Цели, задачи и информационная база финансового анализа ЗАО «Новомет-Пермь»

 

 

Все вышеперечисленные коэффициенты свидетельствуют о том, что предприятие работает не эффективно, так как значения меньше рекомендуемых.

 

2.2.3. Оценка текущей финансовой  устойчивости предприятия.

 

Данную оценку будем проводить по предварительно рассчитанным абсолютным показателям – проверим, какие источники средств и в каком объеме используются для покрытия запасов. Полученные данные сведем в таблицу №4.

 

- Собственные оборотные средства. Рассчитываем по формуле 4:

СОСн.п.=382000-347000= 35000

СОСк.п=494000-440000= 54000

Есть оборотные средства, сформированные за счет собственных источников, как в начале, так и в конце года.

 

- Собственные долгосрочные источники. Рассчитываем по формуле 5:

СДн.п.= 382000+0-347000=35000

СДк.п.= 494000+30000-440000=84000

Есть оборотные средства, сформированные за счет собственных и долгосрочных заемных источников, как в начале, так и в конце года.

 

- Общая величина основных источников  формирования запасов. Рассчитываем  по формуле 6:

ОИФн.п.= 35000+317000+121000= 473000

ОИФк.п.= 84000+391000+110000=585000

 

Общие источники финансирования возросли за счет увеличения кредиторской задолженности поставщикам. Запасы<ОИФ, следовательно, устойчивое финансовое положение.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица №4. текущая финансовая устойчивость.

 

Показатели	2008-2009
	На 12.08	На 12.09
СОС	35000	54000
СД	35000	84000
ОИФ	473000	585000

 

 

 

 

2.2.4. Анализ ликвидности баланса  ЗАО «Новомет-Пермь», тыс.рублей:

Таблица №5

 

Группировка активов	2008 год	2009 год	Группировка пассивов	2008 год	2009 год
Самые ликвидные активы (А1)	14000	72000	Самые срочные обязательства (П1)	292000	329000
Быстрореализуемые активы (А2)	39000	288000	Краткосрочные пассивы (П2)	317000	391000
Менее реализуемые активы (А3)	328000	429000	Долгосрочные пассивы (П3)	0	30000
Труднореализуемые активы (А4)	347000	440000	Постоянные пассивы (П4)	382000	494000

 

Таблица №6. Анализ ликвидности баланса ЗАО «Новомет-Пермь»

 

2008 год	2009 год
А1≤П1	А1≤П1
А2≤П2	А2≤П2
А3≥П3	А3≥П3
А4≤П4	А4≤П4

 

По результатам таблицы №6 можно охарактеризовать ликвидность баланса ЗАО «Новомет-Пермь» как недостаточную, так как не соблюдаются условия первого неравенства как в 2008 году, так и в 2009, что свидетельствует о неспособности предприятия рассчитаться по наиболее срочным обязательствам.

 

 

 

2.2.5. Анализ платежеспособности  предприятия.

Рассчитаем коэффициенты платежеспособности. Данные сведем в таблицу  № 7.

 

- Коэффициент абсолютной ликвидности. Рассчитываем по формуле 7:

К-т аб.лик.н.п.=14000/609000=0,023

К-т аб.лик.к.п.=72000/720000=0,1

 

Количество краткосрочной задолженности, которую можно погасить за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений увеличилось на 0,077, это соответствует рекомендованному значению.

 

- Коэффициент промежуточного покрытия. Рассчитаем по формуле 8:

К-т пром.пок.н.п.=14000+39000/609000=0,08

К-т пром.пок.к.п =72000+288000/720000=0,5

 

Коэффициент промежуточного покрытия характеризует ту часть текущих обязательств, которая может быть погашена не только за счет наличности, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, выполненные работы или оказанные услуги. Оба значения показателя получились меньше, чем рекомендуемые. Это говорит о том, что предприятие не получает от покупателей денег либо предприятие вообще не отгружает продукцию и речи об ожидаемых поступлениях не идет.

 

- Коэффициент текущей ликвидности. Рассчитываем по формуле 9:

К-т тек.лик.н.п.=14000+39000+328000/609000=0,62

К-т тек.лик.к.п.=72000+288000+429000/720000=1,09

 

Количество краткосрочной задолженности, которую можно погасить за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, дебиторской задолженности и запасов увеличилось на 0,47% по сравнению с предыдущим годом. Соответствует рекомендованному значению, то есть предприятие обеспечено оборотными активами для погашения краткосрочной задолженности и продолжения дальнейшей деятельности.

 

 

Таблица № 7. Коэффициенты платежеспособности.

 

Показатели	Рекомендуемое или нормативное значение,%	2008-2009 год
		На 12.08	На 12.09
Коэффициент абсолютной ликвидности	20-25%	2,3%	10
Коэффициент промежуточного покрытия	50-55%	8	50
Коэффициент текущей ликвидности	>60	62	109

 

 

Выводы о финансовом состоянии предприятия: Итоговый вывод таков, что предприятие ЗАО «Новомет-Пермь» за 2009 год показало лучшие результаты, чем в 2008 году. Предприятие не зависит от кредиторов, рационально были распределены средства. Наметилась положительная тенденция.

 

 

3. Анализ финансовых результатов

 

Таблица №8. Показатели динамики выручки, себестоимости и прибыли от продаж.

Показатели			Изменения
	За 2008 год	За 2009 год	Абсолютное отклонение (т.р)	Относительное в %
Выручка	826000	1174000	348000	142,1
Себестоимость	978000	1445000	467000	147,7
Прибыль от продаж	-152000	-271000	119000	178,3

Выводы: выручка от продаж увеличилась, однако если посмотреть в основном за счет увеличения себестоимости. Результат деятельности предприятия за оба рассматриваемых периода- убыток. Убыток от продаж меньше, следовательно, наметился прогресс, и дальнейшее увеличение продажи данных товаров приведет к положительному результату деятельности предприятия.

 

4. Анализ эффективности.

Для анализа эффективности найдем рентабельность продаж и затрат и всего имущества в целом, а так же оборачиваемость товарооборота и так же всего имущества. 

 

- Рентабельность продаж. Рассчитываем  по формуле 10:

Рпр.=-271000/1000000*100%=-27,1%

Данные расчеты показывают, что мы не получаем прибыли, в выручке содержатся только затраты.

 

- Рентабельность затрат (себестоимости). Рассчитываем по формуле 11:

Рс/с=-271000/1211500*100%=-22,37%

Получаем, что у нас не хватает прибыли, чтобы погасить затраты.

 

- Рентабельность всего имущества. Рассчитываем по формуле 12:

Ра=-271000/1117500*100%=-24,25%

Получаем, что мы не получаем доходов с денег, которые были вложены в активы предприятия.

 

- Оборачиваемость дебиторской  задолженности. Рассчитываем по формуле 13:

Коб.=1174000/163500=7,2

7,2 оборота совершает дебиторская  задолженность за период.

 

-Оборачиваемость кредиторской  задолженности. Рассчитываем по  формуле 14:

Коб.=1174000/293500=4

4 оборота совершает кредиторская  задолженность за период.

 

Теперь сравним оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности: получаем, что дебиторская задолженность оборачивается почти в 2 раза быстрее, чем кредиторская, следовательно, у предприятия появились свободные средства в обороте в размере, соответствующем разности числа дней оборота кредиторской задолженности и дебиторской задолженности, хотя в идеальной ситуации эти показатели должны быть равными друг другу.

 

 

- Оборачиваемость имущества. Рассчитываем по формуле 15:

Коб.=1174000/1117500=1,05

1,05 оборота совершает все имущество за период.

 

Таблица № 9. Рентабельность и оборачиваемость предприятия.

 

 

Показатели	2008-2009 год
Рент. прод.	-27,1
Рент. затр.	-22,37
Рент. акт.	-24,25
Обор. деб. задолж.	7,2
Обор. кр. задолж.	4
Обор. ак.	1,05

 

Выводы по анализу эффективности: ЗАО «Новомет-Пермь» является не рентабельным на данном отчетном периоде. Рентабельность продаж и затрат отрицательная, из чего можно сделать вывод, что предприятие работает в убыток. Оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности не совпадают, что так же делает предприятие менее устойчивым к изменениям.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

5. Общие выводы и рекомендации.

 

На основе бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках можно сделать вывод о финансовой и хозяйственной деятельности исследуемого предприятия.

Предприятие ЗАО «Новомет-Пермь» показало не лучшие результаты своей деятельности. Не рационально были распределены средства, в результате чего образовалось большое количество запасов. Увеличились заемные средства, предприятие зависит от кредиторов, предприятие финансово неустойчиво. Однако наметилась положительная тенденция, так как коэффициенты платежеспособности начали увеличиваться. Выручка от продаж увеличилась, однако если посмотреть в основном за счет увеличения себестоимости. Результат деятельности предприятия за оба рассматриваемых периода- убыток. В настоящий момент ЗАО «Новомет-Пермь» является не рентабельным на данном отчетном периоде.

Для данного предприятия необходимо увеличивать финансирование в производство, для того чтобы покрыть расходы на запасы, увеличивать незавершенное производство и готовую продукцию. Собственный капитал можно увеличить путем вкладов в уставный капитал и финансировать внеоборотные средства только из собственных и долгосрочных средств, так как они более устойчивы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список литературы:

 

1. Шеремет А.Д. «Методика финансового анализа»

 

2. Баканов М.И. Теория экономического анализа»

 

3. Лекции по АФХД.

 

4. Интернет.

1  Лекции по АФХД

2 Шеремет А.Д. «Методика финансового анализа»

3 Баканов М.И. «Теория экономического анализа»