Особенности синдицированного кредитования

ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

СРЕДНЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«КАЗАНСКАЯ БАНКОВСКАЯ ШКОЛА (КОЛЛЕДЖ)

ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»

 

Комиссия профессионального

Банковского цикла

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

 

По междисциплинарному курсу

«Организация кредитной работы»

 

на тему: «Особенности синдицированного кредитования»

Студентки Латыповой Айгуль Наилевны

 

Группа № 2У11

Специальность: 080110 «Банковское дело»

Руководитель: _______________ Р.У. Тихонова

 

 

 

 

 

 

 

Казань – 2014

 

 

	Введение	3
1	Понятия и особенности синдицированного кредита	6
1.1	Понятия и принципы синдицированного кредита	6
1.2	Виды синдицированного кредита	9
1.3	Участники синдицированного кредитования и их взаимодействие	11
2	Процедура организации синдицированного кредита и его отличие от других форм кредитования	15
2.1	Этапы и условия организации синдицированного кредитования	15
2.2	Способы синдицированного кредитования и его бухгалтерский учет	22
2.3	Преимущества и недостатки синдицированных кредитов перед другими формами долгового финансирования	24
3	Перспектива Российского рынка синдицированного кредита	27
3.1	Проблемы Российского рынка синдицированного кредитования пути их решения	27
3.2	Меры, необходимые для развития рынка синдицированного кредитования	31
	Заключение	33
	Библиографический список	35
	Приложение	37

 

 

Введение

 

       Актуальность темы курсовой работы обусловлена тем, что рынок синдицированных кредитов становится все более открытым для российских заемщиков. Все больше новых банков используют данные инструменты в качестве источника привлечения ресурсов, что не только дает им конкретный результат в виде полученных денежных средств, но, что более важно, помогает им выйти на мировой рынок капитала и укрепить свою репутацию.

Привлечению займа, как правило, предшествует огромная работа: получение банком удовлетворительной финансовой отчетности по международным стандартам, присвоение удовлетворительного рейтинга, наличие прозрачной структуры акционеров или собственников. Вместе с тем само получение займа говорит о признании финансового учреждения как стабильно функционирующей структуры, которой можно доверять.

Все больше российских банков обращаются к теме синдицированного кредитования, стремясь привлечь заемные средства от иностранных финансовых институтов. С каждым годом увеличивается количество российских банков, привлекших синдицированные кредиты в первый раз, что свидетельствует, во-первых, о росте доверия к российскому рынку со стороны иностранных инвесторов, а во-вторых, указывает на тот факт, что в целом размещать деньги на российском рынке для иностранцев выгодно.

Удобство синдицированного кредита для заёмщика очевидно – он получает большой кредит и при этом общается фактически лишь с одним банком – организатором сделки. С заёмщиком заключается один договор, и анализ состояния заёмщика проводится только организатором. Это существенно упрощает для заёмщика привлечение крупных ресурсов. 

Синдицированный кредит, широко распространенный в международной практике, в России пока не только является необычным для коммерческих банков видом деятельности, но и известно большинству из них только теоретически. Причина этого заключается в том, что синдицированный кредит может нормально развиваться лишь в условиях стабильной экономики, состоявшегося и надежного банковского сектора, годами и десятилетиями наработанных и многократно проверенных деловых связей между банками, инвесторами, их партнерами.

В настоящее время в России сложились условия, объективно способствующие дальнейшему развитию рынка синдицированных кредитов, как одного из эффективных механизмов, обеспечивающих необходимое кредитование промышленности с целью дальнейшего экономического роста.

Создание эффективной системы организации синдицированных кредитов в России будет способствовать многократному увеличению возможностей банковской системы в целом. Использование синдицированных кредитов позволит аккумулировать необходимые кредитные ресурсы, в частности, для осуществления крупных долгосрочных инвестиций при проектном финансировании, инвестиционном кредитовании, выдаче банковских гарантий, снизить риски банковской деятельности в стране.

Развитие рынка синдицированных кредитов будет стимулировать развитие вторичного рынка в части продажи банками своих долей в синдицированных кредитах по договорам цессии или уступки, что повысит ликвидность долговых обязательств и даст банкам возможность принимать участие в новых кредитных и иных сделках.

Актуальность и недостаточная научная и практическая разработанность вопросов связанных с синдицированным кредитом в России обусловили выбор, цель и задачи курсовой работы.

 Целями  курсовой работы являются выявление  причин, препятствующих более эффективному  развитию в России синдицированного  кредита и разработка рекомендаций  по совершенствованию системы  синдицированного кредитования. 
Для достижения указанных целей были поставлены следующие задачи:  
–дать понятие синдицированного кредитования,

-раскрыть  виды и особенности синдицированного  кредита 
–рассмотреть нормативно-правовые основы синдицированного кредитования,

-выяснить  проблемы существования синдицированного  кредита в России  
–обозначить перспективы синдицированного кредитования в России.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1 Понятия и особенности синдицированного кредита

 

1. Понятия и принципы синдицированного кредита

При переходе к рыночным отношениям возникает необходимость объединения деятельности банков в различных секторах рынка и особенно в сфере кредитных отношений. Цели создания объединений носят самый разнообразный характер, но всегда они связаны либо с проведением финансирования крупномасштабных мероприятий, с сокращением риска по банковским операциям, либо с решением задач, которые не под силу решить одному банку. В рамках такого объединения риск, связанный с долгосрочным кредитованием, распределяется между участниками, что позволяет банкам-членам поддерживать свои ликвидные резервы на более низком уровне.

Особое место в таких объединениях принадлежит банковским консорциумам, которые создаются для осуществления на совместной основе кредитных, гарантийных или иных кредитно-финансовых операций.

Создание банковских консорциумов, как правило, преследует цели: увеличение масштабов операций путем привлечения дополнительных ресурсов, распределение рисков, сохранение определенного уровня ликвидности. Существенной мотивацией консорциальных объединений является возможность участвовать в престижной консорциальной сделке, налаживания деловых контактов, поиска новых партнеров, решения стратегических задач банка.

Консорциум представляет собой временное объединение на договорной основе различных коммерческих единиц, в том числе и банков, Для осуществления какого-либо проекта.

В некоторых случаях консорциальные образования могут действовать на бесприбыльной основе, не имея целью получение прибыли. Они создаются для координации деятельности на различных сегментах финансовых рынков (например, Межбанковский информационный консорциум на рынке МБК).

"Синдикат" в переводе с  латинского означает "поверенный, представитель" и представляет  собой одну из форм объединения  организаций для выполнения общей  коммерческой деятельности при  сохранении юридической самостоятельности  и независимости. В общих чертах  синдицированное кредитование можно  обозначить как разновидность  банковского кредитования, имеющего  некоторые особенности: заемщик - одно  юридическое лицо, а в роли  кредитора выступают несколько  банков, объединяющих свои средства (т.е. образующих синдикат) для предоставления синдицированного кредита.

Синдикат состоит из финансовых институтов, с помощью которых происходит финансирование заемщика. В российской практике в банковском синдикате принято выделять следующих участников: 
1)ведущий банк-организатор. Организатор берет на себя весь процесс привлечения участников, выдачи и обслуживания синдицированного кредита, готовит документацию (в том числе так называемый информационный меморандум о заемщике), предлагает другим банкам войти в синдикат, ведет с ними переговоры. Организатор должен быть одним из крупнейших кредиторов - это означает, что банк уверен в надежности заемщика и будет служить дополнительной гарантией для остальных участников синдиката;

2)банки-участники - другие (кроме организатора) члены банковского синдиката. Каждый банк синдиката действует независимо от других банков в рамках своих полномочий по отношению к заемщику. Если один из банков-членов синдиката не может выполнить свои обязательства, то другие банки не несут ответственность за этот банк;

3)заемщик. Заемщик является одним из основных участников синдицированного кредита, им может быть как крупная корпорация, так и кредитная организация (банк).

Для достижения цели – финансирование реализации намеченных инвестиционных, экологических, социальных, научно-технических или иных программ – консорциум либо прекращает свою деятельность, либо заключает новый консорциальный договор. Деятельность консорциума строится на принципах совместного долевого финансирования в соответствии с принятым обязательствам организаций-учредителей, а также материальной ответственности за их невыполнение или надлежащее исполнение.

Основные черты синдицированного кредита:

кредиторами являются несколько банков одновременно;

• единство документации - все заключаемые в рамках кредита договоры являются многосторонними, подписываются всеми кредиторами и заемщиком без возможности заключения соглашений на двусторонней основе;
• равноправие кредиторов - ни один из банков не имеет преимуществ по взысканию задолженности, а все средства, поступающие для погашения кредита или от реализации обеспечения, делятся между ними пропорционально предоставленной каждым сумме;

Синдицированное(консорциальное) кредитование базируется на следующих основных принципах:

• совместная ответственность - когда пул кредиторов выступает по отношению к заемщику как единая сторона. Кредиторы несут совместную ответственность перед заемщиком, а он - перед всеми ними одновременно;
• равноправие кредиторов - когда ни один из банков не имеет преимуществ по взысканию долга, а все средства, поступающие для погашения кредита или от реализации обеспечения, делятся между ними пропорционально предоставленной каждым сумме;
• единство документации - когда все заключаемые в рамках кредита договоры и соглашения являются многосторонними, подписываются всеми кредиторами и заемщиком без возможности заключения сепаратных соглашений;
• единство информации - когда вся информация, относящаяся к синдицированному кредиту, должна быть известна и всем кредиторам, и заемщику. Обмен информацией осуществляется через банк-агент, который обеспечивает ею всех участников сделки.

 

2. Виды синдицированного кредита