Банковская система США

Для проверки банковской системы  на устойчивость к потрясениям во время кризиса и рецессии в  экономике, власти США объявили о  создании так называемых "стресс-тестов". Стресс-тесты призваны выявить, способен ли тот или иной банк функционировать в условиях экономического спада. Для этого аналитики разработали примерный сценарий подобного спада, согласно которому, к примеру, уровень безработицы превысит десять процентов, а цены на жилье упадут на 25 процентов. Указанные тесты должны помочь правительству определить, требуется ли господдержка банкам, чьи активы превышают сто миллиардов долларов. Таким образом власти также смогут избежать ненужного расходования средств, которые будут направлены на стабилизацию финансового сектора США.

В 2009 году стресс-тесты выявили, что проверяемая группа банков вынуждена была провести списания активов на $599 млрд в течение двух лет, а десять из девятнадцати банков нуждаются в увеличении капитала в общей сложности на $74,6 млрд.

В марте 2012 года стресс-тесты не прошли 4 из 19 системообразующих банков - Ally, Citi, SunTrust Banks Inc. и MetLife Inc.

В 2013 17 из 18 системообразующих банков США выполнили требования Федеральной резервной системы (ФРС) в рамках очередного раунда ежегодных стресс-тестов (Comprehensive Capital Analysis and Review), свидетельствуют данные Федерального резерва. В рамках проверки ФРС оценивала, насколько эффективно банки смогут справиться с резким ухудшением конъюнктуры, в том числе, сколько капитала у них останется на конец 2014 года по неблагоприятному сценарию. Вместе с тем, ряд экспертов счел условия проверки слишком простыми и не учитывающими реальных трудностей. "В стресс-тестах было недостаточно стресса", - заявил изданию профессор Университета ДеПола Ребел Коул.

 Единственным банком, не прошедшим испытания, стал  Ally Financial, бывший GMAC, ранее принадлежавший автоконцерну General Motors, а во время кризиса постепенно национализированный правительством США, которому теперь принадлежат 73,8% акций.

ФРС установила минимальный  порог по коэффициенту достаточности  основного капитала первого уровня (Tier 1) на отметке 5%, однако данный показатель для Ally снизился до 1,5% с 2,5% в 2012 году. В случае реализации негативного сценария к концу 2014 года Ally останется практически без средств. Его совокупные потенциальные убытки оцениваются в $9,3 млрд, включая убытки от кредитования в размере $4,5 млрд.

Morgan Stanley также был в числе крупнейших банков, которые показали самые слабые результаты - достаточность капитала 5,7%. Goldman Sachs с 5,8%, по оценкам ФРС, получит убыток от торговых операций в $25 млрд при ухудшении условий. У JPMorgan показатель достаточности был несколько выше - 6,3%, однако его убытки могут оказаться максимальными - свыше $53 млрд.

При этом руководители Федрезерва полагают, что Goldman Sachs, JPMorgan и Morgan Stanley переоценили свои финансовые показатели и устойчивость капитала в собственных прогнозах, сообщает агентство Bloomberg. Наиболее велик разрыв для Goldman Sachs - 8,6% по собственным подсчетам, на 1,8 процентного пункта лучше итогов проверки ФРС.

Лучшие показатели - у банков State Street (12,8%) и Bank of New York Mellon (13,2%).

 

Таблица 2.1 - Коэффициент  достаточности основного капитала

Худшие банки		Лучшие банки
Название банка	Показатель	Название банка	Показатель
Morgan Stanley	5,7%	State Street	12,8%
Goldman Sachs	5,8%	Bank of New York Mellon	13,2%
Ally Financial(не прошел стресс-тест)	1,5%	Citi	8,3%

Источник: Собственная разработка

 

Citi прошел проверку с превышением требуемого ФРС минимума (8,3%) и через считанные минуты после выхода пресс-релиза американского ЦБ объявил о планах выкупить акции на $1,2 млрд за период до 31 марта 2014 года. В самой ФРС результаты проверок считают достаточно успешными (таблица 2.1).                    

Проверки устойчивости банков, как считается, во многом способствовали восстановлению доверия инвесторов к американской банковской системе  и в целом к экономике США [13].

 Также для оценки  надежности банков США Федеральная  резервная система разработала  специальный рейтинг CAMEL (последнее наименование – CAMELS). Показатель CAMELS – это оценка, которая выставляется банку на основании поступающих в органы банковского надзора документов, анализа множества факторов, относящихся к деятельности банков; наилучшей оценкой считается 1, наихудшей–5. Рейтинг CAMEL является секретной информацией; он используется для внутренних целей надзорных органов и не публикуется. Таким способом предотвращается bank run – бегство из банков с худшими показателями, а также бегство капитала из страны. Косвенно судить о степени надежности того или иного банка США можно по размеру его активов – эта информация является открытой. Предполагается, что капитализация банка напрямую влияет на его устойчивость на рынке, а значит, на безопасность средств, размещенных в банковском учреждении корпоративными и частными клиентами [14].

Самыми крупными, вошедшие в шестерку лидирующих банков в  банковской системе США,  являются:

1. Bank of America Corporation - крупнейший банковский холдинг в США, располагает самой большой филиальной сетью в стране, состоящей из более 6000 отделений и 18700 банкоматов. Совокупные активы банка на 30 июня 2012 года составляли более 2.16 трлн. долларов. По данным за 2012 год, активы банка составляют  $ 2,209 трлн, чистая прибыль – $ 4,188 млрд.
2. JPMorgan Chase & Co. - один из мировых лидеров в сфере инвестиционного банкинга, управления активами, казначейских услуг и операций с ценными бумагами. Ведёт своё начало с 1799 г., с банка Манхэттен. Рыночная капитализация компании на 18 сентября 2012 года составляла 156.4 млрд. долларов.
3. Citigroup Inc. - одна из крупнейших финансовых корпораций мира, созданная в 1998 г. в результате слияния Citicorp и Travelers Group. Citigroup имеет крупнейшую в мире сеть обслуживания, охватывающую 140 стран мира. В компании работают более 300 тыс. сотрудников, которые управляют счетами более 200 млн. клиентов. Общие активы на конец июня 2012 г. составляли 1.917 трлн. долларов.
4. Wells Fargo & Company - один из четырёх ведущих банков страны. Wells Fargo имеет такое же значение для граждан США, какое Сбербанк для России. Он так же как и Сбербанк, сконцентрирован на обслуживании розничных клиентов и далек от инвестиционной деятельности. На конец июня 2012, компания располагала консолидированными активами в размере 1.336 трлн. долларов.
5. Goldman Sachs Group Inc. - один из крупнейших в мире коммерческих банков (до сентября 2008 года — инвестиционный банк), являющийся финансовым конгломератом, в кругу финансистов известен как «The Firm». Банк был основан в 1869 году.
6. Morgan Stanley - один из крупнейших американских коммерческих банков (до 2008 года - инвестиционный) со штаб-квартирой в Нью-Йорке. Активы банка на конец 2010 г. составляли 808 млрд. долларов [15].

 

 А перечень других также  крупных банков США представлены в приложении Б.

 

2.2 Анализ двух  ведущих банков США

 

JPMorgan Chase – международный финансовый конгломерат со штаб квартирой в Нью-Йорке. Компания занимается предоставлением полного спектра финансовых услуг в 60 стран мира и имеет штат более 200 тыс. человек.  
           Путь, который привел к появлению финансовой империи Морганов – это череда множества слияний и поглощений, фирма построена на фундаменте более 1200 учреждений-  предшественников. Это такие фирмы, как JP Morgan, Chase Manhattan, химической Производители Ганновере (в Нью-Йорке) и Bank One, First Chicago, и Национальный банк Детройта (на Среднем Западе). Они были тесно связаны каждый в свое время, с инновациями финансов и роста Соединенных Штатов и мировой экономики.

Начать можно с любой  ветки – все они в итоге  врастают в мощные стволы J.P. Morgan & Co. и Chase Manhattan Bank, слившиеся в 2000 году в мощную финансовую  систему. Общая стоимость активов финансовой корпорации, по ее собственным оценкам, составляет $2,3 триллиона. Это больше, чем у Citigroup Westpac и Bank of America Corporation.

 

Рисунок 2.1 – Структура  банка JPMorgan Chase & Со

 

 

 

 

Источник: Собственная разработка

 

По своей структуре  фирма представляет собой объединение  трёх банков и принадлежащим им активов: JPMorgan & Co (основными направлениями являются кредитование малого бизнеса, ипотечное и потребительское кредитование, страхование, а также работа с большими корпорациями). Образован в 1871 году Джоном Пирпонтом Морганом.

Chase Manhattan Corp. (задействована в сфере коммерческой недвижимости и работы с большим бизнесом, также предоставляет услуги лизинга) берет начало в 1799 году, когда Аарон Бёрр основал Manhattan Company, занимавшуюся поставкой воды в Нью-Йорк. Бизнес развился в банк–Bank of Manhattan.

Chase National Bank был сформирован в 1877 году Джоном Томпсоном и получил название в честь бывшего министра финансов США Салмона Чейза, который никогда прямого отношения к банку и его делам не имел. В 1955 году происходит слияние Chase National и Bank of Manhattan - в Chase Manhattan Bank, в начале 1970-х признанным третьим по величине активов банком США.

Третий элемент - Washington Mutual (выдача кредитных карт, работа с небольшим предпринимательством и жилищным кредитованием) был основан в 1889 году в Сиэтле как кредитно-инвестиционная ассоциация. Специализировался на ипотечном кредитовании, в том числе и на займах с высоким риском. Его самым крупным филиалом был Washington Mutual Savings Bank, крупнейшая в США ссудо-сберегательная ассоциация (рисунок 2.1) [16].

JP Morgan Chase в 2013 году стал лидером и по рыночной капитализации в США, оставив Wells Fargo на втором месте. В начале года банк стал оцениваться в $184,9млрд.

12 апреля 2013 - JPMorgan Chase & Со объявила о чистой прибыли 6,5 млрд. долларов США в первом квартале 2013 года, по сравнению с чистой прибылью в 4,9 млрд. долларов в первом квартале 2012 года. Прибыль на акцию составила рекордные $ 1,59, по сравнению с $ 1,19 в первом квартале 2012года. Доход за 1 квартал составил $ 25,8 млрд. по сравнению с $ 26,8 млрд. в предыдущем году. Фирмы ощутимую отдачу от общих капиталов за первый квартал 2013 года составила 17%, по сравнению с 15% в предыдущем году (таблица 2.2) [17].

 

Таблица 2.2 – Показатели JPMorgan Chase & Со

Чистая прибыль		Доход		Прибыль на акцию
I квартал 2012	I квартал 2013	I квартал 2012	I квартал 2013	I квартал 2012	I квартал 2013
$ 4,9 млрд.	$ 6,5 млрд.	$ 26,8 млрд.	$ 25,8 млрд.	$ 1,19	$ 1,59

Источник: Собственная разработка

 

Bank of America — компания по оказанию финансовых услуг, одна из крупнейших банковских холдинговых компаний в мире, крупнейшая в США. Оказывает широкий спектр банковских услуг частным и юридическим лицам. У компании почти 6 000 центров в США, 175 000 сотрудников и 16 500 банкоматов.

В 1904 году Амадео Петро Джанини основал в Сан-Франциско Bank of Italy, который оказывал финансовые услуги иммигрантам. После землетрясения в Сан-Франциско в 1906 году Джанини удалось вытащить все депозиты из здания банка. В 1922 он основал в Италии Bank of America and Italy, купив учрежденный в 1918 году Banca dell'Italia Meridionale. В конце 1920-х гг. Джанини обратился к Орра Монетте, президенту и основателю Bank of America (Los Angeles), с предложением о слиянии компаний. Сделка завершилась в начале 1929 года, новая компания была переименована в Bank of America [18].

Чистая прибыль одного из крупнейших банков США Bank of America (BofA), доступная для распределения среди держателей обыкновенных акций, выросла в 6,3 раза и составила 2,250 млрд долл. по итогам I квартала 2013г., говорится в отчете кредитной организации. При этом чистая прибыль банка за отчетный квартал выросла в 4 раза и достигла 2,623 млрд долл. Чистый процентный доход банка уменьшился на 1,7% - до 10,664 млрд долл.

Прибыль BofA в пересчете на обыкновенную акцию по итогам минувшего квартала составила 0,2 долл. против показателя в 0,03 долл./акция, зафиксированного за I квартал 2012г. Отметим, что аналитики Thomson Reuters ожидали прибыли на акцию в размере 0,22 долл.

Bank of America - второй крупнейший банк в США по размеру активов после J.P.Morgan Chase. Совокупные активы BofA на конец 2012г. составили 2,212 трлн долл. Банк имеет широкую сеть отделений в США, на его долю приходится около 10% всех депозитов в стране. Кроме того, Bank of America располагает сетью дочерних банков и подразделений более чем в 40 странах [19].

Основным профилем являются инвестиционно-банковская деятельность, работа на фондовых рынках, регулирование денежных операций на мировом рынке, игра на товарной и валютной биржах. Кроме того, банк занимается финансовыми консультациями юридических лиц, инвесторов, финансовых институтов и государственных организаций по всему миру.

Bank Of America Corporation - одна из наибольших финансовых компаний Соединенных Штатов Америки, наибольшего банка по активам, наибольший коммерческий банк депозитами и вторая по величине компания по рыночной капитализации. В компании содержится около 12.2% всех американских депозитов. Кроме того, Bank of America - третий наибольший страховщик и девятый наибольший советник по глобальным слияниях компаний и приобретениям.   

Bank of America работает с клиентами в больше чем 150 странах и имеет отношения с 99 процентами "U.S. Fortune 500" компаний и 83 процентами "Fortune Global 500". Эта компания - компонент Промышленного индекса Доу-Джонса (DJIA) и член федеральной Корпорации Страхования Депозита (FDIC) [18].

Как уже отмечалось банковская система  США самая крупная система  в мире. Поэтому и подходы к  её образованию, контроль за её деятельностью и поддержание финансовой системы в целом сильно отличаются от моделей подходов европейских стран. Как пример можно привести создание и проведение «стресс-тестов», оценивание банков по специальному рейтингу CAMELS.

По проанализированным информационным данным, а также с учётом статистических данных за 2011-2013 года. Можно выделить 2 ведущих банка в банковской системе  США, это Bank of America Corporation и JPMorgan Chase & Co.

Данный банки предоставляют  широкий перечень банковских услуг. Успешно проходят «стресс-тесты» из года в год, обладают устойчивым капиталом, что позволяет обеспечить им высокий рейтинг, а также сотрудничество с инвестиционными организациями с других стран. В качестве различия можно привести лишь их структуру и сам подход в осуществлении банковской деятельности.

3 СРАВНИТЛЬНАЯ  ХАРАКТЕРИСТИКА БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ  РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ И США

 

Современная банковская система - это сфера многообразных услуг  своим клиентам. От традиционных депозитно-ссудных  и расчётно-кассовых операций, определяющих основу банковского дела, до новейших форм денежно-кредитных и финансовых инструментов, используемых банковскими  структурами (лизинг, факторинг, траст  и т.д.)[20] Банки, которые действуют  в стране, могут иметь одноуровневую  или двухуровневую организацию  или банковскую систему. Одноуровневая  система может быть применена, когда  в стране либо нет центрального банка, либо есть только одни центральные  банки. Однако, в этом случае говорить о банковской системе еще довольно рано. Как элемент цивилизованной рыночной экономики, банковская система, может быть только двухуровневой [21].