Информационное обеспечение РЦБ

Федеральное агентство по образованию 
Государственное образовательное учреждение 
Высшего профессионального образования 
«Тамбовский государственный университет им. Г.Р. Державина» 
Академия экономики и управления 
 

 

 

 

РЕФЕРАТ 

По дисциплине: «Финансовый рынок» 
На тему: «Информационное обеспечение РЦБ» 
 

 

 

 

 

 

 

Выполнила: 
Студентка группы №303 
Дорохина М. 
Проверил: 
Черкашнев Р.Ю. 
 

Тамбов 2014

Содержание 
 
Введение  
 
1 Раскрытие информации 
 
2 Использование служебной информации 
 
3 Реклама на рынке ценных бумаг 
 
Список использованной литературы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1)Раскрытие информации.

Важнейшим условием информационного обеспечения рынка ценных бумаг является раскрытие информации, то есть обеспечение ее доступности всем заинтересованным в этом лицам, независимо от целей получения данной информации. В этих целях эмитент осуществляет:

• составление ежеквартального отчета по ценным бумагам;

• сообщения о существенных событиях и действиях, затрагивающих финансово-хозяйственную деятельность эмитента.

Ежеквартальный отчет по ценным бумагам должен содержать следующие данные:

1) данные об эмитенте:

• список лиц, входящих в органы управления эмитента, включая размер их участия в уставном капитале эмитента, а также его дочерних и зависимых обществ;

• список владельцев (акционеров) эмитента, владеющих 20% и более уставного капитала эмитента;

• список юридических лиц, в которых данный эмитент владеет 20% и более уставного капитала;

• список филиалов и представительств эмитента;

• сведения о реорганизации эмитента, его дочерних и зависимых обществ;

2) данные о финансово-хозяйственной деятельности эмитента:

• бухгалтерские балансы, счета прибылей и убытков за последние три завершенных финансовых года, а также на конец отчетного завершенного квартала;

• факты, повлекшие увеличение или уменьшение стоимости активов эмитента более чем на 10% в течение отчетного квартала;

• факты, повлекшие увеличение чистой прибыли или убытков эмитента более чем на 20% в течение отчетного квартала;

• данные о формировании и использовании резервного и других специальных фондов эмитента;

• факты сделок эмитента, размер которых либо стоимость имущества по которым составляет 10% и более от активов эмитента;

• сведения о направлениях инвестирования средств, привлеченных в результате выпуска ценных бумаг;

3) данные о ценных бумагах эмитента:

• виды выпущенных эмитентом ценных бумаг в течение отчетного квартала;

• сведения о доходах по ценным бумагам эмитента, начисленных в отчетном квартале;

4) прочая информация (в частности, протоколы общих собраний владельцев ценных бумаг эмитента в случае проведения таких собраний в отчетном квартале).

Ежеквартальный отчет составляется по итогам каждого завершенного квартала не позднее 30 календарных дней после его окончания. Ежеквартальный отчет должен быть принят уполномоченным органом эмитента, представлен в Федеральную комиссию по рынку ценных бумаг или уполномоченный ею государственный орган, а также должен предоставляться владельцам эмиссионных ценных бумаг эмитента по их требованию за плату, не превышающую накладные расходы по изготовлению брошюры.

Сообщениями о существенных событиях и действиях, затрагивающих финансово-хозяйственную деятельность эмитента, признаются:

• сведения о реорганизации эмитента, его дочерних и зависимых обществ;

• сведения о фактах, повлекших разовое увеличение или уменьшение стоимости активов эмитента более чем на 10%, о фактах, повлекших разовое увеличение чистой прибыли или чистых убытков эмитента более чем на 10%, о фактах разовых сделок эмитента, размер которых либо стоимость имущества по которым составляет 10% и более от активов эмитента по состоянию на дату сделки;

• сведения о выпуске эмитентом ценных бумаг, о начисленных и/или выплаченных доходах по ценным бумагам эмитента;

• сведения о появлении в реестре эмитента лица, владеющего более чем 25% его эмиссионных ценных бумаг любого отдельного вида;

• сведения о датах закрытия реестра, о сроках исполнения обязательств эмитента перед владельцами, о решениях общих собраний;

• сведения о принятии уполномоченным органом эмитента решения о выпуске эмиссионных ценных бумаг.

Сообщения о существенных событиях и действиях, затрагивающих финансово-хозяйственную деятельность эмитента, должны направляться эмитентом в Федеральную комиссию по рынку ценных бумаг или уполномоченный ею орган, а также публиковаться эмитентом не позднее пяти дней с момента осуществления этих событий или совершения действий в печатных средствах массовой информации, распространяемых тиражом, доступным для большинства владельцев ценных бумаг эмитента.

Владелец обязан осуществлять раскрытие информации о своем владении эмиссионными ценными бумагами какого-либо эмитента в случаях, когда он:

• вступил во владение 20% или более любого вида эмиссионных ценных бумаг эмитента;

• увеличил свою долю владения любым видом эмиссионных ценных бумаг эмитента до уровня, кратного каждым 5% свыше 20% этого вида ценных бумаг;

• снизил свою долю владения любым видом эмиссионных ценных бумаг эмитента до уровня, кратного каждым 5% свыше 20% этого вида ценных бумаг.

Владелец раскрывает эту информацию путем уведомления Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг или уполномоченного ею органа.

Профессиональные участники рынка ценных бумаг обязаны осуществлять раскрытие информации о своих операциях с ценными бумагами в следующих случаях:

• когда количество ценных бумаг одного вида одного эмитента, с которыми он произвел в течение одного квартала операции, составило не менее 100% от общего количества указанных ценных бумаг (не менее одного оборота за квартал);

• когда количество ценных бумаг одного вида одного эмитента, с которыми он осуществил разовую операцию, составило не менее 15% от их общего количества.

Раскрытие указанной информации осуществляется путем уведомления Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг или уполномоченного ею органа.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг при предложении и (или) объявлении цен покупки и (или) продажи эмиссионных ценных бумаг обязан раскрыть имеющуюся у него общедоступную информацию, раскрываемую эмитентом этих эмиссионных ценных бумаг, или сообщить о факте отсутствия у него этой информации. Раскрытие информации осуществляется по правилам и процедурам, утвержденным Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг.

Информация инвестора профессиональным участником.

Профессиональный участник при приобретении у него ценных бумаг инвестором либо при приобретении у него ценных бумаг по поручению инвестора обязан по требованию инвестора предоставить ему следующую информацию:

• сведения о государственной регистрации выпуска этих ценных бумаг и государственный регистрационный номер этого выпуска;

• сведения, содержащиеся в решении о выпуске этих ценных бумаг и проспекте их эмиссии;

• сведения о ценах и котировках этих ценных бумаг на организованных рынках ценных бумаг в течение шести недель, предшествовавших дате предъявления инвестором требования о предоставлении информации, если эти ценные бумаги включены в листинг организаторов торговли, либо сведения об отсутствии этих ценных бумаг в листинге организаторов торговли;

• сведения о ценах, по которым эти ценные бумаги покупались и продавались этим профессиональным участником в течение шести предшествовавших недель, либо сведения о том, что такие операции не проводились;

• сведения об оценке этих ценных бумаг рейтинговым агентством.

Сведения о ценах и котировках предоставляются также при отчуждении ценных бумаг инвестором.

В любом случае инвестор должен быть уведомлен о его праве получить указанную выше информацию. Однако если инвестор не воспользовался этим правом и не потребовал предоставления информации, он несет риск последствий непредъявления такого требования.

Плата с инвестора за предоставление ему в письменной форме информации взимается в размере, не превышающем затраты на ее копирование.

Непредставление инвестору информации, предусмотренной Законом «О рынке ценных бумаг» и Законом «О защите прав и интересов инвесторов», предоставление недостоверной, неполной и (или) вводящей в заблуждение инвестора информации является основанием для изменения или расторжения договора между инвестором и профессиональным участником (эмитентом) по требованию инвестора.

 

 

 

2) Использование служебной информации.

Лица, располагающие служебной информацией, не имеют права использовать эту информацию для заключения сделок, а также передавать служебную информацию для совершения сделок третьим лицам.

Служебной информацией Законом «О рынке ценных бумаг» признается любая не являющаяся общедоступной информация об эмитенте и выпущенных им эмиссионных ценных бумагах, которая ставит лиц, обладающих в силу своего служебного положения, трудовых обязанностей или договора, заключенного с эмитентом, такой информацией, в преимущественное положение по сравнению с другими субъектами рынка ценных бумаг.

К лицам, располагающим служебной информацией, относятся:

• члены органов управления эмитента или профессионального участника рынка ценных бумаг, связанного с этим эмитентом договором;

• профессиональные участники рынка ценных бумаг — физические лица;

• аудиторы эмитента или профессионального участника рынка ценных бумаг, связанного с этим эмитентом договором;

• служащие государственных органов, имеющие в силу контрольных, надзорных и иных полномочий доступ к указанной информации.

Информирование инвесторов федеральными органами исполнительной власти.

В целях информирования инвесторов и предупреждения их о совершенных и возможных правонарушениях на рынке ценных бумаг Федеральная комиссия в своем официальном издании опубликовывает информацию:

• об аннулировании или о приостановлении действия лицензий на осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг;

• о саморегулируемых организациях профессиональных участников;

• о наложенных ею административных взысканиях;

• о судебных решениях, вынесенных по ее искам.

Федеральная комиссия обязана вести информационные базы данных, содержащие открытую и доступную для каждого заинтересованного лица информацию: о санкциях, примененных ею в отношении лиц, совершивших правонарушения на рынке ценных бумаг; о лицах, совершивших указанные правонарушения; о зарегистрированных выпусках ценных бумаг; о выданных ею лицензиях.

Федеральные органы исполнительной власти, осуществляющие регистрацию выпусков ценных бумаг и лицензирование деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг, обязаны вести информационные базы данных, содержащие открытую и доступную для каждого заинтересованного лица информацию:

• органы, осуществляющие регистрацию, — о зарегистрированных выпусках ценных бумаг, об аннулированных выпусках ценных бумаг и о выпусках ценных бумаг, размещение которых приостановлено;

• органы, осуществляющие лицензирование, — о всех выданных, приостановленных и аннулированных лицензиях. 

 

3) Реклама на рынке ценных бумаг.

Признается недобросовестной реклама:

• содержащая недостоверную информацию о деятельности профессионального участника рынка ценных бумаг, о видах и характеристиках ценных бумаг, предлагаемых к покупке или продаже либо другим сделкам с ними, условиях этих сделок и другую информацию, направленную на обман или введение в заблуждение владельцев и других участников рынка ценных бумаг;

• указывающая предполагаемый размер доходов по ценным бумагам и прогноз роста их курсовой стоимости;

• публикуемая в целях недобросовестной конкуренции путем указания на действительные либо мнимые недостатки профессиональных участников рынка ценных бумаг, занимающихся аналогичной деятельностью, или эмитентов, выпускающих аналогичные ценные бумаги;

• содержащая публичное гарантирование или доведение иным образом до сведения потенциальных владельцев данных о будущей доходности ценной бумаги, ее обеспеченности по сравнению с другими ценными бумагами или иными финансовыми инструментами, а также сообщение заведомо ложной или недостоверной информации, способной повлечь либо повлекшей заблуждение потенциальных владельцев относительно приобретаемых ценных бумаг.