Анализ показателей деловой активности организации

Основными видами деятельности ОАО «Коми энергосбытовая компания» являются покупка электрической энергии на оптовом и розничном рынках электрической энергии (мощности) для последующей реализации (продажи) электрической энергии на розничном рынке электрической энергии (мощности) потребителям (в том числе гражданам). Кроме того, Общество оказывает услуги по начислению и сбору платежей за различные жилищно-коммунальные услуги.

Цель создания Общества - получение прибыли, посредством  реализации поставленных перед Обществом задач.

Миссией Общества является обеспечение реализации права любого добросовестного потребителя на территории Республики Коми на надежную и бесперебойную поставку электроэнергии в объеме, соответствующем его потребностям.

ИНН 1102005472

ОГРН 1021100511464

Адрес: 167000, Республика Коми, Сыктывкар, ул. Интернациональная, д. 94.

Телефон(ы) (8212) 28-33-15, 44-52-80

Факс (8212) 28-32-95, 21-54-43

Организационная структура  ОАО «Коми энергосбытовая компания» представлена в Приложении 1.

Основные показатели деятельности ОАО «Коми энергосбытовая компания» представлены в табл.2.1 (данные рассчитаны с использованием Приложений 2-3).

Таблица 2.1 - Анализ результатов деятельности ОАО «Коми энергосбытовая компания» в 2011-2010гг., тыс.руб.

Показатели	2010г.	2011г.	Отклонение
			абс.	отн.
Выручка от продаж	12019593	12870228	850635	7,08
Себестоимость	6957294	8005433	1048139	15,07
Коммерческие расходы	3633870	4440215	806345	22,19
Управленческие расходы	-	232290	232290	-
Прибыль от продаж	1428429	192290	-1236139	-86,54
Прибыль до налогообложения	922381	52891	-869490	-94,27
Чистая прибыль	767949	2439	-765510	-99,68
Коэффициент текущей ликвидности	1,565	1,083	-0,482	-30,80
Коэффициент срочной ликвидности	1,563	1,080	-0,483	-30,90
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,5	0,1	-0,4	-80,00
Рентабельность продаж, %	11,89	1,49	-10,4	-
Рентабельность собственного капитала, %	91,41	0,38	-91,03	-
Рентабельность активов, %	40,51	0,11	-40,4	-

 

За отчетный период выручка  от реализации товаров (работ, услуг) увеличилась по сравнению с итогами 2010 года на 7,08% и составила 12870228 тыс.рублей. Причиной роста выручки послужил рост тарифов на электроэнергию согласно ТБР на 2011 год.

Себестоимость реализованных  товаров (работ, услуг) по сравнению  с итогами 2010 года увеличилась на 15,07% и составила 8005433 тыс.рублей. Причиной такого роста является увеличение тарифа покупки по сравнению с 2010 годом. Коммерческие расходы Общества составили 4440215 тыс.рублей, что на 22,19% больше, чем в 2010 году, за счет роста тарифов на услугу по передаче электроэнергии. По итогам производственно-хозяйственной деятельности за 2011 год Общество является прибыльным.

По состоянию на 31.12.2011 года прибыль до налогообложения составила – 52891 тыс.рублей, чистая прибыль – 2439 тыс.рублей, что ниже уровня 2010г. соответственно на 94,27 и 99,68%.

Коэффициент текущей  ликвидности ОАО «Коми энергосбытовая компания» снизился по сравнению с 2010 и составил 1,083 при норме не менее 0,8, что свидетельствует об общей обеспеченности общества собственными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного покрытия краткосрочных обязательств за счет оборотных средств.

Коэффициент срочной  ликвидности (критической оценки) составил 1,080 при норме не менее 0,5.

Коэффициент абсолютной ликвидности за 2011г. составил 0,1.

Снижение значений коэффициентов по сравнению со значениями за 2010г. обусловлено ростом дебиторской задолженности, а также задолженности перед поставщиками и подрядчиками.

Рентабельность продаж характеризует долю валовой прибыли  в объеме продаж предприятия, полученной с каждого рубля выручки. По состоянию на 31.12.2011 рентабельность продаж составляет 1,49%, что ниже уровня 2010г. на 10,4%.

Рентабельность собственного капитала отражает величину чистой прибыли, приходящейся на рубль собственных средств, и на конец 2011г. она составила 0,38%, что ниже уровня 2010г. на 91,03%.

Рентабельность активов  отражает величину прибыли Общества, полученной с каждой денежной единицы, вложенной в активы. На конец 2011г. она составила 0,11%, что ниже уровня 2010г. на 40,4%.

Снижение показателей рентабельности в 2011г. объясняется значительным снижением чистой прибыли по сравнению с предшествующим периодом. Деятельность общества является регулируемой и прибыльность зависит от принятых тарифно-балансовых решений.

 

2.2. Анализ показателей  деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания» и их оценка

 

Деловая активность коммерческой организации измеряется с помощью  системы количественных и качественных показателей.

Проведем расчет показателей  деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания».

Количественные критерии деловой активности характеризуются  абсолютными и относительными показателями. В число абсолютных показателей входят: объем продажи готовой продукции, величина используемых активов и капитала, в том числе собственный капитал, прибыль (табл.2.2).

Целесообразно сравнивать эти количественные параметры в  динамике за ряд периодов (кварталов, лет). Оптимальное соотношение между  ними: Темп прироста чистой прибыли > Темпа прироста выручки от реализации продукции > Темпа прироста стоимости активов > 100%.

 

Таблица 2.2 - Количественные критерии деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания»

Показатели	2010г.	2011г.	Отклонение
			абс.	отн.
Выручка от продаж	12019593	12870228	850635	107,08
Чистая прибыль	767949	2439	-765510	0,31
Стоимость активов	1651269	1599795	-51474	96,88
Стоимость собственного капитала	840127	642566	-197561	76,48
Затраты на 1 руб. продукции	0,58	0,62	0,04	107,46

 

Находим по табл. 2.2: Та = 96,9; Т_вп = 107,1; Тчп = 0,31.

На предприятии темпы  роста чистой прибыли меньше, чем темпы роста выручки от продажи, а те в свою очередь, больше темпов роста капитала, которые, в свою очередь, меньше 100%, т.е. «Золотое правило экономики» не выполняется. Это свидетельствует об относительном росте затрат на производство и продажу продукции в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Для подтверждения этого неравенства из табл. 2.2, расчеты показывают, что увеличение затрат на 1 рубль продукции составило 4 коп., или 7,46%, что отрицательно.

Далее проанализируем качественные показатели деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания».

Коэффициент общей оборачиваемости (ресурсоотдача – d1) или коэффициент трансформации (формула 1.1):

d1 2010г. = ВП/А = 12019593 /((2477672+1895580)/2) = 5,497                               

d1 2011г. = ВП/А = 12870228 /((1895580+2149872)/2) = 6,363                                                                               

Коэффициент оборачиваемости  функционирующего (оборотного) Апитала (формула 1.2):

d2 2010г. = ВП/Ао = 12019593 /((2216183+1651269)/2) = 6,216                               

d2 2011г. = ВП/Ао = 12870228 /((1651269+1599795)/2) = 7,918                                                                               

Коэффициент фондоотдачи (формула 1.4):

d4 2010г. = ВП/1130 = 12019593 /225043 = 53,41

d4 2011г. = ВП/1130 = 12870228 /231060 = 55,70

Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала (формула 1.5):

d5 2010г. = ВП/СК = 12019593 /((72152+840127)/2) = 26,351

d5 2011г. = ВП/СК = 12870228 /((840127+642566)/2) = 17,361

Коэффициент оборачиваемости запасов (материальных средств) (формула 1.6):

d6 2010г. = ВП/(З+НДС) = 12019593 /(2247+42) = 5251

d6 2011г. = ВП/(З+НДС) = 12870228 /(4578+42) = 2786

Коэффициент оборачиваемости  денежных средств (формула 1.7):

d7 2010г. = ВП/ДС = 12019593 / 512804 = 23

d7 2011г. = ВП/ДС = 12870228 / 40014 = 322

Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (формула 1.8):

d8 2010г. = ВП/ДЗ = 12019593 /((998484+1127256)/2) = 11,309

d8 2011г. = ВП/ДЗ = 12870228 /((1127256+1508243)/2) = 9,767

Коэффициент срока оборачиваемости  средств в расчетах (формула 1.9):

d9 2010г.= Т/ d8 = 360/11,309 = 31,8 дн.

D9 2011г.= Т/ d8 = 360/9,767 = 36,9 дн.

Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности в днях (формула 1.13):

d10 2010г. = КЗ * Т/ Себестоимость = 1042461*360/ 6957294 = 53,9 дн.

D10 2011г. = КЗ * Т/ Себестоимость = 1292098*360/ 8005433 = 58,1 дн.

Сведем полученные показатели в таблицу 2.3

Как видно из табл.2.3 в 2011г. произошло замедление

- коэффициента оборачиваемости  собственного капитала – на 9 оборотов. В 2011г. на 1 рубль инвестированных собственных средств пришлось 17,36 рублей выручки от реализации, что ниже уровня 2010г. на 8,99 руб.;

- коэффициента оборачиваемости  запасов – на 2465 оборотов, что  говорит об увеличении затаривания;

 

Таблица 2.3 - Анализ показателей деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания» за 2010-2011гг.

Показатель	2010г.	2011г.	Отклонение, +,-
Коэффициент общей оборачиваемости	5,497	6,363	0,866
Коэффициент оборачиваемости функционирующего (оборотного) капитала	6,216	7,918	1,702
Коэффициент отдачи	0	0	0,000
Коэффициент фондоотдачи	53,410	55,701	2,291
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	26,351	17,361	-8,990
Коэффициент оборачиваемости запасов	5251	2786	-2465,260
Коэффициент оборачиваемости денежных средств	23	322	298,204
Коэффициент оборачиваемости средств  в расчетах	11,309	9,767	-1,542
Коэффициент срока оборачиваемости средств в расчетах	31,834	36,859	5,025
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в днях	53,941	58,105	4,164

 

- коэффициента оборачиваемости средств в расчетах – на 1,5 оборотов. Сокращение коэффициента свидетельствует об увеличении объема предоставляемого кредита при продажах.

Коэффициент общей оборачиваемости показывает, что на каждый рубль активов приходится 6,363 руб.выручки, что выше уровня 2010г. на 0,87 руб.

Коэффициент срока оборачиваемости  средств в расчетах показывает средний срок погашения дебиторской задолженности. В 2011г. он составил почти 37 дней, тем самым увеличившись на 5 дней. Увеличение продолжительности периода погашения, повышает риск непогашения дебиторской задолженности.

Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности в днях также замедлился на 4 дня.

Финансовое положение  предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги.

Ускорение оборачиваемости  оборотных средств уменьшает потребность в них: меньше требуется запасов сырья, материалов, топлива, заделов незавершенного производства и, следовательно, ведет к снижению уровня затрат на их хранение, что способствует в конечном счете повышению рентабельности и улучшению финансового состояния предприятия.

Замедление времени  оборота приводит к увеличению необходимого количества оборотных средств и дополнительным затратам, а значит, к ухудшению финансового состояния предприятия.

Проведенный анализ деловой  активности ОАО «Коми энергосбытовая компания» свидетельствует о низкой деловой активности предприятия в 2011г., о большой вероятности возникновения кассовых разрывов и снижения платежеспособности.

 

 

 

2.3. Рекомендации по  повышению деловой активности ОАО «Коми энергосбытовая компания»

 

Изменение деловой активности зависит не только от использования  внутреннего потенциала предприятия, но и от внешней среды, что должно учитываться при постановке целей и задач организации и при разработке стратегии ее дальнейшего развития. Деловая активность ОАО «Коми энергосбытовая компания» влияет на результаты его деятельности на рынке, что проявляется в росте доли рынка, повышении деловой репутации, стабильности связей с поставщиками и клиентами и т.д., то есть на рыночные параметры в данной сфере бизнеса. Для достижения в перспективе стабильно финансового положения и повышения конкурентоспособности и тактическое, и стратегическое управление ОАО «Коми энергосбытовая компания» должно строиться на основе деловой активности, так как деловая активность лежит в основе эффективной работы по всем направлениям деятельности предприятия.