Финансовая устойчивость предприятия

Анализ сметы затрат показал, что фактические затраты превысили плановые на 203 тыс. руб. Наименьшую долю в структуре затрат приходится на энергию (0,48 – по плану, 0,51 - фактически) и топливо (0,58 - по плану, 0,60 фактически).

Наибольшую долю в структуре затрат занимает заработная плата (66,93 - по плану, 64,29 -фактически). Статья материалы составляет 8,207 от общей суммы затрат по плану и 9,22 фактически. Статья прочие расходы составляет 5,54 по плану и 7,14 фактически.

Анализ структуры себестоимости по статьям и элементам расходов проводится в аналитической таблице 2.4.

Таблица 2.4

Анализ структуры себестоимости по статьям

Как видно из табл. 2.4, за анализируемый период значительно (в 3,6 раз) увеличились материальные затраты, затраты на оплату труда возросли на 12, затраты на топливо и энергию увеличились на 55,55, амортизационные отчисления увеличились на 41,4. Прочие расходы ООО «Этра-Плюс» увеличились в 8,87 раз.

Более наглядно структуру себестоимости ООО «Этра-Плюс» можно представить на рис. 2.6.

Рисунок 2.6. Структура себестоимости охранных услуг в 2004-2006 г.

Как видно из представленных данных, структура себестоимости за анализируемый период существенно не изменилась. И в 2004 г. и в 2006 г. наибольшую долю затрат составляли затраты на оплату труда. Амортизационные отчисления и затраты на топливо и энергию составляли наименьшую долю в структуре себестоимости на протяжении всего анализируемого периода. Материальные и прочие расходы за период существенно увеличились, однако их доля также незначительна.

Важную часть анализа хозяйственной деятельности предприятия занимает анализ основных средств.

Значение анализа основных средств определяется усилением их влияния на преобразования в экономике страны и в каждой отрасли народного хозяйства. Как основа технико-экономического потенциала и имущественного комплекса субъектов рынка эти активы должны обеспечивать реализацию финансовых и социально-экономических задач, модернизацию предприятий.

Анализ структуры и динамики основных средств ООО «Этра-Плюс» представлен в табл. 2.5.

Таблица 2.5

Анализ динамики основных средств ООО «Этра-Плюс»

Как видно из табл. 2.5, в 2006 году произошло выбытие основных средств в размере 253 тыс. руб., что составляет 14,25 тыс. руб. В 2006 году наблюдается увеличение таких видов основных средств ООО «Этра-Плюс» как производственный и хозяйственный инвентарь – на 66,67 %. В то же время наблюдается сокращение основных средств по таким статьям как транспортные средства – на 9,33 %, прочие – на 88,28 %.

Можно рассчитать долю активных основных средств в общих средствах. К активным основным средствам относят: машины, оборудование и транспортные средства. Доля активных основных средств в 2004 году составляла 38,0 %, а в 2006 году 40,2 %. Увеличение доли активных основных средств является положительной тенденцией.

Далее необходимо рассчитать коэффициенты годности, прироста, износа, выбытия (см. табл. 2.6). Анализ, приведенный в табл. 2.6 показывает, что изношенность основных производственных фондов ООО «Этра-Плюс» увеличивается, что является отрицательным моментом в деятельности данного предприятия.

Таблица 2.6

Анализ уровня изношенности основных производственных фондов ООО «Этра-Плюс» за 2004-2006 гг.

Как видно из табл. 2.6 коэффициент износа за 2004-2006 гг. увеличился на 0,033, соответственно, коэффициент годности основных средств снизился на 0,033. Коэффициент износа показывает, что изношенность основных средств предприятия увеличивается, хоть и незначительно. Коэффициент выбытия за три года увеличился на 0,13 пунктов. А коэффициент прироста основных фондов снизился на 0,21 пункт.

Это говорит о том, что предприятие не обновляет свой автопарк, не реализует старые транспортные средства, что, несомненно, отрицательно сказывается на уровне изношенности основных средств.

Изменение показателей финансово-хозяйственной деятельности в отчетном периоде, по сравнению с базовым, представлено в табл. 2.7.

Таблица 2.7

Изменение показателей финансово-хозяйственной деятельности в отчетном периоде, по сравнению с базовым, тыс. руб.

Из таблицы 2.7 видно, что выручка от реализации компании по сравнению с базовым периодом увеличилась (с 13524,0 тыс. руб. на конец 2004 года до 18631,0 тыс. руб. на конец 2006 года). За анализируемый период изменение объема продаж составило 5107,0 тыс. руб. Темп прироста составил 37,8 %. Валовая прибыль на конец 2004 года составляла 3870,0 тыс. руб. За анализируемый период она возросла на 2308,0 тыс. руб., что следует рассматривать как положительный момент и на конец 2006 года составила 6178,0 тыс. руб.

Прибыль от продаж на конец 2004 года составляла 3778,0 тыс. руб. За анализируемый период она, также как и валовая прибыль, возросла на 2315,0 тыс.руб., и на конец 2006 года составила 6093,0 тыс.руб.

Показателем повышения эффективности деятельности предприятия можно назвать более высокий рост выручки по отношению к росту себестоимости, который составил 37,8 по сравнению с ростом себестоимости (29,0).

Положительным моментом является плюсовое сальдо по прочим доходам и расходам - на конец 2004 года сальдо по прочим доходам и расходам установилось на уровне 10,0 тыс. руб. Однако наблюдается отрицательная тенденция – за период с конца 2004 года по конец 2006 года сальдо по ним снизилось на -3,0 тыс. руб.

Как видно из таблицы 2.7, чистая прибыль за анализируемый период выросла на 1757,1 тыс. руб., и, наконец, в 2006 г. установилась на уровне 4636,0 тыс. руб. (темп прироста составил 61,0).

Рассматривая динамику показателей финансово - хозяйственной деятельности ООО «Этра-Плюс» особое внимание следует обратить на рентабельность чистых активов и средневзвешенную стоимость капитала.

Для успешного развития деятельности необходимо, чтобы рентабельность чистых активов была выше средневзвешенной стоимости капитала, тогда предприятие способно выплатить не только проценты по кредитам и объявленные дивиденды, но и реинвестировать часть чистой прибыли в производство. В рассматриваемом в таблице 2.7 случае, на конец анализируемого периода рентабельность собственного капитала равна 0,54, что ниже показателя средневзвешенной стоимости капитала, значение которого составило в соответствующем периоде - 11,73. Это говорит о том, что у предприятия могут возникнуть сложности с привлечением нового капитала.

Рассматривая динамику доходов и расходов ООО «Этра-Плюс», в целом за анализируемый период ее можно назвать положительной. Однако следует обратить внимание на следующие моменты: (увеличение коммерческих и управленческих расходов). Рентабельность - показатель эффективности единовременных и текущих затрат. В общем виде рентабельность определяется отношением прибыли к единовременным или текущим затратам, благодаря которым получена эта прибыль.