Анализ пассивов баланса МУП "Водоканал". Анализ активов баланса. Общая оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период

 

 

Внеоборотные активы в бухгалтерском балансе приводятся в оценке нетто. Так, основные средства, нематериальные активы, отражаются по остаточной стоимости, а все остальные внеоборотные активы - по фактической себестоимости. Данная оценка не дает представления о сумме денежных средств, которую можно получить, реализовав внеоборотные активы в случае продажи, ликвидации организации.

Величина внеоборотных активов может изменяться в результате поступления за счет строительства и приобретения, безвозмездного присоединения, вклада в уставной капитал, выбытия в результате ликвидации и т.д. Таким образом, в процессе анализа используются показатели как первоначальной, так и остаточной стоимости, либо фактической себестоимости внеоборотных активов; моментные и интервальные величины; стоимостные и натуральные показатели. В ходе анализа внеоборотных активов необходимо дать оценку структуры, динамики и эффективности их использования (по данным бухгалтерского баланса).

Для анализа коэффициента износа основных средств (Кизн) необходимо сумму начисленного износа (СИЗ) сопоставить с первоначальной стоимостью основных средств (ОСпер) по формуле:

Кизн = СИЗ / ОСпер.

Коэффициент обновления исчисляется  как отношение стоимости поступивших  основных средств (ОСП) к первоначальной стоимости основных средств на конец  года (ОСКпер):

Кобн = ОСП / ОСКпер.

Коэффициент выбытия основных средств (Квыб) можно определить, рассчитав отношение стоимости выбывших основных средств (ОСВ) к первоначальной стоимости основных средств на начало периода (ОСНпер) по формуле:

Квыб = ОСВ / ОСНпер

Коэффициент ликвидации основных средств (Клик) рассчитывается по формуле:

Клик = ОСЛ / ОСНпер,

где ОСЛ - сумма ликвидированных  основных средств за период.

Анализ годности основных средств осуществляется путем расчета  коэффициента годности (Кгодн) как разница между единицей и коэффициентом износа (Кизн):

Кгодн = ОСост / ОСпер

Эффективность использования  основных средств в торговле характеризуется системой показателей, основными из которых являются: фондоотдача по оптовому и розничному товарообороту; соотношение общей и торговой площади; розничный товарооборот на единицу торговой площади (рабочее место); отпуск товаров со склада на единицу складской площади; товарооборот на единицу складской площади (или складской емкости) и др.

Показатель фондоотдачи  находится делением розничного или  оптового товарооборота на среднюю  стоимость используемых основных средств. Таким путем определяется, сколько  на каждый рубль основных средств приходится рублей товарооборота (продано товаров).

Фо = товарооборот (объем продаж) / средняя первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств.

Важным показателем эффективности  использования основных средств  является обратный показатель фондоотдачи - фондоемкость (Фе), который определяется отношением средней стоимости основных средств (ОСпер) к объему товарооборота (Nр).

Изменение фондоемкости показывает прирост или снижение стоимости основных средств на 1 руб. товарооборота. Показатель фондовооруженности (Фв) находят делением среднегодовой стоимости активной части основных средств на среднюю численность торгово-оперативных работников.

К рассматриваемому показателю исчисляется и показатель фондооснащенности (Фос), определяемый как отношение среднегодовой стоимости всех основных средств (ОСпер) к среднесписочной численности всех торговых работников (Ч):

Фос = ОСпер / Ч

 

 

3.2. Анализ пассивов баланса МУП  “Водоканал"

 

Таблица 2. Анализ состава  и структуры собственного капитала за период 2010-2011г.

 

За анализируемый период собственный капитал МУП “Водоканал”  вырос в целом на  15880 тысяч  рублей, что является положительной  тенденцией. Средства собственного капитала составляют в валюте баланса 49,92% на конец 2011 года против 49,01% на конец 2010 года.

В структуре собственного капитала произошли определенные изменения. Так, уставный капитал увеличился в 2011 году на 29054 тысяч рублей. Добавочный капитал был сформирован полностью  и не увеличивался за весь рассматриваемый  период, резервный капитал также  не изменился, а вот нераспределенная прибыль увеличилась,  и на конец 2011 года его сумма составила 29,88% валюты баланса.

Долгосрочные займы составляют удельный вес в валюте баланса 6,04% на конец 2010 года и 4,53% на конец 2011 года. Погашение долгосрочных займов идет медленно, но стабильно.   На конец 2010 года сумма непогашенных кредитов была равна 8252 тысячи рублей, в то время как на конец 2011 года она уменьшилась до 1007 тысяч рублей. В целом за анализируемый период сумма кредитов и займов в целом по организации уменьшилась на 3,47%.

 

 

 

Таблица 3.1. Анализ динамики заемных средств за период (долгосрочные обязательства)  2010-2011 г.г.

  Как следует из таблицы  3.2., торговая организация МУП  “Водоканал” прибегала к краткосрочным  заимствованиям в виде кредитов  и займов на срок меньше 1 года. Не стабильное погашение, их  большая доля в валюте баланса  на фоне неизменности собственнго капитала и наличие краткосрочных кредитов и займов в целом отражает негативную тенденцию в организации МУП “Водоканал”. Не смотря на то, что заемные средства уменьшились на 28,62%, кредиторская задолженность увеличилась на 76,15%, что существенно увеличело задолженность организации.

 Таблица 3.2. Анализ динамики заемных средств за период (краткосрочные обязательства)  2010-2011 г.г.

 

 

3.3. Анализ  активов баланса МУП “Водоканал”.

 

 Из приведенных данных в таблице 4 видно, что в течении анализируемого периода с 2010-2011г. г. оборотные активы положительно изменились в 2011г. На 27405 тыс. руб. или 94,32%, что при этом изменило структуру баланса: на конец анализируемого периода увеличилась доля запасов предприятия (44,85; 49,27  соответственно).

Как следует из вышеприведенных  данных, в составе оборотных активов  выросли запасы организации в 2011 году, и их общий объем на конец  года составил 89840 тыс.руб., из чего следует, что прирощение запасов организации составило свыше 20000 тысяч рублей.

 При таких обстоятельствах  можно утверждать, что при такой  доле прироста увеличилась доля  труднореализуемых активов, а  при потере объёмов реализации  товаров (работ, услуг) такое  вливание средств приведёт к умертвлению средств. Значительный перекос в структуре активов в сторону запасов отрицательно сказывается на ликвидности и финансовой устойчивости организации.

Сумма денежных средств в кассе и банках организации составляла в 2010 году 0,92% (1409 тыс. р), а в 2011 году увеличилась на 1,76% (3205 тыс. р). На основании ранее полученных данных - в виду того, что денежные средства занимают менее 20% валюты актива баланса, можно утверждать, что это отрицательный фактор, объем денежных средств, находящихся в организации на конец анализируемого периода, в виду возросшей кредиторской задолженности, не сможет застраховать на случай несбалансированности денежных потоков в результате непредвиденных расходов.

Темпы роста дебиторской  и кредиторской задолженностей не дают полной аналитической картины. Поэтому, для выяснения, достаточно ли у организации  собственных оборотных активов, чтобы покрыть текущие краткосрочные  обязательства, исчислим коэффициент  текущей ликвидности:

Конец 2010 года:

Кт. л. = Итог раздела II актива баланса / Итог раздела V пассива баланса = 90088/68862 = 1,31

Конец 2011 года:

Кт. л. = Итог раздела II актива баланса / Итог раздела V пассива баланса = 117493/83043 = 1,41.

Если учесть, что нормативное  значение коэффициента ликвидности  при удовлетворительной структуре  баланса должно быть равно 2,0, то у  МУП “Водоканал” недостаточно ликвидных  активов для погашения текущих  краткосрочных обязательств. Следовательно, администрация организации должна придерживаться политики наращивания  оборотных активов при снижении роста кредиторской задолженности.

Устойчивость финансового  состояния может быть повышена путем:

ускорения оборачиваемости  капитала в текущих активах, в  результате чего произойдет его относительное  сокращение на рубль оборота;

обоснованного уменьшения запасов и затрат (до норматива);

пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.

Важным показателем при  анализе материальных активов является их оборачиваемость, которая выражается длительностью оборота в днях и числом оборотов в течение отчетного  периода.

Для ускорения оборачиваемости  материальных активов организации  необходимо способствовать совершенствованию  процессов их транспортировки, сокращение запасов, увеличению объема продаж, улучшению  организации хозяйственной деятельности и т.д.

Анализируя дебиторскую  задолженность, следует сравнить ее сумму с размером кредиторской задолженности, определив коэффициент долга:

на начало года:

Кд = 17816/49922=0,36

на конец года:

Кд = 24247/65046=0,37

    Сумма дебиторской  задолженности непосредственно  зависит от объема продаж, что  отражает коэффициент соотношения  объема продаж и средней суммы  дебиторской задолженности - оборачиваемость  дебиторской задолженности.

Таким образом, организация  не должна иметь большую дебиторскую  задолженность, так как это приводит к отвлечению оборотных средств, к задержке их оборачиваемости, что, в конечном итоге, ведет к образованию  потребности в дополнительных источниках средств и ухудшает финансовое состояние  организации.

Объем денежных средств, находящихся  в организации на данный момент, - это, скорее всего страховой запас  на случай несбалансированности денежных потоков в результате различий в  объемах реализации и закупок, а  также других непредвиденных расходов. Однако как их чрезмерное наличие, так  и недостаток не являются положительными моментами в работе организации. Это объясняется тем, что денежные средства сами по себе, без использования их в хозяйственной деятельности, не приносят дохода, а их недостаток может привести к неплатежеспособности.

 

 

Таблица 4. Анализ динамики и структуры внеоборотных и оборотных активов МУП “Водоканал” за период 2010-2011 г.г.

 

Как видно из таблицы, приращение внеоборотных активов шло в основном по линии увеличения основных средств. Так увеличение стоимости ОС в 2010г.  составило 61752 тыс. р.,  но к концу 2011г. увеличение основных средств составило 1093 тыс. р. 

Таким образом, за анализируемый  период в МУП “Водоканал” собственный  капитал и привлеченные средства на равных играют решающую роль в составе  источников средств, можно сделать  вывод, что основной составляющей источников средств являются именно эти статьи баланса.

Распределение средств  пока не является эффективным. Основную массу средств организация направила  на прирост оборотных активов. Но даже и при таких условиях коэффициент  текущей ликвидности на 2011г. составил 1,41, что ниже норматива, следовательно, организация пока еще не может  перекрыть ликвидными активами большую  инертную массу привлеченных средств.

Все сказанное выше позволяет  сделать вывод, что финансовое состояние  анализируемой организации является довольно устойчивым и стабильным.

Вместе с тем, как показывают результаты проведенного анализа, организация  располагает еще достаточными резервами  для существенного улучшения  своего финансового состояния. Для  этого ему следует более полно  использовать производственную мощность организации, сократив простои машин, оборудования, рабочей силы, материальных и финансовых ресурсов; более оперативно реагировать на конъюнктуру рынка, изменяя в соответствии с его требованиями ценовую политику. Все это позволит увеличить прибыль, пополнить собственный оборотный капитал и достигнуть более оптимальной финансовой структуры баланса.

Так же необходимо в будущем  сохранить положительную динамику показателей деловой активности и рентабельности.

 

3.4. Общая  оценка финансового состояния  и его изменения за отчетный  период.

 

Финансовое  состояние предприятия представляет собой экономическую категорию, отражающую состояние капитала в  процессе его кругооборота и способность  субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени. Финансовое состояние предприятия характеризуется  обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями  с другими юридическими и физическими  лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Для общей  характеристики финансовых показателей  используется предварительная (общая) оценка финансового состояния предприятия.

В целях проведения такого анализа рекомендуется составить  сравнительный аналитический баланс, в который включаются основные агрегированные показатели бухгалтерского баланса.