Рынок межбанковского кредита РФ

Произошедшее ослабление рубля продолжит оказывать влияние на цены товаров и услуг в ближайшие месяцы. В I квартале 2015 года инфляция может превысить 10%. Однако по мере исчерпания влияния курсовой динамики на цены, постепенной подстройки экономики к изменению внешних условий и введенным ограничениям на импорт прогнозируется снижение инфляции и инфляционных ожиданий.

Замедлению роста потребительских цен будет также способствовать низкий агрегированный спрос при сохранении совокупного выпуска товаров и услуг ниже потенциального уровня. Проводимая денежно-кредитная политика позволит обеспечить снижение инфляции до целевого уровня 4% в среднесрочной перспективе. В случае дальнейшего усиления инфляционных рисков Банк России продолжит повышение ключевой ставки.

               Таблица 2.1 

Объявленные ставки по размещению кредитов

(MIBOR - Moscow InterBank Offered Rate)  
(в процентах годовых для рублевых кредитов)

Дата	1 день	от 2 до 7 дн.	от 8 до 30 дн.	от 31 до 90 дн.	от 91 до 180 дн.	от 181 дн. до 1 года
12.12.2014	11,01	11,44	12,12	13,18	13,17	14,38
11.12.2014	10,56	10,99	11,81	13,09	12,91	14,38
10.12.2014	10,30	10,83	11,68	12,62	12,74	14,01
09.12.2014	10,23	10,63	11,32	12,26	12,52	13,51

 По данным таблицы можно сделать вывод, что ставки MIBOR на любой срок кредитования увеличиваются. Самые высокие ставки по размещению кредитов наблюдаются на сроке от 181 дня до 1 года. Самые низкие ставки – на сроке 1 день.                                                                                                                                                                                                        

               Таблица 2.2 

Фактические ставки по предоставленным кредитам

(MIACR - Moscow InterBank Actual Credit Rate)  
(в процентах годовых для рублевых кредитов)

Дата	1 день	от 2 до 7 дн.	от 8 до 30 дн.	от 31 до 90 дн.	от 91 до 180 дн.	от 181 дн. до 1 года
11.12.2014	11,60	12,26	—	17,50	13,65	—
10.12.2014	10,66	11,05	10,00	14,00	—	—
09.12.2014	10,28	10,83	9,75	12,57	—	13,15

Как видно из таблицы 2.2, ставки MIACR по предоставленным кредитам нестабильны. На 11 декабря не предоставлялись кредиты сроком от 8 до 30 дней и от 181 дня до 1 года соответственно. Ставки по кредитам на всех сроках кредитования скачкообразно растут.

Ставки Таблица 2.3 

Фактические ставки по кредитам, предоставленным банкам с высоким кредитным рейтингом

(MIACR-IG - Moscow InterBank Actual Credit Rate - Investment Grade)  
(в процентах годовых для рублевых кредитов)

Дата	1 день	от 2 до 7 дн.	от 8 до 30 дн.	от 31 до 90 дн.	от 91 до 180 дн.	от 181 дн. до 1 года
11.12.2014	11,65	12,26	—	—	—	—
10.12.2014	10,66	11,04	—	—	—	—
09.12.2014	10,30	10,83	—	—	—	—

По данным таблицы видно, что ставки по кредитам, предоставленным банкам с высоким кредитным рейтингом предоставляются только от 1 до 7 дней включительно. С 09.12.2014 ставки по кредитам стабильно растут.

Таблица 2.4 

Обороты операций  
Предоставление кредитов всем банкам

(MIACR)  
(млн. рублей)

Дата	1 день	от 2 до 7 дн.	от 8 до 30 дн.	от 31 до 90 дн.	от 91 до 180 дн.	от 181 дн. до 1 года
11.12.2014	446 960,51	233 985,60	—	1 531,60	1 400,00	—
10.12.2014	378 270,61	136 400,00	144,00	1 372,00	—	—
09.12.2014	356 066,94	97 174,40	80,00	360,00	—	0,85

Как видно из таблицы 2.4, самые максимальные обороты операций составляют по кредитам сроком на 1 день. Самый низкий оборот операций наблюдается 09 декабря по кредитам сроком от 181 дня до 1 года. Обороты операций нестабильны и увеличиваются скачкообразно.

Таблица 2.5 

Обороты операций  
Предоставление кредитов банкам с высоким кредитным рейтингом

(MIACR-IG)  
(млн. рублей)

Дата	1 день	от 2 до 7 дн.	от 8 до 30 дн.	от 31 до 90 дн.	от 91 до 180 дн.	от 181 дн. до 1 года
11.12.2014	374 204,00	232 800,00	—	—	—	—
10.12.2014	287 180,00	134 000,00	—	—	—	—
09.12.2014	300 244,00	96 800,00	—	—	—	—

По данным таблицы можно сказать, что динамика по предоставленным данным непостоянна. Наблюдаются резкие скачки по предоставленным кредитам банкам с высоким кредитным рейтингом сроком на 1 день, тогда как обороты операций сроком от 2 до 7 дней. Кредиты сроком от 8 дней до 1 года не предоставлялись.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

В ходе проведенного исследования удалось установить, что под межбанковским кредитом понимается кредит, предоставляемый одним банком другому, или привлечение и размещение банками временно свободных денежных ресурсов кредитных учреждений.

Банки, располагающие свободными кредитными ресурсами, продают эти ресурсы на рынке межбанковских кредитов (МБК) – денежном рынке.

Коммерческий банк привлекает кредит другого банка напрямую или через посредника (другой банк, фондовую биржу, брокерскую контору и др.).

В рыночно развитых странах существует большое разнообразие текущих процентных ставок.

Межбанковский кредит позволяет банкам перераспределять денежные средства между собой, покрывая как планируемый дефицит ресурсов, вызванный расхождением в структуре активов и пассивов банков, так и непредвиденный разрыв между ними и способствует поддержанию ликвидности кредитных организаций.

Выяснилось, что наблюдается зависимость рынка межбанковского кредитования от состояния экономик государств.

По оценке на 1 декабря 2014 года, годовой темп прироста денежной массы (М2) составил 4,8%, снизившись с 14,6% по состоянию на аналогичную дату предыдущего года.

По оценкам Банка России, годовой темп прироста ВВП в 2014 году составит 0,6%.

В связи с существенным изменением внешних условий Банк России пересмотрел прогноз макроэкономического развития на среднесрочную перспективу. В предстоящий трехлетний период темпы экономического роста будут ниже, чем прогнозировалось ранее в базовом сценарии, что обусловлено сохранением цен на нефть на более низком уровне.

В 2015-2016 годах ожидаются близкие к нулю годовые темпы прироста ВВП. В условиях сохранения ограничений на доступ к международным рынкам капитала для российских компаний и относительно низких цен на энергоносители продолжится сокращение инвестиций в основной капитал.

В I квартале 2015 года инфляция может превысить 10%. Однако по мере исчерпания влияния курсовой динамики на цены, постепенной подстройки экономики к изменению внешних условий и введенным ограничениям на импорт прогнозируется снижение инфляции и инфляционных ожиданий.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСТОЧНИКОВ

 

Нормативно – правовые акты

1. Федеральный Закон «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России) в ред. от 07.02. 2011 г. // СПС «Консультант плюс»
2. Федеральный закон №395–1 «О банках и банковской деятельности»: от 02. декабря 1990 г. (ред. от 27.07.2006) – СПК Консультант плюс, 2010.

Учебные пособия

3. Воробьев М.С. Денежный рынок РФ. М.:Инфра-М, 2012. – 280 с.
4. Дьяконова М.Л., Кузьменко Т.Н. и др. Финансы и кредит: Учебник. – 2-е изд. перераб. и доп. М.: КРОНУС, 2010. – 376 с.
5. Костерина Т.М. Банковское дело / Т. М. Костерина. – М.: Юрайт, 2012. - 332 с.
6. Коробова Г.Г. Банковское дело / под ред. Г. Г. Коробовой. – М.: Магистр, 2011. - 588 с.  
7. Лаврушин О.И. Банковское дело / под ред. О.И. Лаврушина. – М.: КНОРУС, 2011. - 766 с.
8. Лебедева Ш.К. Денежная политика в России. М.: Инфра-М, 2011. – 192 с.
9. Махмутова А.Н. Денежный рынок в РФ. М.: Инфра-М, 2012. – 216 с.
10. Пещанкская И. В. Организация деятельности коммерческих банков – М. 2010 -138 с.
11. Свиридов О.Ю. Финансы. Денежное обращение. Кредит. – Ростов н/Д: Феникс, 2010. -288 с.
12. Тавасиев, А.М. Банковское кредитование / А.М. Тавасиев, Т.Ю. Мазурина, В.П. Бычков; под ред. А.М. Тавасиева. – М.: ИНФРА-М, 2010. - 654 с.
13. Тарасов В.И. Деньги, кредит, банки: учебное пособие. – Мн.: Книжный дом, 2012. – 512 с.

 

Статьи

14. Бирюкова, Е. А. Российский рынок межбанковского кредитования: вопросы развития инфраструктуры  / Е. А. Бирюкова, О. В. Коваленко // Банковское дело. - 2011. - № 12. - С.39-44.
15. Булова Д., Назаров А. Практические аспекты банковского кредитования // Банковский вестник № 1, 2012. с.46-52.
16. Булова, Д. Практические аспекты межбанковского кредитования // Банковский вестник. – 2012. – N 1. – С. 46-52 
17. Воробьева Л.И. Модель оценки надежности банков-контрагентов с учетом сравнительного менеджмента // Оперативное управление и стратегический менеджмент в коммерческом банке, №6 – 2012.- 110 с.
18. Егоров, А. В. Трансформация российского межбанковского кредитного рынка после глобального финансового кризиса  / А. В. Егоров, И. Л. Меркурьев, Е. Н. Чекмарева // Деньги и кредит. - 2011. - N 8. - С.29-34. 
19. Петрушина, В. М. Модели поведения банков на рынке межбанковских кредитов  / В. М. Петрушина // Вестник Белорусского государственного экономического университета. - 2010. - N 5. - С.67-70.
20. Петрушина, В. М. Определение лимитов межбанковского кредитования  / В. М. Петрушина // Вестник Белорусского государственного экономического университета. - 2011. - N 1. - С.108-113.
21. Петрушина, В. М. Операции межбанковского кредитования в системе оперативного регулирования ликвидности  / В. М. Петрушина // Вестник Полоцкого государственного университета. Сер. D, Экономические и юридические науки. - 2011. - N 6. - С.53-57.
22. Петрушина В.М. Межбанковский кредит в ресурсной базе банков // Банковский вестник № 13, 2012. с. 52-54.
23. Хорошев С. Рынок межбанковских кредитов / Хорошев С. // Журнал Банковское дело. – 2009. – №2.
24. Банки – новости, информация [Электронный ресурс]: http://www.provsebanki.ru/
25. Ведомости [Электронный ресурс]: http://www.vedomosti.ru
26. Межбанковский кредит [Электронный ресурс]: http://www.creditorus.ru/corporate-credit/interbank.php
27. Межбанковский кредитный рынок [Электронный ресурс]: http://dic.academic.ru/dic.nsf/fin_enc/24965
28. Официальный сайт Министерство финансов РФ [Электронный ресурс]: http://www.minfin.ru/
29. Официальный сайт Центральный банк Российской Федерации [Электронный ресурс]: http://www.cbr.ru/
30. РосБизнесКонсалтинг [Электронный ресурс]: http://www.rbc.ru/