Сходства и различия IAS33 и Приказа Минфина № 29-н от 21.03.2000г

Содержание 

 

Сходства  и различия IAS33 и  Приказа Минфина  № 29-н от 21.03.2000г. 

      Значение  показателя прибыли на акцию в отчете о прибылях и убытках – руководство к действию для потенциального инвестора: вкладывать или не стоит. Чтобы сравнивать по этому критерию различные компании, он должен быть объективным и рассчитанным по единым правилам. Они содержатся в МСФО (IAS) 33.

      Прибыль на акцию является одним из основных показателей, используемых инвесторами  для оценки эффективности произведенных  вложений. Эта информация в простой  и понятной даже для неискушенного  пользователя форме дает наглядное  представление о том, хорошо или плохо функционирует компания, позволяя производить сопоставление с конкурентами или отслеживать динамику показателя от одного отчетного периода к другому.

      Пункт 27 ПБУ 4/99 "Бухгалтерская отчетность организации" требует, чтобы в  бухгалтерской отчетности акционерных обществ отражалась информация о прибыли, приходящейся на одну акцию. В соответствии с этим, приказом Минфина России от 21.03.2000 № 29н утверждены Методические рекомендации по раскрытию информации о прибыли, приходящейся на одну акцию, разработанные на основе  МСФО 33 “Прибыль на акцию”.

      В рамках данной работы рассмотрим основные сходства и различия МСФО и российского  законодательства. Поскольку в основе исследуемого российского нормативно-правового  акта лежит МСФО 33, сходств будет значительно больше чем различий

      Прежде  всего отметим различия в структуре  документов. В МСФО 33 включено 75 статей, которые детально регламентируют и  устанавливают принципы определения  и представления информации о  прибыли на акцию. Российский аналог - Приказ Минфина № 29-н от 21.03.2000г более дает информацию более сжато, некоторые моменты опущены. Так к примеру в Приказе Минфина № 29-н от 21.03.2000г нет четкого определения сферы применения документа, оговорено лишь, что основное назначение «применяются для формирования информации о прибыли, приходящейся на одну акцию акционерного общества»

      Определению сферы применения МСФО 33 посвящено 3 статьи данного документа ( 2-4).

      МСФО 33 применяется компаниями, чьи простые  акции или потенциальные простые  акции публично продаются на открытых рынках ценных бумаг – иными словами, котируются на бирже. Поясним, что под потенциально простыми акциями понимаются контракты, которые могут быть конвертированы в обыкновенные акции. Примерами являются:

• долговые или долевые инструменты, включая привилегированные акции, конвертируемые в обыкновенные;
• варранты и опционы – финансовые инструменты, дающие право владельцу на покупку обыкновенных акций;
• программы участия работников в прибыли, которые позволяют получать обыкновенные акции в качестве части вознаграждения;
• акции, которые будут выпущены в случае выполнения определенных условий, предусмотренных договорными соглашениями, например, при покупке компании или других активов.

      Следует помнить, что даже если предприятие  еще только планирует начать публичную торговлю акциями, то есть рассматривает возможность их выпуска и во всеуслышание об этом заявляет, то оно уже подпадает под действие данного стандарта.

        В случае подготовки финансовой  отчетности материнской компании  как отдельного юридического лица и одновременно консолидированной отчетности холдинга прибыль на акцию рассчитывается по каждому виду отчетности отдельно. В сводной нельзя использовать показатель, рассчитанный на основании индивидуальной, и наоборот. Соответственно для консолидированной отчетности в расчете участвуют прибыль группы в целом и акции материнской компании.

      В Приказе Минфина № 29-н от 21.03.2000г., в отличии от МСФО 33, отсутствуют основные определения, используемые в документе.

      По  МСФО 33 под обыкновенной акцией в стандарте понимают долевой инструмент, имеющий более низкий статус по отношению ко всем другим классам долевых инструментов. Это любой договор, подтверждающий право на долю активов компании, оставшихся после вычета всех ее обязательств.

        Помимо обыкновенных акций есть еще и привилегированные. Они в свою очередь могут быть кумулятивными и некумулятивными. Первое означает, что если дивиденды по акциям не объявлялись в этом периоде, их держатель аккумулирует свои права – имеет право на дивиденды в будущем. Обладатель некумулятивных акций такой возможности лишен.

        МСФО 33 выделяет два вида прибыли  на акцию: базовую и разводненную.

        Первая рассчитывается как частное  от деления чистой прибыли  или убытка за период, причитающихся  владельцам обыкновенных акций, на их средневзвешенное количество, находящееся в обращении в течение периода.

        Разводнение – это уменьшение  прибыли или увеличение убытка  на акцию в результате предположения  о том, что все потенциально  обыкновенные акции будут конвертированы  в обыкновенные. Например, компания конвертирует опцион. В результате при том же объеме прибыли количество акций увеличивается и прибыль на каждую становится меньше. Соответственно показатель разводненной прибыли на акцию позволяет видеть худшую картину из возможных.

        Бывает и антиразводнение –  увеличение прибыли или уменьшение  убытка на акцию в результате  указанной конвертации.

        Допустим, мы обмениваем на обыкновенные  акции облигации, выданные под  очень высокий процент. Экономия  от невыплаты дохода по облигациям  увеличивает прибыль. И это увеличение не перекрывается эффектом от возросшего количества акций. В итоге прибыль на акцию становится больше базовой.

        Здесь важно помнить, что если  инструмент не обладает разводняющим  эффектом (приводит к увеличению  прибыли на акцию), то он и не учитывается при расчете показателя разводненной прибыли.

      После общих положений, представленных в  первом разделе Приказа Минфина № 29-н от 21.03.2000г. и содержащих 2 статьи идут рекомендации по расчету базовой прибыли на акцию.

      Согласно  Приказу Минфина № 29-н от 21.03.2000г

      Базовая прибыль (убыток) на акцию рассчитывается по формуле:

      БПА = БП/ А          (1)

      где

      БП - базовая прибыль (убыток) отчетного  периода;

      А - средневзвешенное количество обыкновенных акций, находящихся в обращении  в течение отчетного периода.

      В свою очередь:

      БП = НП – ДПА        (2)

      где 

      НП - нераспределенная прибыль (убыток) отчетного  периода;

      ДПА - дивиденды по привилегированным  акциям, начисленные за отчетный период.

      Расчет  базовой прибыли акции согласно МСФО

      Вычисление показателя базовой прибыли на акцию производится по формуле:

      Basic EPS = (ЧП - ПД) / СКА,      (3)

      где Basic EPS – базовая прибыль на акцию;

      ЧП  – чистая прибыль за период;

      ПД  – посленалоговые суммы дивидендов по привилегированным акциям, разницы, возникающие после погашения привилегированных акций, и другие аналогичные эффекты привилегированных акций, классифицированных как капитал;

      СКА – средневзвешенное количество акций  в обращении.

      Сравнительный анализ формул 1 и 3 показывает, их внешнее  сходство, тем не менее незначительные различия имеются при определении  знаменателя дроби

      Согласно  МСФО 33 расчет средневзвешенного количества акций в обращении может быть произведен двумя способами.

      Способ 1. К акциям на начало года прибавляются выпущенные (отнимаются выкупленные) акции, умноженные на долю года, оставшуюся c момента их выпуска до отчетной даты.

      Способ 2. Начиная с первого дня отчетного  периода и на каждую дату изменений  определяется количество акций в обращении и умножается на долю года, в течение которой данное количество находилось в обращении, после чего полученные произведения суммируются.

      Российское  законодательство для определения  средневзвешенное количество обыкновенных акций предлагает:

      а) суммировать количество обыкновенных акций, находящихся в обращении  на 1 число каждого месяца;

      б) полученную сумму разделить на число  календарных месяцев в отчетном периоде.

      Если  у компании имеются разводняющие ценные бумаги, то есть конвертируемые ценные бумаги, опционы и варранты на акции или другие права, которые при осуществлении (конвертации) могут разводнить прибыль на акцию, то необходимо раскрыть в отчетности как по МСФО, так и по российскому законодательсту, величину разводненной прибыли на акцию.

      Если  же ценные бумаги компании являются антиразводняющими, компания не обязана раскрывать разводненную прибыль на акцию. Данное требование является следствием использования  принципа консерватизма, согласно которому в финансовой отчетности следует показывать наихудший результат разводнения.

      При учете влияния на прибыль на акцию  конвертируемых ценных бумаг применяется  метод условной конвертации. Он предполагает, что в начале отчетного периода  были конвертированы ценные бумаги (либо в момент их выпуска, если они были выпущены в течение периода). Кроме того, исключаются начисленные по ним проценты, то есть предполагается, что если бы эти ценные бумаги были конвертированы, то компания избежала бы соответствующих процентных расходов.

      Требования  к раскрытию бухгалтерской информации как в Приказе Минфина № 29-н от 21.03.2000г. так и в МСФО (IAS) 33 требует раскрывать для каждого периода, по которому представляется отчет о прибылях и убытках, данные о базовой и разводненной прибыли на акцию по каждому классу обыкновенных акций. В пояснениях рекомендуется указать, каким образом рассчитаны числитель и знаменатель формулы, по которой рассчитывалась прибыль на акцию. Кроме того, в МСФО 33, в отличии от Приказа Минфина № 29-н от 21.03.2000г. оговаривается необходимость предоставления информации об имеющихся финансовых инструментах с антиразводняющим эффектом, а также информировании пользователей отчетности о значительных операциях с обыкновенными акциями после отчетной даты.

      Если  после отчетной даты, но до момента публикации отчетности в количестве обращающихся акций и конвертируемых контрактов произошли изменения, показатели прибыли на акцию нужно будет соответственно скорректировать. Пересчет потребуется в случае размещения акций на льготных условиях, их дробления или консолидации.

        Прочие изменения в количестве  обращающихся акций (размещение  с оплатой денежными средствами, выкуп обыкновенных акций в  обращении, варрантов, опционов  и т. п.) должны раскрываться  в пояснениях к финансовой  отчетности.

Задача 1

ЗАО Беломоррыба потеряло все свои запасы из-за шторма. Какая сумма потерь должна быть предъявлена страховой компании для возмещения убытков?

Данные  для расчета:

- выручка  150000руб.

- валовая  прибыль 47450руб

- остатки  запасов на начало периода  18500руб.

- закупки за период 110500руб. 

Решение:

Страховая компания возместит только те запасы, которые фактически имелись на момент шторма. Подсчитать их можно как:

Знач + Ззакуп.-Прод.

Где:

З нач. – запасы на начало

Ззакуп. – закупки

Прод. –  продажи (выбытие запасов)

Формулу можно преобразовать как:

Знач.+ Ззакуп.- (Выр – ВП)

Где Выр. – выручка