состав и структура производственных запасов, незавершенного производства и готовой продукции являются важным индикатором коммерческой деятельности предприятия. Определение структуры и выявление тенденции изменения элементов оборотных средств дают возможность прогнозировать параметры развития предпринимательства.