Автор работы: Пользователь скрыл имя, 09 Апреля 2014 в 06:28, контрольная работа
Финансовый анализ (ФА) представляет собой процесс исследования финансового состояния предприятия на основании некоторых приоритетных показателей. Финансовый анализ представляет интерес для менеджеров и аналитиков, поскольку позволяет выявить резервы повышения рыночной стоимости организации. Все важнейшие управленческие решения принимаются с учетом результатов финансового анализа. А выработка стратегии дальнейшего развития предприятия невозможна без информации о текущем его финансовом состоянии.
Введение…………………………………………………………………………….3
Задание №1 Оценка платежеспособности предприятия………………………...6
Задание №2 Оптимальное размещение в коммерческих банках временно свободных денежных средств фирмы…………………………………………………………15
Задание №3 Минимизация риска портфеля ценных бумаг при заданном уровне его доходности………………………………………………………………………….21
Задание №4 Оптимальное управление расходами на рекламу………………...26
Задание №5 Финансовое планирование с помощью деревьев решений………33
Список литературы…………………………………………………………………38
Филиал НОУ ВПО «Московский институт предпринимательства и права» в г. Новосибирске
Контрольная работа
По дисциплине: Финансы организации (предприятия)
Тема: Методика финансового анализа
Вариант №1
Направление: Экономика
Студент: Груздева Екатерина Андреевна
Шифр зачетной книжки: 06021
Николаевич
Новосибирск 2013 год
Содержание
Введение…………………………………………………………
Задание №1 Оценка платежеспособности предприятия………………………...6
Задание №2 Оптимальное размещение в коммерческих банках временно свободных денежных средств фирмы…………………………………………………………15
Задание №3 Минимизация риска портфеля ценных
бумаг при заданном уровне его доходности……………………………………………………
Задание №4 Оптимальное управление расходами на рекламу………………...26
Задание №5 Финансовое планирование с помощью деревьев решений………33
Список литературы……………………………………………………
Введение
Финансовый анализ (ФА) представляет собой процесс исследования финансового состояния предприятия на основании некоторых приоритетных показателей. Финансовый анализ представляет интерес для менеджеров и аналитиков, поскольку позволяет выявить резервы повышения рыночной стоимости организации. Все важнейшие управленческие решения принимаются с учетом результатов финансового анализа. А выработка стратегии дальнейшего развития предприятия невозможна без информации о текущем его финансовом состоянии.
На практике применяются различные методы финансового анализа. Все они подразумеваю использование данных бухгалтерского учета и финансовой отчетности за текущий и прошедший периоды. Полная классификация включает в себя следующие методы:
- вертикальный (структурный)
- горизонтальный (динамический)
- сравнительный
- интегральный (факторный)
- трендовый
- метод коэффициентов
Первые четыре метода используются наиболее часто.
Цель вертикального анализа заключается в определении удельного веса статей в общем итоге баланса и последующем сравнении результата с данными предыдущего периода. Вертикальный анализ проводится по исходной или агрегированной отчетности. Он позволяет рассмотреть соотношения между активами, собственным и заемным капиталом, а также определить структуру капитала по отдельным элементам.
Горизонтальный анализ
Цель горизонтального анализа – в выявлении изменений величин различных статей отчетности за определенный период с последующей оценкой этих изменений. При проведении этого вида финансового анализа требуется построение нескольких аналитических таблиц, в которые вносят как абсолютные балансовые показатели, так и относительные темпы роста (снижения). Исходными данными служат базисные темпы роста (снижения) за несколько периодов.
Сравнительный анализ
Этот вид финансового анализа строится на основе
вертикального и горизонтального анализа.
Аналитическое сравнение проводят по
трем группам показателей:
• структуры баланса;
• динамики баланса;
• структурной динамики баланса.
Сравнительный анализ часто применяется
для анализа структуры имущества и источников его формирования.
Интегральный анализ
Под интегральным анализом понимается процесс изучения влияния отдельных факторов на общий показатель. При его проведении применяют детерминированные и статистические приемы исследования. Интегральный анализ может быть прямым и обратным. В последнем случае он представляет собой не анализ, а синтез – отдельные его элементы соединяются в одно целое.
Трендовый анализ
При проведении трендового финансового анализа рассчитывают относительные отклонения параметров отчетности от базисного уровня. По сути, трендовый анализ представляет собой вариант горизонтального финансового анализа. Он носит перспективный характер, поскольку позволяет спрогнозировать изменение ряда показателей в будущем. Проведение трендового финансового анализа подразумевает использование соответствующего математического аппарата.
Метод коэффициентов
Этот метод представляет собой расчет отношений показателей
отчетности (финансовых коэффициентов)
и определение их взаимосвязей.
Финансовые коэффициенты характеризуют
следующие стороны экономической деятельности
предприятия:
Задание №1
Оценка платежеспособности предприятия
Финансовое состояние предприятия является важнейшей характеристикой его деловой активности, и надежности оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной деятельности, как самого предприятия, так и его партнеров. Устойчивое финансовое положение - это результат умелого, просчитанного управления всей совокупностью производственных и хозяйственных факторов, определяющих результаты деятельности предприятия. Это, так называемые, внутренние факторы, наглядными итогами, влияния которых являются состояние активов и их оборачиваемость, состав и отношение финансовых ресурсов. Финансовую устойчивость отождествляют не только с состоянием пассивной безубыточности. Но и со стабильным развитием предприятия. Для рыночной экономики важна стабильность, в основе которой лежит управление по принципу обратной связи, то есть активного реагирования управления на изменения внешних и внутренних факторов. В современных российских условиях особое значение, поэтому приобретает серьезная аналитическая работа на предприятии, связанная с изучением и прогнозированием его финансового состояния.
Оценка финансового состояния предприятия проводится с учетом тенденций в изменении финансового состояния и факторов, влияющих на эти изменения.
Основной целью проведения анализа финансового состояния предприятия является получение объективной оценки его платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой и инвестиционной активности.
При расчете показателей (коэффициентов) используется принцип осторожности, то есть пересчет статей актива баланса в сторону уменьшения на основании экспертной оценки.
Для проведения анализа финансового состояния организаций используются данные следующих форм их финансовой отчетности: Бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД); Отчет о прибылях и убытках (форма № 2 по ОКУД), который сейчас называется отчетом о финансовых результатах.
Произведём оценку платежеспособности организации ООО «Восточная Стивидорная Компания ».
Выпускаемая продукция: Транспортная обработка контейнеров.
Таблица № 1.1. Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2012 года.
Бухгалтерский баланс |
||||||
на 31 декабря 2012 г. |
Коды | |||||
Форма по ОКУД |
710001 | |||||
Дата (число, месяц, год) |
28 | 03 | 2013 | |||||
Организация ООО "Восточная Стивидорная Компания" |
по ОКПО |
73262854 | ||||
Индентификационный номер налогоплатильщика |
ИНН |
2508064833 | ||||
Вид экономической деятельности |
по |
63.11.1 | ||||
Транспортная обработка контейнеров |
ОКВЭД | |||||
Организационно-правовая форма / Форма собственности |
по ОКОПФ / |
65 | 23 | ||||
ООО / Собственность иностранных юридических лиц |
ОКФС | |||||
Единица измерения: в тыс. руб. |
по ОКЕИ |
384 | ||||
Место нахождение (адрес) 692941, Приморский край, г. Находка, Внутрипортовая, 14А |
||||||
Пояснения |
Наименование показателя |
Код |
На 31 декабря 2012 г. |
На 31 декабря 2011 г. |
На 31 декабря 2010 г. | |
АКТИВ |
||||||
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
||||||
Нематериальные активы |
1110 |
0 |
0 |
0 | ||
Результаты исследований и разработок |
1120 |
0 |
0 |
0 | ||
Нематериальные поисковые активы |
1130 |
0 |
0 |
0 | ||
Материальные поисковые активы |
1140 |
0 |
0 |
0 | ||
1.1-П |
Основные средства, в том числе: |
1150 |
2 035 731 |
1 522 049 |
1 199 861 | |
1.2-П |
Незавершенные капитальные вложения |
1151 |
33 074 |
13 312 |
21 738 | |
Доходные вложения в материальные ценности |
1160 |
0 |
0 |
0 | ||
2.1-П |
Финансовые вложения |
1170 |
7 426 |
7 426 |
7 426 | |
Отложенные налоговые активы |
1180 |
2 582 |
778 |
868 | ||
2.4.4 |
Прочие внеоборотные активы |
1190 |
5 741 |
11 087 |
10 687 | |
Итого по разделу I |
1100 |
2 051 480 |
1 541 340 |
1 218 842 | ||
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
||||||
2.4.5 |
Запасы |
1210 |
98 391 |
100 582 |
64 881 | |
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
1220 |
129 |
211 |
462 | ||
4-П |
Дебиторская задолженность, в том числе: |
1230 |
913 166 |
1 172 029 |
466 213 | |
Покупатели и заказчики |
1231 |
132 210 |
134 764 |
113 842 | ||
Поставщики и подрядчики |
1232 |
480 628 |
777 644 |
137 205 | ||
Финансовые вложения (за исклюключением денежных эквивалентов) |
1240 |
0 |
0 |
0 | ||
2.4.6 |
Денежные средства и денежные эквиваленты |
1250 |
376 953 |
138 221 |
158 477 | |
Прочие оборотные активы |
1260 |
57 |
0 |
0 | ||
Итого по разделу П |
1200 |
1 388 696 |
1 411 043 |
690 333 | ||
БАЛАНС |
1600 |
3 440 176 |
2 952 383 |
1 909 175 |
Пояснения |
Наименование показателя |
Код |
На 31 Декабря 2012 г. |
На 31 декабря 2011 г. |
На 31 декабря 2010 г. |
ПАССИВ |
|||||
Ш. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) |
1310 |
377 992 |
377 992 |
377 992 | |
Собственные акции, выкупленные у акционеров |
1320 |
0 |
0 |
0 | |
Переоценка внеоборотных активов |
1340 |
0 |
0 |
0 | |
Добавочный капитал (без переоценки) |
1350 |
0 |
0 |
0 | |
Резервный капитал |
1360 |
0 |
0 |
0 | |
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
1370 |
1 009 187 |
1 104 579 |
519 216 | |
Итого по разделу III |
1300 |
1 387 179 |
1 482 571 |
897 208 | |
2.4.3, 2.13 |
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
1410 |
1 026 753 |
673 347 |
14 834 |
Отложенные налоговые обязательства |
1420 |
64 151 |
42 101 |
27 174 | |
Оценочные обязательства |
1430 |
0 |
0 |
0 | |
Прочие обязательства |
1450 |
0 |
0 |
0 | |
Итого по разделу IV |
1400 |
1 090 904 |
715 448 |
42 008 | |
2.4.3 |
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
1510 |
419 722 |
190 837 |
107 958 |
Кредиторская задолженность, в том числе: |
1520 |
529 429 |
553 235 |
862 001 | |
5-П |
Покупатели и заказчики |
1521 |
431 696 |
309 692 |
250 358 |
Поставщики и подрядчики |
1522 |
18 954 |
14 149 |
5 265 | |
Перед участниками по выплате доходов |
1523 |
0 |
150 000 |
480 904 | |
По налогам и сборам |
1524 |
38 673 |
43 149 |
100 924 | |
По страховым взносам во внебюджетные фонды |
1525 |
9 876 |
5 330 |
2 289 | |
Перед персоналом |
1526 |
15 391 |
11 330 |
9 098 | |
Прочие кредиторы |
1527 |
14 839 |
18 930 |
13 163 | |
Доходы будущих периодов |
1530 |
0 |
0 |
0 | |
6-П |
Оценочные обязательства |
1540 |
12 942 |
10 292 |
0 |
Прочие обязательства |
1550 |
0 |
0 |
0 | |
Итого по разделу V |
1500 |
962 093 |
754 364 |
969 959 | |
БАЛАНС |
1700 |
3 440 176 |
2 952 383 |
1 909 175 |