Управление прибылью кредитной организации

На втором этапе производится выявление центров прибыльности и центров затрат путем сопоставления  расходов и доходов подразделений. При превышении доходов над расходами  подразделение является центром  прибыльности, при превышении расходов над доходами – центром затрат. К центрам прибыльности, как правило, относятся все функциональные подразделения, к центрам затрат – штабные, т.е. вспомогательные подразделения, создающие  нормальные условия для деятельности функциональных управлений и отделов.

На третьем этапе осуществляется определение размера дохода, передаваемого  подразделением, ответственным за данное направление деятельности банка  другим функциональным подразделениям в связи с использованием привлеченных ими ресурсов.

Себестоимость всех направлений  деятельности банка увеличивается  за счет включения затрат его штабных  подразделений, четвертым этапом оценки рентабельности какого-либо направления  бизнеса – распределение чистого  сальдо затрат штабных подразделений  между функциональными подразделениями  пропорционально затратам последних.

На пятом этапе оценки эффективности каждого направления  деятельности банка определяется чистый финансовый результат центров прибыльности.

Трансфертные доходы и  расходы ЦФО определяются на основе трансфертной цены, которая устанавливается  банком по условной продаже ресурсов привлеченных одним ЦФО, другому подразделению кредитной организации.

Трансфертные доходы –  стоимость проданных ресурсов; трансфертные расходы – стоимость купленных  ресурсов.

Определение финансового  результата ЦФО банка может основываться на данных управленческого учета. Алгоритм расчета этого результата имеет  следующий вид:

 

Рисунок 17 – Алгоритм расчета финансового результата

Методами текущего регулирования  рентабельности отдельных направлений  деятельности банка могут являться:

- контроль за соблюдением  сметы затрат подразделений и  финансовым результатом центров  прибыльности;

- контроль за формированием  договорного процента и комиссии;

- построение оплаты труда  руководящих работников центров  прибыльности на основе финансового  результата подразделения.

К управлению прибылью коммерческого  банка на микроуровне относится  управление рентабельностью конкретных банковских продуктов. Прибыль от реализации любого банковского продукта определяется на основе его рыночной цены и себестоимости. Специфика расчета эффекта от создания и реализации банком отдельных видов продуктов определяется их характером, структурой затрат на создание банковских продуктов и формой цены.

Банковские продукты целесообразно  разделить на две группы:

- к первой группе отнести  продукты, приносящие банку процентный  доход (ссудные операции, операции  с ценными бумагами);

- ко второй группе отнести  продукты, приносящие комиссионный  доход и не связанные с использованием  ресурсов (расчетные услуги, кассовые  услуги).

Расчет рентабельности по первой группе продуктов проводится по формуле:

Рп=М-С, где

Рп – рентабельность продукта, % годовых;

М – процентная маржа  по данному виду продукта, % годовых;

С – себестоимость операций по созданию продукта, % годовых.

Себестоимость операции рассчитывается на основе отношения абсолютной величины затрат на все операции в периоде, связанные с созданием продукта, к размеру этих операций.

Процентная маржа по отдельным  видам активных операций банка определяется как разница между средней  доходностью продукта и средневзвешенной стоимостью ресурсов, вложенных в  соответствующую операцию.

Важным элементом в  системе управления прибыльностью  продукта является блок методов текущего регулирования финансового результата.

Рисунок 18 – Методы регулирования прибыльности отдельных видов банковских продуктов

 

Структура ресурсов в разрезе  активных операций банка определяется методом фондирования:

М = Д-Цр, где

М – процентная маржа  по активным операциям, сложившихся  в периоде;

Д – средняя доходность продукта;

Цр – средневзвешенная цена ресурсов, вложенных в активную операцию.

Расчет рентабельности по второй группе продуктов:

Рп=(Дк-С)/Оп, где

Дк – комиссионное вознаграждение банка за данные продукт в периоде;

Оп – размер активных операций , связанных с данным продуктом.

В основе расчета себестоимости  банковского продукта лежит технология его создания и затраты времени  подразделений, участвующих в этом процессе. Для управления рентабельностью  продукта необходимо определение участвующих подразделений и их функции в создании этого продукта.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.  Экономико-математическое моделирование

Большой вклад в теорию банковской фирмы сделал К.Сили, который  построил квазиполную модель банка  путем интеграции описанных выше двух частных направлений моделирования, однако вопросы банковского капитала остались при этом за пределами модели. Основные результаты, полученные Сили, могут быть сформулированы следующим  образом.

1. Принимаемые банком  решения определяются одновременно  издержками, ликвидностью и риском.

2. Стремление избежать  риска зависит от условий ликвидности  и издержек.

3. Процессы принятия решения  не могут быть адекватно описаны  только на основе портфельного  подхода, так как при этом  не рассматриваются ресурсные  затраты и поведение, связанное  с установлением депозитных ставок. Эти процессы могут быть интерпретированы  исключительно с помощью полных  моделей банковской фирмы.

Структура модели Сили и  ее основные гипотезы состоят в следующем:

• депозитные предложения Dep рассматриваются как функция ставки по депозитам r^п   и элемента случайности ξ^п. Таким образом, неопределенность включена в модель вводом случайных депозитных предложений:

Dep = f (ξ^п, r^п);                      (1.1)

• основное балансовое ограничение определяется равенством ссуд L и депозитных предложений Dep; при этом в балансе участвует составная переменная Z, характеризующая ликвидные средства и принимающая значения Z > 0 или Z < 0 в соответствии с разностью между объемами заимствования и кредитования на рынке краткосрочных капиталов:

L = Dep + Z,                       (1.2)

где  Z =      

• доходы   банковской фирмы D определяются как сумма доходов от ссуд D₁ и ссуд «ликвидности» D₂ = Z⁺ (если Z > 0), при этом доходы от ссуд определяются как произведение ставки процента по ним r^a  на размер ссуды L, а r^a считается функцией элемента случайности ξ^п:  

D = D₁ + D₂,             (1.3)

D₁ = r^a · L,               (1.4)

D₂ = Z⁺,                    (1.5)

r^a = φ(ξ^п),                 (1.6)

• процентные издержки С состоят из издержек по выплате процентов по депозитам С₁ и обеспечению «ликвидности» С₂ = Z^- (при Z ≤ 0):

С = С₁ + С₂,             (1.7)

С₁ = r^п · Dep,          (1.8)

С₂ = Z^-;                     (1.9)

• накладные расходы О включают два компонента, представляющие издержки по обслуживанию депозитов и ссуд:

О = η^п · Dep + η^a · L              (1.10)

• итоговое уравнение банковской прибыли Пр (за вычетом налогов) имеет вид:

Пр = D – C – O,              (1.11)

или

Пр = D₁ + D₂ – C₁ – C₂ – O,

Пр = r^a · L + Z⁺ – (r^п  · Dep + Z^- + η^п · Dep + η^a · L).

С помощью модели Сили находится  множество сбалансированных решений r^п, L, Z⁺  и Z^-, удовлетворяющих уравнению (1.11). Таким образом определяются портфель кредитов L, депозитная ставка r^п и ликвидная позиция банка.      

Модель Сили содержит также  функцию риска, которая является возрастающей при увеличении объема ссуд L. Интервал изменения процентных ставок r^п при поведении, минимизирующем риск, шире, чем то же интервал при поведении, нейтральном к риску.

В соответствии с принятыми  предположениями банковская фирма  рассматривается как действующее  предприятие. Поэтому собственный  капитал отображен в модели неявно, через прибыльность и ликвидность, которые по сути и определяют его размер.

Другим примером разработки полной модели банковской фирмы служит исследование отечественных ученых по моделированию деятельности коммерческого  банка в условиях переходного  периода. Данная модель удовлетворяет  перечисленным выше формальным требованиям, предъявляемым к полным моделям, т.е. содержит соотношения, характеризующие  процесс формирования пассивов и  структуру активов, а также изменения, происходящие с собственным капиталом  банка. В отличие от модели Сили рассматриваемая            модель – динамическая, основанная на принципе положительной обратной связи между текущими результатами деятельности банка и его собственным  капиталом (ресурсами) следующего временного интервала. Такого рода положительные  обратные связи являются концептуальной основой построения многих динамических моделей, описывающих развитие микроэкономических объектов различной природы и  рассматриваемых теорией фирмы.

Еще одной отличительной  особенностью модели является ее ориентация на актуальные для переходного периода  проблемы выживания коммерческих банков. Это обусловливает включение  в нее специального блока расчетных  показателей рентабельности и ликвидности, на основе которых методом линейной свертки конструируется интегральный показатель выживаемости банка. Расчет показателей ликвидности и рентабельности осуществляется с использованием отечественной  методики, применяемой для составления  рейтинга банков в условиях переходного  периода.

Вариация параметров внешней  среды, в частности ставок по кредитам и депозитам, позволяет косвенным  путем (через статистические испытания) изучить последствия складывающейся рыночной конъюнктуры для развития банка. Таким образом, аналитическая  зависимость депозитных и кредитных  предложений в модели отсутствует, но может быть выявлена экспериментально.

К числу основных соотношений  этой модели относятся следующие:

1. Уравнение собственного капитала

SK_t = UF_t + OF_t                  (1.12)

где   t – год рассматриваемого периода;

SK_t – собственный капитал;

UF_t – уставной фонд;

OF_t – фонды банка.

2. Уравнения динамики депозитов. Банк принимает депозиты в объеме, зависящем от величины собственного капитала, стремясь сохранить сложившееся соотношение между собственным и привлеченным капиталом. Рассматриваются три вида депозитов: обязательства до востребования OV_t, межбанковские кредиты MB_t, прочие вклады и депозиты VD_t:

OV_t = OV_{t – 1} + æ₁ ·ΔSK_t,         (1.13)

MB_t = MB_{t – 1} + æ₂ ·ΔSK_t,         (1.14)

VD_t = VD_{t – 1} + æ₃ ·ΔSK_t,         (1.15)

æ₁,  æ₂,   æ₃  ≥ 0,

æ₁ + æ₂ + æ₃  = 1.

Величина ΔSK_t представляет собой прирост собственного капитала за год и определяется суммой нетто-прибыли банка NP_{t – 1} (т.е. ΔSK_t = NP_{t – 1});                                    æ₁, æ₂,  æ₃ – доли распределения прибыли.

3. Уравнения динамики активов. Рассматриваются ликвидные LA_t и неликвидные SNA_t (средне-  и низколиквидные) активы:

LA_t = LA_{t – 1} + æ₁ ·ΔSK_t,               (1.16)

SNA_t = SNA_{t – 1} + (æ₂ + æ₃) ·ΔSK_t,               (1.17)

Банк выбирает такую стратегию  использования привлеченных средств, чтобы не ухудшить свою ликвидность: прирост ликвидных активов соответствует  приросту обязательств до востребования, а прирост средне-   и  низколиквидных активов определяется приростом остальных депозитных средств. В результате пассивы и активы банка взаимосвязаны.

4. Основное уравнение баланса банка

SK_t + OV_t + VD_t + MB_t = LA_t + SNA_t .           (1.18)

5. Уравнение расчета прибыли банка. Проводят расчет общего дохода SD_t за вычетом издержек ZB_t; после вычета налогов Tax_t образуется нетто-прибыль NP_t .  Для расчета суммарного дохода исчисляется банковская маржа на основе депозитных и кредитных ставок процента и  . При этом учитывается структура активов: выделяются работающие активы и резервы, отчисленные в Банк России в порядке обязательных взносов; считается, что среди работающих активов наиболее высокие ставки процента имеют средне-  и низколиквидные активы (первый этап переходного периода характеризуется отсутствием ГКО); учитываются индекс инфляции Inf и риск невозврата кредитов (путем введения коэффициентов θ_j, характеризующих долю возвращаемых кредитов в общей сумме соответствующего актива).