Финансовое оздоровление на предприятии

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 13 Октября 2012 в 10:21, курсовая работа

Краткое описание

Цель курсовой работы: оценка целесообразности введения процедуры финансового оздоровления и разработка мероприятий по восстановлению платежеспособности.
Объектом исследования курсовой работы является Общество с ограниченной ответственностью «Дарасунский рудник».

Содержание

ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………………………..…..3
1 АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ……………………………………………………………..…4
1.1 Краткая характеристика предприятия……………………………………………………...4
1.2 Анализ показателей финансово-хозяйственной деятельности…………………………...6
1.3 Анализ коэффициентов, характеризующих платежеспособность предприятия……………………………………………………………………………………..24
1.4 Анализ внешних условий деятельности…………………………………………………..31
1.5 Анализ внутренних условий деятельности……………………………….........................31
1.6 Анализ рынков, на которых осуществляется деятельность должника………………….33
1.7 Анализ активов предприятия……………………………………………………………....33
1.8 Анализ пассивов предприятия……………………………………………………………..38
1.9 Определение признаков преднамеренно или фиктивного банкротства………………...41
2 РАЗРАБОТКА И ОБОСНОВАНИЕ МЕРОПРИЯТИЙ ПО ВОССТАНОВЛЕНИЮ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ……………………………………………....43
2.1 Расчет размера долга, подлежащего к уплате к концу срока финансового оздоровления…………………………………………………………………………………....43
2.2 Анализ возможности оздоровления за счет операционной деятельнлсти……………..45
3 СПЕЦИАЛЬНАЯ ЧАСТЬ. ОЦЕНКА ВОЗМОЖНОСТИ ВОССТАНОВЛЕНИЯ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ ПУТЕМ ПРИСОЕДИНЕНИЯ УСУГЛИНСКОГО ЗОЛОТОДОБЫВАЮЩЕГОЗАВОДА………………………..…….…..64
3.1 Методики описания метода обоснования мероприятия…………………………………64
3.2 Результаты применения методики……………………………………………………...…66
3.3 Оценка эффективности применяемой методики…………………………………………79
ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………………………....80
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ……………………………………….….81
ПРИЛОЖЕНИЕ А (бухгалтерский баланс)…………………………………………………...83
ПРИЛОЖЕНИЕ Б (отчет о прибылях и убытках)……………………………………………87
ПРИЛОЖЕНИЕ В – Бухгалтерский баланс предприятия после присоединения…………..89

Скачать в ZIP архиве (169.93 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Вложенные файлы: 1 файл

финансовое оздоровление на предприятии курсовая.docx

— 173.17 Кб (Скачать файл)

 

Таблица 45 - Бюджет денежных поступлений  и выплат с учетом притоков и оттоков  денежных средств от реализации активов  и погашения текущих обязательств

Показатель 

Квартал

Итого

1-й

2-й

3-й

4-й

5-й

6-й

7-й

1-й

2-й

3-й

итого

Притоки денежных средств по взысканию  дебеторской задоженности

117651

137493

137493

392637

300360

251910

0

0

0

0

944907

Оттоки денежных средств по погашеню кредиторской задолженности

1456977

1456977

1456977

4370931

4312301

830455

830455

830455

747084

  

11921681

Итоги

-1339326

-1319484

-1319484

-3978294

-4011941

-578545

-830455

-830455

-747084

0

-10976774


 

Таблица 46 –  Оценка реализуемости планов финансового  оздоровления с учетом возможности  реализации избыточных активов и  судебных издержек на проведение процедур банкротства

Показатель

Кварталы

Итого

1 мес.

2 мес.

3 мес.

Итого

2

3

4

5

6

7

Итого по операционной деятельности

-252832

-101916

-197728

664704

2703049

2180031

1524284

756341

-117261

-876837

-679107

Поступление денежных средств от реализации избыточных активов

117651

137493

137493

392637

300360

251910

0

0

0

0

944907

Итого денежные потоки за период финансового  оздоровления

-370483

-239409

-335221

272067

2402689

1928121

1524284

756341

-117261

-876837

-1624014


 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.3Оценка  эффективности применяемой методики

 

Предприятие не сможет рассчитаться с долгами даже после присоединения Усуглинского золотодобывающего завода, поэтому целесообразнее всего ликвидировать предприятие, что бы рассчитаться с долгами. Для этого составим ликвидационный баланс

Таблица 47 – Ликвидационный баланс ООО «Дарасунский рудник»

 

А

П

Наименование

Сумма

Наименование

Сумма

1. Конкурсная масса (ликвидационная ст-ть активов):

- денеж.ср-ва

- краткосроч.фин.вложения

- ДЗ

- ГП

- сырьё и материалы

- долгосроч.фин.вложения

- незавершен.строительство

- доходные вложения в матер.ценности

- основные ср-ва

(в порядке убывания)

 

 

 

124905

 

52242

2677830

3002

841713

3860262

 

0

0

 

13587831

3. Обяз-ва:

Долгосрочные:

Кредиты и займы

Прочие долгосрочные обязательства

Краткосрочные:

Кредиты и займы

Кредиторская задолженность

 

 

4247579

30849

 

 

3999803

2899095

2. Исключения из конкурсной массы:

- судебные расходы

- прочие расходы по ликвидации

- нематер.активы

(в порядке возрастания)

 

 

0

1291745

 

131

4. Капитал и резервы:

- УК

- резервный капитал

- добавочнй капитал

- нераспред.прибыль (непокрытый убыток) до признания организации банкротом

- нераспред.прибыль (непокрытый убыток), отчетного года

 

3802509

190127

869061

 

6707625

 

 

1607580

Итого

18579399

Итого

24381228


 

Таким образом, предприятие после окончания  финансового оздоровления имеет  плохое финансовое положение, что следует  из рассчитанных показателей, предприятие  не смогло рассчитаться с долгами, значит не целесообразно вводить финансовое оздоровление.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Финансовое  оздоровление является оздоровительной  процедурой, которая применяется  к должнику, имеющему возможность  в течение определенного времени  удовлетворить требования кредиторов самостоятельно, без вмешательства  посторонних арбитражных управляющих.

Срок  финансового оздоровления - не более двух лет.

Вопрос  о введении финансового оздоровления решается на первом заседании Арбитражного суда по делу о банкротстве, проводимом по окончании наблюдения.

Предприятию ООО «Дарасунский рудник» не удалось  восстановить платёжеспособность и  рассчитаться по долгам с помощью  продажи имущества, без которого предприятие может заниматься производственной деятельностью и функционировать  в нормальных условиях.

По итогам анализа можно сделать вывод, что причинам неплатежеспособности стали отрицательная чистая прибыль, большая задолженность перед кредиторами с требованиями по денежным обязательствам и обязательным платежам, с требованиями по обязательным платежам в форме упущенной выгоды.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Кован С.Е., Мерзлова В.В. Практикум по финансовому оздоровлению неплатёжеспособных предприятий/ - М.: Финансы и статистика, 2005. – 208 с.

2. Методические  рекомендации по составлению  плана финансового оздоровления  №57/134 от 25.04.2007г.

3. Постановление  Правительства Российской Федерации  от 25.07.2003 года №367 «Об утверждении правил проведения  арбитражным управляющим финансового анализа».

4. Постановление Правительства Российской Федерации от 27 декабря 2004 г. №855 «Об утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства».

5. Типовая  структура программы финансового  оздоровления неплатежеспособной  организации, приложение № 2 к  приказу Миэкономического развития и ФСФО « 211/295 от 28.06.2001г.

6. Савицкая Л. А. Анализ хозяйственной деятельности предприятий./ 4 изд.-М.: Финансы и статистика, 1999.-708 с.

7. Черникова, Ю.В. Финансовое оздоровление предприятий: теория и практика / Ю.В. Черникова, Б.Г. Юн, В.В. Григорьев. – М.: Дело, 2005. – 616 с.

8. Федеральный  закон “О несостоятельности (банкротстве)” от 26.10.2002 №127-ФЗ.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ  А – Бухгалтерский баланс за 2008-20011гг (руб)

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ                                                     Нематериальные активы                  

98

179

156

156

144

140

131

Основные средства                      

12486387

11857692

12450249

11715867

11487417

13711694

13587831

Капитальные вложения

745347

1331480

1068899

1663256

2246804

1425386

1766316

Доходные вложения в материальные ценности

1784

1613

0

0

0

0

0

Долгосрочные финансовые вложения  

555029

3909810

3856521

3857579

3857594

3858936

3860262

Отложенные налоговые активы

173756

133658

241427

212930

192806

194088

130451

Прочие внеоборотные активы

5132265

1869084

1873640

2083472

2522724

2376441

2804742

Итого по разделу I

19094664

19103514

19490891

19533258

20307488

21566684

22149732

II.ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ                                                                                Запасы

619025

615362

563400

686370

764441

654054

984486

в т.ч. сырье и материалы

527802

541308

502035

645773

722426

609105

841713

затраты в незавершенном производстве

5603

138

0

0

0

0

6491

готовая продукция и товары для  перепродажи

10002

11193

4655

3593

3491

3342

3002

товары отгруженные

1019

1455

1616

0

0

0

0

расходы будущих периодов

74600

61268

55095

37005

38525

41607

133281

Налог на добавленную стоимость

475724

336308

222614

189116

175248

194171

114138

в том числе:                                                                    покупатели и заказчики                                                              

425

129

65

42

30

20

0

прочие дебиторы

40911

32840

20526

12896

9882

7413

4509

Дебиторская задолженность (до 12 месяцев)

1746150

1814375

1935159

2201843

2550471

2282741

2677830

в том числе:                                                                                покупатели и заказчики

1412955

1385409

1437786

1580529

1810053

1651056

1904730

авансы выданные

165512

277769

126920

288081

440202

215331

413685

прочие дебиторы

167684

151197

370454

333233

300216

416354

359415

Краткосрочные финансовые вложения

82893

1163312

1161894

52242

52242

52242

52242

Денежные средства

259931

272072

216975

958083

509549

415670

124905

Прочие оборотные активы

323

2145

608

2129

575

605

2592

Итого по разделу II

3225380

4236540

4121240

4102719

4062437

3606914

3960702

БАЛАНС

22320044

23340054

23612130

23635977

24369924

25173597

26110434

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ                                                        Уставный капитал

3802509

3802509

3802509

3802509

3802509

3802509

3802509

Добавочный капитал

942956

937722

916692

903558

900518

873981

869061

Резервный капитал

190127

190127

190127

190127

190127

190127

190127

Нераспределенная прибыль(непокрытый убыток) прошлых лет

2645432

3567099

3588122

4650498

4653540

4680075

6707625

Нераспределенная прибыль ( убыток) отчетного  года

1141101

1037229

1310508

1293723

1950918

2603408

1607580

Итого по разделу III

8722124

9534686

9807957

10840415

11497611

12150099

13176902

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                                                   Кредиты и займы

4800000

7282500

6607500

6438125

5443751

4749375

4247579

в том числе:                                                                                                          кредиты

0

2932500

2932500

3438125

2443751

2199375

3451190

займы

4800000

4350000

3675000

3000000

3000000

2550000

796389

Отложенные налоговые обязательства

434820

520007

516432

523886

507398

588992

519164

Прочие долгосрочные обязательства

1244963

835421

458622

246086

148326

58586

30849

Итого по разделу IV

6479783

8637927

7582554

7208096

6099474

5396952

4797591

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                                    Кредиты и займы

3418379

2090507

2673636

1624707

2715269

3763997

3999803

в том числе:                                                                                                       кредиты

0

1159068

1517544

246479

1240853

2160930

979433

займы

3418379

931439

1156092

1378229

1474416

1603067

3020370

Кредиторская задолженность,

2267316

2331191

2375237

2707821

3079901

3042111

2899095

в том числе:                                                                                                        поставщики и подрядчики

1463532

1324572

1403229

1382429

1743366

1739697

1500693

авансы полученные

425385

302391

391578

346071

297261

360245

330654

задолженность перед персоналом организации

95064

116505

67238

142833

141356

98286

177534

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

45332

57729

43601

73194

68309

62193

70358

задолженность по налогам и сборам

118068

103571

149714

425277

492345

415617

547835

прочие кредиторы

119936

426423

319878

338018

337265

366074

272022

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов

36132

260900

52319

312471

143139

76712

709052

Доходы будущих периодов

89024

87117

83928

83649

79784

78087

76562

Резервы предстоящих расходов

497189

366635

504774

372098

279329

575483

411551

Прочие краткосрочные обязательства

810099

31094

531726

486722

475419

90158

39881

Итого по разделу V

7118138

5167442

6221619

5587467

6772839

7626546

8135942

БАЛАНС

22320044

23340054

23612130

23635977

24369924

25173597

26110434


 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ Б – Отчет о прибылях и убытках за 2008-2011гг. (руб.)

Показатель

Отчетные периоды

01.01.2008

01.07.2008

01.01.2009

01.07.2009

01.01.2010

01.07.2010

01.01.2011

I.  Доходы и расходы по обычным  видам деятельности                                                                                                               Выручка (нетто) от продажи  товаров, продукции,  работ, услуг  (за минусом налога на добавленную  стоимость, акцизов и аналогичных  обязательных платежей)

3 013 827

3 304 748

3 136 203

1 862 490

1 665 612

2 401 275

1 629 878

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

-4 257 633

-3 448 670

-2 561 460

-1 503 545

-1 575 980

-2 861 619

-1 940 184

Прибыль (убыток) от продаж

-1 243 806

-143 922

574 743

358 946

89 633

-460 344

-310 307

II. ПРОЧИЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ                                  Проценты к получению 

110 510

113 474

134 234

13 856

102 117

9 132

88 526

Проценты к уплате

-738 083

-764 013

-553 715

0

0

-387 164

-393 867

Доходы от участия в других организациях

43 446

2 897

1 079

81 251

43 446

0

123

Прочие доходы

1 089 810

609 053

269 783

0

0

312 099

218 066

Прочие расходы

-1 044 987

-2 145 092

-1 931 241

-899 012

-804 096

-476 168

-525 704

Прибыль (убыток) до налогообложения 

-1 783 110

-2 327 604

-1 505 118

-444 960

-568 901

-1 002 444

-923 163

Чистая прибыль (убыток) отчетного  периода

-1 426 488

-1 862 084

-1 204 095

-355 968

-455 121

-801 956

-738 531


 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ  В – Бухгалтерский баланс предприятия после присоединения

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ                                                     Нематериальные активы                  

227

Основные средства                      

21246109

Капитальные вложения

3264185

Доходные вложения в материальные ценности

0

Долгосрочные финансовые вложения  

6431991

Отложенные налоговые активы

258988

Прочие внеоборотные активы

4486558

Итого по разделу I

35688057

II.ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ                                                                                Запасы

1494113

в т.ч. сырье и материалы

1323330

затраты в незавершенном производстве

6491

готовая продукция и товары для  перепродажи

5329

товары отгруженные

0

расходы будущих периодов

158964

Налог на добавленную стоимость

230970

в том числе:                                                                    покупатели и заказчики                                                              

20

прочие дебиторы

11097

Дебиторская задолженность (до 12 месяцев)

4378144

в том числе:                                                                                покупатели и заказчики

3111432

авансы выданные

707153

прочие дебиторы

559559

Краткосрочные финансовые вложения

87070

Денежные средства

464604

Прочие оборотные активы

2975

Итого по разделу II

6668993

БАЛАНС

42357050

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ                                                        Уставный капитал

6337515

Добавочный капитал

1469406

Резервный капитал

316878

Нераспределенная прибыль(непокрытый убыток) прошлых лет

9809985

Нераспределенная прибыль ( убыток) отчетного  года

2908192

Итого по разделу III

20841976

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                                                   Кредиты и займы

7876746

в том числе:                                                                                                          кредиты

5080357

займы

2796389

Отложенные налоговые обязательства

857429

Прочие долгосрочные обязательства

129733

Итого по разделу IV

8863907

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                                    Кредиты и займы

5809982

в том числе:                                                                                                       кредиты

1806668

займы

4003314

Кредиторская задолженность,

4952362

в том числе:                                                                                                        поставщики и подрядчики

2662937

авансы полученные

528828

задолженность перед персоналом организации

271771

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

115897

задолженность по налогам и сборам

876065

прочие кредиторы

496865

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов

804478

Доходы будущих периодов

129751

Резервы предстоящих расходов

597770

Прочие краткосрочные обязательства

356827

Итого по разделу V

12651168

БАЛАНС

42357050

Информация о работе Финансовое оздоровление на предприятии