Анализ оборотных средств предприятия

Рис. 3 Динамика основных фондов за 2007-2011 гг.

1.2 Расчет показателей эффективности использования основных фондов предприятия

Фондоемкость показывает, какой объем основных производственных фондов потребовался для выпуска продукции стоимостью в один рубль. Расчет осуществляется по формуле:

                                                               Фе =

,                                              (1.1)

где – среднегодовая стоимость основных средств;

В – выручка-нетто.

Фе2010 = = 1,2

Фе2011= = 1,5

Коэффициент фондоотдачи  характеризует выпуск продукции на один рубль основных производственных фондов. Расчет осуществляется по формуле:

                                                             Фо =

,                                                  (1.2)

где В – выручка-нетто;

 − среднегодовая стоимость основных средств.

Фо2010 = = 0,83

Фо2011 = = 0,68

Фондовооруженность − показатель, характеризующий оснащенность работников предприятий сферы материального производства основными производственными средствами. Расчет осуществляется по формуле:

                                                             Фв =

,                                                   (1.3)

где – среднегодовая стоимость основных средств;

 – средняя численность персонала.

Фв2010 = = 9778,7 руб./чел.

Фв2011 = = 10816,8 руб./чел.

Коэффициент износа основных средств показывает степень изношенности основных средств. Расчет осуществляется по формуле:

                                                       КИос =

,                                                  (1.4)

где КИос – коэффициент износа основных средств;

Иос – сумма износа основных средств предприятия на определенную дату;

ПСос – первоначальная стоимость основных средств предприятия на определенную дату.

КИос2010 = = 0,48

КИос2011 = = 0,53

Коэффициент годности основных средств показывает долю новых работоспособных фондов. Расчет осуществляется по формуле:

                                                            КГос =

,                                             (1.5)

где КГос – коэффициент годности основных средств;

ОСос – остаточная стоимость основных средств предприятия на определенную дату;

ПСос – первоначальная стоимость основных средств предприятия на определенную дату.

КГос2010 = =0,51

КГос2011 = = 0,47

Коэффициент рентабельности основных средств показывает эффективность использования основных средств, измеряемую величиной прибыли, приходящейся на единицу стоимости средств. Расчет осуществляется по формуле:

                                                              Rос =

,                                             (1.6)

где ЧП – чистая прибыль;

 – средняя стоимость основных средств в рассматриваемом периоде.

Rос2010 = = 0,17

Rос2011 = = 0,07

1.3 Анализ динамики коэффициентов эффективности фондов

Фондоемкость основных фондов предприятия за анализируемый период увеличилась на 0,3. На каждый рубль выручки приходится 3% стоимости основных средств.

Фондоотдача за анализируемый период снизилась на 0,15 и составила 68%. Уровень использования основных средств высокий (рис. 4, 5).

Снижение фондоотдачи и повышение  фондоемкости ведет к перерасходу  основных средств и уменьшению объема оказываемых (работ, услуг).

Повышение фондоотдачи, помимо увеличения объема реализованной продукции (работ, услуг), может быть достигнуто как за счет относительно невысокого удельного веса основных средств, так и за счет их более высокого технического уровня.

Рис. 4 Динамика коэффициента фондоемкости

Рис. 5 Динамика коэффициента фондоотдачи

Рис. 6 Динамика коэффициента фондовооруженности

На каждого работника  на конец исследуемого периода приходится 10816,8 рублей стоимости основных средств. Уровень оснащенности труда основными средствами на конец исследуемого периода снизился на 1,1 (рис. 6).

Износ основных фондов за исследуемый период на предприятии значительный и составляет 53% на конец периода, т.е. почти половина из них изношена (рис. 7).

Коэффициент годности за исследуемый период снизился на 0,4 и на конец периода составил 47%. Чем выше коэффициент годности, тем лучше техническое состояние основных средств (рис. 8).

Рис. 7 Динамика коэффициента износа

Рис. 8 Динамика коэффициента годности

Рис. 9 Динамика коэффициента рентабельности основных средств

Рентабельность основных средств за анализируемый период снизилась с 17% до 7%. Основные средства предприятия используются неэффективно (рис. 9).

2. АНАЛИЗ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1 Анализ структуры и динамики оборотных средств

Финансовое состояние  предприятия, его устойчивость во многом зависит от оптимальной структуры источников капитала и оптимальности структуры активов предприятия.

Оборотный капитал – это часть производительного капитала предприятия, которая в течение одного кругооборота полностью потребляется и переносит свою стоимость на изготовляемый продукт и возвращается предприятию в денежной форме после каждого кругооборота.

По данным таблиц 3 и 4 оборотные активы предприятия за анализируемый период уменьшились на 847885 руб., или 54,3%.

Запасы увеличились  на 83095 руб. или 5,6%. НДС увеличился на 85895 руб. или 1,1 %.

В составе оборотных активов произошло уменьшение дебиторской задолженности в течение 12 месяцев на 58596 руб. или 0,9 %. У предприятия на конец исследуемого периода не было краткосрочных финансовых вложений.

Величина денежных средств увеличилась на 690450 руб. или на 38,8%. Прочие оборотные активы увеличились на 84378 руб.

Таблица 3

Структура оборотных активов

Показатель	Период
	2007		2008		2009		2010		2011
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
Запасы	192150	10,4	247390	10,0	240913	10,0	287230	12,8	109055	100,0
НДС	86387	4,7	95764	3,9	88828	3,7	56040	2,5	942	0,9
Деб. задолж. в течение 12 мес.	434501	23,4	541552	21,9	534 387	22,3	801692	35,6	375905	344,7
Краткосрочные фин. вложения	14 677	0,8	1775	0,1	20546	0,9	372852	16,6	0	0,0
Денежные средства	1128747	60,8	1587445	64,2	1515693	63,1	732141	32,5	438297	401,9

Продолжение таблицы 3

 

Показатель	Период
	2007		2008		2009		2010		2011
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
Прочие оборотн. активы	0	0,0	0	0,0	933	0,0	19	0,0	84378	77,4
Итого постоянных активов	1856462	100	2473926	100	2401300	100	2249974	100	1008577	924,8

 

Таблица 4

Динамика оборотных активов

Показатель	Период
	2007		2008		2009		2010		2011
	Темп роста,%	+ -D, тыс. руб.	Темп роста,%	+ -D, тыс. руб.	Темп роста,%	+ -D, тыс. руб.	Темп роста,%	+ -D, тыс. руб.	+ -D, тыс. руб.	Темп роста,%
Запасы	16250	1,1	55240	1,3	-6477	1,0	46317	1,6	-178175	0,4
НДС	-58867	0,6	9377	1,1	-6936	0,9	-32788	0,4	-55098	0,0
Деб. задолж. в течение 12 мес.	226133	2,1	107051	1,2	-7165	1,0	267305	3,8	-425787	0,5
Краткосрочн. фин. влож.	-668022	0,0	-12902	0,1	18771	11,6	352306	0,5	-372852	0,0
Денежные средства	947204	6,2	458698	1,4	-71752	1,0	-783552	4,0	-293844	0,6
Прочие оборотн. активы	-597	0,0	0	0	933	0	-914	0,0	84359	4440,9
Итого постоянных активов	462101	1,3	617464	1,3	-1241397	1,0	-151326	0,9	-1241397	0,4

 

В структуре оборотных  средств на конец анализируемого периода произошло увеличение удельного веса дебиторской задолженности в течение 12 месяцев на 13,9%. У предприятия появились прочие оборотные активы, удельный вес которых составил 8,4%, снизился удельный вес денежных средств на 17,3%. Наряду с этим в структуре уменьшился удельный вес НДС на 4,7% и краткосрочных финансовых вложений на 0,8%.

Рациональной является такая структура оборотных средств, когда наибольшая их часть вложена в товарно-материальные ценности, а наименьшая в денежные средства и дебиторскую задолженность. По проведенным расчетам видно, что структура оборотных средств предприятия не соответствует данному правилу.

На рисунках 10,11,12 показана структура и динамика оборотных средств предприятия и их темп роста.

Рис. 10 Структура оборотных средств за 2007 год

Рис. 11 Структура оборотных средств за 2011 год

Рис. 12 Динамика оборотных средств

2.2 Расчет показателей эффективности оборотных средств

Основными показателями, характеризующими эффективность использования  оборотных средств, является их оборачиваемость.

Коэффициент оборачиваемости активов. Он характеризует эффективность использования организацией всех имеющихся ресурсов. Расчет осуществляется по формуле:

                                                              Коа =

,                                                  (2.1)

где Коа – коэффициент оборачиваемости активов;

ОР – общий объем  реализации продукции в рассматриваемом  периоде;

Ā – средняя стоимость активов предприятия в рассматриваемом периоде.

Коа2010 = = 0,6

Коа2011 = = 0,6

Длительность оборачиваемости оборотных активов. Расчет осуществляется по формуле:

                                                     Lоа =

,                                                    (2.2)

где Lоа – длительность оборачиваемости активов;

t – период анализа;

 – коэффициент оборачиваемости активов.

Lоа2010 = = 600 дней

Lоа2011 = = 600 дней

Коэффициент загрузки характеризует  величину оборотных средств, приходящихся на единицу реализованной продукции (работ, услуг). Расчет осуществляется по формуле: