Ликвидность коммерческого банка и управление ею в современных условиях

                                               Введение

 

Банки — одно из центральных  звеньев системы рыночных структур. Развитие их  деятельности  —  необходимое  условие   реального   создания   рыночного механизма. Процесс экономических  преобразований  начался  с  реформирования банковской системы. Эта сфера динамично развивается и сегодня.

    Длительное  время банки были государственными  органами и выступали одной из  «несущих  конструкций»  административно-командной   системы   управления экономикой. В результате организация банковского дела  в стране  утратила традиции и опыт российских банков. Сегодня,  строя  рыночную  экономику,  мы вынуждены наверстывать упущенное.  Необходимо  в  короткие  сроки  выйти  на уровень современного мирового уровня организации банковского дела.

    Банки  выполняют   разнообразные   функции   и   вступают   в   сложные взаимоотношения между собой и другими субъектами хозяйственной жизни.

    В связи  с той важной ролью, которую  играют банки  в  экономике  страны, понятие ликвидности коммерческих  банков  становится  ключевым  моментом  их деятельности.

    Понятие ЛИКВИДНОСТЬ   коммерческого  банка  означает  возможность  банка своевременно и полно обеспечивать выполнение  своих  долговых  и  финансовых обязательств  перед   всеми   контрагентами,   что   определяется   наличием достаточного  собственного  капитала  банка,   оптимальным   размещением   и величиной  средств  по  статьям  актива   и   пассива   баланса   с   учетом соответствующих сроков.

    Таким образом, ликвидность коммерческого банка базируется на постоянном поддержании   объективно   необходимого   соотношения   между    тремя    ее составляющими — собственным капиталом банка,  привлеченными  и  размещенными им средствами путем оперативного управления их  структурными  элементами.  С учетом этого в мировой банковской  теории  и  практике  ликвидность  принято понимать как «запас» или как  «поток».  При  этом  ликвидность  как  «запас» включает  в  себя  определение  уровня   возможности   коммерческого   банка выполнять свои  обязательства  перед  клиентами  в  определенный  конкретный момент   времени   путем   изменения   структуры   активов   в   пользу   их высоколиквидных статей за счет имеющихся  в  этой  области  неиспользованных резервов.

    Ликвидность как «поток» анализируется  с  точки  зрения  динамики,  что предполагает оценку способности коммерческого банка в течение  определенного периода времени изменять  сложившийся  неблагоприятный  уровень  ликвидности или предотвращать ухудшение  достигнутого,  объективно  необходимого  уровня ликвидности   (сохранять    его)    за    счет    эффективного    управления соответствующими статьями активов  и  пассивов,  привлечения  дополнительных заемных  средств,  повышения  финансовой  устойчивости  банка  путем   роста доходов. Таким  образом,  каждый  коммерческий  банк  должен  самостоятельно обеспечивать поддержание своей ликвидности на заданном уровне на основе  как анализа ее состояния, складывающегося на конкретные периоды времени,  так  и прогнозирования результатов деятельности и проведения в  последующем  научно обоснованной  экономической  политики  в  области   формирования   уставного капитала, фондов специального назначения  и  резервов,  привлечения  заемных средств сторонних организаций, осуществления активных кредитных операций.

    Наряду с  этим, поскольку в процессе  деятельности  коммерческого  банка затрагиваются имущественные и иные  экономические  интересы  широкого  круга предприятий,  организаций,  граждан,  которые  являются   его   акционерами, вкладчиками, кредиторами, государство  в  лице  Центрального  банка  России, давшего лицензию (разрешение) на  деятельность  коммерческого  банка  и  тем самым  в  определенной  мере  поручившись  за  законность,  правомерность  и надежность его работы осуществляет надзор за его  деятельностью,  состоянием ликвидности, финансовым положением с использованием как  экономических,  так и административных методов управления.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1. Понятие ликвидности коммерческого банка

 

Понятие «ликвидность коммерческого  банка» означает возможность банка  своевременно и полно обеспечивать выполнение своих долговых и финансовых обязательств перед всеми контрагентами, что определяется наличием достаточного собственного капитала банка, оптимальным размещением и величиной средств по статьям актива и пассива баланса с учетом соответствующих сроков [10].

В  современной  экономической  литературе  термины «ликвидность»  и «платежеспособность»  иногда смешиваются  и  подменяют  друг  друга.  Действительно,  эти  понятия  схожи  по  своему  значению,  однако необходимо провести различия между данными категориями.

Под ликвидностью коммерческого  банка следует понимать способность  банка обеспечить своевременное  финансирование  своих  нужд  с  минимальными  издержками.  Ликвидность  банка  определяется сбалансированностью активов и пассивов, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных банком пассивов, а также предполагает возможность продавать ликвидные активы и приобретать денежные средства посредством различных финансовых инструментов в кратчайшие сроки и с наименьшими потерями [11].

Термин «платежеспособность» несколько шире, поскольку трактуется, как способность банка отвечать по своим обязательствам точно в  срок и в полном объеме. Ликвидность выступает как необходимое и обязательное условие платежеспособности, кроме того, платежеспособность зависит от таких факторов как политическая и экономическая ситуация в стране или регионе, состояние денежного рынка и рынка ценных бумаг, надежность клиентов банка и банков-партнеров, уровень менеджмента и диверсификация банковских продуктов и услуг и тому подобных факторов [1].

В теории финансового  анализа существует два подхода  к характеристике ликвидности. Ликвидность  можно понимать как запас или как поток. В настоящее время наиболее распространенным является первый подход – по принципу запаса (остатков). Для него характерно:    определение ликвидности на  основе  данных  об  остатках  активов и пассивов  баланса банка на определенную  дату (возможные  изменения  объема  и  структуры  активов  и  пассивов  в  процессе  банковской деятельности, т.е. внутри прошедшего периода, во внимание не принимаются); измерение  ликвидности,  предполагающее  оценку  только  тех  активов,  которые можно превратить  в ликвидные средства, и осуществляемое путем сравнения имеющегося запаса ликвидных активов с потребностью в ликвидных средствах на определенную дату (т.е. не принимаются во внимание ликвидные средства, которые можно получить на денежном рынке в виде притока доходов); оценка ликвидности только по данным баланса, относящимся к прошедшему периоду (хотя важно как раз состояние ликвидности в предстоящем периоде) [3].

Очевидно,  что  этот  подход  является  ограниченным  по  своим  возможностям  и  значению,  хотя  и необходимым. Анализ ликвидности по принципу потока (оборота) дает более глубокую оценку степени ликвидности. В этом случае анализ ликвидности ведется непрерывно (а не от даты к дате), причем не сводится к анализу баланса, появляется возможность учитывать способность банка получать займы, обеспечивать приток наличных денег от текущей  операционной  деятельности.  Подобный  анализ  предполагает  использование  более  обширной информации, в частности, данных о динамике доходов банка за истекший период, своевременности возврата займов, состоянии денежного рынка и т.д. Данный подход не получил пока большого распространения из-за неразработанности методики проведения такого анализа [3].

                 Таким образом, ликвидность коммерческого банка – это возможность использовать его активы в качестве наличных денежных средств или быстро превращать их в таковые. Банк считается ликвидным, если суммы его денежных средств, которые банк имеет возможность быстро мобилизовать из иных источников, позволяют своевременно выполнять обязательства по пассиву. Необходимо подчеркнуть, что в целях поддержания своей стабильности банк должен иметь определенный ликвидный резерв для выполнения непредвиденных обязательств, появление которых может быть вызвано изменением состояния денежного рынка, финансового положения клиента или банка партнера.

Под платежеспособностью  понимают надежность, то есть способность  в любой ситуации на рынке, а не в соответствии с наступающими сроками  платежей выполнять взятые на себя обязательства.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 2. Понятие риска ликвидности в банковской деятельности

 

Под риском понимается угроза потери части своих ресурсов, недополучение доходов или произведение дополнительных расходов в результате проведения финансовых операций (размер возможных потерь определяет уровень рискованности этих операций). Риски появляются в результате несоответствия прогнозов реально развивающимся событиям [2].

Коммерческие банки  управляют своей платежеспособностью  при помощи методов распознавания, оценки и контролирования риска потери ликвидности и платежеспособности.

Особое значение в  процессе регулирования деятельности банков имеет  управление  риском  ликвидности.  Естественно,  банкам,  как  и другим  субъектам  экономики,  необходимы  средства  в  ликвидной форме,  т.е.  такие  активы,  которые  легко  могут  быть  превращены  в денежную  наличность  с  небольшим  риском  потерь  либо  вовсе  без риска [8].

Понятию  риска  ликвидности  в  литературе  даются  различные  определения.  С  одной  стороны  риск ликвидности возникает вследствие неспособности банка своевременно выполнить все свои обязательства, не понеся при этом неприемлемые убытки, с другой стороны риск ликвидности связан с невозможностью быстрой конверсии финансовых активов в платежеспособные средства без потерь [6].

Риск управления ликвидностью имеет ценовую (риск обусловлен ценой, по которой могут быть проданы  активы, и ставкой процента, по которой  могут быть привлечены пассивыш) и  количественную составляющие (риск обусловлен расположением в банке активов, которые могут быть проданы, и возможностью на рынке приобрести средства по любой цене) [7].

Риск  ликвидности  в  большинстве  случаев  проявляется  через  два  других  риска  для  современных банков, т.е. риск по процентной ставке и риск по обменному курсу [9].

Наиболее распространенными  инструментами измерения риска  ликвидности являются срочная структура  активов  и  пассивов,  а  также  различные  коэффициенты,  характеризующие  достаточность  объема высоколиквидных  активов: коэффициенты мгновенной, текущей, долгосрочной и общей ликвидности, порядок определения  которых  и  их  нормативное  значение  регламентированы  Инструкцией  № 1 «О  порядке регулирования деятельности кредитных организаций».

Норматив мгновенной ликвидности (Н₂) представляет собой отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования и определяется по формуле

Н₂ = ЛА_м   100 % / ОВ_м,                   (1)

где ЛА_м – высоколиквидные активы; ОВ_м – обязательства до востребования.

Минимально допустимое значение норматива Н₂ устанавливается в размере 20 %. Экономический смысл этого показателя  заключается в том,  что на  каждые 10  рублей,  находящиеся на  счетах  до  востребования, коммерческие банки должны не менее 2-х рублей держать в резерве. Увеличивая значение этого показателя, Центральный Банк уменьшает возможность создания новых денег на пассивных счетах, а уменьшая – расширяет  эмиссионные возможности банков. Если значение Н₂ для коммерческого банка больше 20 %, то это означает, что  банк способен совершать текущие и предстоящие в ближайший месяц платежи.

Норматив текущей ликвидности (Н₃) представляет собой отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств банка до востребования и на срок до 30 дней

Н₃ = ЛАт   100 % / ОВ_т,                               (2)

где ЛАт – ликвидные  активы; ОВт – обязательства до востребования и на срок до 30 дней. Минимально  допустимое  значение  норматива  установлено  в  размере 70 %.  Расчет  данного  норматива позволяет регулировать активные и пассивные операции банков в интересах поддержания необходимого уровня ликвидности  их  баланса.  Фактические  значения  оценочного  показателя  могут  быть  использованы  в аналитической работе учреждений банковской системы.

Норматив долгосрочной ликвидности (Н₄) представляет собой отношение всей задолженности банку свыше года к капиталу банка, а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долгосрочным обязательствам на срок свыше года и рассчитывается по формуле

Н₄ = Кр_д   100 % / (К + ОД),                            (3)

где Кр_д – кредиты, выданные банком, в том числе в драгоценных металлах, с оставшимся до погашения сроком свыше года; ОД – обязательства банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка сроком погашения свыше года. Максимально допустимое значение норматива Н₄ устанавливается в размере 120 %.

  Учитывая вышесказанное,  понятие риска ликвидности можно  сформулировать следующим образом.

Риск ликвидности –  риск неблагоприятного изменения финансового  положения банка из-за невозможности  быстро получить платежные средства путем заимствования или продажи  активов.

Таким образом, искусство  управления банком состоит в том, чтобы обеспечить наивысшую норму прибыли на капитал, вложенный в активы, не выходя при этом за рамки принятых нормативов ликвидности. Нормативы ликвидности устанавливаются в соответствии с требованиями нормативных документов.

 

 

 

 

 

Глава 3. Оптимизация рисков ликвидности

 

Способами обеспечения  необходимого уровня ликвидности являются:    отзыв или конверсия кредитов;    продажа части портфеля ссуд и  инвестиций;    распределение  активов и пассивов путем составления  таблицы всех счетов пассивов в целях  выявления, какую  часть  каждого  вида  пассива  следует  разместить  в  ликвидные  статьи  активов  для  поддержания определенных коэффициентов ликвидности;    расширение масштабов пассивных операций по привлечению средств клиентов; выпуск обращающихся депозитных сертификатов, облигаций и т.д.;  получение займов от Центрального банка и т.д [9].

С проблемой  управления  риском  потери  ликвидности  коммерческий  банк  сталкивается  каждый  день.