Сущность
и значение финансово-промышленных групп
Финансово-промышленная группа
(ФПГ)- это форма организационного объединения
возможностей общества и государства
для решения задач особой важности - промышленных,
социальных и др. Достигается это путем
интеграции производства и финансов на
основе новейших достижений науки и техники.
Концентрация в одно целое трудовых, материальных,
денежных и интеллектуальных ресурсов
и направление их совокупности на достижение
определенной цели как правило быстро
приводит к прогнозируемому результату.
Нынешние ФПГ имеют дальних
предшественников в российской истории
и мировой экономической практике. В XIX
- начале XX российские банкиры, промышленники
и купцы нередко оказывали целенаправленную
финансовую помощь отечественным ученым,
тем самым фактически интегрируя производство,
денежные средства и науку. В годы советской
власти освоение космоса и нефтегазоносных
территорий, крупнейшие прорывы в науке,
технике, и укреплении обороноспособности
страны, были совершены именно благодаря
одновременному сосредоточению и организационному
объединению усилий промышленности и
ученых при надлежащем финансировании.
В СССР формы подобного объединения не
назывались ФПГ, но в сущности являлись
таковыми.
Значение ФПГ в современной
России детерминируется следующими факторами.
В первую очередь, это появление различных
форм собственности. В настоящее время
функционируют миллионы юридических лиц
различных организационно-правовых форм,
которые работают на принципах хозяйственной
самостоятельности. Это порождает изоляцию
хозяйствующих субъектов, разрыв экономических
связей. Резко снизилась экономическая
роль государства. Для государства и самих
предпринимателей становится все более
очевидным, что хозяйствующие субъекты
не в состоянии в одиночку, без прочных
контактов между собой и поддержки государственных
органов, решить не одну серьезную проблему,
успешно выдержать конкуренцию на внутреннем
и внешнем рынках. Как следствие, и государство,
и предприниматели оказались объективно
заинтересованными в наличие объединений
типа ФПГ.
ФПГ компенсируют и недостатки
экономического развития, вызванные интенсивным
созданием малых предприятий. Малым предприятиям
не под силу обеспечивать научно-технический
прогресс, осуществлять масштабные хозяйственные
проекты. Деловые же контакты с ФПГ позволяют
им осваивать новейшую технику и технологию
и иметь надежный рынок сбыта своих товаров.
Еще одна причина кроется в российской
банковской системе. Многие коммерческие
банки, возникшие на волне экономической
реформы и накопившие значительные денежные
средства ищут теперь надежные каналы
их прибыльного использования. Взгляды
банкиров-предпринимателей все чаще обращаются
в сторону производства, которое, в свою
очередь, крайне нуждается в финансовой
подпитке. Организационно объединить
интересы и тех и других способны ФПГ.
По структуре участников современные
ФПГ напоминают холдинг. В их состав наряду
с предприятием материального производства
(промышленности, строительства, транспорта
и др.) входят финансовые организации,
прежде всего банки. При их формировании
в качестве главной ставится задача объединения
банковского капитала и производственного
потенциала. При этом основным доходом
банка, входящего в ФПГ, должны быть дивиденды
от повышения работы производственных
предприятий, а не процент по кредитам.
Банки и предприятия - участники отдельных
ФПГ вправе входить в состав неограниченного
числа других объединений. За результаты
деятельности ФПГ, в состав которой входит
данное предприятие или банк, они отвечают
лишь в пределах своих конкретных взносов
и обязательств. Поэтому ФПГ с учетом их
прямых и опосредованных связей порой
охватывают огромный сектор экономики
отдельных стран и мирового рынка.
Специалисты в области хозяйственного
менеджмента полагают, что растущее влияние
и увеличение масштабов деятельности
крупных диверсифицированных объединений
типа ФПГ связаны с развитием системы
корпоративного планирования и управления
экономикой, характерной для любой индустриально
развитой хозяйственной системы. Именно
такого рода объединения являются локомотивами
экономического роста.
Работа по созданию ФПГ является
комплексной, затрагивающей деятельность
федеральных органов исполнительной власти
и органов исполнительной власти субъектов
РФ, промышленных предприятий, научно-исследовательских
институтов, финансово-кредитных организаций,
разнообразных коммерческих структур.
При этом создатели ФПГ должны решить
ряд проблем. К основным из них относятся:
подбор заинтересованных потенциальных
участников, нахождение способов гармонизации
их экономических интересов в рамках совместной
деятельности; формирование единой стратегии
поведения на товарных рынках; формирование
достаточного начального капитала; разработка
эффективного механизма наращивания собственного
капитала; выбор оптимальных форм и методов
руководства совместной деятельностью.
ФПГ различаются по
формам производственной интеграции (вертикальная,
горизонтальная, конгломерат); отраслевой
принадлежности (межотраслевые, отраслевые);
масштабам деятельности (международные,
республиканские, региональные); степени
диверсификации (многопрофильные, монопрофильные).
Участники ФПГ обычно объединяются вокруг
промышленного предприятия, коммерческого
банка, торговой фирмы.
Совокупность юридических
лиц, образующих ФПГ, приобретают статус
ФПГ по решению уполномоченного государственного
органа о ее государственной регистрации.
Высший орган управления
ФПГ - совет управляющих, включающий представителей
всех участников ФПГ.
Постоянно действующим
органом, специально созданным для ведения
общих дел ФПГ, является ее центральная
компания, которая осуществляет следующие
функции:
выступает от имени
участников ФПГ в отношениях, связанных
с ее созданием и деятельностью, и несет
ответственность за общие дела группы;
ведет сводные (консолидированные)
учет, отчетность и баланс ФПГ;
готовит ежегодный
отчет о деятельности ФПГ;
выполняет в интересах
участников ФПГ отдельные банковские
операции в соответствии с законодательством
РФ о банках и банковской деятельности.
Наиболее ярко в деятельности
ФПГ выделяются два аспекта. Первый характеризует
гражданско-правовую ответственность
участников группы. По обязательствам
центральной компании, возникшим в результате
участия в деятельности ФПГ, ее участники
несут солидарную ответственность. Особенности
исполнения солидарной обязанности устанавливаются
договором о создании ФПГ.
Второй аспект связан
со сводным учетом в ФПГ. В случаях и в
порядке, установленных законодательством
РФ о налогах, договором о создании ФПГ,
ее участники, занятые в сфере производства
товаров, услуг, могут быть признаны консолидированной
группой налогоплательщиков, а также могут
вести сводные (консолидированные) учет,
отчетность и баланс ФПГ.
Государство играет
все возрастающую роль в отношении ФПГ.
К конкретным предпосылкам,
обусловливающим актуальность формирования
ФПГ в приоритетных для России направлениях
развития промышленного комплекса можно
отнести: необходимость соединения процессов
приватизации, демонополизации и структурной
перестройки промышленности; острую потребность
в создании новой системы инвестирования
промышленности, в формировании интегрированных
структур, способных к саморазвитию в
условиях рынка4 рост количества коммерческих
банков и торговых фирм, являющихся потенциальными
инвесторами промышленности, а также увеличение
их финансовых активов4 сложность и недостаток
выхода отечественных предприятий на
внешний рынок; потерю значительной доли
внутреннего товарного рынка России из-за
появления на нем продукции крупных зарубежных,
в том числе транснациональных, компаний.