Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО ”ГАЗПРОМ-КРАН”

Министерство  образования и науки Российской Федерации

Государственное образовательное учреждение

высшего профессионального образования 

«УФИМСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ НЕФТЯНОЙ

ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»

Институт  дополнительного профессионального  образования

Направление ”Менеджер нефтегазового предприятия” 
 
 

Курсовая  работа

по дисциплине

”Финансово-кредитный механизм деятельности предприятия ”

на тему:

” Анализ финансового состояния предприятия

на примере  ОАО ”ГАЗПРОМ-КРАН”. 
 
 
 
 
 
 
 
 

Выполнил ст.гр. ЭМК-10                                                                Малькова О.В.

Проверил доц., к.э.н.                                                                       Халикова М.А. 

Уфа – 2011г.

Содержание

        с.

1. Введение                                                                                                              3

2. Анализ финансового  состояния предприятия                                                  5

1. Агрегированный баланс предприятия                                                            6                  

2.2 Анализ финансовой  устойчивости предприятия                                           8

2.3 Анализ платежеспособности  предприятия                                                     9

2.4 Анализ кредитоспособности  предприятия                                                    10

2.5 Анализ деловой  активности и рентабельности  предприятия                      11

2.6 Оценка вероятности банкротства                                                                   14

3    Разработка  мероприятий по финансовому оздоровлению                          16                         

4  Заключение                                                                                                        18                                                                                               

Список  литературы                                                                                              19                                                                                        

Приложение                                                                                                           20 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. Введение

     На  современном этапе развития экономики  вопрос анализа финансового состояния  предприятия является очень актуальным. От финансового состояния предприятия  зависит во многом успех его деятельности. Поэтому анализу финансового  состояния предприятия уделяется  много внимания.

     Финансовое  состояние характеризуется системой показателей, отражающих реальные и  потенциальные финансовые возможности  фирмы как объекта по бизнесу, объекта инвестирования капитала, налогоплательщика. Хорошее финансовое состояние –  это эффективное использование  ресурсов, способность полностью  и в сроки ответить по своим  обязательствам, достаточность собственных  средств для исключения высокого риска, хорошие перспективы получения прибыли и др. Плохое финансовое положение выражается в неудовлетворительной платежной готовности, в низкой эффективности использования ресурсов, в неэффективном размещении средств, их иммобилизации. Пределом плохого финансового состояния предприятия является состояние банкротства, т. е. неспособность предприятия отвечать по своим обязательствам.

     Основная  цель анализа – изучение анализа финансово-экономического состояния предприятия, а также выявление и оценка тенденций развития финансовых процессов на предприятии. Менеджеру эта информация необходима для разработки адекватных управленческих решений по снижению риска и повышению доходности финансово-экономической деятельности предприятия, инвестору – для решения вопроса целесообразности инвестирования, банкам – для определения условий кредитования фирмы.

     Объектом  исследования является нефтяная компания ”ГАЗПРОМ-КРАН”, предметом исследования – финансовое состояние данного объекта за 2004 – 2005 г.г.

     При исследовании ставились следующие задачи:

     1. Изучение основных показателей,  характеризующих финансовое состояние  предприятия в рыночных условиях.

     2. Анализ финансового состояния  нефтяной компании ”ГАЗПРОМ-КРАН” за 2004 – 2005 г.г.

     3. Оценка вероятности банкротства нефтяной компании ”ГАЗПРОМ-КРАН” за 2004 – 2005 г.г.

     4. Выявление и оценка тенденций развития финансовых процессов на предприятии ”ГАЗПРОМ-КРАН”.

     Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках ( форма №2), отчет о движении капитала ( форма №3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Анализ финансового  состояния предприятия 

2.1 Агрегированный баланс предприятия

      Таблица 1, тыс. руб.

Актив	Услов-ное обозначение	На начало периода	На конец  периода	Пассив	Услов-ное обозначение	На начало периода	На конец  периода
1.Внеоборотные  активы  2.Оборотные активы, в т.ч.  -запасы  -ден.средства и краткосрочные финансовые вложения  -дебиторская  задолженность и прочие активы	F (A4)    Z    z (A3)  d (А1)        r (A2)	173685    60176    52103  7        8066	158041    49455    38515  63        10877	3.Капитал и  резервы  4.Долгосрочные  пассивы  5.Краткосроч-ные пассивы, в т.ч.:  -кратосрочные кредиты и займы   -кредиторская  задолженность и прочие пассивы	Ис(П4)    Кт(П3)    Кt+Rp      Kt(П2)      Rp(П1)	189737    0    44124      2886      41238	127652    0    79844      37897      41857
БАЛАНС	B	233861	207496	БАЛАНС	В	233861	207496

 
 

     На  начало года выполняются следующие  пропорции:

     А3 ≥ П3

     А2 ≥ П2 

     А4 <   П4

     Не  выполняется:  А1 ≥ П1

     На  конец года выполняются следующие  пропорции:

     А3 ≥ П3 

     Не  выполняется:  А1 ≥ П1,   А2 ≥ П2,   А4 <   П4

      Эти пропорции детализируют финансовую устойчивость предприятия, т.е. должно соблюдаться равновесие между источниками  формирования и активами: 

      ,           

                                                                              

2.2. Анализ финансовой устойчивости предприятия

Таблица 2. тыс руб.

Наименование  показателя	Услов-ное обозна-чение	формула	Период		Изменение
			Начало  года	Конец года	± тыс. р	%
величина  собственных оборотных средств	Ес		16052	-303890	-46441	-189
излишек или недостаток собственных средств	±ΔЕс		-36051	-68904	-32853	191
излишек или недостаток собственных и  долгосрочных источников	±ΔЕТ		-36051	-68904	-32853	191
излишек  или  недостаток  общей  величины  основных  источников	±ΔЕн		8073	10940	2867	135,5

 

      Чтобы идентифицировать область финансовой устойчивости предприятия, используют трехмерный показатель: 

, где  

<0

      Тогда каждой области финансовой устойчивости соответствует свое сочетание абсолютных показателей финансовой устойчивости.

      На  начало года:

<0

<0                                   .

≥0 

      Область критического финансового  состояния. 

      На  конец года:

<0

<0                                   .

≥0

Область критического финансового  состояния.

Таблица 3.

Наименование  показателя	Услов-ное обозна-чение	формула	Период		Изменение
			Начало  года	Конец года	±		%
коэффициент автономии	Ка		0,81	0,62	-0,19		76,5
коэффициентом соотношения заемных средств  и собственных	КЗ/С		0,23	0,63	0,4		274
Коэффициент  соотношения мобильных средств предприятия к стоимости иммобилизованных средств		,    (3.9)	0,35	0,31	-0,04		88,6
Коэффициент маневренности	КМ		0,08	-0,24	-0,32		300
коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками формирования	КО		0,31	-0,79	-1,1		255
коэффициент имущества производственного назначения	КИ		0,97	0,95	-0,02		98
Коэффициент автономии источников формирования запасов и затрат	КАИ		0,27	-0,61	-0,88		226
2.3. Анализ платежеспособности предприятия
Коэффициент абсолютной ликвидности	КАЛ		0,00016	0,00079		0,00063	494
Коэффициент ликвидности (промежуточный)	КЛ		0,18	0,14		-0,04	78
Коэффициент покрытия	КП		1,36	0,62		-0,74	46
2.4. Анализ кредитоспособности предприятия
Коэффициент ликвидности	КЛ		0,18	0,14		-0,04	78
Рентабельность  капитала (активов)	Ra		8,9	29		20,1	326
Коэффициент соотношения заемных и собственных  средств	КЗ/С		0,23	0,63		0,4	274
2.5. Анализ деловой активности и рентабельности предприятия
Коэффициент оборачиваемости активов	Коб.ак		0,76	0,61		-0,15	80
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	Коб.с.к.		0,96	1,02		0,06	106,25
Коэффициент оборачиваемости заемного капитала	КОБ.З,К		63	3,4		-59,6	5,4
Коэффициент оборачиваемости основных средств	КОБ.О.Ф		1,05	0,82		-0,23	78
Коэффициент оборачиваемости запасов и затрат	КОБ.ЗЗ		3,21	3,59		0,38	112
Оборачиваемость производственных запасов	ТОБ.ЗЗ		114	102		-12	89
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	КОБ.Д.З		11,95	22,55		10,6	189
Величина  срока товарного кредита	ТКР		30,5	16,2		-14,3	53
Рентабельность  активов	Ra		23	7,5		-15,5	33
Рентабельность  собственного капитала	RC.K		9,4	38,2		28,8	406
Рентабельность  продаж (общая рентабельность)	RП		11,7	48		36,30	410