Анализ финансового обеспечения ОАО "НПО "Курганприбор"

     Материальные  затраты 1м³ в 2012г. составят:

     МЗатр_2012г=1275-1275*0,08=1173р

     Удельный  вес материальных затрат в полной себестоимости:

     Уд_вес=19463/33635*100=57,87 %

     Общее снижение себестоимости в % составит:

     С_себ=(8%*57,87%)/100%=4,63%

     Общее снижение себестоимости в тыс. руб. составит:

     С_себ=33635-33635*0,0463=32077,6995 (тыс. руб.)

     При сохранении объемов реализации и  цены за единицу как в 2011г., прибыль 2012г. составит:

     ПР_2012г=50961-32077,6995=18883,3005 (тыс. руб.)

     Что больше на 1557,3005 тыс. руб. больше, чем  в 2011 г. Таким образом снижение материальных затрат целесообразно.

     При применении всех 3 резервов: увеличения объема производства на 5512,58 м³, увеличение цены за единицу продукции на 181,51 р. и снижения материальных затрат на 8%, прибыль 2012г. составит:

     ПР_2012г=20779,84*(3519,44-2101,08)=29473293,9(р.)

     Представим  все проведенные расчеты в  таблице 10.

     Таблица 10 – Анализ применения предложенных резервов

     

Показатели	2010 г.	2011г.	2012г. Применение первого резерва	2012г. Применение второго резерва	2012г. Применение третьего резерва	2012г. Применение всех 3 резервов
Объем товарной продукции, м3	9754,68	15267,26	20779,84	15267,26	15267,26	20779,84
Цена  ед. продукции, р.	3519,44	3337,93	3337,93	3519,44	3337,93	3519,44
Выручка, р.	34331011	50961045,2	69361651,3	53732205,5	50961045,2	73133400,1
Себестоимость ед. продукции, р.	2481,48	2203,08	2203,08	2203,08	2101,08	2101,08
Валовая прибыль, р.	10124967,7	17326050	23582001,4	20127210,4	18883310,5	29473293,9

 

     На  основании расчетов можно сделать  вывод, что фактором наиболее влияющим на увеличение валовой прибыли является увеличение объемов производства. Применение всех 3 резервов будет способствовать значительному увеличению валовой прибыли на 121147243,9 р., это наглядно представлено на рисунке 3.

Рисунок 3 – Динамика изменения валовой  прибыли за счет применения предложенных резервов.

     Так как основным уменьшением прибили  от продаж, являются управленческие и  коммерческие расходы, (прибыль от продаж равна разнице между валовой  прибылью и расходами управленческими  и коммерческими), то нужно урегулировать  эти расходы, попытаться снизить, или  оставить на том уровне, на котором  они есть.

     Коммерческие  расходы будут увеличиваться  с увеличением объемов проданной  продукции, так как это расходы, связанные с реализацией продукции. Организация использует железнодорожные  перевозки за границу, где расходы  на перевозку зависят от объемов  перевозимой продукции (м³). Один из способов снижения этих расходов: найти покупателей при доставке товаров, котором, транспортные расходы будут меньше.

     Управленческие  расходы повысились в 2011г. за счет увеличения численности управленческого персонала.

     В 2012г. приема в эту структуру управления не произойдет, следовательно, управленческие расходы останутся на том же уровне.

     Можно снизить управленческие расходы  за счет сокращения управленческого  персонала.

     Таким образом, при рационализации коммерческих и управленческих расходов прибыль  от продаж и чистая прибыль будут  иметь большой темп роста.

 Таблица  11 - Прогноз отчета о прибылях  и убытках, тыс. р. 

Наименование  показателя	2011 г.	Прогноз	После мероприятий
1	2	3	4
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов  и аналогичных обязательных платежей)	50961	75722,28	73133,4
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	(33635)	(46752,62)	(436601,06)
Валовая прибыль	17326	28969,63	29473,29
Коммерческие  расходы	(6266)	(12532)	(12532)
Управленческие  расходы	(8002)	(8002)	(8002)
Прибыль (убыток) от продаж	3058	8435,63	8939,29
Прочие  расходы	2573	2573	2573
Прочие  доходы	357	357	357
Прибыль (убыток) до налогообложения	842	6219,63	6729,29
Прибыль (убыток) отчетного года	74	4726,92	5114,26

 

     Из  расчетов в таблице видно, что  наилучшим вариантом получения  большей прибыли является применение 3 предложенных мероприятий, это даст 5114,26 тыс. р. чистой прибыли, что на 387,34 тыс. р. больше чем по прогнозу и на 5040,26 тыс. р. больше чем в 2011г. С увеличением прибыли, увеличится рентабельности: собственного капитала, активов, заемного капитала, затрат и продаж, а это в свою очередь свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия. 

 

      4. Обоснование эффективности  предлагаемого решения 

      Целесообразным  вариантом финансирования предприятия является использование самофинансирования по направлению – снижение затрат и использование прибыли.

     Преимущества  самофинансирования:

• привлеченные  ресурсы не нужно возвращать и  платить за их использование;

• отсутствие  накладных затрат при мобилизации  ресурсов;

• отсутствие  кредитного обеспечения;

• увеличение  финансовой независимости;

• за счет пополнения из прибыли собственного капитала повышается финансовая устойчивость предприятия;
• формирование и использование собственных средств происходит стабильно;
• минимизируются расходы по внешнему финансированию (по обслуживанию долга кредиторам);
• упрощается процесс принятия управленческих решений по развитию предприятия, так как источники покрытия дополнительных затрат известны заранее [15].

      Определение эффективности проектного решения  осуществляется на основе различных  показателей, характеризующих деятельность компании после реализации предложенных мероприятий по снижению себестоимости. Необходимо оценить как абсолютные, так и относительные показатели.

     В таблице 11 представлен отчет о  прибылях и убытках, на рисунке 4 наглядно представлена динамика прибыли.

     

                                     2012г.                  Прогноз              После мероприятий

     Рисунок 4 – Динамика чистой прибыли, тыс. р. 

      Таким образом, в результате реализации проектного решения чистая прибыль предприятия  возросла, что, безусловно, является положительной  характеристикой данного варианта финансирования. Это явилось результатом  увеличения валовой прибыли предприятия, которое повлияло на изменение всех других показателей прибыли предприятия.

      В результате проведенных мероприятий: увеличения объемов производства, снижения материальных затрат и увеличения цены единицы продукции; валовая прибыль  значительно выросла. Рационализация управленческих и коммерческих расходов привело к увеличению чистой прибыли.

     Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, используется по его усмотрению и  может быть направлена на создание:

• Резервного фонда, состав и назначение которого зависит от организационно-правовой формы предприятия. Все предприятия создают резервный фонд оплаты труда для обеспечения выплаты зарплаты и других выплат в случае банкротства, ликвидации предприятия (до 25% годового ФОТ). Резервный фонд образуется за счет 5% ежегодных отчислений от прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.
• Фонда накопления, средства которого направляются на производственное развитие предприятия (финансирование строительства и обновления ОФ, перевооружения, реконструкции, освоения новой техники и технологии) и являются источником увеличения собственного капитала.
• Фонда потребления, который является источником социального развития предприятия, материального стимулирования и социальной защиты коллектива. В этом фонде можно выделять: фонд материального поощрения, который предназначен для выплаты премий, не связанных с производственными результатами, оплаты дополнительных отпусков, дивидендов по акциям и вкладам, премий по итогам смотров-конкурсов, направленных на повышение качества и эффективности работы; фонд развития персонала предназначен для обеспечения социального и профессионального развития персонала предприятия; фонд социальной защиты (оплата путевок на отдых, для детей, удешевление питания) [13].

     В  ОАО "НПО "Курганприбор" целесообразно направить 50 % прибыли на увеличение собственного капитала, с целью улучшения финансового состояния организации и его финансовой устойчивости.

      В свою очередь увеличение чистой прибыли  приведет к улучшению финансового  состояния организации в целом. Для определения эффективности  предложенных мероприятий необходимо проанализировать, коэффициенты финансовой устойчивости, показатели рентабельности (таблица 12 и таблица 13).

Таблица 12 – Оценка финансовой устойчивости предприятия

Показатели	2011г.	2012г.	Отклонение (+, -)
Коэффициент финансовой независимости	0,06	0,08	0,02
Коэффициент текущей задолженности	0,93	0,91	-0,02
Коэффициент платежеспособности	0,06	0,09	0,03
Коэффициент финансового риска	15,69	10,98	-4,71

 

     Из  расчетов видно, что при увеличении собственного капитала за счет чистой прибыли финансовое состояние улучшилось. Коэффициент финансовой независимости  увеличился на 0,02, а коэффициент  текущей задолженности снизился на 0,02, это говорит о том, что  предприятие стало менее зависимо от внешнего финансирования.

     Финансовый  риск снизился на 4,71, а платежеспособность увеличилась на 0,03, это тоже свидетельствует  о более устойчивом финансовом положении.

Таблица 13 – Динамика показателей рентабельности, %

Показатели	2011г.	2012г.	Отклонение (+,-)
Рентабельность  заемного капитала, %	0,09	6,51	6,42
Рентабельность  собственного капитала, %	0,71	48,76	48,05
Рентабельность  продукции, %	6,00	12,22	6,22
Рентабельность  производства, %	0,22	1,17	0,95
Рентабельность  продаж	0,15	6,99	6,85

 

      На  основании расчетов, представленных в таблице, можно сделать вывод, что при применении предложенных мероприятий все виды рентабельности возрастут: заемного капитала на 6,42 %, собственного капитала на 48,05%, продукции на 6,22%, производства 0,95%, продаж на 6,85% - это говорит о  том, что предприятие стало наиболее эффективно работать.

      Увеличение: рентабельности продаж, говорит, о том, что увеличилась доля прибыли в каждом заработанном рубле; рентабельности собственного капитала – увеличилась отдача на инвестиции акционеров. 
 
 
 

2012г. 2011 г.