К чему привел Мировой экономический
кризис 2008
Последствия мирового коллапса
ощущаются в мире до сих пор, какие-то страны
пострадали больше, какие-то меньше (см.
рисунок), однако смело можно говорить
о «перезагрузке» глобальной экономики
вследствие ее очистки от слабых звеньев
(т.н. процесс делевериджа).
Из-за кризиса ликвидности Коммерческие
банки резко свернули программы по кредитованию
физических лиц, которые долгое время
не имели возможности приобретать автомобили
в кредит. В результате этого пострадали
крупнейшие авто-производители, вынужденные
сворачивать производство новых авто.
Обвал фондового рынка привел
к миллиардным убыткам огромного числа
инвесторов, цены на сырьевые товары сильно
сократились, это дало негативный эффект
для компаний сырьевого сектора – нефтегазовых,
металлургических, пищевых, текстильных
и прочих. Мировой экономический кризис
2008 послужил началом рецессии в Еврозоне,
финансовые проблемы которой продолжают
сыпаться вплоть до 2013 года.
Мировой финансовый кризис 2008-го
года (иногда называют «великая рецессия»)
— это финансово-экономический кризис,
проявившийся в сентябре — октябре 2008
года в форме очень сильного ухудшения
основных экономических показателей в
большинстве развитых стран, и последовавшая
в конце того же года глобальная рецессия.
Предшественником финансового
кризиса 2008 года был ипотечный кризис
в США, первые признаки которого появились
в 2006 году в форме снижения числа продаж
домов и в начале 2007 года переросли в кризис
высокорисковых ипотечных кредитов. Довольно быстро проблемы
с кредитованием ощутили и надёжные заёмщики. Летом 2007 года постепенно
кризис из ипотечного начал трансформироваться в
финансовый и затронул не только США. Начались
банкротства крупных банков, спасение банков со стороны национальных
правительств. Котировки на фондовых рынках резко снизились
в течение 2008 года и в начале 2009 года. Для
компаний существенно сократились возможности
получения капиталов при размещении ценных
бумаг. В 2008 году кризис приобрёл мировой
характер и постепенно начал проявляться
в повсеместном снижении объёмов производства,
снижении спроса и цен на сырьё, росте
безработицы.
Возникновение кризиса 2008 года связывают
со следующими факторами:
дисбалансы международной торговли
и движения капиталов.
обесценение доллара США на протяжении
2002—2008 годов породило уменьшение его
использования рядом стран в качестве
резервной валюты, и даже попытки перехода
на другие валюты в международных расчетах,
что привело к возникновению кризисных
явлений в отдельных сферах экономики
США, перегреву экономик в других странах
и аномальному ценообразованию на товарных
рынках.
общей цикличностью экономического
развития;
перегревом кредитного рынка и явившегося
его следствием ипотечного кризиса;
высокими ценами на сырьевые товары
(в том числе, нефть);
перегревом фондового рынка;
Десять
фактов о финансовом кризисе в России
в 2008 году
1. Резкое падение
биржевых индексов РТС и ММВБ начавшееся в
мае 2008 года. Из-за мирового кризиса российские
индексы упали на 70%.
2. Принятие Федерального
Закона "О дополнительных мерах
по поддержке финансовой системы
Российской Федерации", подписанного
Дмитрием Медведевым 14 октября 2008 года.
3. 15 октября вступили
в силу поправки в статью 11
ФЗ "О страховании вкладов физических
лиц в банках РФ". Поправками
гражданам гарантировалось страхование
100% суммы вкладов, не превышающих
700 тысяч рублей, при наступлении
страхового случая.
4. Индекса деловой
активности в сфере услуг (индекс
Менеджеров по снабжению) показал
первое за всю историю снижение
и опустился ниже критической
отметки. Кризис в России
2008 года ударил по товарообороту,
разорвал многие логистические цепочки.
5. Агентство Fitch снизило
суверенный рейтинг России до «негативного».
Посчитав, что мировой кризис докатился и до России.
6. Правительство
распечатало ЗВР и направило
их на поддержание ликвидности
банков и в ВЭБ для выплаты
долгов российских компаний. За
сентябрь-октябрь ЗВР сократись
на 100 млрд. долларов.
7. Правительство
объявляет о плавной девальвации рубля по отношению к бивалютной
корзине. К концу 2008 года курс рубля по
отношению к доллару снизился на 11%. Правительство
фактически признало существование кризиса в экономике
России, а ЦБ вынужден расширять
валютный коридор из-за нехватки наличности.
8. Агентство по
ипотечному жилищному кредитованию
(АИЖК) создало фонд помощи тем,
кто не сможет из-за сокращения
или резкого снижения доходов
по причине финансового кризиса
в России выплачивать кредит
по ипотеке.
9. Премьер-министр
Путин пообещал помочь гражданам
выплатить кредиты на автомобили,
выпущенные в России. Правительство
собирается компенсировать две
третьих процентной ставки ЦБ.
10. Опубликован список
295 компаний, которым будет оказана
финансовая помощь со стороны
государства в случае их тяжелого
положения из-за финансового кризиса
в России.
Причины
кризиса в России
Понятно, что кризис
2008 года в России не возник сам по себе.
На то были определенные причины как внутри
страны, так и за ее пределами. Однако по
нашему мнению, внешние причины кризиса
2008 года оказали большее
действие на финансовую систему, чем внутренние.
Внешние причины финансового
кризиса в России: резкое падение цен на
нефть с почти 150$ до 40$ за баррель. Финансовая катастрофа
в США и последовавшая за
ней цепная реакция по всему миру. Мировой
кризис ликвидность, ограничивший доступ
российских компаний к дешевым иностранным
кредитам.
Внутренние причины
финансового кризиса в России. Сильная
зависимость экономики России от цен на
энергоносители (нефть и газ). Экономика
России ориентированная на экспорт сырьевых
товаров столкнулась с ситуацией, когда
спрос и цены на сырье упали. Банковская
система так и не набрала силу, Сбербанк является фикически
монополистом на рынке банковских услуг,
большая часть , населения страны не стремиться
хранить деньги в банках, тем более в банках,
которые являются коммерческими. Система
стоящая на 2-3 банках(Сбербанк, ВЭБ, Газпромбанк)
очень зависима от этих монопольных банков,
причем эти банки контроилруются гсударством
в большой степени.
Масло в огонь добавило
действия властей в отношении к бизнесу
(Мечел, ТНК-BP), вмешательство России в
грузино-осетинский конфликт. Резкий отток
иностранного капитала в августе-сентябре
2008 года. Так же, ситуацию осложнила слабая
банковская система, что вызвало кризис
ликвидности и банковский кризис в России.
После чего предприятия перестали получать
доступ к дешевым кредитам. Усугубили
финансовый кризис в России долги корпораций,
которые сравнимы с ЗВР.
Последствия
финансового кризиса для России
Последствия финансового
кризиса могут быть самыми разными, кризис
вызовет как положительные, так и отрицательные
изменения в экономике. Теперь уже ясно,
что будет снижение доходов населения.
Снижение курса рубля по отношению к другим
валютам, то есть девальвация рубля (резкая
или плавная). Происходит замещение частного
капитала государственным.
Из-за финансового кризиса
в России в 2008-2009 годах правительство уже
пошло на сокращение государственных
проектов в области инфраструктуры и строительства.
Крупнейшие компании сокращают свои инвестиционные
программы. Кризис коснулся уже каждого
предприятия и каждого сотрудника, предприятия
сокращают рабочий день и рабочую недели.
Некоторые компании проводят сокращение
персонала. Банки подняли ставки по кредитам,
сворачивают ипотечные программы.
Из положительных моментов
последствий финансового кризиса в России
можно выделить оздоровление экономики,
оживление предпринимательской инициативы,
замещение импортных товаров - отечественными.
Разорение неконкурентоспособных предприятий
и развитие более эффективных и жизнеспособных.
Повышение уровня конкуренции и как следствие,
снижение цен на некоторые товары. Кризис
в России уже вызвал снижение цен на бензин,
на недвижимость и землю, сдувание многих
пузырей на разных рынках. Что будет дальше,
могут сказать эксперты по финансовому
кризису.
Прогнозы экспертов по финансовому
кризису в России
Прогнозы экономистов по кризису
в России.
Михайл
Хазин президент компании
экспертного консультирования "Неокон":
"Кризис сильно изменит
и уже начинает менять
структуру цен, да и
структуру потребления.
И я не исключаю, что
семьям и среднего достатка
придется ограничивать
потребление, будь-то
бензиновое или продовольственное."
Евгений Ясин научный руководитель
Высшей школы экономики, профессор: "В
России есть возможность выбраться из
этой ситуации быстро, может, за год, но
с определенными потерями...У
нас в торговле ограниченная
роль. И в этом наше счастье,
мы не попали в эпицентр
урагана. В результате
сегодня мы имеем все
шансы, чтобы выбраться
из кризисной ситуации...Если мы согласимся,
что темпы экономического роста снизятся,
а государственные расходы значительно
сократятся, чтобы снизитьинфляцию,
то все проблемы будут
решены"
Михаил Делягин директор
Института проблем глобализации:"Я боюсь,
что это надолго и никто не знает насколько,
большая часть бизнеса еще не поняла, что
происходит"
Линдон
Ларуш крупнейший американский экономист:
"Невозможно дать простой прогноз, события
могут развиваться по-разному. Например,
крупные долларовые инвесторы, такие как
Китай и другие страны, начнут менять валюту.
В том числе и Россия будет пытаться налаживать
более тесное сотрудничество с Европой
и другими странами. Деньги будут выводиться
из долларовой зоны. И это исключительно
защитная мера — весь мир в курсе стремительного
обвала доллара. Некоторые страны предпочтут
комбинацию различных валют, а не только
доллары. "
Причины и последствия мирового
финансового кризиса в России
Ни для кого не секрет, что 2008 год вошел
в историю, как период серьезного мирового
кризиса, в котором, помимо прочих стран,
пострадала и Россия. Ситуация, сложившаяся
в стране, на протяжении нескольких лет
беспокоит не только государственных
деятелей, но и рядовых граждан, ощутивших
на себе последствия кризисных явлений.
Причины российского кризиса лежат за
пределами страны, причем формировались
они постепенно. Ситуация, сложившаяся
в США, охватила всю Европу и уверенными
шагами вошла в Россию.
В Соединенных Штатах кризис начался с
огромного количества ипотечных кредитов,
которые американские банки стремительно
выдавали с целью получения сверхприбыли.
Как результат - превращения большинства
заемщиков в должников, рынок США очень
скоро стал наполняться неликвидной недвижимостью.
Это и стало причиной банкротства большинства
банков и прочих кредитных организаций.
Обстановка в США, вызвавшая бурную реакцию
со стороны экономик практически всех
стран, постепенно накалялась. Не смогла
не отреагировать на происходящие в мире
процессы и Россия, поскольку кризис отрицательно
сказался на возможности получения дешевых
межбанковских иностранных кредитов,
заметно сократились объемы экспорта,
повысились проценты
по вкладам. Кроме того, цена на
нефть упала со 150 до 40 долларов за баррель,
что привело к резкому снижению доходов
государства.
Конечно, помимо внешних факторов, развитию
кризиса способствовали и внутренние
причины. В 2008 году на территории всей
России начали снижаться биржевые индексы
РТС и ММВБ. К сегодняшнему дню они упали
на 70 %. Кроме того, процесс оттока инвестиций
из страны начался после грузино-осетинского
конфликта, в котором Россия принимала
активное участие.
Последствия кризиса в России:
- девальвация национальной валюты – в
стране ожидается инфляция и подорожание
цен на услуги и продукты;
- свертывание объемов промышленного производства
– с целью сокращения издержек, предприятия
прибегают к массовым увольнениям сотрудников;
- проблемы в банковской сфере;
- снижение цен на землю и недвижимость.
Однако, помимо отрицательных сторон,
любой кризис имеет и положительные аспекты.
Кризис – это своеобразный катализатор
проблем, которые существуют в системе.
А потому при их обнаружении, в результате
«естественного отбора», можно наблюдать
оздоровление экономики – на рынке остаются
лишь сильнейшие.
Основной причиной финансового
кризиса 2008 года в России, также как и причиной
мирового кризиса, явилась интеграция
российской экономики в мировую экономику.
Общеизвестным является факт, что события
за рубежом влияют на стоимость российских
облигаций, акций, на развитие экономики,
на доходы населения.
Если говорить о причине экономического
кризиса в мире, то можно назвать несколько
причин.
Первой причиной кризиса можно
назвать финансовый крах в США.
Второй причиной финансового
кризиса является обвал цен на нефть.
Третьей причиной современного
финансового кризиса являются политические
конфликты последнего времени, в частности
конфликт с Грузией. Именно после этого
конфликта, причины экономического кризиса
стали особенно сильно ощущаться, так
как произошло самое существенное падение
котировок.
Днем начала финансового кризиса
в России можно с уверенностью считать
тот день, когда биржевые индексы России
стали катастрофически падать. Произошло
это 19 мая 2008 года. А уже к концу июля месяца
их падение стало равносильно полному
обвалу. Можно сказать это послужило первой
причиной современного финансового кризиса
в России.
Но было бы неверным говорить
только лишь об этих причинах кризиса
в России. К примеру, Украина с Грузией
не воевала, но там результат фондовых
индексов хуже российского, хоть и приобретает
она нефть задешево. Значит, дело не только
в фондовом индексе.
Российские аналитики первостепенной
причиной мирового кризиса считают отток
капитала, а также кризис ликвидности.
Кризис кредитов в США тоже является причиной
российского финансового кризиса. После
прихода к власти Дмитрия Медведева в
Россию потекли рекой инвестиции. Нападение
на британскую сторону в совместном предприятии
ТНК-BP, слова Владимира Путина в адрес
директора компании "Мечел" посеяли
в рядах инвесторов панику. И в завершение
- осетина - грузинский конфликт и позиция
России в этом вопросе.
И все это накладывается на нестабильность
рынка, все это происходит на фоне продолжающегося
падения цен на "черное золото".А.
Кудрин 16 сентября уже открыто говорит
о том, что если нефть будет стоить меньше,
чем 70 долларов за баррель, то образуется
дефицит федерального бюджета.
Нельзя не вспомнить еще об одной
причине кризиса в России: на октябрь 2008
года внешний долг российских компаний
- 527 млрд. долларов; только в четвертом
квартале 2008 года российские компании
должны рассчитаться с зарубежными инвесторами,
выплатив последним по кредитам 47,5 млрд.
долларов По данным ЦБ..