Виды валютных операций

Использование инкассовой формы расчетов в определенной степени выгодно экспортеру, поскольку банки защищают его право на товар до его оплаты. Выгодно и импортеру, т.к. он оплачивает действительно поставленный товар. Недостатком является довольно длительная продолжительность пересылка документов от одного банка к другому. Это может занимать от нескольких недель до месяца.

Аккредитивная форма расчетов.

 

Аккредитив представляет собой  условное денежное обязательство, принимаемое банком (банком-эмитентом) по поручению плательщика, произвести платежи в пользу получателя средств по предъявлению последним документов, соответствующих условиям аккредитива, или предоставить полномочия другому банку (исполняющему) произвести такие платежи.

Аккредитив может быть предназначен для расчетов только с  одним поставщиком. Срок действия аккредитива банковскими правилами не регламентируется, а устанавливается в договоре между поставщиком и покупателем. При данной форме расчетов платеж совершается по месту нахождения поставщика. В отличие от других форм безналичных расчетов, аккредитивная форма гарантирует платеж поставщику либо за счет собственных средств покупателя, либо за счет средств его банка.

Банками могут открываться следующие  виды аккредитивов:

• покрытые (депонированные) и непокрытые (гарантированные);
• отзывные и безотзывные.

Покрытым считается аккредитив, при котором плательщик предварительно депонирует средства для расчетов с поставщиком. В этих случаях банк плательщика (банк-эмитент) списывает средства с расчетного счета плательщика и переводит их в банк поставщика (исполняющий банк) на отдельный счет. Депонирование средств в банке поставщика может быть произведено и за счет ссуды, полученной плательщиком в банке-эмитенте. В отечественной банковской практике не предусмотрено выставление аккредитива частично за счет собственных средств покупателя и частично за счет ссуды банка, т. е. по конкретному аккредитиву может быть использован только один источник платежа.

Непокрытый аккредитив — это  аккредитив, по которому платежи поставщику гарантирует банк. В этом случае плательщик обращается в свой банк с ходатайством выставить для него гарантированный аккредитив. Указанное ходатайство банк-эмитент удовлетворяет, как правило, в отношении платежеспособных, первоклассных клиентов и при условии установления между ним и исполняющим банком прямых корреспондентских отношений. При открытии гарантированного аккредитива банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать платежи по аккредитиву в пользу поставщика — получателя средств со своего корреспондентского счета в этом банке.

Каждый аккредитив должен ясно указывать, является ли он отзывным или безотзывным. При отсутствии такого указания считается, что аккредитив отзывной. Особенность отзывного аккредитива в том, что он может быть изме-

135

 

нен или  аннулирован банком-эмитентом (по письменному распоряжению плательщика) без предварительного согласования с поставщиком. Однако исполняющий банк обязан оплатить документы, выставленные поставщиком и принятые его банком, до получения последним уведомления об изменении или аннулировании аккредитива.

Безотзывной аккредитив не может быть изменен или аннулирован  без согласия поставщика, в пользу которого он открыт.

Использование аккредитивной формы  расчетов предусматривается в основном договоре между плательщиком и поставщиком, где, в частности, оговариваются: конкретные условия расчетов по аккредитиву, срок его действия, вид аккредитива и способ его исполнения, наименования банков плательщика и поставщика, перечень документов, против которых производится оплата, и

др.

Для получения денежных средств по аккредитиву поставщик после отгрузки товаров представляет в исполняющий банк реестры счетов, отгрузочные и другие предусмотренные условиями аккредитива документы. Указанные документы должны быть представлены в пределах срока действия аккредитива. Исполняющий банк обязан проверить соответствие представленных документов условиям аккредитива, правильность оформления реестра счетов, соответствие подписей и печати получателя средств, заявленным в карточке, образцам подписей и оттиска печати.

Выплаты по аккредитиву наличными деньгами не допускаются.

Закрытие  аккредитива в исполняющем банке  производится:

• по истечении срока аккредитива (в сумме аккредитива или его остатка);
• по заявлению поставщика об отказе от дальнейшего использования аккредитива до истечения срока его действия, если возможность такого отказа предусмотрена условиями аккредитива. В этом случае банку-эмитенту посылается уведомление исполняющим банком;
• по распоряжению плательщика о полном или частичном отзыве аккредитива, если такой отзыв возможен по условиям аккредитива. Неиспользованная или отозванная сумма покрытого аккредитива подлежит возврату исполняющим банком платежным поручением банку-эмитенту на тот счет, с которого депонировались средства

ВАЛЮТНЫЕ РИСКИ

Валютный риск или риск курсовых потерь представляет собой возможность денежных потерь в резких колебаниях валютных курсов. Для обслуживания финансируемых операций между странами, нуждающимися в осуществлении расчетов по торговым сделкам существуют валютные рынки. Его участниками являются маркет - мейкеры, банки, промышленные компании, инвестиционные фонды, частные клиенты, центральные банки, брокеры. Маркет-мейкеры осуществляют котировку курсов валют для всех участников рынка постоянно. Банки котируют валюту только для своих кли-

136

 

ентов, но не для других банков, Центральные  банки занимаются валютным регулированием, надзором и валютным контролем.

Валютный  рынок - это отношения не только между  банками и их клиентами, главное, что на нем противостоят денежные единицы друг другу в виде записей на корсчетах. Валютный рынок представляет межбанковский рынок т.к. в ходе межбанковских операций непосредственно формируется курс валюты. Для обслуживания валютного рынка вводится понятие валютный курс - это стоимость одной валюты выраженная в определенном количестве другой. Для точного его определения применяются прямые и косвенные котировки. При прямой котировке к единице национальной валюты приравнивается определенное количество иностранной валюты. При косвенной, к единице иностранной валюты приравнивается определенное количество национальной валюты. Котировка валюты для торгово-промышленной клиентуры базируется на кросс-курсе - это соотношение между двумя валютами , которое вытекает путем приравнивания к третьей.

Все совершаемые операции связаны с возникновением валютного  риска, который может привести банки, как к дополнительным доходам, так и к убыткам.

Валютные риски структурируются  следующим образом: -коммерческие; -конверсионные; -трансляционные; -форфейтинговые;

Коммерческие риски  связаны с нежеланием или с  невозможностью должни-ка(гаранта) рассчитаться по своим обязательствам.

Конверсионные риски - это риски валютных убытков  по конкретным операциям, когда стоимость активов и пассивов может меняться из-за валютного курса. Кроме того данный риск возникает из-за неопределенности выбора наиболее стабильной и устойчивой валюты.

Трансляционный  риск - это бухгалтерские риски  возникают при переоценке активов и пассивов баланса ( пересчет может возникать по методу трансляции т.е. по текущему курсу на дату пересчета.

Риски форфетирования- возникают, когда форфетер ( это обычно банк) берет на себя все риски экспортера без права регресса

Валютная  политика

Валютная политика - это составная часть экономической политики государства в целом и внешнеэкономической политики в частности; совокупность экономических, правовых и организационных мероприятий, осуществляемые государством в сфере валютных отношений.

Валютная  политика страны проводится ее правительством, ЦБРФ, центральными, финансовыми органами.

Задачи валютной политики:

1.     Укрепление валютно-финансового положения России;

137

 

2. Восстановление платежеспособности и кредитоспособности России (это важные показатели, характеризующие экономику страны);
3. Приостановление бегство капитала за границу (за счет импорта и бартера в основном);
4. Привлечение иностранного капитала на выгодных для России условиях;
5. Противодействие долларизации страны (то есть во всех странах должна иметь хождение только национальная валюта);
6. Укрепление российского рубля (проблема курса национальной валюты по отношению к иностранной валюте);
7. Переход конвертируемости рубля (внутренний и внешний);

138