Роль кредита в управлении экономикой

     Практика  казахстанских банков в этой сфере  финансовых услуг вселяет определенную надежду на то, что эти проблемы носят временный характер и найдут свое разрешение в недалеком будущем. Темпы роста объемов потребительского кредита в Казахстане позволяют говорить о росте доверия населения к кредитным продуктам. Позитивный опыт накапливается и самими банками. Можно надеяться, что указанные факторы в ближайшие годы приведут к созданию в Казахстане стабильного рынка кредитования.

     2.2 Анализ воздействия кредита на развитии экономики Казахстана

 

     Результаты ежеквартального  обследования банков «Состояние и прогноз параметров кредитного рынка», проведенного Национальным Банком Республики Казахстан в январе 2011 года, в целом свидетельствуют о постепенном восстановлении банковского кредитования. В секторе корпоративного кредитования продолжается умеренный рост спроса на кредитные ресурсы со стороны нефинансовых организаций. В сегменте розничного кредитования тенденция роста спроса со стороны населения сохранилась, однако темпы роста несколько снизились. Отдельные банки предполагают постепенное восстановление качества совокупного кредитного портфеля.

     Рассмотрим  рынок кредитования корпоративного сектора.

     В 4-м квартале 2010 года продолжился  умеренный рост спроса на кредитные  ресурсы со стороны корпоративного сектора (рисунок 8).

     

Рисунок 8 - Изменение спроса на кредитные ресурсы 
 
 

     В исследуемом периоде 45% банков отметили увеличение спроса, чуть более 50% респондентов отметили неизменность спроса. Нефинансовые организации продолжают привлекать банковские займы преимущественно для рефинансирования действующей задолженности и финансирования оборотного капитала. Кроме того, увеличились объемы привлечения кредитных ресурсов предприятиями для приобретения основного капитала.

     Также банками отмечается, что рост спроса на займы со стороны предприятий  – заемщиков обеспечивается за счет снижения объемов использования  таких источников, как выпуск собственных ценных бумаг, займы в других банках и небанковских организациях. В качестве главного критерия роста спроса на кредитные ресурсы со стороны корпоративного бизнеса банками отмечается изменение процентных ставок.

     В 1-м квартале 2011 года преобладающая часть банков прогнозирует дальнейший рост спроса на кредитные ресурсы при общем замедлении его темпов. Так около 58% респондентов ожидают увеличения спроса и 39% банков предполагают, что он останется неизменным.

     2. По оценкам банков, продолжает наблюдаться преимущественный спрос со стороны юридических лиц на кредиты в национальной валюте тенге (рисунок 9).

     

     Рисунок 9 - Изменение валюты займов в разрезе срокам по ним 

     Это объясняется, с одной стороны, нежеланием клиентов банков увеличивать свой валютный риск за счет привлечения финансовых средств в иностранной валюте, а, с другой стороны, ужесточением условий со стороны банков из-за повышения требований регулирующего государственного органа по займам, предоставляемым в иностранной валюте.

     Также на спрос на валютные займы влияет освоение средств по различным индустриально-инновационным  программам, которые предоставляется  исключительно в национальной валюте тенге.

     В целях управления кредитным риском банки не заинтересованы в существенном наращивании ссудного портфеля. Банки достаточно высоко воспринимают риски (такие как отраслевые риски, изменение стоимости залогового обеспечения, изменение доли высокорискованных займов в ссудном портфеле, финансового состояния крупнейших заемщиков). Как следствие банками была незначительно ужесточена кредитная политика (рисунок 10), особенно в части повышения маржи по наиболее рисковым видам кредитования, ужесточению требований по залоговому обеспечению.

Рисунок 10 - Изменение кредитной политики 

     С другой стороны, банки выражают заинтересованность в предоставлении кредитов корпоративному бизнесу (15% банков желают значительно увеличить объемы предоставляемых кредитов, еще 45% банков выразили умеренное желание). Здесь также банками-респондентами отмечается рост конкуренции с другими банками, что вынуждает банки снижать маржу по стандартным кредитам, увеличивать размер кредита, сроки его погашения и льготные периоды по выплате основного долга, снижать комиссии, не связанные с процентной ставкой.

     Наибольший кредитный риск, по мнению банков, сосредоточен в таких отраслях экономики, как операции с недвижимым имуществом, сельское хозяйство, строительство, гостиничный и ресторанный бизнес, наименьший – в обрабатывающей промышленности.

     Банки при работе с наиболее качественными и важными юридическими лицами все более часто используют индивидуальный подход, разрабатывая специальные программы кредитования или предоставляя гибкие условия по кредитам. Таким образом, банки подстраивают собственные кредитные продукты под определенные цели кредитования, под специфику и структуру бизнеса, а процентные ставки по займу и банковские тарифы могут зависеть от конкретного клиента или групп клиентов.

     При рассмотрении кредитных заявок банки  все большее значение придают  качеству бизнеса по сравнению с залоговым обеспечением, то есть основным фактором при рассмотрении заявок является анализ стабильности и перспективности бизнеса. Кроме того, банки отмечают сохранение высокого уровня рисков предприятий – заемщиков и их низкую платежеспособность, что, в свою очередь является сдерживающим фактором для снижения стоимости кредитов. По мере восстановления клиентской платежеспособности банки намереваются снижать стоимость кредитов.

     Некоторые крупные и средние банки активизировали процесс выдачи кредитов на рыночных условиях за счет средств, привлеченных от своих клиентов, по сравнению с финансированием, выделяемым в рамках различных государственных программ по поддержке приоритетных отраслей.

     Банки прогнозируют, что кредитная политика в отношении корпоративного сектора в 1 квартале 2011 года сохранит существующие тенденции.

     Прежнюю кредитную политику поддержали 79% респондентов, 12% банков планируют ужесточить политику и только 9% банков предполагают ее незначительное смягчение. В отношении условий финансирования в 1 квартале текущего года в целом не предполагается существенных изменений условий выдачи кредитов, т.е. снижение уровня маржи по стандартным кредитам будет компенсироваться ужесточением требований по залоговому обеспечению. По мнению банков-респондентов, основные риски существующих заемщиков в 1 квартале 2011 года будут связаны с их финансовым состоянием (главным образом, с ликвидностью и прибыльностью), а также с ростом сроков просрочки погашения по кредитам.

     Рассмотрим  рынок кредитования физических лиц.

     По  итогам 4-го квартала 2010 года в сегменте розничного кредитования тенденция  роста спроса со стороны населения  сохранилась, при этом темпы роста  незначительно снизились. Доля банков-респондентов, заявивших об увеличении спроса на ипотечные продукты, составила 30% в 4-м квартале, 29% в 3-м квартале 2010 года. Доля банков, оценивающих сохранение спроса на прежнем уровне в данном сегменте кредитования, составила 59%, в то время как в 3-м квартале данный показатель составлял 63%. Увеличение спроса на потребительские займы отметили 43% банков, что незначительно выше, чем в предыдущем квартале – 40% (рисунки 11 и 12).

     

     Рисунок 11. Изменение спроса на потребительские кредиты 

     Также как и в сегменте корпоративного кредитования в розничном кредитовании валютой займов, на которую предъявляется основной спрос, является казахстанский тенге, тогда как на кредиты в иностранной валюте спрос снижается. Такая ситуация характерная как для ипотечных, так и для потребительских кредитов.

           

           Рисунок 12. Изменение спроса на ипотечные кредитные ресурсы 

     Банки-респонденты  отмечают, что среди факторов роста  спроса на займы со стороны населения  наиболее значимыми являются увеличение сроков займов, снижение процентных ставок, необходимость финансирования потребительских расходов на приобретение товаров длительного пользования, а также, в определенной степени, рост уверенности потребителей в части восприятия долгового бремени и перспектив развития рынка недвижимости.

     Банки также указывают на возросший  интерес со стороны населения к универсальным кредитным продуктам (экспресс-кредиты и кредитные карты), соответственно, банки возобновили без залоговое кредитование при одновременном постепенном упрощении процедуры получения данного вида кредита.

     Как следствие, банками ведется работа по расширению и повышению качества работы филиалов, банковских отделений, росту эффективности реализации маркетинговых стратегий, направленных на привлечение новых клиентов – физических лиц.

     Банки в 1-м квартале 2011 года ожидают, что  рост спроса со стороны населения на кредитные продукты по розничному сегменту продолжится. Так около 65% банков предполагают, рост спроса со стороны клиентов на потребительские займы. В тоже время по ипотечным кредитам роста спроса ожидают только 43% банков, доля респондентов, не предполагающих изменений, составила 54% по ипотечным кредитам и 31% по потребительским займам.

     2. В 4-м квартале 2010 года около  23% банков-респондентов незначительно  смягчили кредитную политику  по потребительским займам и  около 17% банков-респондентов – в отношении ипотечных продуктов (рисунок 13 и 14).

     Смягчение кредитной политики выражается в  понижении процентных ставок, увеличении сроков погашения займов, снижении размеров комиссий, не связанных с  процентной ставкой, а также в  снижении размера первоначального взноса при ипотечном кредитовании и увеличении кредитного лимита при потребительском кредитовании.

     

Рисунок  13. Изменение кредитной политики (ипотека 

     Рисунок 14. Изменение кредитной политики (потребительское кредитование 

     На  смягчение кредитной политики банков в отношении заемщиков – физических лиц повлияли конкуренция со стороны  других банков, общие положительные  экономические ожидания, а также  доступность ресурсов фондирования и низкие издержки привлечения капитала, главным образом, для банков с иностранным участием.

     Но  при этом банки положительно оценивают  рост платежеспособности заемщиков  – физических лиц в краткосрочном  периоде, тогда как в долгосрочном периоде такой уверенности у  банков не наблюдается. В этой связи  фактор роста платежеспособности населения обуславливает смягчение условий при потребительском кредитовании и остается нейтральным при ипотечном кредитовании.

     В целом же требования к заемщикам  остались на достаточно жестком уровне, особенно в сегменте ипотечного кредитования, где основные риски все еще сохраняются.

     В 1-м квартале 2011 года около 80% банков предполагают сохранить основные неценовые  условия кредитования (кредитные  лимиты, сроки погашения кредита, требования к залоговому обеспечению) и 90% планируют оставить неизменными ценовые условия (маржа по стандартным и рискованным видам кредитования).

     Вместе  с тем, около 18% банков ожидают дальнейшее некоторое смягчение кредитной  политики в отношении ипотечных  займов и 24% по потребительскому кредитованию.

     3. В 1-м квартале 2011 года большинство  банков-респондентов (58%) предполагают, что цены на недвижимость останутся  неизменными стабилизировались,  в то время как 29% банков  прогнозируют рост цен на недвижимость (рисунок 15). Банки прогнозируют медленное восстановление рынка недвижимости в стране, что связано со стабильностью основных индикаторов экономического роста в стране.

     

     Рисунок 15. Ожидания изменения средней цены на недвижимость 

     Дальнейшая  стабилизация уровня цен на сырьевые товары, рост уровня доходов населения, увеличение количества игроков на ипотечном рынке с привлекательными условиями по кредитам будут воздействовать на удовлетворение отложенного спроса со стороны населения, который, в свою очередь, будет влиять на рост цен на недвижимость.

     Карта рисков

     1.По  результатам опроса банки свидетельствуют  о незначительном ухудшении качества  совокупного кредитного портфеля  в 4-м квартале 2010 года. В то  же время ряд банков свидетельствует  о некотором улучшении качества  розничного портфеля, которое наблюдается в силу небольших сроков погашения данных займов – замещение «старых» займов «новыми» происходит в данном сегменте значительно более интенсивно.

     Ряд банков прогнозирует некоторое восстановление качества ссудного портфеля в 1-м квартале 2011 года. Около 20% банков ожидают, что качество совокупного ссудного портфеля незначительно улучшится, и более 70% респондентов предполагают, что качество останется без изменения, и только 6% банков считают, что качество ссудного портфеля ухудшится. По сегментам кредитования корпоративного сектора и физических лиц 15% и 19% банков-респондентов, соответственно, ожидают улучшения качества кредитного портфеля, 79% и 78% ожидают, что качество портфеля останется на прежнем уровне.