Продолжение табл. 2.1
20. Рентабельность оборотных средств,
% |
41,60 |
30,6 |
19,6 |
-0,74 |
-0,64 |
21. Рентабельность продаж, % |
17,80 |
9,6 |
9,1 |
-0,53 |
-0,94 |
Как видно из таблицы 2.1, выручка
от реализации в организации на протяжении
анализируемого периода увеличивается.
В 2012 г. по сравнению с 2011 г. выручка от
реализации товаров, продукции, работ,
услуг увеличилась на 1,62%. Выручка от реализации
товаров, продукции, работ, услуг (за вычетом
налогов и сборов) в 2013 г. по сравнению
с 2012 г. увеличилась на 1,2 %, по сравнению
с 2011 г. на 1,95%. Данное увеличение говорит
об увеличение экономических выгод
в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества)
и (или) погашения обязательств, приводящие
к увеличению капитала предприятия . В 2013 г. по сравнению с 2012 г. наблюдается
увеличение себестоимости реализованных
товаров, продукции, работ, услуг. Положительным
моментом является то что, темп роста выручки
опережает темп роста себестоимости. На
увеличение себестоимости большое влияние
оказало увеличение уровня инфляции в
стране, а также повышение цен на продукцию
и изменения в ассортименте продаж.
Показатель фондоотдачи за
рассматриваемый период снижается, что
может свидетельствовать о
том, что:
1. При увеличении выпуска
продукции, стоимость основных средств
не увеличилась, или увеличилась
по сравнению с выпуском продукции
незначительно,
2. Стоимость основных
средств увеличалась больше, чем выпуск
продукции, Это могло быть обусловлено
тем, что может быть были выделены большие
средства на модернизацию работы предприятия,
что потом позже может положительно повлиять
на увеличение продукции.
Снижение показателя фондорентабельности
оправдано, так как предприятие расширяет
свой ассортимент, что требует дополнительный
инвестиционных вложений.
Таким образом, по результатам
расчетов, представлены в таблице
2.1 можно сделать вывод об увеличении
эффективности использования основных
средств оно связано с увеличением прибыли
предприятия и снижении эффективности
использования оборотных средств, на данное
снижение повлияли высокие темпы инфляции
и высокое налоговое бремя за 2011-2013
гг.
Рентабельность продаж в 2013 г. по сравнению
с 2012 г. снизилась на 0,94 %. В целом данный
показатель, горит о том, что реальная
выручка опережает темпы роста затрат.
Исходя из приведённых данных можно говорить
об увеличении эффективности деятельности
ООО «Набис».
Таблица 2.2 Анализ финансового
состояния ООО «Набис» по бухгалтерскому
балансу за 2011-2013 гг.
Показатели |
Нормативные значения |
Методика расчёта |
Значения |
2011 |
2012 |
2013 |
1.1 Коэффициент
текущей ликвидности |
1,00
|
|
2,49 |
2,50 |
3,73 |
1.2.
Коэффициент обеспеченности собственными
оборотными средствами (К2),коэф. |
0,10 |
|
0,35 |
0,60 |
0,73 |
1.3.
Коэффициент обеспеченности финансовых
Обязательств активами (К3), коэф.
|
Не более 0,85 |
|
0,53 |
0,54 |
0,42 |
Об устойчивом финансовом состоянии
предприятия говорит значение коэффициента
текущей ликвидности К1 = 3,73, что гораздо
выше нормативного (1,00)
Коэффициент обеспеченности
собственными оборотными средствами К2=0,73
(нормативное значение= - 0,10) характеризует
наличие у предприятия собственных оборотных
средств, необходимых для обеспечения
его финансовой устойчивости.
Коэффициент обеспеченности
финансовых обязательств активами К3=0,42
(нормативное значение не выше 0,85) характеризует
способность организации рассчитаться
по своим финансовым обязательствам после
реализации активов.
Таблица 2.3 Исходные данные
для расчёта показателей платежеспособности
и финансовой независимости ООО « Набис»
Показатели |
На конец года |
Отклонение (+/-) |
2011 |
2012 |
2013 |
2012г. к 2011г. |
2013г. к 2012г. |
1 Оборотные активы, млн. руб. |
6553 |
9805 |
12612 |
3252 |
2807 |
1.1 Денежные средства, млн. руб. |
82 |
173 |
153 |
91 |
-20 |
1.2 Финансовые вложения, млн. руб. |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.3 Краткосрочная дебиторская задолженность,
млн. руб. |
2241 |
2681 |
4172 |
440 |
1491 |
2 Краткосрочные обязательства, млн.
руб. |
2622 |
3106 |
3379 |
484 |
273 |
3 Валюта баланса, млн. руб. |
7838 |
11711 |
15023 |
3873 |
3312 |
Продолжение табл. 2.3
4 Собственные источники финансирования,
млн. руб. |
3610 |
6598 |
8682 |
2988 |
2084 |
5 Заемные источники финансирования,
млн. руб. |
4228 |
5113 |
6341 |
885 |
1228 |
6 Собственные оборотные средства,
млн. руб. |
3931 |
4692 |
6271 |
761 |
1579 |
7 Оборотные активы, млн. руб. |
6553 |
9805 |
12612 |
3252 |
2807 |
Таблица 2.4- Показателей платежеспособности
и финансовой независимости ООО « Набис»
Показатели |
На конец года |
Отклонение (+/-) |
2011 |
2012 |
2013 |
2012г. к 2011г. |
2013г. к 2012г. |
1 Показатели ликвидности и платежеспособности |
|
1.1 Коэффициент абсолютной ликвидности
|
0,031 |
0,055 |
0,045 |
0,024 |
-0,01 |
1.2 Коэффициент промежуточной ликвидности
|
0,886 |
0,918 |
1,279 |
0,032 |
1,39 |
2. Показатели финансовой независимости |
2.1 Коэффициент автономии |
0,461 |
0,563 |
0,577 |
0,102 |
0,014 |
2.2Коэффициент маневренности
собственных средств |
0,644 |
1,015 |
1,063 |
0,371 |
0,048 |
2.3 Коэффициент финансовой
неустойчивости |
1,171 |
0,774 |
0,730 |
- 0,397 |
- 0,044 |
2.4 Коэффициент соотношения
собственных и заёмных средств |
0,853 |
1,290 |
1,369 |
0,437 |
0,079 |
2.5 Коэффициент структуры
долгосрочных вложений |
1,249 |
1,052 |
1,228 |
- 0,197 |
0,176 |
2.6 Доля дебиторской задолженности
в активе баланса |
0,285 |
0,228 |
0,277 |
- 0,057 |
0,049 |
2.7 Коэффициент соотношения
кредиторской и дебиторской задолженности |
1,170 |
1,158 |
0,809 |
-0,012 |
-0,349 |
Как видно из приведенных в
таблице данных, коэффициент абсолютной
ликвидности организации на протяжении
анализируемого периода не соответствует
норме (должен быть не менее 0,2). В 2012 г.
показатель увеличил свое значение на
0,024 по сравнению с 2011 г.,однако в 2013 году
мы видим уменьшение данного показателя.
Коэффициент текущей ликвидности в 2011
– 2013 гг. соответствует норме, по нормативу
он должен быть не менее 1,00. Данный показатель
увеличился в 2013 г. по сравнению с 2011 г.
на 1,23, что говорит об устойчивом финансовом
состоянии организации. Коэффициент промежуточной
или критической ликвидности характеризует
ожидаемую платежеспособность организации
на период, равный средней продолжительности
одного оборота дебиторской задолженности,
и отражает прогнозируемые платежные
возможности организации при условии
своевременного проведения расчетов с
дебиторами. Коэффициент промежуточной
ликвидности увеличивается, что означает
ООО «Набис» за счет наиболее ликвидных
и быстрореализуемых активов способен
рассчитаться по своим обязательствами.
Увеличение коэффициента
автономии показывает, что доля собственных
средств в организации имеет тенденцию
увеличиваться, что является безусловно
положительным моментом. Из этого вытекает
и увеличение показателя маневренности
собственных средств, то есть мы видим,
какая доля собственных средств направлена
на финансирование текущей деятельности
предприятия. Несмотря на то, что коэффициент
финансовой неустойчивости не соответствует
норме, он имеет тенденцию уменьшаться,
что является положительным моментом.
На протяжении рассматриваемого периода
мы наблюдаем также увеличение коэффициента
соотношения собственных и заёмных средств.
Следовательно мы видим, что зависимость
предприятия от внешних инвесторов и кредиторов
уменьшается. Данное явление, положительно
отражается на деятельности всей организации.
Данный коэффициент связан с коэффициентом
структуры долгосрочных вложений. В целом
мы наблюдаем уменьшение данного показателя,
что так же является положительным моментом,
так как он показывает, какая часть внеоборотных
активов принадлежит инвесторам, а не
владельцам организации. Доля дебиторской
задолженности в активах так же постепенно
уменьшается. Коэффициент соотношения
кредиторской и дебиторской задолженности
соответствует нормативу ( значение не
больше 2-х).
Согласно расчётам в целом финансовая
устойчивость улучшилась, однако на предприятии
можно выделить две проблемы:
- Нехватка собственного капитала
- Избыток кредиторской задолженности.
2.2 Оценка эффективности
использования собственных финансовых
ресурсов
Собственные средства являются
экономической основой всех хозяйствующих
субъектов. Они преобладают в источниках
формирования основных фондов предприятий
и организаций. Субъекты хозяйствования
должны в определенных размерах участвовать
собственными средствами в оплате товаров.
Значительные суммы собственных средств
расходуются на подготовку кадров, материальное
стимулирование работников, удовлетворение
социальных потребностей коллектива,
капитальный ремонт и другие нужды предприятий.
Собственные финансовые ресурсы
обеспечивают предприятиям оперативно-хозяйственную
самостоятельность, создают условия для
экономического и социального развития
на принципах полного хозяйственного
расчета и самофинансирования.
Данные, приведенные в таблице
, показывают изменения в размере и структуре
собственного капитала ООО «Набис» в 2006-2007
гг.
Таблица 2.5- Динамика структуры
собственного капитала ООО «Набис» за
2009-2011 гг.
Показатель |
2011 |
2012 |
2013 |
Отклонение(+;-) |
Тыс.руб. |
% |
Тыс. руб. |
% |
Тыс. руб. |
% |
2012 к 2011 |
2013
к 2012 |
Уставной капитал |
369 |
10,22 |
369 |
5,59 |
369 |
4,25 |
-4,63 |
-1,34 |
Резервный капитал |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Добавочный капитал |
823 |
22,78 |
1308 |
19,82 |
1653 |
19,04 |
-2,96 |
-0,78 |
Нераспределённая прибыль |
2418 |
66,98 |
4921 |
74,58 |
6660 |
76,71 |
7,6 |
2,13 |
Целевое финансирование |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Резерв предстоящих расходов |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Итого |
3610 |
100 |
6598 |
100 |
8682 |
100 |
- |
- |